[汇市信息]6月18日外汇市场技术解盘(图)

　　

　　中国社会科学院经济学博士发展研究中心中国未来研究会中小企业委员会 赵燕京

　　美元/日元

　　6月17日，汇价震荡盘跌。

　　日本财政部计划于11月发行票面为1万、5000和1000的新日元。日本财务大臣谷垣祯一希望新日元的发行能帮助结束通货紧缩。他在接受采访时称，此次新日圆的发行将对经济产生一定影响，同时希望能帮助摆脱通缩危机。

　　日本五大股票交易所的年度调查显示，国外投资者在2003/04年度持有日本股票的比例增加4.1个百分点至21.8%，主要投资于银行、房地产、钢铁等股票。调查还显示，为了使盈利状况免受股市的波动影响，日本国内银行等金融机构持有日本股票的比例跌至34.5%。

　　美国里奇蒙德联储总裁布洛达斯(Broaddus)表示，美国经济复苏不会引发严重通胀，他深信美国的通胀将得到很好的控制，并对石油价格飙升可能危及经济复苏的担忧不以为然。布洛达斯将在04年7月底退休，他不是04年美国联邦储备委员会(FOMC)的投票委员，但仍具影响力。

　　美国5月份生产者价格指数(producer price index)增长0.8%，为2003年3月以来最高水平。这在一定程度上反映了食品价格的上涨，因为食品价格在生产者价格指数中所占权重高达21%。不过，不包括食品和能源的核心生产者价格指数也增长了0.3%，是4个月以来最高升幅。报告和其他通货膨胀衡量指标的表现一致，均显示美国的市场价格呈稳步增长态势。报告中称，产成品价格普遍上扬：食品价格上涨1.5%，涨幅高于4月份的1.4%；能源价格上涨1.6%，涨幅与4月份一致；汽油价格攀升5.7%，为1月份以来最高涨幅。这份报告和其他通货膨胀衡量指标的表现一致，均显示美国的市场价格呈稳步增长态势。Fed的关键利率目前为1%，处于46年低点。华尔街预计Fed将在6月29-30日的政策会议上采取4年来首次加息行动。分析师称，到12月份，Fed可能已经5次加息，届时，美国的基准利率可能已经升至2.25%。

　　美国6月12日当周首次申请失业救济人数减少1.5万人至33.6万人。数据显示，市场需求增长激励企业保留雇员，美国6月12日当周首次申请失业救济人数下降。6月5日当周经修正为35.1万人。4周平均人数自34.6万人下降至34.325万人。2004年周平均人数降至34.6917万人，2003年同期为40.2万人。6月5日当周续请失业救济人数增加3.1万人至289.5万人，5月29日当周经修正为286.4万人。4周平均人数自293万人降至292.1万人。

　　美国5月经济领先指标上扬0.5%高于预期，5月同步指标上升0.3%，5月滞后指标上升0.1%。纽约评议会表示，4月指标上升0.1%，用于测定美国未来3至6个月经济表现的该项指数，在过去14个月中有13个月上扬。数据反映04年春夏两季的经济景气好，就业市场可望持续增长，通货膨胀也可能微幅上扬。

　　美国费城联储(Federal Reserve Bank of Philadelphia)调查显示，费城地区制造业6月份加速增长，但对未来增长的预期有所回落。费城联储6月份制造业指数升至28.9，5月份为23.8，4月份为32.5。6月份新订单指数由5月份的18.3升至24.0。6月份就业指数为16.8，低于5月份的22.6，显示出就业增速的放缓。6月份支付价格指数为51.9，5月份为59.6，虽然小幅放缓但仍然强劲增长；6月份制成品价格指数为26.3，低于5月份的29.1。费城联储称，未来经济活动指数由5月份的42.3降至39.5，虽然该指数下降，但仍处于非常高的水平。

　　美联储在每周货币供应报告中称，截至6月7日当周的M1货币供应量经季节因素调整后下降148亿美元至1.308万亿美元；M2货币供应量下降93亿美元至6.265万亿美元；M3货币供应量增加60亿美元至9.207万亿美元。上述数据为初步数据。

　　美国波士顿联邦储备银行(Federal Reserve Bank of Boston)主席迈尼汉(Cathy Minehan)称，美国需要上调利率以适应经济的加快增长。迈尼汉是联邦公开市场委员会(Federal Open Market Committee, 简称FOMC)有投票权的成员。迈尼汉称，由于过去3个多月就业出现增长，经济走势无法确定的时期看来将要结束，企业再次招聘员工，失业率下降。显然通货膨胀率已触底反弹，虽然多数人预期核心消费者价格指数将小幅上升，但货币政策制定者们似乎已经获得了明确的信号。

