大鹏事件或波及十余家公司拨备

　　上海新兰德 俞志强

　　上海财经媒体《每日经济新闻》报道，长江证券接管组14日全面进驻大鹏营业部，摸清家底后将视评估结果而定是否收购；京城传媒《新京报》上周五也作了同样报道，大鹏营业部将被长江证券托管，大鹏证券于近期清盘后将不存在。消息均指证监会没有批准长城资产管理公司接管的方案，大鹏证券近期将宣布公司清算程序，不过证券监管当局至今尚未有 正式公告出台。

　　大鹏证券有限责任公司注册资本金15亿元，于2000年5月获得综合类券商资格，在全国大中城市设有30个证券营业部，员工人数863人。大鹏证券在全国银行间同业拆借中心披露的2003年年报(未经审计)显示，2003年营业收入为5.15亿元，营业利润为2166万元，净利润为1265万元。2004年上半年营业收入为1.19亿元，营业利润为-1.19亿元，净利润为-1.21亿元，净资本金额为6.79亿元。

　　上市公司公开信息资料显示，沪深两市的十三家公司参股了大鹏证券有限责任公司(见附表1)，其中全柴电力、巴士股份(资讯 行情 论坛)还参股了大鹏控股有限责任公司，第一食品、科苑集团(资讯 行情 论坛)参股了大鹏创业投资有限责任公司。一旦大鹏证券真正进入清算程序，这些投资可能面临着损失，从财务稳健性原则应考虑对该投资计提损失准备。如果这些公司对大鹏证券的股权投资实施全额拨备，影响年度每股收益下降最多的是中大股份(资讯 行情 论坛)达0.316元，下降最少的是巴士股份为0.030元；而对全柴电力、中大股份、北亚集团(资讯 行情 论坛)、江西水泥、科苑集团五家公司而言，全额计提对大鹏证券投资的损失准备，意味着2004年度将录得经营亏损。

　　2004年8月26日,五矿发展(资讯 行情 论坛)第三届董事会第九次会议审议通过了向以原始出资额8280万元人民币向厦门信托转让持有的大鹏证券4.4%股权；2004年12月25日舒卡股份(资讯 行情 论坛)董事会会议审议通过，向控股股东江苏双良科技有限公司出售1100万元大鹏证券出资额，作价1000万元。目前尚无法证实上述两项交易是否已经完成过户。

　　附表1：参股大鹏证券有限责任公司的上市公司

　　股票简称 代 码 投资额(万) 占注册资本比例% 全额拨备 第三季度

　　每股收益下降 每股收益

　　东北高速 (资讯 行情 论坛) 600003 9108 4.40 0.075元 0.051元

　　五矿发展                  600058 8280 4.40 0.100元 0.548元

　　长征电器(资讯 行情 论坛)  600112 1380 0.67 0.080元 0.117元

　　生益科技(资讯 行情 论坛)  600183 4968 2.40 0.078元 0.328元

　　全柴电力              600218 2185.6533 1.06 0.077元 0.034元 潜在亏损

　　第一食品(资讯 行情 论坛) 600616 1380 0.67 0.045元 0.197元

　　中大股份                 600704 9108 4.40 0.316元 0.087元 潜在亏损

　　北亚集团                 600705 9200 3.67 0.141元 0.026元 潜在亏损

　　祁 连 山                 600720 1242 0.60 0.031元 0.086元

　　巴士股份                 600741 2185.65 1.33 0.030元 0.165元

　　舒卡股份                 000584 1000 0.73 0.033元 0.050元

　　江西水泥(资讯 行情 论坛) 000789 2918 1.33 0.086元 0.023元 潜在亏损

　　科苑集团                 000979 1380 0.73 0.147元 0.066元 潜在亏损

　　另外，并列大鹏证券第一大股东的厦门建发(资讯 行情 论坛)集团有限公司，其控股55.96%的厦门建发参股大鹏创业投资有限责任公司8%，永安林业参股大鹏创业投资有限责任公司15%；2001年度已经转让大鹏证券0.81%股权的华东科技(资讯 行情 论坛)参股大鹏控股有限责任公司2.7545%。(见附表2、附表3)

　　附表2：参股大鹏控股有限责任公司(注册资本6.3076亿元)的上市公司

　　股票简称 代 码 投资额(万) 占注册资本比例% 全额拨备 第三季度

　　每股收益下降 每股收益

　　全柴动力(资讯 行情 论坛) 600218 574.3467 0.9106 0.020元 0.034元

　　巴士股份                 600741 574.3467 0.9106 0.008元 0.165元

　　华东科技              000727 1737.399 2.7545 0.048元 0.038元 潜在亏损

　　附表3：参股大鹏创业投资有限责任公司(注册资本5亿元)上市公司

　　股票简称 代 码 投资额(万) 占注册资本比例% 全额拨备 第三季度

　　每股收益下降 每股收益

　　厦门建发 600153 4040 8 0.065元 0.325元

　　第一食品 600616 3105 6 0.102元 0.197元

　　永安林业(资讯 行情 论坛) 000663 7737.611453 15 0.463元 0.068元 潜在亏损

　　科苑集团 000979 1010 2 0.107元 0.066元 潜在亏损

　　云天化(资讯 行情 论坛)2004年度转让大鹏证券2.33%股权与控股股东云天化集团有限责任公司，华夏建通(资讯 行情 论坛)持有的大鹏证券1.00%股权，2003年资产重组中已置换给邢台机械轧辊(集团)有限责任公司；华东科技2001年度也转让了大鹏证券0.81%股权。

　　附表4：已转让大鹏证券有限责任公司股权的上市公司

　　股票简称 代 码 投资额(万) 占注册资本比例% 转让时间

　　云 天 化 600096 4830 2.33 2004年

　　华夏建通 600149 2070 1.00 2003年

　　华东科技 000727 1782 0.81 2001年

　　值得一提的是，上市公司出于调节当期损益的需要，拨备同样性质的资产其计提比例却并非整齐划一的，这种做法也是符合会计准则的。如同样拨备对南方证券的投资，上海汽车(600104.SH)在2003年度报表中选择全额计提了3.96亿元，而邯郸钢铁(600001.SH)等公司却选择了部分计提。不过，无论当期报表是否选择全额拨备，投资损益反映到利润表和资产负债表上只不过是个时间问题而已。