大智慧阿思达克通讯社7月22日讯，央行19日宣布，自2013年7月20日起取消贷款利率0.7倍的下限，由金融机构自行自主确定贷款利率水平。多名专家对此表示，央行此举符合利率市场化改革方向，但银行贷款下限实际上形同虚设，短期内对银行利润影响有限。

　　**贷款利率形同虚设，短期内对银行利润影响有限**

　　国务院参事夏斌认为，在目前加快结构调整和经济转型的背景下，取消贷款利率管制符合利率市场化的改革方向，是很好的市场预期，但当前银行资金需求大于供给，短期内对银行利润影响不大。

　　“有些配套的改革措施仍需加速出台，如央企国企、地方融资平台等可能依然更容易获得相对低利率的贷款，如何整顿金融秩序，营造有效的市场环境，这对于发挥利率市场化效果有很大的影响。”夏斌说。

　　申银万国[微博]首席分析师桂浩明对此表示认同，他对大智慧通讯社指出，取消利率管制是利率市场化的前提，所以取消贷款利率下限是一大进步，“但银行短期内不会下调贷款利率，实体经济一直需要钱，贷款利率下限在实际贷款过程中形同虚设，银行放贷几乎都是上浮贷款利率，并不需要通过打折来竞争，因此某种意义上说，取消贷款下限，其象征意义大于实际意义。”

　　央行指出，2012年6月和7月，央行进一步扩大了金融机构存贷款利率浮动区间，全面放开贷款利率管制后，金融机构与客户自主协商定价的空间将进一步扩大，有利于促进金融机构采取差异化的定价策略，降低企业融资成本，并不断提高自主定价能力。

　　浙江某城商行行长则对大智慧通讯社坦言，在当前整体货币紧平衡的背景下，中国的货币市场、信贷市场贷款加权利率普遍都是处于上浮的状态，因此整体来讲，央行此时选择取消贷款利率0.7折的下限，对银行利润“几乎没有影响”，等银行资金充裕时，影响或将显现。

　　“长期来讲，随着今年以来利率市场化、汇率市场化改革进程的提速，商业银行传统的吃存贷利率的经营模式亟待转型。”该城商行行长补充说。

　　**存款利率上限有望加速破冰，存款保险制度或年内出台**

　　值得注意的是，央行此次放开贷款利率管制，取消票据贴现利率管制，对农信社贷款利率不再设上限，却并未涉及存款利率。

　　对此，上述城商行行长表示，虽然央行宣布贷款利率下限取消以后，利率市场化进程在中国又迈进了一大步，但正如此前央行调查统计司相关负责人所指出的，只有当银行体系的存款利率上限彻底放开后，中国的利率市场化进程才算完成了最后一跳。

　　央行指出，此次改革没有进一步扩大金融机构存款利率浮动区间，主要考虑是存款利率市场化改革的影响更为深远，所要求的条件也相对更高。从国际上的成功经验看，放开存款利率管制是利率市场化改革进程中最为关键、风险最大的阶段，需要根据各项基础条件的成熟程度分步实施、有序推进。

　　交通银行(601328.SH/03328.HK)

　　首席经济学家连平曾对媒体表示，在存款增长缓慢、流动性相对紧缺的情况下，完全放开存款利率上限，资金成本大幅上升必然会推动银行调高贷款利率，企业的融资成本也就相应提高，对实体经济带来较大压力，甚至造成宏观经济的过度紧缩。

　　上海某金融专家则对大智慧通讯社指出，“央行突然宣布取消贷款利率下限，速度之快超出市场的普遍预期。依照目前央行对利率市场化改革的推进速度看，继19号宣布放开贷款下限后，‘存款利率上限’放开的时点也将大为提前。”

　　北京师范大学金融研究中心主任钟伟认为，存款利率上限放开的前提是建立存款保险制度。

　　“我认为年内肯定会出台存款保险制度。”钟伟对大智慧通讯社说。