P2P网贷：风控服务缺一不可

　　P2P网贷：风控服务缺一不可

　　李珮

　　本报记者李珮今年是身处风口浪尖的P2P网贷行业走向合规发展的关键之年。

　　《政府工作报告》中寥寥数字但却有力的“规范发展互联网金融”到中国互联网金融协会的成立以及行业专项整治的启动，网贷平台的经营由激进逐步回归理性的发展节奏。7月底，中共中央办公厅、国务院办公厅印发的《国家信息化发展战略纲要》再次提到“引导和规范互联网金融发展，有效防范和化解金融风险”。

　　那么今年前7个月，在合规发展框架内的网贷平台的运营情况如何？

　　网贷之家联合盈灿咨询近期发布了《P2P网贷行业2016年7月月报》（以下简称《报告》）。数据显示，截至今年7月末，P2P网贷行业历史累计成交量为23904.79亿元，其中，今年前7个月累计成交量达到10252.58亿元，是去年同期的2.68倍。P2P网贷行业贷款余额增至6567.58亿元，比6月底增加了5.71%，是去年同期的2.94倍。从7月单月来看，P2P网贷行业的成交量达到了1829.73亿元，环比增长6.77%。

　　《关于促进互联网金融健康发展的指导意见》已出台一年的时间，整体来看，P2P网贷的交易规模仍在快速增长，然而网贷平台的数量则在急剧下降。数据显示，2016年7月末，网贷行业正常运营平台数量再创近一年的新低，达到2281家，较6月下降68家，环比降幅为2.89%。

　　随着行业整顿期的到来，合规成为了各家平台经营与发展的主基调。胖胖猪CEO沈磊表示，互联网金融相比传统金融有更多的创新点，政策给行业划出了红线，目前来看12条禁令是行业所要遵守的底线，主要包括不得自融、不得设立资金池、不得提供担保、不得期限错配、不得混业经营、不得造假欺诈等。就合规平台来说，至少要符合12条禁令的要求，并在此基础上，不断进行创新和完善，平台的发展才更具核心竞争力。

　　尽管成交量屡创新高，但P2P网贷行业综合收益率仍在持续下滑。7月，网贷行业综合收益率为10.25%，环比下降了0.13%。自2014年，网贷行业的收益率一直处于缓慢下降过程中，从数据来看，从2014年7月的17.84%，到2015年7月的13.58%，再到今年7月的10.25%，两年时间，P2P综合收益率下降了759个基点。以此降幅预计，行业综合收益率有可能在两、三个月内跌破10%。

　　收益率下降是网贷行业走向合规发展过程中的必经之路，一方面能够令投资者正确看待P2P行业，谨慎进行投资，降低投资风险；另一方面也有利于平台的良性发展。

　　从统计数据能够看出，虽然行业平均投资收益率在持续下滑，但投资者对于P2P的投资热情却是有增无减。数据显示，7月份P2P网贷的投资人数升至348.19万人，环比6月上升了2.93%。《报告》分析认为，7月投资人数相比6月有所增加，但增长速度并不快与众多投资人谨慎心理有一定的关系。从各省市7月单月的成交量来看，北上广分别以470.88亿元、468.31亿元以及407.95亿元的成交量依旧位列前三，三省市的成交量就占了全国总成交量的73.63%。

　　伴随着正常运营平台数量的持续下降，7月仅有10个省市有新平台上线，而从问题平台来看，截至7月末，累计停业及问题平台数量达到了1879家，而7月单月问题平台共有101家，其中，停业或转型的平台为50家，跑路30家、提现困难20家、经侦介入1家。

　　另外，今年前7个月，理财范、团贷网、合盘贷、银票网、创利投、固金所、理财农场等平台进行了不同轮次的融资。《报告》显示，在互联网金融大整顿的背景下，各类资金大举涌入网贷行业的时代已经成为历史。政策监管趋严的背景下，大量平台主动清盘停业已经成为近期行业发展的常态，对于行业的发展无疑有着积极的促进作用，P2P网贷行业从平台数量上看“去糟留精”的大势已经不可逆，这对行业健康发展也是有利的。

　　沈磊认为，互联网金融风控是关键，是重中之重，一个安全的互联网金融理财平台，应当具备平台风险保障计划，建立信用风险机制，保障用户的个人利益不受损失。如果风险控制实力不够，屡屡发生坏账和逾期，等待平台的就只有倒闭。因此，平台想要长远生存发展，须依靠“风控+技术+服务”来打动用户。除此以外，健全的系统、专业的团队、良好的业务模式等都是正规互联网金融平台应具备的条件。