9月1日起保险公司偿付能力实行分类管理

　　保监会监管新规定的出台，有利于区分保险公司中的“优等生”和“差生”，“优等生”可望得到进一步青睐，“差生”则面临退市风险。

　　据了解，我国还未发生过保险公司破产先例。

　　如果保险公司的偿付能力有问题，你会买它们的保险吗”昨日，深圳某寿险公司的营运部负责人在接受记者采访时如此反问记者。

　　保险公司的偿付能力不足，理论上讲可能出现到期的保单得不到支付，该理赔的可能得不到理赔。不仅是记者，每一位投保人都不会到偿付能力有问题的保险公司投保。

　　令业内大为震动的是，近日，保监会出台了《保险公司偿付能力监管规定》，首次将保险公司的偿付能力划分为三类，并对偿付率不足100%的保险公司，挥起限制股东分红、限制开立分支机构等“九根大棒”，严加监管。该《规定》9月1日起正式生效。业内人士认为，这一规定对于业内影响巨大。如果严格执行，很可能有的保险公司就会关门退市或被迫重组。

　　背 景

　　12家保险公司偿付能力不足

　　昨日，深圳某寿险公司的营运部负责人向记者介绍了《规定》的出台背景。今年1至5月，全国寿险突飞猛进，同比增长60%，深圳同比增长高达66.5%。其中增长最快的是银保产品。银保产品多为投连、万能、分红等具有投资理财功能的产品，买这些产品的人更看重收益。而此类产品的收益又与资本市场的起伏密切相关。比如投连险，目前单位价格均大幅下滑，跌幅最大的已达45%。如果客户大面积要求退保，就会逼迫保险公司抛售股票，保险公司的抛售，则会引发股票价格进一步下挫，进而形成恶性循环。加上银保产品手续费较高，保险公司偿付风险明显增大。即便是在银行发售的保险产品，也有一定的保障功能，客户投诉、理赔扯皮就在所难免。因此，在今年三四月份，保监会就曾对偿付风险做过提示。

　　在产险方面，手续费过高，违规低价销售一直是行业顽疾。有些保险公司偿付风险已暴露。据记者了解，近日深圳保监局已就银行、邮政等保险产品，手续费过高、销售误导情况抬头等发出警示，要求各保险公司注意风险。种种迹象表明，受资本市场大幅下挫的影响，保险行业的偿付风险正在积蓄。

　　在近日召开的保险公司偿付能力监管新闻发布会上，保监会新闻发言人袁力称，今年一季度，绝大多数保险公司都满足了偿付能力充足率的要求，占比为87%。保监会主席吴定富则直截了当告诉媒体记者，目前有12家保险公司偿付能力不足。

　　业内人士认为，这正是保监会进一步细化保险偿付能力监管规定的大背景。

　　影 响

　　“差生”退出 市场才健康

　　吴定富的话音刚落，近日已有9家保险公司开始增资。深圳保险同业公会有关人士在接受记者采访时表示，对保险公司偿付能力实行分类监管，肯定对保险行业有很大影响。过去大家一直在叫喊保险行业应该有市场退出机制，一个完整的、健康的市场经济制度，既应有准入制度也应有退出制度。《规定》的出台是一个基础性工作，可以区分“优等生”和“差生”，这是“差生”退出市场的前奏。保险等金融类公司虽然不能像彩电行业那样想进就进，要退就退，但是逐渐建立谨慎的退出制度应是大趋势。

　　有业内人士表示，保险公司的偿付能力是一个动态指标，有的今年达标，未必明年达标。在财产险业内有一句俗话是“三打二胜”，是指三年经营，往往有两年盈利一年亏损。而对于一家新开张的寿险公司而言，在最初的5至8家亏损很正常。因此，偿付能力不足到什么程度、持续多长时间均需进一步细化。

　　一位寿险公司的资深人士昨日告诉记者，对保险公司的偿付能力实行分类监管，加上保监会还将出台一系列配套的措施，相信对财产险公司会有立竿见影的监管效果。未来保险行业出现一两家公司被迫重组，不会令人称奇。

　　也有业内人士表示，如果严格执行新的监管政策，将会对违规操作的保险公司有很大震慑力。不计血本打价格战的顽疾肯定会得到抑制，投保人也会很快感受到市场的变化。

　　支 招

　　投保人应关注偿付力

　　加强保险公司偿付能力监管，将有利于保险行业的健康可持续发展，也将很好地保护投保人的利益，这已是各方共识。

　　深圳保险同业公会有关人士表示，投保人无论在投保前，还是在投保后均应密切关注保险公司的偿付能力。买了一张保单后，就束之高阁等待到期赔付的态度并不可取。

　　另一方面，记者发现不少人对国内保险公司能否持续经营心存疑虑。我们常听说的观点是，“保费一交就是二三十年，谁知到时这家保险公司还在不在？”这种疑问的潜台词就是在关注保险公司的偿付能力。

　　深圳资深保险律师栾永明昨日就此问题向记者解释说，《保险法》第87条表明，“保险公司一旦不能支付到期债务，经保监会同意可以破产”。这说明保险公司不是资不抵债了，自行申请破产就可破产，还需经保监会同意。对寿险公司而言，《保险法》第88条规定，即便是依法破产的寿险保险公司，“其持有的人寿保险合同及准备金，必须转移给其他经营有人寿保险业务的保险公司；不能同其他保险公司达成转让协议的，由保险监督管理机构指定经营有人寿保险业务的保险公司接受。”这等于给所有人寿险保单加了道防护网，使投保人的利益有了法律保障。寿险客户的风险在于，一旦上述情况发生，投保人是否能够得到足额支付，法律并未明确。

　　就财产险公司而言，因为大多保单为一年期短期保单，《保险法》并未明确要求其在破产前需将其业务转移。因此，假如你买了一家公司的车险，如果是明年10月到期，而在此前这家保险公司依法宣布破产，理论上讲你则只能等待破产清偿。

　　据了解，我国还未发生过保险公司破产先例。仅出现过一家财产险公司被托管，一家寿险公司被重组案例。