理柏中国基金奖2006颁奖活动实录全文

　　

　　由理柏主办的“理柏中国基金奖2006”于2006年3月31日在上海举行，新浪财经独家全程视频和图文直播此次颁奖盛会。图为：理柏中国基金奖2006主办方与获奖代表合影。(图片来源：新浪财经)

　　由理柏主办的“理柏中国基金奖2006”于2006年3月31日在上海举行，新浪财经作为独家网络合作伙伴，全程视频和图文直播此次颁奖盛会。以下为“理柏中国基金奖2006”颁奖活动实录全文。(图片来源：新浪财经)

　　樊林波：女士们、先生们，大家好！欢迎参加首届理柏中国基金奖！谢谢大家在百忙中抽出时间来参加我们的颁奖典礼。这次活动由理柏协同路透、新浪财经和第一财经共同举办。今天出席的主要举办方代表有

理柏环球首席运营官　　　艾克思(Eric Almquist)先生 路透中国区董事总经理　　王倩茵女士 新浪网华东区主编　　　　何洪斌先生 第一财经日报编委　　　　杨宇东先生

　　另外，我们还有理柏公司亚洲区的6位经理，所有获奖基金公司高管代表以及二十多家国内外权威财经媒体代表出席这次盛会。我在这里代表主办单位对所有的来宾表示欢迎和感谢。

　　我叫樊林波，是理柏资深研究分析师，目前在香港从事大中华区的基金研究工作。今天我是双重角色。既是节目主持，又是分析师。

　　由理柏主办的“理柏中国基金奖2006”于2006年3月31日在上海举行，新浪财经作为独家网络合作伙伴，全程视频和图文直播此次颁奖盛会。图为：会议主持人理柏资深研究分析师樊林波先生介绍理柏基金评奖方法。(图片来源：新浪财经)

　　樊林波：理柏基金奖的目的在于表彰同类中业绩出众的基金和基金公司。今年理柏在全世界18个国家和地区举办基金奖活动。而这样的活动在内地是首次，以显示我们对内地基金市场的关注。

　　在颁奖的最后，我会宣布今年特设的抽奖活动。在座的各位都有资格参加抽奖。我们奖品非常特别，是前往现场观看上海一级方程式比赛的双人套票。

　　因为理柏是首次在内地公开亮相，我想简单的介绍一下我们公司的情况。

　　理柏是国际上享有盛誉的基金资讯和研究提供商，1973年成立于美国，总部设在纽约。1998年成为路透集团的全资附属公司。目前理柏跟踪全球135，000多只基金。理柏于1998年将业务拓展至亚洲，包括香港和台湾，今年正式进入中国内地和印度。理柏环球首席运营官艾克思先生稍候会介绍一下我们在内地的一些发展计划。

　　下面我来介绍一下这次基金奖的评奖方法。

　　我们坚持客观、公正、公平、和公开的评奖原则。具体规则包括

　　1、截至2005年底在中国核准销售的开放式基金，封闭式基金除外。

　　2、对应一年、二年和三年期奖须至少有12、24和36个月的业绩历史。

　　3、理柏环球基金类别中至少有5只满足其它条件的基金，机构基金和剩余类别除外。

　　4、资产类别为股票、债券或混合，货币基金和保本基金除外。

　　5、理柏环球类别内“稳定回报”值最高的基金获奖。

　　6、由于基金历史和数量有限，目前内地没有设资产类别和公司团队的奖项，将来条件允许时我们会增加。

　　可以看到，基金类别和稳定回报是我们评奖的重要依据，而稳定回报又是理柏评级系统的一部分，下面我就理柏基金分类和评级作一下介绍。

　　随着基金数目的增加，找到合适的基金投资越来越不容易。目前中国内地的基金数目已经超过200只。其它成熟市场可选择的基金数目更多，如香港的基金数目已超过1500只，美国超过8000只。理柏基金分类和基金评级正是为了帮助基金投资者适合于他们投资目标的基金。

　　理柏拥有世界领先的基金分类系统和方法，并随着市场和客户的需求逐步改进。按照理柏的环球分类标准，我们目前把中国的基金分为以下八个类别。货币市场、保证型、债券、股票、混合(灵活，进取、平衡、保守)。随着中国基金产品逐渐细化，我们会逐渐增加新的类别。