　　美国财长斯诺称，美国经济将保持低通胀环境下的稳定增长, 他并不担忧通货膨胀会减缓美国的经济复苏。斯诺对记者说，实际上，每一个单项数据都是正面的，经济正全速启动，低通膨环境当会持续。

　　加拿大统计局的数据显示，4月份外资增投本国公司股票共计204亿加元，本国投资者所持有的外资公司的股票也在继续增加。4月份外国投资者也买进了相当多数量的加拿大股市的新股。

　　汇价日高110.22，日低108.86，尾盘在109.50附近整理；汇价日升跌率-0.418%，日涨跌幅-0.46，收于109.57点。

　　技术指标显示，汇价的短期日均线系统呈横行缠绕之势，汇价位于其下附近、30日均线之下，显示短线与短中线向空的概率依然较大。汇价受压于109.60之下则短线向空，下挡支撑位于109.10、108.60，不排除下破前期波段低点108.62、下探107.50一线支撑的可能；站稳于109.60之上则上挡压力位于109.90、110.30，继续上破短线向多。109.60与110.30分别为汇价短线向空与向多的分界线。

　　波动分析显示，仍可暂谨慎认定汇价自波段低点6月9日日低108.62进入B波反弹，但若汇价不能尽快上破111.00、且下破1.1860则此种波动的概率减小；若汇价下破108.62则上述波计数需修正为自5月14日日高114.88进入较大级别2波回调之中，目标暂看107.50附近。

　　今日，汇价有望震荡整理或震荡盘跌。

　　今日强压力110.40，弱压力109.90；强支撑108.60，弱支撑109.10。

　　欧元/美元

　　6月17日，欧元震荡整理、略升。

　　瑞士央行17日决定升息25个基点至0.5%。

　　法国财政部公布，法国4月经常账户盈余2.03亿欧元。

　　德国IFW协会表示，鉴于海外需求异常强劲，该协会将德国04年GDP增长率从1.6%上调至1.8%。同时还将05年经济增长率从原先的1.2%调升至1.3%。

　　经季节性调整，欧元区4月工业产出增长0.2%，2月和3月的增长均为0.3%，欧盟25国4月工业产出增长0.5%，3月份增长0.2%，2月份增长0.3%。欧元区4月工业产出年率增长1.7%，欧盟25国年率增长2.4%。

　　汇价日高1.2076，日低1.1989，尾盘在1.2040附近整理；汇价日升跌率0.283%，日涨跌幅0.0034，收于1.2042点。

　　技术指标显示，汇价的短期日均线系统与30日均线有呈缠绕之势，汇价位于其间偏下，显示汇价虽仍有望在较宽幅震荡中寻求短线与短中线的运行方向，但短线与短中线向空的概率增大，短线有望在1.2000-1.2100区间震荡整理寻求突破方向。汇价若受压于1.2000之下则短线向空，下挡支撑位于1.1950、1.1900；若站稳于1.2100之上则上挡压力位于1.2150、1.2210。1.2000与1.2210为汇价短线向空的分界线。

　　波动分析显示，暂认定汇价自1月12日日高1.2897至5月13日日低1.1778结束5波下跌，共运行89个交易日；自1.1778进入较大级别3波反弹之中；反弹1波为3波(3-3-5)结构，至5月28日日高1.2294结束；自1.2294进入3波(3-3-5)下跌波动之中，若汇价不跌破1.1850则仍有可能进入5波反弹之中，但若汇价不尽快上破1.2220、且下破1.2000则此种波动的概率减小。不排除汇价在1.1900-1.2350区间横向宽幅震荡一段时间后再寻求突破方向的可能。同时，市场对汇价持续震荡盘跌、下破1.1950、1.1850、1.1750支撑的可能性保持警惕，即自6月8日日高1.2351进入C波3下跌的可能性保持警惕。

　　今日，汇价有望震荡整理或震荡盘跌。

　　今日强压力1.2140，弱压力1.2090；强支撑1.1950，弱支撑1.2000。

　　英镑/美元

　　6月17日，英镑震荡盘升。

　　英国统计局公布，5月零售销售月率增长0.8%，年率上升7.4%。受服装销售提振，英国5月零售销售加速增长，这增加了英国央行进一步升息的可能性。一年来英国零售销售增长始终未出现下跌，持续时间触及1986年至今的最高水平。房价高涨，加之失业率降至近30年新低，激励消费者增加开支。出于对消费者借贷过度的担忧，英国央行自03年11月至今已4次升息至2年半新高4.5%。3月至5月，零售销售较2月至4月增长1.7%。

