解密厦门北八道被罚没55亿

　　证监会开史上最大罚单 ，北八道集团交不出56.7亿罚款会咋样 经济导报  来自微信公号：山东财经报道 3.15之际，证监会开出史上最大罚单，北八道集团因涉嫌操纵市场案被作出没一罚五的顶格处罚，罚没款总计约56.7亿元。 山东财经报道注意到，北八道操纵期间累计获利9.45亿元，也就是说，除了获利部分之外，北八道还要缴纳47亿余元的罚款。这对于注册资本仅5000万元、使用大量配资操纵市场的北八道而言，全额缴纳罚款几乎是不可能完成的任务。 那么问题来了。如果北八道集团不缴纳罚款或缴纳不完全，证监会会有啥措施追缴罚款？最大罚单到底能有多少实际到账？对于就是没钱的处罚对象，“没一罚五”又有多少的实际效力？ 01 大量使用配资炒作新股 综合众多媒体信息，北八道集团涉嫌操纵的次新股包括张家港行、江阴银行、和胜股份等，操纵期间累计获利9.45亿元。因为是“没一罚五”的顶格处罚，罚没款总计约56.7亿元。 山东财经报道就来重点分析下，北八道集团炒作资金及其注册资本情况，看看其有多少实力付清罚款。 据证监会稽查执法人员介绍，经调查，2017年2月到5月间，北八道集团及其实际控制人组建、控制了一个分工明确的操盘团队，通过多个配资中介筹集资金数十亿元，利用300多个股票账户，采用频繁对倒成交，盘中拉抬股价，快速封涨停等手法，炒作多只次新股，涉嫌操纵市场。 由此可见，北八道集团的炒作资金绝大部分都是配资，应是到期即还。最终归属北八道集团的就是炒作所得的9.45亿元，其中操纵张家港行违法所得约1.39亿元，操纵江阴银行违法所得约3.40亿元，操纵和胜股份违法所得约4.67亿元。 在没收违法所得之后，实际上，北八道集团的数十亿炒作资金早已归还，是无法也不能用来交罚款的。 02 两个“北八道集团” 注册资本分别为5000万元、3000万元 在炒作资金之外，北八道集团的资本实力如何、是否有能力缴纳罚款呢？ 山东财经报道梳理发现，公开报道中，被处罚对象有称呼为“北八道集团”的，也有称其“厦门北八道集团”的。 而通过国家企业信用信息公示系统及天眼查系统，确实存在北八道（厦门）物流集团有限公司（下称“厦门北八道”），有媒体称，这就是被处罚企业。 查询信息显示，厦门北八道成立于2006年8月，注册资本5000万元，法定代表人何雪，企业类型是自然人独资企业。公示主要人员除何雪外，还有监事林玉婷。且2018年2月26日，厦门北八道刚变更了工商信息，何雪此时才出现在名单中。 此外，在上海自贸区还有一家北八道集团有限公司，注册资本3000万元，法人代表林慧慧，最初的股东分别为林玉婷和林庆丰。而林慧慧、林玉婷此前都出现在厦门北八道的工商信息中。 显然，厦门北八道和上海北八道集团关系匪浅。 而根据公开报道的证监会拟处罚信息，处罚对象为北八道集团及其实际控制人林某某父女等人，这与上面的信息也有颇多契合之处。 引起山东财经报道注意的是，北八道集团在2017年12月刚刚变更了注册资本，由50000万元变更为3000万元。这是否和证监会的调查和处罚有关，值得玩味。 03 罚款执行不到位很多 警示作用更大 两个“北八道集团”变更工商信息、减少注册资本的举动，是否是为了逃避罚款我们不得而知，但47亿余元的罚款，即便对国内的不少大集团也不是轻而易举的事，证监会“史上最大罚单”收不足罚款也很可能是大概率事件。 如果北八道集团不交罚款或交不上罚款，证监会又该怎么办呢？ “如果被处罚对象不交罚款或者交不上罚款，证监会可以申请法院强制执行。”北京盈科（济南）律师事务所沈涛律师对山东财经报道表示，可以执行被处罚公司财产和实控人的个人资产；如果还是执行不到位，那么可以对北八道集团的法定代表人和实控人采取限制消费措施。 山东财经报道了解到，根据《行政处罚法》第五十一条规定，当事人逾期不履行行政处罚决定的，作出行政处罚决定的行政机关可以采取下列措施： （一）到期不缴纳罚款的，每日按罚款数额的百分之三加处罚款； （二）根据法律规定，将查封、扣押的财物拍卖或者将冻结的存款划拨抵缴罚款； （三）申请人民法院强制执行。 如果没有能力全部缴纳罚款，根据《行政处罚法》第五十二条规定：“当事人确有经济困难，需要延期或者分期缴纳罚款的，经当事人申请和行政机关批准，可以暂缓或者分期缴纳。” 一旦北八道集团的法定代表人和实控人林某某父女被限制消费措施，又会有哪些影响呢？ 根据我国《关于限制被执行人高消费及有关消费的若干规定》第三条显示，被执行人为自然人的，被采取限制消费措施后，不得有以下高消费及非生活和工作必需的消费行为： （一）乘坐交通工具时，选择飞机、列车软卧、轮船二等以上舱位； （二）在星级以上宾馆、酒店、夜总会、高尔夫球场等场所进行高消费； （三）购买不动产或者新建、扩建、高档装修房屋； （四）租赁高档写字楼、宾馆、公寓等场所办公； （五）购买非经营必需车辆； （六）旅游、度假； （七）子女就读高收费私立学校； （八）支付高额保费购买保险理财产品； （九）乘坐G字头动车组列车全部座位、其他动车组列车一等以上座位等其他非生活和工作必需的消费行为。 沈涛律师表示，证监会的史上最大罚单执行不到位也是可以理解的，罚款执行不到位的也很多，但这并不影响“史上最大罚单”的作用，其示范效应可以警示那些心怀叵测的人，表明证监会从严处罚、顶格处罚的态度。（记者 段海涛）[详情]

　　证券时报网3月15日讯，张家港行15日下午在互动平台回复投资者有关北八道集团恶炒公司股票的询问时表示，公司并未参与买卖股票，公司管理层及相关人员在股票异常波动期间严格遵守交易规则，未有实施价格操纵等行为。公司与恶意操纵股价的相关人员没有关联关系。公司的股价受宏观经济、行业政策、市场波动等多重因素影响，公司将不断通过提升经营业绩及业务转型来提升自身投资价值，公司所有信息均以在指定媒体刊登的信息为准，提醒广大投资者注意投资风险。（原题《张家港行回应北八道集团恶炒：与恶意操纵股价人员没关联》）[详情]

　　新浪财经讯 就北八道集团操纵张家港行等股票被高额罚款一事，张家港行今日在投资者互动平台表示，公司并未参与买卖股票，公司管理层及相关人员在股票异常波动期间严格遵守交易规则，未有实施价格操纵等行为。公司与恶意操纵股价的相关人员没有关联关系。公司的股价受宏观经济、行业政策、市场波动等多重因素影响，公司将不断通过提升经营业绩及业务转型来提升自身投资价值。[详情]