　　除了基金分类外，基金评级也可以帮助投资者挑选基金。

　　虽然目前市面上已经有很多不同的基金评级，但我们认为单一的星号评级无法满足现代投资者和理财顾问的多样需求。好像同样一个尺码的衣服不可以适合所有的人穿。理柏的基金评级系统包括五种评级，总回报、稳定回报、保本能力，费用和避税。这五种评级既可以单独使用，也可以一起使用来赛选基金。我们计划在中国内地先推出前三种评级。

　　今晚我们在这里颁发的理柏基金奖正是根据理柏稳定回报评级的方法评选出来的。那些打算参加抽奖的朋友们请注意，我们用的是理柏稳定回报。

　　理柏稳定回报是一种“风险”调整后的相对回报。而我们这里所说的“风险”是基金相对于同类基金业绩的稳定性。因此，理柏稳定回报有助于投资者识别那些同类基金中相对业绩持续出色的基金。基金根据风险回报特性的分类越精细，评级的结果就会越稳定。理柏公司网站有理柏稳定回报评级方法的更详细资料。

　　今天，我们将在这里为那些分别在过去一年、二年和三年期间在理柏基金类别中稳定回报值最高的基金颁奖。这些得奖的基金可以免费在销售和宣传资料中使用理柏基金奖的资格和标识。今年理柏基金奖共设10个类别奖项，其中1年期5个，2年期4个，3年期1个。

　　需要说明的是，理柏基金评级的环球标准时段为3年、5年和10年。在中国推出的1年、2年和3年的评奖和评级是理柏基于内地开放式基金历史较短的情况在环球标准的基础上特别推出的。理柏准备在内地开放式基金业绩历史足够长时再和理柏的环球标准接轨。

　　在我们公布获奖名单之前，我想首先邀请理柏环球首席运营官艾克思先生为我们致词。艾克思先生专程从美国纽约总部赶来参加理柏在中国内地的首次基金奖活动，以示理柏对中国市场的重视。请大家鼓掌欢迎。

　　理柏环球首席运营官艾克思先生：女士们、先生们大家好，欢迎光临首届理柏中国基金奖。

　　我很高兴见到今天的颁奖典礼高朋满座。首先多谢各位到临；另外，我也要多谢本次基金奖的合作伙伴，理柏母公司路透集团、新浪财经和第一财经日报。

　　当我们回顾2005年及展望2006年，世界局势似乎越来越不明朗。如果要为今天的颁奖礼定一个主题，那必定是审慎乐观了。

　　投资管理是有关管理不确定性的学问。

　　正如刚才的录影带所示，在2005年全世界都面对重大挑战。我们看见自然灾害、中东局势不稳、油价飙升至新高，多个国家政局不明朗等。

　　“危机“这个词语在汉语中有危险和机会并存的意思。虽然存在不少动荡，但去年世界各地资产管理和财富管理产业得到进一步发展，中国的进步更为明显。

　　我们也注意到这些风险及不确定性已反映在投资者的行为中。很明显在股票市场中炒作已非致富捷径，银行存款也不是人们存钱的唯一选择，投资计划不应局限于一种产品。

　　我们看到市场对共同基金、保证产品、独立管理帐户及结构性产品的需求甚为殷切，包括绝对回报产品。

　　这些金融产品正在逐渐进入大众市场，为金融行业带来机会与挑战，特别是对投资者教育需求更为迫切。

　　此外，我们亦观察到在回报较低的时期，投资者特别关注投资费用的问题。2005年是指数追踪产品表现强劲的另一个年头，每个基点的费用对投资回报都会有影响。

　　投资与人们的预期息息相关。

　　放眼东方，显然这个世纪中国及印度的崛起将引人注目；两国拥有全球逾三分之一人口，很多是年轻人，代表全球经济增长的火车头。这两个市场正在创造大量财富，这些财富需要投资到受监管和可课税的投资工具，这对于我们的行业来说是一个极大的商机。

