“系列基金”新鲜出炉 基金专家教您合理投资

　　姜业庆

　　国内首家合资基金公司即招商基金管理公司17日推出了国内第一只系列基金——招商安泰系列基金。那么，“系列基金”究竟好在何处，新在哪里？对于大众投资者而言，怎样才能更合理地投资系列基金？怎样实现家庭理财的最佳投资组合呢？

　　基金专家王连洲指出，所谓系列基金，就是由多个基金组成的“套餐”，投资者既可单一认购任何一只基金；也可自由“配餐”组合适合自己风险承受能力的，在各种不同搭配的组合中取得自己理想的收益目标。

　　从招商安泰基金产品设计方案来看，包括了风险度递减的三个基金。即股票基金，平衡型基金，债券基金，其中，债券基金专注于债市投资，追求稳健回报；股票基金包括75%的股票投资和20%的债券，重点关注股市中的成长股和价值股，追求较高的回报率；最有新意的是平衡型基金，它包括50%债券和45%股票，是一种在股市和债市中追求较高的投资收益的品种。对于那些风险承受能力较低的投资者可能对债券基金最感兴趣，稳定的较高收益会令他们乐于为此长期投资，例如：国债持有者或中老年稳健型投资者；而那些曾经在证券市场投资或一直准备投资某些高风险市场的投资者会对股票基金情有独钟。

　　基金专家刘传葵也说，招商安泰系列基金的特点是自由与平衡。自由体现在投资的每一个环节，首先是选择的自由；其次是组合的自由，投资者可以按照自己的投资风格和承受风险的能力来搭配这盘“自助餐”；最后是转换的自由。其实，系列基金最吸引人的地方就是转换，从一只基金转换到另一只基金，形式上就像赎回一只基金，再申购另一只基金，但系列基金的各基金一般托管在同一托管银行，系列内转换具有更加简便快捷和低成本的独特优势，投资者可根据市场的变化，迅速地在系统内实施零成本或低成本转换，可以更好地把握投资机会，降低投资风险，提高资金的使用效率。