工行最终以上限定发售价

　　H股每股3.07港元A股每股3.12元人民币

　　本报记者孙杰报道记者昨天获悉，中国工商银行H股及A股发售价格最终确定为上限，即H股是每股3.07港元，A股是每股3.12元人民币。

　　A股的发售价格经港元与人民币汇率差异做出调整后，与H股的发售价格一致。该价格创下了中国国有商业银行最高的发行估值倍数，融资后、绿鞋前的市净率为2.23。

　　最终确定为全球最大IPO

　　记者昨天获得最新消息，工行此次发行已经被认定是全球最大的IPO，工行的超额配售选择权行使前A+H发行规模合计达191亿美元，高于此前历史最高水平日本NTTMobile184亿美元的最终融资水平。此外，H股与A股各自的发行规模，都分别超越了以往中国公司海外发行和国内发行的规模。更为重要的是，工商银行此次公开发行开创了中国金融发展史的先河，并使工商银行成为历史上首只在香港和内地市场同步同价上市的

　　保险公司成最大战略投资者

　　在H股获得机构投资者热烈认购的同时，工行A股的预路演也获得了投资者的高度认可，A股网下认购发行持续火爆。A股网下认购首日，180亿元网下配售的战略投资者资金已经到账，在23家境内战略投资者中，太平洋人寿、中国人寿股份公司和中国人寿集团各认购价值20亿元的股份，并列成为本次A股发行最大的战略投资者。A股网下认购最终共获得13.97倍认购，吸引资金规模达1307亿元人民币，为历史上A股网下认购冻结资金最多的项目。

　　为A+H同步发行开路

　　工行此次公开发行开创了A股、H股同时发行上市的历史先河。工行此次发行解决了境内外信息披露一致、境内外发行时间表衔接、两地监管的协调和沟通、境内外信息对等披露等诸多问题，为以后的国内企业A+H同步发行铺平了道路。

　　此次发行中引入绿鞋机制尚属国内A股市场首例。分析师认为，将海外发行中成熟的绿鞋机制引入国内A股发行中，有利于增强参与一级市场认购投资者的信心，以及自身股价从一级市场向二级市场的平稳过渡，减少上市初期股价的波动性，对工行本次发行及A股市场的发展都具有深远的意义。