　　理柏在这两个市场已投资了一段时间，为迅速增长的财富管理市场供应金融资讯、教育资料及研究报告。而且，我们今年是首次在这两个国家举办基金奖活动。

　　远望西方，很明显，投资的挑战在于退休计划。很多人越来越发现政府及公司有可能无法承担所提供的退休褔利计划。退休计划改革已成为全球性的课题。

　　最近我们看到有关美国通用汽车及IBM公司退休金计划出现问题的新闻，英国Rentokil及Coop Bank也有类似问题，预料类似的新闻会接踵而来。很明显，管理未来不确定性的的担子正逐渐转移到个人身上，而个人最终会向投资业界寻求帮助。而在中国，企业年金退休计划也蓄势待发。

　　为了面对这个退休计划的挑战，在美国成功业务运作的基础上，理柏开始在欧洲和亚洲开展退休计划服务业务，协助基金经理、受托人及公司为其计划参与人作出精明的投资决定。在中国我们最近和母公司路透合作，开始为潜力巨大的年金市场提供基准指数及其它相关服务。今天上午，路透中国年金指数刚刚启动。

　　最后，在这个危险和机会并存的年代，诚信更显重要。在作投资决定时，人们需要高可信度的金融资讯和分析服务。

　　理柏一向完全独立于投资过程。我们不管理资产，亦不赞成向被评级的基金收取评级费用。我们不相信一个人可以在同一场比赛中既作运动员又作裁判。

　　理柏并不认同“最好基金”这个理论，而认为基金的合适性与表现同样重要。

　　基于这个信念，理柏推出Lipper Leaders基金评级系统，以帮助投资者及理财顾问选择合适的基金投资以应对我们所生活世界中不确定性。很少有基金可以在所有方面都永远表现出色。Lipper Leaders是今天颁奖礼的基石。

　　因应这些现实需要、投资者癖好的转移，理柏的业务已经扩展至不同类型的集合投资产品。

　　我们于2005年完成收购Fitzrovia。这公司专门研究基金的收费及开支，在欧洲及亚洲都享有盛名。

　　收购之后，我们将该公司的欧亚基金费用数据与原有的美国基金费用数据相结合，并计划将我们的费用分析范围扩展至日本及中国，从而提供真正覆盖全球的基金费用分析研究服务。

　　介于对冲基金在更广阔投资空间的地位，我们于同年收购TASS及Hedgeworld。

　　众所周知，TASS是首屈一指的对冲基金数据库。我们正目前正将这个数据库内容扩展至更多亚洲国家，以涵盖世界对冲基金市场全貌。

　　有些人或许不知道，Hedgeworld是著名的对冲基金新闻及研究社区，有逾65,000名注册会员。理柏现正积极在亚洲及欧洲建立我们的新闻团队因为这两个区域的对冲基金市场日趋重要。有兴趣的人士可于Hedgeworld.com免费登记成为会员。

　　以上所有新加数据已包括于在理柏系列产品之中，并成为集合投资研究及分析服务的一部分。

　　此外，理柏数据亦已成为路透资产管理资讯产品的核心部分，并可在3000Xtra及Reuters Wealth Manager上阅览。

　　那么，理柏怎么看中国市场呢？

　　理柏非常高兴看到中国这个年轻和充满活力的集合投资和财富管理行业随着经济的腾飞而迅速发展。共同基金总资产已经超过五千亿元人民币，基金总数已超过200、基金公司的数目也超过了50，这种动能还在继续。

　　银行、保险公司、证券公司、信托公司和独立理财规划公司在中国的财富管理方面提供越来越多样的产品和服务。

　　而中国业界对可靠和高质量的集合投资方面资讯、专业分析工具、独立分析评估的需求也日益迫切。

　　理柏希望能够和中国的集合投资和财富管理社区共同分享我们在集合投资分析方面30多年的经验，为投资者和专业人员做出明智投资决策提供支持。

　　事实上，理柏之前一直在通过我们在香港的亚洲分部收集中国基金的资料和对中国基金进行研究，并为我们中国大陆以外的客户提供服务。

　　另外，理柏已经通过合作伙伴定期发布中国基金的业绩报告，我们每个月通过理柏的网站发布中文的中国基金市场透视报告。我们计划在不久的将来推出中文版的投资者网站。

　　像中国这样年轻的市场，基金投资者教育是很重要的，所有包括政府、基金公司和中介机构在内的参与机构应携手做好这方面的工作。理柏作为一个独立基金资讯和研究提供者，也会在这方面努力。

