2008：保险回归保障之年

　　公司产品策略明显分化 2008：保险回归保障之年

　　记者 王小平

　　2008年资本市场波动性加剧的预期，在开年第一个月得到充分应验。由此，与资本市场密切相关的投资类保险产品——分红、万能、投连险在鼠年如何表现也持续成为市场热点话题。特别是各家保险公司产品策略的日渐分化，让消费者感到有些无所适从，买保险是买保障还是投资？分红、万能、投连险，谁将成为2008年的优选？

　　产品策略:新老公司各不同

　　一直力挺分红险的寿险业巨头中国人寿，2月1日向购买公司分红险的客户派发了2007年度保险红利。得益于去年资本市场的良好表现及前年度战略性股权、重大项目投资效果的显现，今年分红险客户分到的红利也远远高于历年水平。

　　“年交6568元保费，每3年返还9%，去年返还了900元，今年分红超过了1000元，到了80岁满期能有保额150%返还，另外还有2万元的死亡保额。风险有保障，还能享受高额分红、生存金返还，感觉真的很好”。一位买了中国人寿鸿鑫两全分红保险的王小姐对记者说。

　　春节前夕，在中国人寿向南方抗击冰雪灾害捐款现场上，中国人寿保险股份总裁万峰对记者强调，今年公司产品策略仍将“坚持以发展传统型和分红型产品为重点，适度发展投连、万能等衍生产品。”

　　“2008年资本市场的不稳定，对保险市场必然带来冲击,保险产品应回归保障本质，分红险应是产品市场的主角。”太平洋寿险一位副总表示，尽管公司在去年研发了投连险，考虑到公司稳健发展，投连产品没有推向市场。

　　与此同时，平安等一些最早曾经推出过投连险的保险公司，却选择了重点发展万能险业务，投连险业务只是在部分地区试点销售，采取万能险与投连险并举的产品策略。而中小及外资保险公司则更多主推投资连接保险，一些保险公司的投连业务占到其全年保费收入的80%以上。

　　“在经历了2007年底、今年初资本市场的跌宕起伏之后，目前很多保险公司对未来产品市场的看法出现明显分化。”北京经贸大学保险系主任庹国柱教授认为，这同时与公司发展规模、发展战略和市场定位有直接的关系。

　　“客户需求的多样化，对保险公司产品策略带来挑战。目前以客户为导向的产品市场不断成熟，客户买保险，有愿意买长期的、也有需要短期的，其风险偏好也有高低；分红、万能、投连并驾齐驱，在于满足客户多样化的需求，提高保险产品竞争力。”进入2008年，那些认为投连险仍将大热的公司又纷纷推出了新的投连险产品。

　　股市振荡：稳健理财，保障功能应为先

　　记者从日前刚刚结束的全国保险工作会议上获悉，2007年底全国实现寿险保费收入4463.8亿元，同比增长24.5%。其中投连险保费收入394亿元，较上年同期的增幅为558%，占寿险保费收入比重上升了近5个百分点，达到8.8%；万能险保费收入较上年同期增幅达110%以上，实现保费收入845亿元，占寿险保费收入比重达到19%；同期分红险保费收入2221亿元，增长了5%，占寿险保费收入比重为49%，在三类产品中的占比为64%。