安徽部分寿险公司收益低 分红险陷入困境

　　省城部分寿险公司近日相继通过电话或信函方式，通知其客户去年或今年上半年分红险的分红方案。让人大跌眼镜的是，各家保险公司给其客户的红利普遍在1%左右，远低于市民购买时的预期。

　　保险专家建议说，保险产品的本质是保障，因此，市民购买任何保险产品，首先要看重其保障功能，切不可为追求红利而购买保险。

　　红包“缩水”

　　保额10万元，年交保费3300元，到手红利才35元，收益率仅为1%出点头！朱先生对于这样的红利心理上极难接受。据了解，朱先生去年通过银行购买了一款分红险产品，不久前，保险公司的分红方案出台，1%%的红利给满以为可以小赚一笔的朱先生泼了盆凉水。

　　无独有偶，省城的张女士两年前购买一款分红险，按照年缴保费1740元计算，第一年获得红利16.52元，分红收益约0.95%%，第二年累计缴纳保费3480元，红利收益为21.92元，实际收益约为0.63%%。“这样的分红收益，还不如存银行，随存随取。”张女士说。

　　近日，各家寿险公司陆续向购买分红险的客户发放年度红利，各家公司都没有通过媒体公布分红方案，只分别以电话等形式通知了客户，对外则拒绝透露具体分红比例。

　　记者了解到，各大寿险公司最新公布的分红型银行保险产品的平均收益率为0.9%至1.2%。如果再算上分红型的个险和团险，平均收益率在1%左右。而2003年同期的红利水平为2%到3%，2000年时分红险的分红比例曾达到5%以上。

　　分红险渐入困境

　　2000年以来，省城各寿险公司陆续推出分红型保险。与传统寿险相比，“分红”一度成为这类产品最耀眼的光环，分红保险一度超过了省内寿险市场的半壁江山，前些年保费的持续高速增长很大程度要归功于此。

　　有业内人士指出，值得保险界重视的是，这些增长的保费中，储蓄性质远大于保障功能。部分公司及代理人简单地将分红保险的收益率与银行存款相比，以致不少消费者的购买行为都是冲着分红保险的高收益而来。

　　寿险公司在推出分红险的最初两年，红利尚能满足消费者预期，而自2002年以来各寿险公司的分红收益一跌再跌，终于使这一险种提前迎来“冬天”。具体反映在退保、滞销以及大量的消费者投诉，直接导致今年寿险业的裹足不前。

　　据了解，按照分红险的保单约定，保险公司应将不低于当年全部可分配盈余的70%分配给投保人。但众所周知，保险公司的“可分配盈余”主要来源于资金运作产生的收益。由于目前保险资金投资渠道狭窄，主要集中在协议存款、国债、企业债和基金等。近两年来，基金全面遭遇寒潮，使得最有希望获得高收益的这部分投资也跟着“泡汤”，面对如此困境保险公司也显得无可奈何。

　　由于连续几年分红险的投资回报呈缩水状态，市民对于分红险的投资热情也开始出现降温，省城部分保险公司向记者透露，目前分红险市场增速开始趋缓。

　　分红险投资建议

　　分红险并不适合所有人，投保人或投资者要根据自身情况谨慎购买分红险。

　　目前市场上的分红保险种类繁多，各具特色。与其他

理财工具有本质区别的是，保险产品的本质是保障，对绝大多数投保人来说，不能简单地将分红险与银行存款作比较。保险应该回归其本来面目，即回归到保障功能的定位，如果保险公司和广大市民对此能早有清醒的认识，也许就不会出现分红险今天的尴尬。

　　因此，保险理财专家建议说，市民应选择一些保障期较长、保障功能较强的分红产品，而不应对短期的收益率看得过重。特别应引起注意的是，部分只还本付息的短期分红产品只有储蓄功能，并不适合市民的灾害保障需求。对此，市民要明确购买保险的目的，切忌顾此失彼。

　　对于不能保证在3~5年内没有大笔开支的家庭，应慎购分红险。据了解，分红保险的变现能力与储蓄、国债等其他投资方式相比相对较差。若中途想要提现，也就相当于退保，保户只能按保单的“现金价值”退钱，可能会连本金都难保。

　　另外，收入不稳定的家庭，不宜多买分红保险。据介绍，分红保单的红利大部分来源于投资收益，保户能否获得红利、获得多少红利，都取决于保险公司的经营能力。