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　　一 、产品简介

　　二 、综合评述

　　【新华信托-金贤酒店有限公司贷款集合资金信托计划（查询信托产品）】综合评价★★，信托类别是房地产类。信托期限24个月，收益率9.5%～10%，总规模2亿元。项目融资人实力较弱，为保证信托回款提供物业抵押，母公司和实际控制人连带责任担保等信用增级。

　　三、要素分析

　　1、融资人(交易对手)分析

　　融资方惠来县隆江金贤酒店有限公司是广东金贤集团有限公司子公司。金贤集团成立于2001年，金贤集团通过产业经营与资本经营并举发展，已形成目前房地产为主业，五星酒店、物业管理、实验学校等相关产业并举的产业布局。房地产开发经营作为金贤集团的核心主导产业，项目集中在揭阳、深圳、北京三座城市，开发规模、产品类型、品质品牌具有一定行业影响力，特别在别墅、大型城市综合体等领域属于行业领先。

　　2、增信措施分析

　　(1)金贤酒店以其持有的土地及在建工程进行抵押(土地证号：惠府国用(2013)第12025号，建筑面积4.8万平米，土地面积4.2万平米)，评估价为2.43亿元人民币。广东金贤房地产开发有限公司以其持有的188.85亩土地进行抵押，评估价值为2.46亿元人民币。以上两处抵押物评估值合计488,072,753.00元，贷款本金抵押率为40.98%，本息抵押率46.30%，抵押足值。

　　(2)金贤酒店实际控制人黄少贤先生为金贤酒店贷款提供不可撤销无限连带责任保证担保；金贤酒店股东广东金贤集团有限公司提供不可撤销连带责任保证担保。

　　3、还款来源分析

　　信托到期后金贤酒店以其同集团下的金贤地产一期D区的销售收入(已经与中石油广东石化分公司签订团购协议)于信托到期之日偿还信托本金和利息，实现信托贷款的退出。

　　4、项目介绍

　　(1)项目建设地址：金贤酒店地处揭阳市惠来县隆江镇莲花宝地，北临金山，南邻隆江河，在金贤综合开发区(惠来隆江新城)的中心位置。金贤综合开发区总占地面积约2400 亩。其中北区总用地面积约1400亩，主要为本项目-金贤酒店、中国国际和平学校、高档住宅小区、商业综合体、文化广场等。金贤酒店地处整个潮汕核心，拥有水陆空铁(中石油原油码头、深汕高速、潮汕机场、深厦铁路)四位一体交通网，10分钟直达高速路口，距深厦铁路葵潭站约18公里，约20分钟车程；距大南海石化区约8公里，约15分钟车程； 距惠来县城约12公里，约15分钟车程。1小时通过高速直达揭阳、汕头、汕尾、普宁等地区，辐射整个潮汕区域。

　　(2)建设内容及规模：金贤酒店占地面积约42,861平方米，建筑总面积48,513.02平方米。由主楼、贵宾楼、宴会楼及临街商铺组成，以五星级商务酒店标准进行建设。其中主楼高6层，建筑面积23,653.24平方，包括地下1层，地上5层。主要功能为会议，西餐，康体娱乐，及76间客房。贵宾楼高8层，建筑面积11,204.60平方米，主要功能为健身房、棋牌室、和114间客房。宴会楼高4层，建筑面积7,710.36平方米，主要功能为餐饮。

　　5、信托公司介绍

　　新华信托股份有限公司(NEW CHINA TRUST CO.,LTD。)是我国最早的信托公司之一，公司资产质量高、经营理念先进和风格稳健。公司秉承“珍视所托，专业理财”的经营理念，积极进行金融服务创新，稳步实现管理机制更新，业务逐年稳定增长，形成了以信托业务为主的业务格局，在业内各项指标均名列前茅。

　　1979年设立，是全国最早的信托投资公司之一。2001年10月，成为首批中国人民银行批准信托业务经营资格的5家公司之一。2005年2月成为首批公开披露年报的信托投资公司。2005年5月经重庆银监局批准取得试办异地业务的资格。2009年1月，世界著名金融机构——英国巴克莱银行完成对公司战略投资，成为公司最大国际战略投资人。截至2012年底，34年来公司受托资产规模近1000亿元，凡信托合同中写明预期收益率的信托计划，在约定的分配日，均实现预期信托收益按时、足额兑付。

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