文/本刊记者 肖妍茹

　　东方华尔金融资讯有限公司总裁刘彦斌(微博)是在电视媒体上曝光率颇高的理财师之一，然而他说，如果有足够的钱，最想干的行业就是去开一家银行。

　　为什么？不仅因为好的理财师都在银行，还因为除了银行，刘彦斌看不到其他行业在未来的增长性。而且，他尤其不看好第三方理财。

　　钱多才能价值投资

　　A股16家上市银行的中报披露“收官”，各大媒体的标题大都在渲染银行暴利时代已步入终结，以及上市银行的不良贷款问题也成为市场关注的焦点。

　　不过这并没有影响刘彦斌对于银行的偏爱，甚至他个人的投资就围绕着银行展开。问起资产配置，他表示自己只投银行类的股票，哪怕是现在还处于亏钱的状态。

　　理财师虽然需要给别人不同资产配置的建议，不过刘彦斌自己打理自己的财产看起来却很简单，“我只做储蓄和保险，还有股票。”他说。

　　但他的投资风格却非常激进，资产有70%放在股票投资上，而这样的比例他认为并不适合大多人。刘彦斌相信在股市放长线会获得很高的回报，比如10年前买茅台的话，现在涨了有50多倍。

　　刘彦斌觉得，在目前利率市场化的背景下，银行的估值很低，而且他认为未来除了银行业之外看不到其他行业的成长。他甚至表示有意愿去开一家银行，“如果说我有10个亿，和那些有钱人一样，我想干的行业就是开一家银行，开银行是最棒的，但国家有限制。”

　　股市投资的门槛不高，不过他也很直接地说，实际上只有钱多才能坚持价值投资，这里所谓的钱多，就是说那些用于股票投资的资金，是跟自己的生活5至10年内没有关系的闲钱。如他所讲，“李嘉诚为什么能赚那么多钱？因为他太有钱了。巴菲特为什么能赚大钱？因为他不着急。”

　　刘彦斌建议，房产投资仍然没什么问题，不过这只适合于有钱人；另外在近期基金经理人员波动比较大的时候，对一般的投资者来说指数型基金是不错的选择，特别是现在股指正处于低位。在他看来，现在的投资机会很多，股市、楼市，包括黄金价位都非常低。

　　好理财师在银行

　　身为理财规划师的刘彦斌，也是理财规划师国家职业标准的创始人。他原本从事证券投资工作，在2002年偶然接触了理财师这个从美国引进的全新职业后，成为了国内最早做理财规划师培训的一批人。

　　这些年通过他和公司培养出的理财师不在少数，门生满天下，刘彦斌却依然觉得他们离自己理想的理财师标准还有些差距。“我认为他们不是很合格，还需要继续磨练。”

　　理财师不合格的主要原因不是他们的专业知识，而是经验上的欠缺。在刘彦斌看来，理财师这个行业会越来越兴旺，只是现在年限尚浅，“理财师是一个知识型的行业，得具备各种各样的金融知识，同时在此基础上还得精于某个领域。”比如他自己对保险有比较深的了解，而更重要的是，好的理财师需要时间成长。

　　单靠培训不够培养出一位理财师，刘彦斌举例，就像一个医科学生，8年博士毕业，但还是不具备立刻给人开刀的能力。“学知识很重要，但学完后立刻能用到客户身上而且很有效果，我认为他们还没达到这个阶段。”

　　在现阶段，刘彦斌认为素质最好的理财师都在银行，特别是提供VIP服务的那些理财师很多都具备高水准。

　　但这并非意味着他推崇银行的理财产品，在不久前的采访中，刘彦斌就表示：“去银行最主要还是以储蓄为主，理财产品作为短期和中期储蓄的替代品存在是合理的，但是谈不到是首选。”他不主张去买那些与外汇或者大宗商品挂钩的理财产品，而且认为外资银行、保险公司的产品风险更大。

　　第三方理财前景不佳

　　实际上在全民理财时代里，不仅是银行等金融机构注重提供理财服务，更惹人注目的是形形色色的第三方理财公司崛起。然而刘彦斌特意提到了，他并不看好现在越来越多的第三方理财。

　　“他们是在夹缝中生存的。”刘彦斌说，第三方理财机构唯一的生存方式就是替以银行之类的金融机构销售金融产品，而一旦金融机构具备了自行销售产品的能力之后就不再需要他们。

　　2010年第三方理财机构诺亚财富在纽交所成功上市，市场对高端理财市场的关注度提高，大量的第三方理财公司也迅速涌现，甚至在二三线城市都可以感受到成立理财公司的热潮。到今年初，证监会批准了诺亚正行(诺亚财富协控公司)及好买财富、众禄投顾、东方财富四家机构成为首批独立基金销售机构。

　　“一些信托公司，比如中融、平安等，自己就具备了庞大的理财团队，他们不需要那些理财机构的服务，所以我对第三方理财机构在中国的前景是不看好的。”刘彦斌说。

　　他认为，第三方理财机构现在很混乱，行业未来肯定会面临一次大的洗牌。他提起经常会接到向他推荐高收益率产品的电话，那些人的表现非常不专业，高收益的背后实际上意味着巨大的不确定性，那些标榜高回报的信托投资如房产、矿产，都有无法收回的可能。