　　作者：叶露证监会一笔55亿的罚单不仅让游资们在春风里瑟瑟发抖，还让其体会到了“秋后算账”的酸楚。3月14日上午，证监会在稽查执法专场新闻通气会上披露了厦门北八道集团因涉嫌多账户、运用杠杆资金操纵多只次新股股票，获利9.45亿元的问题，同时证监会将对北八道集团作出没一罚五的顶格处罚，罚没款总计55亿，直接打破鲜言34.7亿的记录，成为史上最大罚单。魔高一尺道高一丈据证监会稽查执法人员介绍，厦门北八道集团涉嫌操纵的次新股包括张家港行（002839.SZ）、江阴银行（002807.SZ）、和胜股份（002824.SZ）等。证监会披露，从2017年2月到5月，北八道集团使用公司员工和关联人员的300多个股票账户，100多台电脑，10多位操盘手同时交易，大量使用配资，采用频繁对倒成交，盘中拉抬股价的手法炒作次新股。然而，在北八大集团出货阶段，张家港行连续多日跌停，导致以为有利好消息跟风买入的投资者损失惨重。我们则注意到，这三只股票在2017年2月均出现了异动。其中，和胜股份在2月6日-15日股价累计涨幅达96%；张家港行从2月6日-21日累计上涨135%；江阴银行则在差不多的时段上涨114%，偏离同期中小板指指数4.48%的涨幅。以为用众多表面毫无关联的账户实施操纵股价的行为查到的几率小？证监会的大数据排查技术直接打了投机者的脸。需要强调的是，在此案调查过程中，北八道集团并不配合，在财务检查时，其财务人员与稽查人员发生肢体冲突，甚至为销毁证据而抓伤调查人员。但天网恢恢，如此举措并不能改变任何结局。威诺律师事务所合伙人杨兆全律师对我们说，面对个别派系资金坐庄操纵，疯狂炒作，此次重罚再一次给不规范的炒作游资敲上警钟，对规范恶意炒作资金有相当积极的意义。“一系列迹象表明，证监会将坚持继续依法全面从严监管，坚决打击证券期货违法违规行为，以此保护投资者合法权益，确保证券期货监管目标的顺利实现，为资本市场服务实体经济、助力高质量发展，营造公开、公平、公正的市场环境”，杨兆全补充道。北八道，“铁霸道”？从大数据扯出疑点，取近千个银行账户，排查400多个股票账户、揪出背后的北八道集团，证监会耗时一年，那这个此前未过多曝露在镁光灯下的厦门民企以及背后的实控人林庆丰到底是啥路子？铁路货运系统有这么一句话“北八道、铁霸道”，6个字反应出北八道庞大的市场份额和资金实力。北八道公开资料不多，一家抬头为"北八道（厦门）物流集团有限公司"的网站显示，其成立于1999年3月，是全国最大的民营铁路集装箱运营商，拥有占地2.5万平方米的仓储及配套设施，4万余平方米的集装箱堆场，165台大型箱式、拖式车辆，16台正面吊、龙门吊、汽车吊，公司员工530余人。不过工商资料显示这家成立于1993年的公司目前处于吊销状态。而目前存续的厦门北八道，全称为“ 北八道厦门物流集团有限公司”，由自然人何雪独资，林玉婷为监事。不过股权变更资料显示，林庆丰曾于2012年10月将自身所持有的90.56%股权转让给林玉婷，多次变化后，何雪变成唯一股东。《财经国家周刊》曾有文章提及，其固定资产近30亿元，23个集装箱货运站及分公司遍布全国9个省及直辖市，曾通过对铁路货运监管体系“见缝插针”，用集装箱偷偷运煤的方式，迅速扩大资产。合作伙伴直言“没人敢这么干，或者干得了”。2013年成立的北八道集团（曾用名：北八道投资控股有限公司），最大股东为林庆丰之女林玉婷。在物流产业之外，北八道在金融领域也早有布局，直接参股了北八道蝴蝶（深圳）基金合伙人企业、信泰融资租赁有限公司以及信泰商业保理有限公司。除了旗下庞大的物流以及金融布局之外，我们查阅资料发现，北八道与象屿股份（600057.SH）同样有丝丝缕缕的联系。2017年7月1日，象屿股份与北八道集团公司共同发起成立合资公司象道物流，注册资本15亿元，北八道物流持股比例为60%。不过一个月后，北八道集团就将象道物流的60%股权转让给厦门五店港物流供应链有限公司（下称“五店港”）。我们在象屿股份的一则担保公告中发现，五店港与北八道属同一实际人控制，不过在工商资料的股权关系图中，林庆丰早在2012年10月23日便将股份转让给许仁路，倒过几手后，林庆丰不再。我们致电象屿股份欲求证二者关系，但并未有回应，此前，其董秘回应《证券时报》时称，“确实受同一个老板控制，都姓林。”很奇怪的一点是，在明面上，已找不到林庆丰与北八道公司的股权关系，从5、6年前开始，林庆丰多次转让股权，退居幕后，而其他林姓人士甚至第三方走向幕前。证监会的处罚让林庆丰等人时隔多年再次站在聚光灯下，面对55亿的处罚，这位曾经带领北八道驰骋在铁轨上的人将如何收场呢？来源：野马财经[详情]

　　#厦门爆料#证监会14日上午组织召开稽查执法专场新闻通气会，通报了三起近期查处的资本市场违法违规案件，包括一起信息披露违法违规案，两起操纵市场案。其中，厦门北八道集团因涉嫌多账户、运用杠杆资金巨额操纵多只次新股股票，将被证监会开出的史上最大罚单。[详情]

　　广州日报讯 (全媒体记者张忠安)根据上海证券报官方中国证券网消息，14日，证监会组织召开稽查执法专场新闻通气会，通报了三起近期查处的资本市场违法违规案件，包括一起信息披露违法违规案，两起操纵市场案。其中，拟对北八道集团作出罚没款总计约55亿元。实际上，最近几年，证监会对股市“打假”一直保持高压态势，仅仅2017年就新启动案件接近500件。根据最新部署，2018年证监会查办严重违法违规案件的重点集中在四大领域。第一是严查损害上市公司利益，损害中小股东合法权益的案件。包括虚假披露信息，通过虚构交易粉饰业绩，或实施“忽悠式”重组非法牟利等。第二是打击危害市场平稳运行的违法行为。包括通过违规聚集市场资金，滥用杠杆交易等。第三，破坏公平交易原则，影响市场功能发挥的行为也将被严防，如利用重组题材进行炒作，多账户多点布局、内外勾结、虚实结合等。第四是严重扰乱信息传播秩序，恶意制造市场恐慌情绪的行为也将受到惩罚。如通过互联网、自媒体肆意发表针对个股、板块、市场走势和监管政策的不实不当言论的行为。财经速递MSCI推出12个新的中国相关指数广州日报讯 (全媒体记者杨欣)MSCI于14日发布12个新的中国指数。MSCI称，这是为了让国际投资者更好应对A股下一步纳入MSCI的进程。MSCI公告，新指数将扩充MSCI中国全部股票指数和MSCI中国A股国际指数。根据MSCI公布的路线规划，MSCI于2018年6月将A股正式纳入MSCI新兴市场指数，初始纳入因子为2.5%，2018年9月将纳入因子比例提高至5%，A股占MSCI新兴市场指数权重为0.73%。尽管新纳入股票的初始权重仅为0.73%，但是市场人士普遍认为，MSCI指数作为机构投资者参考的基准，其重要性可能使外围市场焦点转向A股。根据招商基金测算，预计短期流入A股的资金将达到170亿至180亿美元。而根据MSCI的进度，中国A股市场最终将全部被纳入新兴市场指数，从中长期来看，有望为A股带来3400亿美元的增量资金。从估值角度分析，据专业机构测算，预计2018年MSCI中国市盈率仅13.30。作为全球经济的重要经济体，中国市场市盈率远低于国际市场，凸显“估值洼地”价值，同时，外资持续流入，增配趋势凸显。[详情]

