每经记者 田文会 发自北京

　　在拉动经济增长的“三驾马车”中，消费对中国经济发展的作用越来越大。党的十八届三中全会已经勾勒出中国新一轮经济改革的蓝图。在当前宏观经济增速放缓的形势下，持续有效地扩大内需已成为各界共识，也是金融业改革等议题的着眼点。自2010年试点开始，“消费金融”试点已证明了其普惠大众，拉动内需增长的活力。11月22日，银监会公布修订后的《消费金融公司试点管理办法》，进一步拓宽了消费金融公司资金来源，放宽了发展空间。

　　开辟金融服务新天地，促进消费稳增长。中国的消费金融要探寻一条怎样的道路，又怎样从试点一步步走向成功，且让我们拭目以待。

　　11月22日，银监会公布修订后的《消费金融公司试点管理办法》(以下简称《办法》)，进一步拓宽了消费金融公司资金来源，放宽了发展空间。此前，银监会已经宣布新增10个城市参与消费金融公司试点。

　　银监会表示，此次修改是为了贯彻落实2013年7月1日《国务院办公厅关于金融支持经济结构调整和转型升级的指导意见》。该《意见》要求“逐步扩大消费金融公司的试点城市范围，培育和壮大新的消费增长点。”

　　就在银监会公布上述《办法》的同一天，商务部也召开了扩内需会议。

　　长江商学院金融学教授周春生[微博]对《每日经济新闻》记者表示，中国消费金融才刚起步。在国外，消费金融增强了消费者的支付能力，虽然不好量化，但消费金融对推动消费应该起了重要作用。

　　试点初衷即为“扩内需”/

　　在拉动经济增长的 “三驾马车”中，投资的效果越来越弱，出口由于欧美经济复苏不稳定以及经济发展战略的调整，也难现往日辉煌。消费对中国经济发展的作用越来越大。

　　首都经济贸易大学统计学院院长纪宏近日指出，中国GDP的构成份额中，最终消费的占比2013年已经达到了50%。而美国则占80%以上，近几年接近90%。最终消费由政府消费和居民消费构成，对比中美两国最终消费情况，中美两国政府消费非常接近，最大的差距是居民消费，2011年美国的居民消费占到GDP的70%，中国是35%左右，相差了一半。

　　周春生对《每日经济新闻》记者表示，中国整体消费需求在稳步增长，但消费占GDP的比重没有显著提高。原因很多，如果财富分配越均匀，消费就越高。社会保障体系也有待完善，看病、买房子、孩子上学等是中国的家庭重要支出准备项目，国民储蓄率高。

　　在其他条件短时间内难改变的情况下，信贷对于消费和扩内需的推动作用不容忽视。

　　“从国外情况来看，消费金融是金融重要组成部分。中国这方面发展一直相对比较滞后，原来一直服务的对象是企业，传统消费金融主要局限于汽车等。国外消费金融涵盖广泛，包括电子类和一般家庭消费等，一些大型企业，包括财务公司，也都可以提供消费金融。金融公司提供类似服务更是普遍，提供的消费金融远超国内的企业。”周春生表示。

　　事实上，中国的个人消费贷款增速也高于贷款的平均增速。

　　据银监会年报，截至2012年底，银行业个人消费贷款余额为10.4万亿元，比年初增加1.6万亿元，同比增长17.6%。而2012年末，本外币各项贷款余额为67.3万亿元，比年初增加9.1万亿元，同比增长15.6%。

　　2013年7月1日，国务院发布《关于金融支持经济结构调整和转型升级的指导意见》。《意见》总共十条，其中一条为 “进一步发展消费金融促进消费升级”，提及消费金融公司的表述为“逐步扩大消费金融公司的试点城市范围，培育和壮大新的消费增长点。”可见高层对于消费金融公司在促进消费方面还是抱有期望的。

　　《意见》另一条“扩大民间资本进入金融业”中，亦有提及消费金融，“尝试由民间资本发起设立自担风险的民营银行、金融租赁公司和消费金融公司等金融机构。”民资的进入，将扩大消费金融公司的资金来源，消费金融公司将进一步壮大。

　　早在2009年最初的 《消费金融公司试点管理办法》公布时，银监会就表示，启动消费金融公司试点的原因是为了贯彻落实党中央、国务院“保增长、调结构、促改革、惠民生”的宏观经济政策，加大金融对扩内需促消费的支持力度，促进经济平稳较快增长和可持续发展。

　　低收入家庭占比较高/

　　2010年首批4家消费金融公司成立以来，其发展情况并未得到业界太多关注。由于试点少、规模小，对于内需扩大的直接效应不太明显。

　　去年11月27日，时任中国银监会副主席蔡鄂生在天津表示，截至2012年10月底，北京、天津、上海和成都的4家试点消费金融公司资产总额达40.16亿元，同比增长126.82%；贷款余额为37.09亿元，同比增长197.98%。4家公司客户总户数达19万多人。

　　《每日经济新闻》记者从北京的北银消费金融公司、上海的中银消费金融公司、四川锦程消费金融公司、天津的捷信消费金融公司等现有4家消费金融公司了解到，目前其贷款用途主要是家用电器、电子产品、家具等各类耐用消费品，以及教育、旅游、婚庆、装修等，房、车类贷款目前不允许。

　　刚公布的修订版《消费金融公司试点管理办法》中，仍规定“本办法所称消费贷款是指消费金融公司向借款人发放的以消费(不包括购买房屋和汽车)为目的的贷款。”

　　尽管此次银监会修改《消费金融公司试点管理办法》在贷款用途上没有大的突破，但是在地域限制、民资成为主发起人、吸收股东存款、贷款上限由“借款人月收入5倍”修改为“20万元人民币”等方面都实现了突破，而这些方面也正是此前试点消费金融公司在实践中的困难和问题。

　　从消费金融公司服务的客户来看，低收入家庭占比较高，对于促进消费、扩大内需的作用不容忽视。

　　以北银消费金融公司为例，该公司今年2月透露，其3年来努力打造差异化运营模式，在提高中低收入百姓生活水平、促进消费增长、创造和谐社会方面做出积极贡献。目前公司客户平均贷款金额5万元；贷款客户中，年收入低于3万元的家庭占比达60%以上。