|
有专家认为，如果房贷上调，房屋升值幅度可能比供房者所承担的利息增幅要大很多，所以，如果“以房养房”的投资者的其他收入来源稳定、正常，升息对其房屋产权的威胁并不大
本报记者席斯
近年来，人们最热门的投资领域非房地产莫属，而投资房地产最流行的方式则是“以房养房”，即以贷款方式购买自己的第二甚至第三套住房，并将其出租，以租金供养房子的月供，同时也等着随时抛出去赚个好差价。
吴先生今年就干起了这种一举两得的好买卖，他先在北京国贸附近贷款买了一套高档公寓，又在劲松地区购置了一套商品房。
他本人住在劲松，国贸的房子则以每月8000元租金外租给了两位美国人，这8000元租金付了两套房子的月供还余几十元的零头。这项投资一直是吴先生的骄傲。但最近关于加息的预期，却让吴先生和许多像他这样的房东们大为不安起来。
习惯了七八年来利息单边下降和国内金融市场相对稳定的环境，吴先生对政策和市场的调控引起的个人财产数量的变化，此前并没有多少心理准备。
从经济学理论上说，加息会增加消费者的购房成本，这又可以分为两方面：对已购房者来说，加息会增加他们的月供支出；对潜在的购房者来说，购房成本的增长，自然会减弱他们进入市场的欲望，从而对潜在的购房需求产生较大冲击。
中国社会科学院金融研究所研究员尹中立博士对此观点却并不认同，他对《财经时报》谈道，加息是国家针对物价上涨、出现通胀的情况下所采取的货币政策。即使现在立刻加息，根据通胀趋势，几年后，房屋升值幅度可能比所承担的利息增幅要大很多，所以，理性的消费者应该看到这一点。
尹中立认为，就目前的经济形势，消费者还不至于因为加息而放弃信贷购房。而像吴先生这样的房屋贷款人的贷款本息的确会增加，但因为通胀的原因，其房屋租金也会上涨。如果吴先生的其他收入来源稳定正常，则对其房屋产权威胁不大。
当初与银行签订贷款合同时，吴先生和银行关于贷款人无法偿还贷款时的后果和处置措施只字未提，据他回忆，当时不仅他没有意识到，就是银行似乎也没有想到。
吴先生此次特地咨询了建设银行海淀支行，银行告诉他，在贷款人无法继续偿还贷款的情况下，一般有两种解决方式：一是协商解决，把房子作为抵押物，由银行进行处理以还清欠款；如果协商不成，抵押物通过诉讼来拍卖，拍卖所得金钱先还银行欠款，剩下的金额再交给业主。
但有时将抵押的楼房变卖所得的资金还不足以偿还欠款，这种情况属于“负资产”。因为近年国内大城市房价不断攀升，抵押房屋拍卖价格都比较高，几乎未出现负资产的例子，所以，银行工作人员一再声称，不会出现拍卖价格低于贷款部分，但也没有解释一旦出现负资产后，可能的解决措施。吴先生说，银行也像他一样，好像是“头一遭”。
有关专家解释，按照规定，借款人如果连续6个月不能按期偿还贷款本息，银行有权处置抵押物，但需经借款人同意，否则只能通过法院强制执行。
但银行同时也表示，不会轻易采取回购房产、拍卖等措施，因为，即使房屋价格有所上涨，但将房屋变现还是十分困难。其中要因此付出巨大的时间和金钱成本，而且收回来的是一堆市场难以消化的房子，起诉-申请执行-查封-评估作价-拍卖-结算领款等一系列程序后，银行基本上是赔本。
如果进展不顺，银行还要花钱为断供者租赁栖身住处，因为不可能将赖账的人赶到大街上去，那是违反我国民事诉讼法的，银行可不愿意吃进了难以消化的房子后，再吃官司。
| 