　　证监会3月14日宣布“三张罚单”，一张56.7亿天价罚单开给了操纵惯犯北八道集团，一张开给了民间炒股大赛”冠军“高某，还有一张则开给了内控混乱的*ST华泽。据调查人员透露，这家被称为是“最穷上市公司”的公司，官方网站还曾因欠费无法打开。北八道集团操纵三支次新股，或将收56.7亿元天价罚单北八道物流集团有限公司（以下简称“北八道集团”）涉嫌操纵张家港行(002839.SZ)、江阴银行（002807.SZ）以及和胜股份（002824.SZ）等三只股票价格，在操纵期间共获利人民币9.45亿元。2017年2月份，张家港银行、江阴银行及和胜股份等次新股股价遭到集体哄抬，短期内股价价量变化非常明显，引起了市场的广泛关注。证监会稽查人员表示，市场监控发现当时有多组高度可疑的关联账户交替操作，涉嫌操纵市场。2017年4月，证监会专门部署专项执法行动，坚决查处次新股交易中各类违法不当行为。经证监会调查人员发现，2017年2月-5月，北八道集团有限公司及其实际控制人组建了一支分工明确的操盘团队，通过多个配资中介公司筹集资金数十亿元，利用多达300多个股票账户，采用频繁对倒成交、盘中拉抬股价及快速封涨停等异常交易手法炒作多只次新股。证监会开出拟罚没人民币56.7亿元罚单，是证监会有史以来查办的最大的一起股市操纵案件。目前该案目前已经过调查审理和行政处罚事先告知程序。民间炒股大赛冠军操纵精华制药，涉案资金规模高达20亿元另外的这例个人操纵股票案也是证监会近年来查处的操纵单只股票价格获利金额最高的案件。据证监会调查人员介绍，号称民间炒股大赛冠军的高某涉嫌操纵精华制药股票价格（002349.SZ），通过操作多个账户获利接近人民币9亿元，涉案资金超过人民币20亿元。近期，证监会已对高某涉嫌操纵精华制药股票一案进行了行政处罚事先告知。高某通过成立私募基金管理公司，从事代客理财，从著名的一线影视明星到民营企业家等多处聚集超过人民币20亿资金，利用伞形信托账户及多个自然人账户实施市场操纵。交易所通过监控发现，伞形信托开立的账户、“时节好雨7号”以及黄某等14人的个人账户存在彼此高度关联，涉嫌通过集中持股、连续交易以及盘中拉抬等方式操纵精华制药股票。2016年，证监会对高某涉嫌操纵精华制药股票行为进行了立案调查，经查发现，2015年1月到7月，高某控制、“时节好雨7号”以及黄某等16个账户，集中资金优势2015年1-2月大量买入，大量买入精华制药，随即通过连续交易、盘中拉抬等方式拉高股价，期间精华制药涨幅高达66.67%。此后，精华制药于2月25日因重大事项停牌，5月24日复牌之后，为了让自己大量持有的精华制药价格上涨，高某控制账户组连续9个交易日采用大额封涨停的方式操纵股价，导致精华制药连续九个交易日涨停，涨幅高达135%。之后，高某大量卖出，整个账户组非法获利接近9亿元。调查人员表示，由于此案操纵手段复杂，调查人员调查历时4个月，辗转5个地市，调取了扎实可靠的客观证据。调查过程中，高某并不配合调查，对办案人员提出的要求多次推脱，甚至存在一度失联的情况。“最穷上市公司”*ST华泽董事长被终身禁入除了上述股市操纵案件外，证监会此次会议对备受关注的*ST华泽（000693.SZ）一案也做出了具体披露。*ST华泽是一家1997年在深交所上市的有色金属公司。这家被称为是“最穷上市公司”的公司官方网站因欠费无法打开，截至2017年三季度末，*ST华泽账上资金仅存有人民币100多万元，母公司资产负债表下，货币资金更是只有不到人民币178元。经证监会调查，*ST华泽内部治理混乱，实际控制人恶意掏空上市公司。 2013年、2014年及2015年上半年华*ST华泽未在相关年报中披露关联方非经营性占用资金及相关的关联交易情况以及在未披露向关联公司提供担保等情况。证监会称，上市公司违规披露、不披露重要信息的背后往往隐藏着违规资金占用、恶性利益输送等严重违法犯罪线索，不仅破坏了信息披露制度的严肃性，也加剧了市场波动。违规披露的根源在于公司治理存在缺陷，内部管理流程混乱。1月23日，证监会公布对于*ST华泽的行政处罚决定书，对*ST华泽处以人民币60万元的罚款；对涉案人员处以罚款总计人民币298万元。另外，证监会对*ST华泽董事长王涛采取终身证券市场禁入措施、对副董事长王应虎采取10年证券市场禁入措施以及对副总经理兼财务总监郭立红采取5年证券市场禁入措施。证件会表示，2018年的违法违规的首中之重的就是打击此类严重损害上市公司利益、损害中小股东合法权益的信息披露类的违法违规案件。目前，证监会已经建立了"六位一体"线索渠道体系。针对上市公司类的案件，来源相对广泛，外部有审计署提供的重大违法违规线索，内部的派出机构以及交易所都加大了现场检查的力度，包括证监会各个日常监管部门在日常监管中发现上市公司的违法违规线索。目前，证监会稽查部门也加大了投资者举报投诉以及舆论媒体反应的线索，一旦确定客观上涉嫌存在违法违规线索的，证监会会及时启动稽查执法程序。[详情]

　　和讯股票（微信号：istocknews）消息 14日早盘，次新股概念普跌，截至发稿，天永智能跌停，翔港科技、中科信息一度跌停，华菱精工、创业黑马、新疆火炬、倍加洁等股跟跌。消息面上，3月14日上午，证监会组织召开稽查执法专场新闻通气会，通报了三起近期查处的资本市场典型违法违规案件，包括一起信息披露违法违规案，两起操纵市场案。其中，最引人瞩目的当属北八道集团有限公司（以下简称“北八道集团”）及其实际控制人纠集违法团伙、筹集巨量资金、使用大量账户轮番炒作次新股一案。证监会对厦门北八道集团开出55亿罚单，证监会调查人员介绍，次新股普遍具有发行市盈率低、概念新、流通盘小的特点，很容易成为市场炒新、炒小、短线操作的一个集中领域，积聚市场风险和泡沫。[详情]

　　法制晚报·看法新闻（记者 蒲长廷）厦门北八道集团因操纵次新股而被证监会罚没约55亿元，这成为A股“史上最大罚单”。这也是证监会通过加大处罚力度，向市场表明了监管层维护证券市场秩序的坚定决心与能力。证监会3月14日通报了3起近期查处的资本市场违法违规案件。具体来看，证监会通报的3起资本市场违法违规案件中包括1起信息披露违法违规案、2起操纵市场案。其中，北八道涉嫌操纵的次新股包括张家港行、江阴银行、和胜股份等，操纵期间累计获利9.45亿元。证监会表示，该案目前已经过调查审理和行政处罚事先告知程序，将对北八道做出没一罚五的顶格处罚，罚没款总计约55亿元。这将成为证监会行政处罚历史上开出的最高额罚单。据了解，此次对于北八道做出的行政处罚是证监会截至目前开出的“史上最大罚单”，此举对于资本市场的警示作用非常明显。今年1月26日证监会新闻发言人高莉曾表示，2017年证监会立案调查38起市场操纵案件，专门针对恶性操纵市场行为集中部署了专项执法行动，工作取得积极进展。下一步，证监会将始终保持对操纵行为等各类违法行为的高压态势，坚决查处肆意妄为、逃避监管、影响恶劣的机构和个人。操纵次新股 大量使用配资从证监会披露的情况来看，北八道违规操纵标的主要是次新股，包括张家港行、江阴银行、和胜股份等。证监会方面表示，北八道利用300多个股票账户、100多台电脑、10多位操盘手同时交易，大量使用配资，在调查过程中，北八道集团高管及相关人员拒不配合调查，财会人员为销毁证据抓伤证监会稽查人员。需要注意的是，在2017年2月北八道违规操作的3只次新股张家港行、江阴银行以及和胜股份均出现了集体异动。具体来看，张家港行在2017年2月6日开板之后，股价仍巨幅上涨，在2月6日-21日这12个交易日中，张家港行的区间累计涨幅高达133.57%，而同期大盘则上涨4.01%；此外，江阴银行在2017年2月10日-28日这13个交易日中股价出现异动，在此期间区间累计涨幅达112.51%，同期大盘则上涨2.05%；另外一只次新股和胜股份的股价也曾出现过异动情形，在2017年2月6日-15日共8个交易日中，和胜股份的区间累计涨幅达95.05%，同期大盘则上涨1.72%。不难看出，上述3只次新股在2017年2月的几个接连交易日均出现了股价大幅偏离市场走势的情形。而3只次新股异动时间段的盘后公开交易信息显示，东海证券厦门祥福路营业部以及东方证券厦门仙岳路营业部均榜上有名。法制晚报·看法新闻原创作品拒绝任何形式删改，看法新闻保留追究法律责任的权利。[详情]

　　【阎庆民回应“北八道集团巨额罚单”：严监管 当然要重处罚】关于北八道集团巨额罚单问题，阎庆民表示，现在是严监管，当然要重处罚，这是肯定的。[详情]