　　汇价日高1.8385，日低1.8238，尾盘在1.8350附近整理；汇价日升跌率0.460%，日涨跌幅0.0084，收于1.8352点。

　　技术指标显示，汇价的短期日均线系统呈横行缠绕之势，汇价位于其上附近、30日均线之上，显示短中线向多的概率依然较大，短线有望在1.8300-1.8400区间震荡整理寻求突破。汇价若若站稳于1.8400之上则短线向多，上挡压力位于1.8450、1.8500，且不排除向1.8600方向测试压力的可能；若回落下破1.8300则下挡支撑位于1.8200，继续下破短线向空。1.8200与1.8400为汇价短线向空与向多的分界线。

　　波动分析显示，暂谨慎认定汇价自5月14日日低1.7477进入较大级别反弹之中，其反弹波动可能为3-3-5态势；1.7477至6月2日日高1.8486为具有3波结构的反弹第一波，1.8486至今运行于3波结构的下跌波动之中，现运行于上行3-2末段，盘升若受阻则进入3-3下跌波动，下跌目标在下破1.8000后可看至1.7900甚或1.7750附近。同时，市场对汇价出现对称性的横向宽幅震荡的可能性保持警惕，即若汇价盘升受阻下破1.8200，则可能以1.7900为目标测试支撑。汇价若下破波段低点1.7477则上述波计数需作修正。

　　今日，汇价有望震荡整理。

　　今日强压力1.8450，弱压力1.8400；强支撑1.8250，弱支撑1.8300。

　　澳元/美元

　　6月17日，澳元震荡盘跌。

　　澳大利亚统计局称，澳大利亚5月商品进口由4月的108.4亿澳元增加至110亿澳元。该数据未按季节因素进行调整。5月机器和运输设备进口达55亿澳元，4月为47.6亿澳元。

　　汇价日高0.6912，日低0.6771，尾盘在0.6810附近整理；汇价日升跌率-1.291%，日涨跌幅-0.009，收于0.6805点。

　　技术指标显示，汇价的短期日均线系统与30日均线继续呈空头排列之势，汇价位于其下附近，显示汇价短线与短中线向空的概率继续增大。汇价若受压于0.0.6860之下则短线向空，下挡支撑位于0.6770、0.6720；若站稳于0.6860之上则上挡压力位于0.6920、0.6990。0.6860与0.6990分别为汇价短线向空与向多的分界线。

　　波动分析显示，仍可暂认定汇价自5月18日日低0.6793进入较大级别3-3-5反弹之中，目标暂看0.7200附近，若汇价有效上破0.7000则此种波计数成立的概率增大；但若汇价有效下破0.6790支撑，则下跌目标可看至0.6700或更低水位，则上述波计数需重新修正。

　　今日，汇价有望震荡整理或震荡盘跌。

　　今日强压力0.6920，弱压力0.6860；强支撑0.6720，弱支撑0.6770。

　　欧元/日元

　　6月17日，汇价震荡整理、略跌。

　　汇价日高132.39，日低131.37，尾盘在132.00附近整理；汇价日升跌率-0.136%，日涨跌幅-0.18，收于132.01点。

　　技术指标显示，汇价的短期日均线系统继续呈空头排列，汇价位于其下附近及30日均线之下，显示短线与短中线向空的概率增大，稍显低位有买盘承接。汇价若持续位于132.00之下则短线向空，下挡支撑位于131.50、131.00；上挡压力位于132.50、133.00。132.00与134.50为汇价短线向空与向多的分界线。

　　波动分析显示，汇价自2003年3月8日日高139.11进入较大级别C波下跌之中的概率继续增大，且已于6月7日日高136.73进入C波3下跌波动之中的概率依然较大，可暂看至6月10日日低131.57结束C波3-1，由131.57至6月15日日高134.48为C波3-2反弹，由134.48进入C波的3-3下跌波动之中。

　　今日，汇价有望震荡整理或震荡盘跌。

　　今日强压力133.00，弱压力132.50；强支撑131.00；弱支撑131.50。

　　(图表截止至2004年6月18日7：19)

　　(以上为个人观点，仅供参考；据此入市，风险自担。汇市有风险，投资请慎重。)

　　(人民网北京6月18日讯)