巧选择让理财产品自动加息

　　转投货币市场基金 购买利率联动保险

　　随着央行再次上调存款利率，银行的转存业务又忙了起来，许多人都抱怨银行为什么没有开通自动转存功能。从目前的情况来看，让银行开通个人储户的自动转存功能，可能还要有很长的一段时间，但是通过巧妙选择投资理财产品，自动“加息”也非难事。

　　利率联动产品多

　　从目前的人民币理财产品来看，虽然没有直接与利率挂钩的理财品种，但是一些商业银行已经推出了间接相关的产品。其中最具代表性的是上海银行推出的国内首款与Shibor(上海银行间同业拆放利率)挂钩的人民币理财产品，收益率与每一观察日一周Shibor挂钩，以此确定下一计息周期的具体收益率水平。从Shibor的表现来看，由于金融机构对加息的强烈预期，Shibor利率往往会出现大幅上扬，从而使投资者获得较高的收益。值得注意的是，由于Shibor不仅受利率预期影响，还受到资金面宽裕与否的影响，因此这款产品的最终收益与市场的加息幅度并非完全正相关。

　　与人民币

理财产品相对应，保险市场上直接与利率联动的产品“你方唱罢我登场”。像人保财险的“金牛第三代投资保障型家庭财产保险”、华安保险的“金龙收益联动型家财险”，其收益率都能与银行利率联动，让投保人在获得稳定收益的同时，还能弥补家庭财产快速增长出现的保障空缺。但这种投资型家财险的退保费用一般较高，投保人还是要衡量资金流动性与实际收益率的关系。

　　仔细选择避风险

　　随着人们理财观念的日益加强，许多人将购买货币市场基金作为加息后的理财选择。从原理上看，货币基金流动性好，在市场利率上升时，能有效防范加息带来的债券价格波动的影响。同时，在进入加息周期的市场环境下，新进的申购资金可以投资加息后收益率更高的短期债券，享受市场利率上升带来的收益率增长。但是从实际情况来看，货币市场基金的收益率差距还是非常大的，此次加息之后，目前年化收益率最低的不到1.5%，最高的超过了3.4%。要想收益随加息水涨船高，还需要根据近期的表现，选择收益好的货币基金列入投资组合。

　　除了货币基金之外，一些发放贷款的信托计划收益也会随加息而上扬。与一般的

理财产品不同，信托计划的门槛往往较高，对于普通投资者来说，需要对信托资金投资的项目进行仔细分析。目前一些银行推出了信托投资型

人民币理财产品，对于资金量不大的投资者来说，是一个选择。

　　确定方法细思量

　　从目前的情况来看，由于肉价、蛋价等的大幅上扬，引发了市场对于CPI上涨的担忧，认为可能在不远的将来再次引发加息。投资者应该根据自己的实际情况，在选择理财产品的时候细思量。

　　对于百姓来说，在选择能够自动“加息”的理财产品的时候要关注投资门槛、投资期限、收益率、流动性，以及自己的风险承受能力。特别是那些追求高收益的投资者，更需要综合考虑上述几个方面的因素。

　　斐翔