　　获利9.45亿，被罚56.7亿！厦门北八道到底干了什么？张萌/新华社证监会14日通报称，拟对厦门北八道集团涉嫌操纵市场案作出没一罚五的顶格处罚。罚没款总计约56.7亿元。这将是证监会有史以来开出的最高额罚单。证监会调查人员介绍，经查明，2017年2月到5月期间，厦门北八道集团及其实际控制人组建控制了一个分工明确的操盘团队，通过多个配资中介，筹集资金数十亿元，进行次新股炒作。据介绍，北八道集团实际控制了三百多个股票账户，包括员工及员工相关账户和配资中介提供的账户两种类型，采用频繁对倒成交、盘中拉抬股价、快速封涨停等异常交易手法炒作多只次新股。北八道涉嫌操纵的次新股包括张家港行、江阴银行、和胜股份等，操纵期间累计获利9.45亿元。该案目前已经过调查审理和行政处罚事先告知程序。证监会调查人员介绍，由于次新股普遍具有发行市盈率低、概念新、流通盘小的特点，很容易成为市场炒新、炒小、短线操作的一个集中领域，积聚市场风险和泡沫。针对涉嫌操纵次新股的恶性操纵市场行为，去年4月份证监会专门部署了2017年专项执法行动第二批案件，坚决查处次新股交易中各类违法不当行为，旨在引导上市公司价格理性回归，维护市场稳定健康发展。证监会调查人员提醒投资者，有效打击次新股炒作等市场操纵行为离不开理性的市场环境，广大投资者切莫盲目跟风，切莫出借账户给他人使用，警惕成为操纵市场的受害者。另外，证监会还通报了1宗操纵市场案和1宗信息披露违法违规案。1宗操纵市场案是高某涉嫌操纵“精华制药”股票案，该案涉案金额超过20亿元，调查发现非法获利近9亿元，证监会拟于近期作出行政处罚。1宗信息披露违法违规案是华泽钴镍信息披露违法违规案。证监会于1月23日发布了对华泽钴镍的行政处罚决定书，对华泽钴镍处以警告、60万元顶格处罚，对18名责任人员分别处以警告、3万至90万元罚款，并对华泽钴镍实际控制人等3人采取市场禁入。（原题为《获利9.45亿，被罚56.7亿！这家公司到底干了什么？》）[详情]

　　证监会开出史上最大罚单 北八道集团操纵股价被罚没55亿北八道百台电脑操纵股价厦门北八道集团操纵股价，证监会将对其开出55亿元的最大一笔罚单。3月14日，证监会稽查总队向外界披露厦门北八道集团炒作“张家港行”“和胜股份”“江阴银行”三只次新股，操纵期间累计获利9.45亿元。证监会将对北八道集团作出“没一罚五”的顶格处罚，罚没款总计约55亿元。关注北八道员工为销毁证据抓伤稽查人员证监会披露的情况显示，北八道集团违规操作标的主要是次新股。次新股由于大股东解禁期的限制，导致流通股少，流通盘小，相同的资金量，相比大盘股，操纵次新股有“四两拨千斤”的效果，涨跌幅都更为剧烈。如果一旦运作成功，单只次新股基本会有40%以上的涨幅，获利空间巨大。据证监会稽查执法人员介绍，北八道集团利用300多个股票账户、100多台电脑、10多位操盘手同时交易，大量使用配资，在调查过程中，北八道集团高管及相关人员拒不配合调查，财会人员为销毁证据抓伤证监会稽查人员。接近证监会的人士透露，一般操纵股价罚没对象是个人，但此次处罚对象是集团，说明目前操纵二级市场股价的团伙和公司化运作日益明显，实际控制人往往依托实业公司的人员和资金流组建团队，操纵股价，手法较为隐蔽。交易所目前的大数据筛查技术十分先进，一旦发现多个可疑账户同时大单买入同一只股票，稽查人员会根据股价表现去当地核查。“发现一个办公室十几个人、一百多台电脑，明显不符合常理。这样的公司会进入重点稽查的视野内。”揭秘靠集装箱运输起家的北八道有关北八道的官方信息非常少，且其集团官网无法正常浏览。最多被转载的一篇报道为2014年8月《财经国家周刊》刊发报道《铁路货运黑洞：北八道掘金》及《套箱方法论》，调查披露了北八道物流集团有限公司占据了铁路集装箱货运庞大市场份额，且涉嫌违法违规行为，包括使用集装箱运煤、利用“套箱”等方法偷逃铁路运费等，且时间长达8年。该报道介绍，北八道物流集团和2013年4月新成立的北八道投资控股有限公司的最大自然人股东，均为林庆丰之女林玉婷，认缴出资额分别为13150万元和4500万元。北八道正谋求收购事宜，以为上市作准备。有关北八道集团企业负责人林庆丰唯一被公开的个人信息，则来自胡润研究院发布的《2014美高梅-胡润中国游艇行业报告》。该报告显示，林庆丰名下拥有一艘价值约为3600万元的私人定制游艇——“法拉帝800”，排名第13位。公开消息显示，“北八道”全称北八道物流集团有限公司，是一家成立于1993年的民营企业。这家全国最大的民营铁路集装箱运营商，固定资产近30亿元，23个集装箱货运站及分公司遍布全国9个省及直辖市。追访系张家港行创银行板块最高市盈率幕后黑手2013年4月，北八道投资控股有限公司在上海成立，后改名为北八道集团有限公司，法定代表人是“林慧慧”。股份结构显示，林玉婷持股90%，林庆丰持股10%。市场推测，林慧慧和林庆丰应是亲属关系，甚至是父女关系。令这家公司名声大噪的是2016年4月份大规模炒作次新股，其手法凶悍，风格高调，实属罕见。他们风格固定，在某段时间内集中入驻一只股票，以周为单位对次新股进行洗盘做T。2017年2月至3月，一批前期受利空影响的次新股开始进入强势反弹时期。市场认为，北八道集团在此时介入了这轮炒作。张家港行从2月6日到4月5日，最高涨幅达200%，创下了银行板块有史以来最高的63倍市盈率。除了张家港行、和胜股份、江阴银行，还有柘中股份、宝塔实业、南京港、先锋电子、同力水泥、甘肃电投等，这些“妖股”大多被市场认为是游资联手的炒作代表作。监管证监会去年严查炒作次新股随后，证监会高调展开相关调查工作。去年4月14日，证监会新闻发言人张晓军向外界透露，证监会部署2017年专项执法行动第二批16起案件，针对次新股等恶性操作，相关调查工作已经全面展开，重点案件取得重要突破。这些案件的特点分别为，一是恶意利用次新股盘面市盈率低的特点，利用多个账户快速拉抬股价，引诱个股价格暴涨暴跌；二是成批使用地域明显的账户，利用资金优势，使用“拉账抬”等方法炒作多只股票，团伙化特征明显；三是上市公司控股股东等利益关联方，非法操纵信息披露的内容与市场机构明暗结合、虚实结合，联手操纵公司股价，意图通过高位套现非法谋利。文/本报记者 刘慎良相关新闻操纵精华制药获利近9亿 “民间高手”被查处在证监会昨天召开的稽查执法专场新闻发布会上，市场关注到“高某涉嫌操纵精华制药股票价格案”，该案涉案资金规模高达20亿元，资金出处不乏影视明星、企业家、公司高管等。据证监会办案人员介绍，高某操纵精华制药股票价格期间，控制使用了包括伞形信托账户、个人账户等在内共计16个账户。账户组获利接近9亿元，是证监会查处的，操纵单只股票价格获利金额最高的案件。该案目前已经完成调查审理，并已履行行政处罚事先告知程序，拟于近期作出处罚。据办案人员透露，案件涉案人高某号称民间炒股大赛冠军，曾在某知名高校开设证券投资课程，教授证券投资技巧，小有名气，因此吸引了很多人让其代为操作股票账户。高某以私募基金管理公司为平台，吸引了多个高净值客户委托其管理证券账户，涉案账户既有伞形信托账户，又有多个自然人账户。自然人账户当中，有很多名人账户，其中不乏一线影视明星、知名企业家、公司高管等。此外，证监会还通报了华泽钴镍信息披露违法违规案。证监会于1月23日发布了对华泽钴镍的行政处罚决定书，对华泽钴镍处以警告、60万元顶格处罚，对18名责任人员分别处以警告、3万至90万元罚款，并对华泽钴镍实际控制人等3人采取市场禁入。文/本报记者 刘慎良[详情]

