新浪财经讯 受9月13日美联储(FED)宣布第三轮量化宽松政策(QE3)的刺激,海外市场应声大涨,投资于海外市场的基金产品净值因此强劲上扬。而从今年以来,国内QDII基金产品的投资业绩均获得显著提升。万得数据显示,截至9月14日,QDII基金今年以来平均收益7.8%,排在各类型基金的第1位。上投摩根全球天然资源基金经理张军认为,QDII基金分散投资风险的作用开始逐步显现。
对于QDII基金业绩走强的原因,张军分析认为,短期来看,美联储(FED)QE3的宽松力度大超市场预期,使得全球股市对此反应强烈,推动QDII基金业绩持续走强。同时,他强调指出,国内QDII基金的海外投资能力在不断增强。虽然QDII基金在成立之初,各家基金公司对海外市场普遍缺乏投资经验,但经过几年的实际运作,基金公司的海外投资能力普遍得到提高。“以上投摩根为例,我们近两年不断吸收拥有海外投资经验的人员补充海外投资团队,也注重海外投研人员的自身培养,并持续优化与境外投资顾问摩根资产管理之间的合作流程,从而提升了海外投资的整体能力。”
此外,张军表示,随着监管层对基金公司创新的鼓励,QDII基金中出现了更多之前投资人无法接触的投资领域,包括天然资源、海外房地产投资等,多元化的投资标的也帮助QDII基金提升整体业绩带来更多的可能性。而随着美国经济逐步走强,欧洲局势日趋稳定,国际资金开始重新关注风险性资产的投资机会,多海外股市表现强劲,其中尤以美国、新兴市场和天然资源类股票的表现最为突出。
据万得数据显示,借QE3东风,上投摩根旗下相关主题QDII基金近期领跑市场,表现尤其突出:自美联储(FED)上周13日晚间宣布推出QE3后,9月14日QDII基金单日净值平均涨幅达1.5%,其中涨幅最大的上投摩根全球天然资源基金单日涨幅更达到4.9%,仅在在9月5日-14日QE3推出前后的8个交易日,该基金涨幅高达13%,而同期QDII基金的平均涨幅为4.4%。此外,上投摩根旗下另外两只QDII基金(亚太优势基金、全球新兴市场基金)14日单日涨幅均超过3%;截至9月14日,今年以来上述两QDII基金分别取得了14.5%和8.3%的不俗业绩。
张军认为,今年海外市场值得投资者重点关注。其中黄金股是他最为看好的品种。“一来黄金价格在QE3作用下仍有上涨的动力,二来金矿企业中的大型公司下半年产量增长可期,因此黄金股表现将强于黄金。”
对于投资者如何投资QDII基金,张军也有两点建议:以全球天然资源基金为例,该基金投资于全球范围内天然资源相关上市公司的股票。资源股是具有高弹性的投资品种,因此在市场上涨阶段往往领涨,非常适合能准确把握市场趋势的投资者进行波动操作。但相对于波段操作,张军更推荐投资者长期配置一部分资产在天然资源基金上,因为天然资源类股票具有很强的成长性。彭博数据显示,具有代表性的基准指数汇丰矿业、黄金及能源指数在过去10年的年均回报高达15%。
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