券商股东不得实施短期套利

　　证监会发布证券公司行政许可审核工作指引

　　本报讯 (记者 敖晓波) 证监会昨天发布《证券公司行政许可审核工作指引第10号》，对证券公司增资扩股和变更持有5%以上股权的股东、实际控制人的审核要求作出了详细的规定：出资股东不得实施短期套利，虚假出资或抽逃资金的股东也将被事实重罚。

　　按照监管要求，入股股东应当具备按时足额缴纳出资的能力；出资款须为来源合法的自有资金，从以股东名义开立的银行账户划出。入股股东不得虚假出资或者抽逃出资。

　　此外，入股股东参股证券公司的数量不超过两家，其中控制证券公司的数量不超过一家。保险公司、商业银行、信托投资公司等参股证券公司，应当符合金融机构参股证券公司的政策。

　　为避免短期投资套利，确保证券公司股权结构相对稳定，入股股东应当有明确的持股期限。存在控股股东或者实际控制人的证券公司，其控股股东或者实际控制人增资或者受让股权的，应当承诺自持股日起60个月内不转让所持证券公司股权，其他入股股东应当承诺自持股日起36个月内不转让所持证券公司股权。不存在控股股东或者实际控制人的证券公司，入股股东应当承诺自持股日起48个月内不转让所持证券公司股权。否则，将追究股东等的责任。