　　证监会开出史上最大罚单 北八道集团操纵股价被罚没55亿北八道百台电脑操纵股价厦门北八道集团操纵股价，证监会将对其开出55亿元的最大一笔罚单。3月14日，证监会稽查总队向外界披露厦门北八道集团炒作“张家港行”“和胜股份”“江阴银行”三只次新股，操纵期间累计获利9.45亿元。证监会将对北八道集团作出“没一罚五”的顶格处罚，罚没款总计约55亿元。关注北八道员工为销毁证据抓伤稽查人员证监会披露的情况显示，北八道集团违规操作标的主要是次新股。次新股由于大股东解禁期的限制，导致流通股少，流通盘小，相同的资金量，相比大盘股，操纵次新股有“四两拨千斤”的效果，涨跌幅都更为剧烈。如果一旦运作成功，单只次新股基本会有40%以上的涨幅，获利空间巨大。据证监会稽查执法人员介绍，北八道集团利用300多个股票账户、100多台电脑、10多位操盘手同时交易，大量使用配资，在调查过程中，北八道集团高管及相关人员拒不配合调查，财会人员为销毁证据抓伤证监会稽查人员。接近证监会的人士透露，一般操纵股价罚没对象是个人，但此次处罚对象是集团，说明目前操纵二级市场股价的团伙和公司化运作日益明显，实际控制人往往依托实业公司的人员和资金流组建团队，操纵股价，手法较为隐蔽。交易所目前的大数据筛查技术十分先进，一旦发现多个可疑账户同时大单买入同一只股票，稽查人员会根据股价表现去当地核查。“发现一个办公室十几个人、一百多台电脑，明显不符合常理。这样的公司会进入重点稽查的视野内。”揭秘靠集装箱运输起家的北八道有关北八道的官方信息非常少，且其集团官网无法正常浏览。最多被转载的一篇报道为2014年8月《财经国家周刊》刊发报道《铁路货运黑洞：北八道掘金》及《套箱方法论》，调查披露了北八道物流集团有限公司占据了铁路集装箱货运庞大市场份额，且涉嫌违法违规行为，包括使用集装箱运煤、利用“套箱”等方法偷逃铁路运费等，且时间长达8年。该报道介绍，北八道物流集团和2013年4月新成立的北八道投资控股有限公司的最大自然人股东，均为林庆丰之女林玉婷，认缴出资额分别为13150万元和4500万元。北八道正谋求收购事宜，以为上市作准备。有关北八道集团企业负责人林庆丰唯一被公开的个人信息，则来自胡润研究院发布的《2014美高梅-胡润中国游艇行业报告》。该报告显示，林庆丰名下拥有一艘价值约为3600万元的私人定制游艇——“法拉帝800”，排名第13位。公开消息显示，“北八道”全称北八道物流集团有限公司，是一家成立于1993年的民营企业。这家全国最大的民营铁路集装箱运营商，固定资产近30亿元，23个集装箱货运站及分公司遍布全国9个省及直辖市。追访系张家港行创银行板块最高市盈率幕后黑手2013年4月，北八道投资控股有限公司在上海成立，后改名为北八道集团有限公司，法定代表人是“林慧慧”。股份结构显示，林玉婷持股90%，林庆丰持股10%。市场推测，林慧慧和林庆丰应是亲属关系，甚至是父女关系。令这家公司名声大噪的是2016年4月份大规模炒作次新股，其手法凶悍，风格高调，实属罕见。他们风格固定，在某段时间内集中入驻一只股票，以周为单位对次新股进行洗盘做T。2017年2月至3月，一批前期受利空影响的次新股开始进入强势反弹时期。市场认为，北八道集团在此时介入了这轮炒作。张家港行从2月6日到4月5日，最高涨幅达200%，创下了银行板块有史以来最高的63倍市盈率。除了张家港行、和胜股份、江阴银行，还有柘中股份、宝塔实业、南京港、先锋电子、同力水泥、甘肃电投等，这些“妖股”大多被市场认为是游资联手的炒作代表作。监管证监会去年严查炒作次新股随后，证监会高调展开相关调查工作。去年4月14日，证监会新闻发言人张晓军向外界透露，证监会部署2017年专项执法行动第二批16起案件，针对次新股等恶性操作，相关调查工作已经全面展开，重点案件取得重要突破。这些案件的特点分别为，一是恶意利用次新股盘面市盈率低的特点，利用多个账户快速拉抬股价，引诱个股价格暴涨暴跌；二是成批使用地域明显的账户，利用资金优势，使用“拉账抬”等方法炒作多只股票，团伙化特征明显；三是上市公司控股股东等利益关联方，非法操纵信息披露的内容与市场机构明暗结合、虚实结合，联手操纵公司股价，意图通过高位套现非法谋利。文/本报记者 刘慎良相关新闻操纵精华制药获利近9亿 “民间高手”被查处在证监会昨天召开的稽查执法专场新闻发布会上，市场关注到“高某涉嫌操纵精华制药股票价格案”，该案涉案资金规模高达20亿元，资金出处不乏影视明星、企业家、公司高管等。据证监会办案人员介绍，高某操纵精华制药股票价格期间，控制使用了包括伞形信托账户、个人账户等在内共计16个账户。账户组获利接近9亿元，是证监会查处的，操纵单只股票价格获利金额最高的案件。该案目前已经完成调查审理，并已履行行政处罚事先告知程序，拟于近期作出处罚。据办案人员透露，案件涉案人高某号称民间炒股大赛冠军，曾在某知名高校开设证券投资课程，教授证券投资技巧，小有名气，因此吸引了很多人让其代为操作股票账户。高某以私募基金管理公司为平台，吸引了多个高净值客户委托其管理证券账户，涉案账户既有伞形信托账户，又有多个自然人账户。自然人账户当中，有很多名人账户，其中不乏一线影视明星、知名企业家、公司高管等。此外，证监会还通报了华泽钴镍信息披露违法违规案。证监会于1月23日发布了对华泽钴镍的行政处罚决定书，对华泽钴镍处以警告、60万元顶格处罚，对18名责任人员分别处以警告、3万至90万元罚款，并对华泽钴镍实际控制人等3人采取市场禁入。文/本报记者 刘慎良[详情]

　　中国证券网讯 象屿股份15日发布澄清公告称，公司曾与北八道物流合资设立了两个公司：象道物流和象屿同道，后续该两个合资公司经过股权转让后股权关系已发生变更，现在该两个子公司的合作股东已变更为五店港物流和榆林五店港；经核实，目前五店港物流和榆林五店港与北八道物流均不存在关联关系，也未受同一实际控制人控制。目前公司与北八道物流不存在任何业务合作关系。监管机关对北八道物流的处罚不会影响公司的业务经营。据公司向五店港物流了解核查，2017年8月五店港物流和北八道物流存在受同一实际控制人控制的情形，系因当时五店港物流与北八道物流实际控制人存在委托管理关系，但双方丌存在股权出资及其他实际控制关系，据悉目前上述委托关系已解除，五店港物流与北八道物流已不存在关联关系，也未受同一实际控制人控制。据公司向榆林五店港了解核查，榆林五店港系五店港物流的下属全资子公司，据悉榆林五店港与北八道物流不存在关联关系，也未受同一实际控制人控制。[详情]