　　总之，中国的集合投资和财富管理行业增长潜力巨大，理柏希望能够尽力为投资者作出明智的投资决策提供帮助。

　　今天我们将公开嘉奖那些在不确定情况下在同类基金中过去表现持续出色的基金管理人。

　　这样的成绩来之不易。

　　在颁奖前，本人再次感激所有嘉宾的莅临，并预先恭贺今天所有的得奖者。希望大家度过一段愉快时光。

　　由理柏主办的“理柏中国基金奖2006”于2006年3月31日在上海举行，新浪财经作为独家网络合作伙伴，全程视频和图文直播此次颁奖盛会。图为：获奖基金代表合影。(图片来源：新浪财经)

　　樊林波：下面我们就开始今天的基金颁奖。

　　今年我们一共评选出10只获奖基金，分别来自8家不同的基金管理公司。

　　首先由艾克思先生作为我们的颁奖嘉宾颁发一年期的五个奖项。理柏的基金奖杯统一在美国设计定做，几天前才快递到上海，也是专程来参加我们的颁奖典礼。

　　一年期的5只得奖基金分别是，顺序为基金类别：

　　银华-道琼斯88精选证券投资基金，中国股票

　　嘉实债券开放式证券投资基金，人民币债券

　　华安宝利配置证券投资基金，人民币灵活混合

　　广发稳健增长开放式证券投资基金，人民币平衡混合

　　富国天益价值证券投资基金，人民币进取混合

　　下面有请路透中国总裁王倩茵女士上台为两年期和三年期的获奖基金颁奖。

　　两年期的4只得奖基金分别是：

　　大成债券投资基金，人民币债券

　　广发聚富开放式证券投资基金，人民币灵活混合

　　嘉实增长开放式证券投资基金，人民币平衡混合

　　湘财合丰价值优化型成长类行业证券投资基金，人民币进取混合

　　唯一的三年期的得奖基金是：

　　融通新蓝筹证券投资基金，人民币灵活混合

　　樊林波：让我们再次祝贺所有的获奖基金！

　　我们这次活动得到了母公司路透和媒体合作伙伴新浪财经和第一财经的大力支持。

　　下面有请新浪网华东区主编何洪斌先生致辞。

　　新浪华东主编何洪斌先生：很高兴新浪财经可以作为独家网络合作伙伴参与理柏举办的基金行业的盛会，评奖结果到今天已经揭晓了，首先我想还是要祝贺我们的主办方理柏，同时也要恭喜今天获奖的各只基金。也许正是因为你们的存在，投资者才会对中国的基金保有信心。

　　新浪财经长期以来除了专业传播财经方面的资讯以外，非常注重参与业界的各项活动，包括类似这样的活动。也是因为有了这些努力，在2005、2006年度中国互联网协会举办的评选中，新浪财经获得财经类网站第一名。我们也希望在今后能够继续得到大家的关心、帮助和支持，我相信通过我们的努力，我们会做得更好，谢谢。

　　樊林波：谢谢，何先生。下面我们有请第一财经日报编委杨宇东先生为我们致辞。

　　第一财经日报编委杨宇东先生：尊敬的艾克思先生、王倩茵女士，各位来宾，下午好。很高兴能够代表这次活动的独家报刊合作伙伴参加这次盛典。第一财经横跨报纸、电视、广播、网站多个传媒平台。经过一年多的努力，第一财经日报已经在中国财经日报市场取得了明显的领先优势，在这一时刻，我们能够参与到理柏中国基金奖2006年的评选活动中来感到非常高兴。因为中国基金业是我们一个非常重要的报道对象，而中国的证券投资基金业本身也是一个非常年轻的行业。

　　随着中国资本市场的快速发展以及全流通时代和机构投资者时代的到来，中国投资业必将在这个市场上发挥越来越重要的作用。第一财经日报一定会站在广大投资人的立场上，为他们更好、更快地报道中国基金业今后发展中的每一个重要脚步。

　　与此同时，我们也认为，通过长期投资获取稳定回报是开放式基金区别其他投资工具的重要特性，如果能够有一种持续、科学、权威的基金评级产品，将会给投资人投资基金产品带来极大的帮助。但是因为中国资本市场是一个年轻的市场，市场政策不稳定导致投机盛行。这也引发了近年来在基金评级中的短期化现象。