　　本报记者 朱宝琛因为信息披露违法违规，证监会对华泽钴镍处以警告、60万元顶格处罚；厦门北八道集团因涉嫌多账户、运用杠杆资金巨额操纵多只次新股股票，证监会拟对其开出高达56.7亿元的史上最大罚单；“民间炒股大赛冠军”高某聚集超过20亿元资金，利用伞形信托账户及多个自然人账户实施市场操纵，非法获利近9亿元。这是3月14日上午证监会召开的稽查执法专场新闻通气会上，证监会相关部门通报的三起近期查处的资本市场违法违规案件。证监会相关部门负责人表示，按照依法全面从严监管的总体要求，证监会将继续保持稽查执法的高压态势，任何时期、任何领域、任何形式的违法违规行为，都不可能逃离监管执法的视野，必将受到法律的严惩。筹资炒次新股北八道集团被处以顶格罚款继唐汉博等人因操纵股价被罚没近10亿元后，证监会就操纵股价开出了史上最大罚单——56.7亿元。这起案件就是北八道集团有限公司及其实际控制人纠集违法团伙、筹集巨额资金、使用大量账户轮番炒作“次新股”案。次新股由于大股东解禁期的限制，导致流通盘股少，流通盘小，相同的资金量，相比大盘股，操纵次新股有“四两拨千斤”的效果，涨跌幅都更为剧烈。如果一旦运作成功，单只次新股基本会有40%以上的涨幅，获利空间巨大。去年2月份，以江阴银行、张家港行、和胜股份为龙头的一批次新股遭到集体爆炒，引发市场关注，同时也引起了调查人员的注意。最终，经过调查，调查人员揪出了幕后的操纵者：2017年2月份至5月份期间，北八道集团及其实际控制人组建控制了一个分工明确的操盘团队，通过多个配资中介筹集资金数十亿元，利用多达300多个股票账户，采用频繁对倒成交、盘中拉抬股价、快速封涨停等异常交易手法，连续炒作多只次新股，涉嫌操纵市场。而在最繁忙的时候，有100多台电脑、10多个操盘手同时操作。北八道集团的赚钱手法是：在前期疯狂买入次新股股票，吸引大量的市场目光，普通投资者误以为有利好消息而跟风买进。北八道集团利用完被操纵股票后转手便抛售股票，这种突击买入、大举卖出的手法十分凶残。值得关注的是，北八道集团除了操纵市场，还大量使用配资公司的服务。调查人员介绍，这起案件中，配资中介涉及近百个股票账户，账户金额高的达到了几千万元。而对于像北八道集团这样的“大客户”，配资中介提供的服务可谓是精准到位。“一个电话过去之后，分分钟中介就能把资金转到北八道集团。”调查人员介绍。另外，调查北八道集团获取的这些看起来毫无关联的账户，也是一项艰巨的工作。“我们在两个多月的时间里，跑了十多个省市自治区，调取了近千个银行账户，排查了400多个股票账户，追查这些账户的资金来源和取向，最终确定了账户的归属。”调查人员介绍。在案件的调查过程中，相关当事人表现出的不配合态度，也令调查工作一度难以开展。比如，北八道集团的实际控制人林某某，调查人员多次联系他均遭到拒绝；其女儿在见到调查人员后，同样是拖延调查、消极应对。甚至，有部分财务人员在调查人员复印相关财务资料时，从背后抢走资料并撕毁。这还不算什么，公司的部分员工还与调查人员发生激烈的肢体冲突，抓伤调查人员。目前，这起操纵市场案已经过依法审理和告知程序，证监会拟对北八道集团实际控制人林某某父女等人处以五倍顶格罚款，罚没款总额近56.7亿元。而这也是证监会有史以来查办的最大一起股市操纵案。“民间炒股大赛冠军”涉嫌操纵股票将被罚号称“民间炒股大赛冠军”的高某，因为涉嫌操纵“精华制药”股票，证监会将对其依法严处。据调查人员介绍，2015年1月份至7月份，高某控制“时节好雨7号”“黄某”等16个账户，集中资金优势在1月份至2月份大量买入，随即，通过连续交易、盘中拉抬等方式拉高股价，“精华制药”涨幅达66.67%。此后，精华制药于2月25日因重大事项停牌，5月24日复牌。为了让自己大量持有的精华制药价格上涨，高某连续9个交易日采用大额封涨停的方式操纵股价，“精华制药”涨幅达135%。之后，高某大量卖出，调查认定非法获利近9亿元。据调查人员介绍，高某号称“民间炒股大赛冠军”，曾在某知名高校开设投资课程教授证券投资技巧，小有名气，因此吸引多人委托其代为操作股票账户。“高某以成立的私募公司为平台，吸引多个高净值客户委托其管理证券账户。”调查人员介绍，涉案账户既有伞形信托账户，又有多个自然人账户，账户名义人不乏著名一线影视明星、民营企业家、企业高管等，控制的账户资金总量巨大。上述调查人员同时介绍，这起案件涉案账户众多，涉案金额大，操纵时间长，操纵手段复杂。调查人员历时4个月，辗转5个地市，调取了扎实可靠的客观证据。而在调查过程中，同样遇到了被调查人员的不配合：高某对办案人员提出的调查要求多次推托，甚至存在一度失联的情况，且存在隐匿关键证据的情形；涉案当事人路某为高某所在私募公司的合伙人，对案件调查百般阻挠，甚至存在打探调查人员个人信息的情况，威胁恐吓调查人员。此外，除个别账户名义人外，其他多个账户名义人通过直接或间接形式均不配合调查工作。最终，调查人员以高某和部分重点账户名义人为突破口，深入开展调查，克服不利因素，查清了案件事实。华泽钴镍信披违规被处以60万元顶格处罚2018年1月23日，证监会对华泽钴镍2013年年报、2014年年报、2015年半年报、年报未披露关联交易、对外担保等事项作出行政处罚决定，对华泽钴镍处以警告、60万元顶格处罚，对18名责任人员分别处以警告、3万元至90万元罚款，并对华泽钴镍实际控制人等3人采取市场禁入。“此案是证监会近年来查办的一起实际控制人为掩盖占用上市公司资金的事实，指使上市公司违规披露，严重损害中小股东利益的典型案件。”参与办理此案的证监会调查人员表示。调查发现，2013年9月18日至2015年6月30日，华泽钴镍通过关联交易向星王集团提供资金，累计发生关联交易金额约54亿元；在此期间星王集团持续占用华泽钴镍资金，截至2013年末、2014年末和2015年6月底占用资金余额分别高达8.2亿元、11.5亿元和13.3亿元。华泽钴镍没有依法披露这些关联交易。此外，2015年，华泽钴镍为星王集团融资提供3亿元担保，为实际控制人王涛向他人借款3500万元提供担保，华泽钴镍也均未依法披露。“华泽钴镍的上述行为违反《证券法》关于信息披露应当真实、准确、完整的规定，构成违规披露。”上述调查人员介绍。值得关注的是，这起案件仅涉及的各类银行或商业票据就超过600张，调查人员为查清本案事实，先后前往21个省市自治区60余个城市的约170个银行网点现场调查相关票据记录。“虽然本案调查取证范围广、强度大，但我们充分利用科技执法技术手段，对票据和银行资金流水进行大数据分析和甄别，提升了稽查执法效能。”上述调查人员介绍。证监会出重拳严打一切违法违规行为对于违法违规行为，证监会一直以来都是严厉打击。上述三起案件，颇有典型性，并且监管层也已经采取了一系列举措。比如，针对操纵次新股的恶性操纵市场行为，去年4月份证监会专门部署了2017年专项执法行动第二批案件，坚决查处次新股交易中各类违法不当行为，旨在引导上市公司价格理性回归，维护市场稳定健康发展。以北八道集团市场操纵案为例，调查人员表示，此案属于一起实体企业脱实向虚，滥用杠杆交易，违规聚集市场资金通过虚假交易误导和欺骗市场投资者的典型案件。这类操纵市场行为，严重破坏公平交易原则，严重积聚市场风险，影响市场功能发挥，危害市场平稳运行，历来是证监会稽查执法的重点。值得关注的是，一般操纵股价罚没对象是个人，北八道集团操纵案中，处罚对象是集团，说明目前操纵二级市场股价的团伙和公司化运作日益明显，实际控制人往往依托实业公司的人员和资金流组建团队，操纵股价，手法较为隐蔽。但需要提醒的是，交易所目前的大数据筛查技术十分先进，一旦发现多个可疑账户同时大单买入同一只个股，调查人员会根据股价表现去当地核查。“目前通过集中打击北八道集团涉嫌操纵市场为代表的一批重大典型操纵案件，次新股操纵炒作明显降温，投机交易氛围得到有效遏制，个股平均换手率大幅下降。”调查人员说。他同时提醒，有效打击次新股炒作等市场操纵行为离不开理性的市场环境，广大投资者切莫盲目跟风，切莫出借账户给他人使用，警惕成为操纵市场的受害者。证券日报之声[详情]

　　来源：北京商报 3月14日，厦门北八道集团（以下简称“北八道”）因操纵次新股而被证监会罚没约55亿元的消息在朋友圈刷屏，这也刷新了资本大鳄鲜言被证监会开出的逾34亿元罚单纪录，成为A股“史上最大罚单”。在业内人士看来，证监会通过加大处罚力度，向市场表明了监管层维护证券市场秩序的坚定决心与能力。 刷新“史上最大罚单” 证监会3月14日上午组织召开稽查执法专场新闻通气会，通报了3起近期查处的资本市场违法违规案件。具体来看，证监会通报的3起资本市场违法违规案件中包括1起信息披露违法违规案、2起操纵市场案。其中，北八道涉嫌操纵的次新股包括张家港行、江阴银行、和胜股份等，操纵期间累计获利9.45亿元。证监会表示，该案目前已经过调查审理和行政处罚事先告知程序，将对北八道做出没一罚五的顶格处罚，罚没款总计约55亿元。这将成为证监会行政处罚历史上开出的最高额罚单。 上述消息一经发布，就引起了市场的广泛关注。但北八道的公开信息极少，在工商资料中也并未查阅到有关北八道的相关信息。但据相关媒体报道称，北八道旗下有一家庞大资源的物流公司北八道（厦门）物流集团有限公司（以下简称“北八道物流”）。北京商报记者随即在工商信息中查到了有关北八道物流的相关信息，北八道物流为自然人何雪100%持股的公司，成立时间为2006年，注册资本为5000万元。北八道物流的经营范围包括道路货物运输；装卸搬运；国内货运代理；其他未列明的机械与设备租赁；其他仓储业以及自有房地产经营活动。 值得一提的是，工商资料显示，北八道物流的行政处罚信息高达7项，其中罚款金额在200-4000元不等。此外，北京商报记者继续在天眼查上查阅北八道物流的相关信息显示，北八道物流还曾因不按规定维护货运车辆而遭到4次处罚；另外涉及的法律诉讼达15起；并且在2018年2月22日还被厦门市中级人民法院列为了被执行人。针对相关问题，北京商报记者致电北八道物流方面进行采访，不过未有人接听。 北八道是一家成立于1993年的民营企业，实际控制人为林庆丰。根据上市公司象屿股份2017年7月1日披露的信息显示，象屿股份与北八道集团有限公司合资设立了象道物流。对此，象屿股份于3月14日晚间发布澄清公告称，公司曾与北八道集团有限公司合资设立了两个公司象道物流和象屿同道，后续该两个合资公司经过股权转让后股权关系已发生变更，现在该两个子公司的合作股东已变更为五店港物流和榆林五店港。目前五店港物流和榆林五店港与北八道集团有限公司均不存在关联关系，也未受同一实际控制人控制，监管机关对北八道的处罚不会影响公司的业务经营。 马甲席位隐现 从证监会披露的情况来看，北八道违规操纵标的主要是次新股，包括张家港行、江阴银行、和胜股份等。北京商报记者根据3只次新股异动时间段的盘后公开交易信息粗略统计发现，东海证券厦门祥福路营业部以及东方证券厦门仙岳路营业部被贴上了“可疑”标签。 证监会表示，北八道利用300多个股票账户、100多台电脑、10多位操盘手同时交易，大量使用配资，在调查过程中，北八道集团高管及相关人员拒不配合调查，财会人员为销毁证据抓伤证监会稽查人员。 需要注意的是，在2017年2月北八道违规操作的3只次新股张家港行、江阴银行以及和胜股份均出现了集体异动。具体来看，张家港行在2017年2月6日开板之后，股价仍巨幅上涨，在2月6日-21日这12个交易日中，张家港行的区间累计涨幅高达133.57%，而同期大盘则上涨4.01%；此外，江阴银行在2017年2月10日-28日这13个交易日中股价出现异动，在此期间区间累计涨幅达112.51%，同期大盘则上涨2.05%；另外一只次新股和胜股份的股价也曾出现过异动情形，在2017年2月6日-15日共8个交易日中，和胜股份的区间累计涨幅达95.05%，同期大盘则上涨1.72%。不难看出，上述3只次新股在2017年2月的几个接连交易日均出现了股价大幅偏离市场走势的情形。 北京商报记者通过查阅上述3只次新股异动时间段的盘后公开交易信息发现，东海证券厦门祥福路营业部以及东方证券厦门仙岳路营业部均不止一次地出现在了上述3只次新股公开交易信息的主要买卖席位之中。 震慑力度空前 业内人士指出，此次对于北八道做出的行政处罚是证监会截至目前开出的“史上最大罚单”，此举对于资本市场的警示作用非常明显，对于市场后续想要模仿或者持相同态度的潜在违法人员或集团的震慑力度空前。 在我国证券市场上，因操纵市场罪被罚的案例并不在少数。诸如，在去年3月证监会正式公布对鲜言操纵上市公司“多伦股份”（现名ST匹凸）一案做出行政处罚，同时开出逾34亿元的罚单，彼时是证监会开出的“史上最大罚单”，该案件也引起了市场的极大关注。如今，时隔一年，“史上最大罚单”的纪录被北八道刷新。知名学者布娜新对此指出，目前一系列针对证券市场违法行为的大力度处罚以及顶格处罚主要针对的是证券市场犯罪违法成本低的现状。 据相关媒体称，有接近证监会的人士透露，一般操纵股价罚没对象是个人，但此次处罚对象是集团，说明目前操纵二级市场股价的团伙和公司化运作日益明显，实际控制人往往依托实业公司的人员和资金流组建团队操纵股价，手法较为隐蔽。中国新三板投资联盟创始人许小恒在接受北京商报记者采访时对此表示，处罚对象的变化体现监管层切换监管思路，证监会对操纵市场行为保持“零容忍”，打击力度持续加大，调查的深度和广度不断加深、拓展，对市场操纵违法行为的震慑效果将进一步凸显。“其目的就是为了确保市场公平、干净、高效。有利于切实维护市场秩序，防范并处置异常交易、内幕交易、市场操纵等违法违规行为，有利于进一步强化对投资者权益的保护，促进资本市场健康发展。”许小恒如是说。 今年1月26日证监会新闻发言人高莉曾表示，2017年证监会立案调查38起市场操纵案件，专门针对恶性操纵市场行为集中部署了专项执法行动，工作取得积极进展。下一步，证监会将始终保持对操纵行为等各类违法行为的高压态势，坚决查处肆意妄为、逃避监管、影响恶劣的机构和个人。 北京商报记者 崔启斌 马换换/文 王飞/制表[详情]