　　这次理柏在中国内地推出评级，我们相信这是一个非常好的开端，在中国评级领域是一个有标志意义的事件。

　　最后我们也希望第一财经日报在今后能够与理柏公司有更为长期和稳步的合作，祝愿广大基金公司能够同中国资本市场一样快速发展，赢得越来越多的客户，谢谢大家。

　　樊林波：谢谢，杨先生。最后请路透集团Terence Dong先生为我们的颁奖活动作总结致辞。

　　Terence Dong先生：各位来宾，各位朋友，各位客户，首先我代表路透集团中国衷心地欢迎和谢谢大家的光临，我们路透不仅是全球公认著名的也是全球最大的金融信息提供商。路透集团93%的收益是来自金融服务，现拥有全球近三十五万的客户。这些金融市场的专业人士通过使用路透的信息及工具来提升他们在市场的竞争力。路透拥有150多年的历史，在全球128个国家里雇佣超过15000员工。我们每天在全球以19种语言，刊登来自全球209个国家的新闻，搜集超过三百家交易所及场外交易市场的财经信息。2005年路透的营业收入高达24亿英镑或近46亿美元。

　　作为世界上最大的资讯媒体集团，路透为全世界的金融机构提供一站式的资讯解决方案。从信息内容，分析，交易系统到风险管理系统，直至整个的资讯数据技术平台。路透信息及时，准确，独立。我们一站式的服务深受全球金融界的信赖，为决策提供了重要的支持。

　　我们提供了一系列的产品针对不断国际化中的中国资本市场。例如，高端产品有3000xtra，它提供全球性，全方位的市场资讯，中端产品有路透金融家。同时我们也推出路透智库，它提供全球公司赢利的预测和全球券商及时研究报告。路透集团针对中国特定的投资环境，加大了对中国的投入；另外，路透的子公司-理柏，今年也开始了对中国基金界的评比和颁奖，这又一次证明了我们路透集团对中国资本市场发展的信心。

　　此外，路透在产品上，推出了专门针对中国金融专业人士的产品，例如：路透中国金融家。在服务上，我们特别加强本地化的及时服务和培训，我们将针对市场的需要，在北京，上海和深圳提供定期的一系列的金融系统的培训。在人力上，我们大幅度加强了中国培训专员的队伍。在内容上，我们专门组建了特别小组来加强我们中国本地化内容的收集和资讯的实时报导。

　　同时，我们将在中国开展定期的金融业内人士的研讨会，希望借此平台能为国内外金融界朋友提供更加方便的交流机会，来提升相互间的认识。我们将在今年6月份举行一次大型的研讨会，我们将邀请国内外著名的金融专家来分享他们对高速发展的国际资本市场的看法。届时，我真诚的希望大家能够继续参加这些活动。支持我们路透集团对中国的投入。我们衷心的希望路透能和大家一起携手共进，为促进中国金融市场的国际化作出我们一份微薄的贡献。

　　最后，我再一次代表路透谢谢大家的光临和对我们的支持，谢谢！

　　樊林波：再次感谢我们的母公司路透以及我们的合作伙伴新浪财经和第一财经。

　　在离开会场之前，您可以领取我们这次活动的一个特别礼物，包括一个迷你鼠标和一张光盘。

　　光盘的内容包括理柏公司和产品简介，得奖基金名单、理柏制作的得奖基金一览表，和我们这次活动影集的网页链接。照片会在24小时后发表于理柏基金奖网站。另外，获奖基金公司可以从网上下载和打印获奖证书和定购额外的奖杯。

　　最后，我来实现我之前的承诺，那就是告诉大家如何参加我们抽奖来赢得一个前激动人心一级方程式周末。所有参加本次基金奖活动的朋友们都有机会参与抽奖。获奖者将可邀请一位同伴出席于2006年9月29至10月2日在上海举行的中国格兰披治大赛，另外还包括，3晚五星级酒店的住宿，比赛当天专用的一辆高级私人轿车，并可以进入威廉姆斯车队的休息室亲身体验比赛现场，这是威廉姆斯车队赞助者才可以得到的机会。

　　启动您的迷你光盘后，只需要点击的进入抽奖的按钮就可以参加我们的抽奖。当您到达互联网页时，只需回答两个简单的问题。获奖者将在4月底得到我们的正式通知。祝大家好运！

　　颁奖活动到此结束，谢谢大家，我们明年基金奖再见！ (完)