　　证监会开出罚单金额的最高纪录再次刷新。 3月14日，证监会组织召开稽查执法专项新闻通气会上，相关负责人通报了三起近期查处的资本市场违法违规案件，包括一起信息披露违法违规案，两起操纵市场案。 其中，厦门北八道集团有限公司（下称“北八道集团”）因涉嫌多账户、运用杠杆资金巨额操纵多只次新股股票，将被证监会处以没一罚五的顶格处罚，罚没款总计约56.7亿元，这将成为证监会行政处罚历史上开出的最高额罚单。 “北八道集团市场操纵案件属于一起实体企业脱实向虚，滥用杠杆交易，违规聚集市场资金通过虚假交易误导和欺骗市场投资者的典型案件。该案涉案金额巨大，造成相关股票价格大幅波动，涉案当事人拒不配合调查，市场影响恶劣。”一位证监会稽查局的人士指出。 北八道巨额操纵案 “这起案件拟罚款金额达到56.7亿元人民币，是证监会有史以来查办的最大一起股市操纵案件。”通气会现场，一位参与了北八道案的稽查人员讲道。 据记者了解，北八道集团操作市场案始于去年2月。以张家港行（002839.SZ）、江阴银行（002807.SZ）、合生股份（002824.SZ）为主的一批次新股遭遇爆炒，具有明显的被操作迹象。 与此同时，交易所也在监控过程中发现了多组高度可疑的关联账户，交替操纵，合力拉抬股价。 随着调查的深入，北八道集团这一幕后操控者浮出水面。 证监会稽查人员透露，2017年2月至5月期间，北八道集团及其实际控制人组建控制了一个分工明确的操盘团队，通过多个配资中介筹集资金数十亿元，利用多达300多个股票账户，采用频繁对倒成交、盘中拉抬股价、快速封涨停等异常交易手法，连续炒作多只次新股。 北八道集团操纵案无论从金额还是规模上来看都足以震惊市场。一位稽查办案人员回忆道：“当时我们调查组的稽查人员曾经到一个别墅里面进行调查，那个别墅的面积大概1000多平方米，我们进去的时候人已经跑了，只剩下一排排的桌椅跟没有来得及撤走的电脑。后来我们去了解，它最饱满的时候在那个别墅里面有100多台电脑，10多个操盘手同时在进行这个操纵。” 张家港行是北八道案中最有代表性的操纵案例。 2017年初，张家港行上市不久的时候，流通股是1.8亿，总是18.1亿，流通股市的市值只有4.9亿，类似资金量比较小的股票很容易成为北八道集团的操控对象。 “由于次新股普遍具有发行市盈率低、概念新、流通盘小的特点，很容易成为市场炒新、炒小、短线操作、轮番爆炒的一个集中领域，积聚市场风险和泡沫。”前述办案人员透露。 记者了解到，北八道集团所谓的赚钱手法，是在前期疯狂买入次新股股票，吸引大量的市场目光，普通投资者误以为有利好消息而跟风买进，北八道集团利用完被操纵股票后转手便抛售股票，这种突击买入、大举卖出的手法十分凶残，导致张家港行当时的股价发生剧烈波动，在30个交易日内股价就翻了一番。 依托配资 在近年来证监会查处的市场操纵案中，配资都是案件中不可缺少的元素，北八道案也有同样的情形。 记者了解到，北八道集团之所以能够快速筹集巨额资金很大程度上依靠的是配资公司提供一条龙的服务。 稽查人员告诉记者：“北八道在这个案件中大量使用了配资公司，运用杠杆扩大投资者的资金量，实现高比例杠杆操纵。在江浙地区配资中介的服务尤其活跃，资金提供方将股票账户和资金提供给配资中介，再由配资中介把账户和钱交给北八道集团使用。资金提供方拿到固定的年化收益，而配资中介是收取一定的中介服务费，剩下巨额的非法收益由操作主体北八道集团所获取。” 本案中配资中介涉及股票账户有近百个，每个账户金额从几十万元到几千万元不等，规模很大。 配资所带来的不仅是巨额的资金，还有众多看似毫无关联的账户，这些账户可以把违法行为隐藏使得其操纵行为更具有隐蔽性。 为了查清这些账户，证监会稽查人员进行了海量的调查工作。“我们的调查人员在两个多月的时间里，大概跑了十多个省市自治区，调取了近千个银行账户，排查了400多个股票账户，来追查这些账户的资金来源和去向，最终确定账户的归属。”证监会稽查人员透露。 与此同时，在调查过程当中，涉案的北八道集团公司高管及相关人员采用多种方式拒不配合调查。调查人员多次联系北八道集团实际控制人林某某，均遭到拒绝。案件的另外一位核心人物，是北八道集团实际控制人的女儿林某某，在见到稽查人员以后，同样是拖延调查、消极应对。 稽查人员透露，作为案件涉及的核心人员，公司相关的财务会计人员，纷纷以“老人住院、小孩生病”等各种各样的理由搪塞、拒绝谈话，有些财务人员见到稽查人员掉头就跑。 前述稽查人员透露：“在财务室的检查过程当中，有部分财务人员甚至为了抢夺撕毁相关财务资料，和我们调查人员发生了激烈的肢体冲突，抓伤我们的调查人员。” 最终，北八道操纵市场案将被证监会开具史上最大罚单，拟对北八道集团实际控制人林某某父女等人处以五倍顶格罚款，罚没款总额近56.7亿元，目前案件已经经过依法审理和告知程序。 （编辑：杨颖桦）[详情]

　　市场操纵再现惊天罚单：证监会56.7亿严惩北八道爆炒次新股     本报记者 谷枫 北京报道    证监会开出罚单金额的最高纪录再次刷新。    3月14日，证监会组织召开稽查执法专项新闻通气会上，相关负责人通报了三起近期查处的资本市场违法违规案件，包括一起信息披露违法违规案，两起操纵市场案。    其中，厦门北八道集团有限公司（下称“北八道集团”）因涉嫌多账户、运用杠杆资金巨额操纵多只次新股股票，将被证监会处以没一罚五的顶格处罚，罚没款总计约56.7亿元，这将成为证监会行政处罚历史上开出的最高额罚单。    “北八道集团市场操纵案件属于一起实体企业脱实向虚，滥用杠杆交易，违规聚集市场资金通过虚假交易误导和欺骗市场投资者的典型案件。该案涉案金额巨大，造成相关股票价格大幅波动，涉案当事人拒不配合调查，市场影响恶劣。”一位证监会稽查局的人士指出。    北八道巨额操纵案    “这起案件拟罚款金额达到56.7亿元人民币，是证监会有史以来查办的最大一起股市操纵案件。”通气会现场，一位参与了北八道案的稽查人员讲道。    据记者了解，北八道集团操作市场案始于去年2月。以张家港行（002839.SZ）、江阴银行（002807.SZ）、合生股份（002824.SZ）为主的一批次新股遭遇爆炒，具有明显的被操作迹象。    与此同时，交易所也在监控过程中发现了多组高度可疑的关联账户，交替操纵，合力拉抬股价。    随着调查的深入，北八道集团这一幕后操控者浮出水面。    证监会稽查人员透露，2017年2月至5月期间，北八道集团及其实际控制人组建控制了一个分工明确的操盘团队，通过多个配资中介筹集资金数十亿元，利用多达300多个股票账户，采用频繁对倒成交、盘中拉抬股价、快速封涨停等异常交易手法，连续炒作多只次新股。    北八道集团操纵案无论从金额还是规模上来看都足以震惊市场。一位稽查办案人员回忆道：“当时我们调查组的稽查人员曾经到一个别墅里面进行调查，那个别墅的面积大概1000多平方米，我们进去的时候人已经跑了，只剩下一排排的桌椅跟没有来得及撤走的电脑。后来我们去了解，它最饱满的时候在那个别墅里面有100多台电脑，10多个操盘手同时在进行这个操纵。”    张家港行是北八道案中最有代表性的操纵案例。    2017年初，张家港行上市不久的时候，流通股是1.8亿，总是18.1亿，流通股市的市值只有4.9亿，类似资金量比较小的股票很容易成为北八道集团的操控对象。    “由于次新股普遍具有发行市盈率低、概念新、流通盘小的特点，很容易成为市场炒新、炒小、短线操作、轮番爆炒的一个集中领域，积聚市场风险和泡沫。”前述办案人员透露。    记者了解到，北八道集团所谓的赚钱手法，是在前期疯狂买入次新股股票，吸引大量的市场目光，普通投资者误以为有利好消息而跟风买进，北八道集团利用完被操纵股票后转手便抛售股票，这种突击买入、大举卖出的手法十分凶残，导致张家港行当时的股价发生剧烈波动，在30个交易日内股价就翻了一番。    依托配资    在近年来证监会查处的市场操纵案中，配资都是案件中不可缺少的元素，北八道案也有同样的情形。    记者了解到，北八道集团之所以能够快速筹集巨额资金很大程度上依靠的是配资公司提供一条龙的服务。    稽查人员告诉记者：“北八道在这个案件中大量使用了配资公司，运用杠杆扩大投资者的资金量，实现高比例杠杆操纵。在江浙地区配资中介的服务尤其活跃，资金提供方将股票账户和资金提供给配资中介，再由配资中介把账户和钱交给北八道集团使用。资金提供方拿到固定的年化收益，而配资中介是收取一定的中介服务费，剩下巨额的非法收益由操作主体北八道集团所获取。”    本案中配资中介涉及股票账户有近百个，每个账户金额从几十万元到几千万元不等，规模很大。    配资所带来的不仅是巨额的资金，还有众多看似毫无关联的账户，这些账户可以把违法行为隐藏使得其操纵行为更具有隐蔽性。    为了查清这些账户，证监会稽查人员进行了海量的调查工作。“我们的调查人员在两个多月的时间里，大概跑了十多个省市自治区，调取了近千个银行账户，排查了400多个股票账户，来追查这些账户的资金来源和去向，最终确定账户的归属。”证监会稽查人员透露。    与此同时，在调查过程当中，涉案的北八道集团公司高管及相关人员采用多种方式拒不配合调查。调查人员多次联系北八道集团实际控制人林某某，均遭到拒绝。案件的另外一位核心人物，是北八道集团实际控制人的女儿林某某，在见到稽查人员以后，同样是拖延调查、消极应对。    稽查人员透露，作为案件涉及的核心人员，公司相关的财务会计人员，纷纷以“老人住院、小孩生病”等各种各样的理由搪塞、拒绝谈话，有些财务人员见到稽查人员掉头就跑。    前述稽查人员透露：“在财务室的检查过程当中，有部分财务人员甚至为了抢夺撕毁相关财务资料，和我们调查人员发生了激烈的肢体冲突，抓伤我们的调查人员。”    最终，北八道操纵市场案将被证监会开具史上最大罚单，拟对北八道集团实际控制人林某某父女等人处以五倍顶格罚款，罚没款总额近56.7亿元，目前案件已经经过依法审理和告知程序。    （编辑：杨颖桦）[详情]