国金证券合规试点 非A类公司冲击全牌照

　　张建

　　 借壳上市并非国金证券（600109.SH）仅有的打算，3月初，国金证券北京、上海、成都三地同时召开的合规工作会议或许透露了答案。

　　 作为首批6家合规试点券商之一，国金证券就合规管理工作的详细计划已全面展开。国金证券内部人士透露，在前段工作总结基础上，今年的力度将有所上升，覆盖面也更宽泛。“监管层表示过‘成熟一家、试点一家’，所以公司压力很大。”

　　 上述人士介绍，合规制度建设现已成为监管层考核券商内部管理的重要指标。“由于公司仍属于B类券商，要拿到全牌照，不得不更加努力。”

　　 “合规”上路

　　 经过三年治理，证券业104家正常经营公司的各项风控指标均已达标。其间累计处置31家高风险公司，清理账户1153万个。券商污秽之气基本肃清。

　　 但这并不意味着监管放松。证监会有关部门负责人随之提出“监管手段从经验判断、定性分析向指标管理、定量监控转变”，“监管机制从行政监管为主向行政监管、行业自律和公司自我约束有机结合转变”等思路。

　　 去年7月，证监会开始推动“分批指导证券公司设立合规总监、建立合规管理制度”试点。彼时，包括国金，中金、广发、海通、平安和泰阳等6家券商向监管部门报送了试点实施方案。

　　 “早在4月，监管层的相关文件已传到公司内部，当时公司借壳工作也在同步进行。”国金证券机构部某知情人士告诉本报记者，由于公司管理较为规范，风控较好，监管层希望公司能首先试点。“当时高层对于公司未来的要求也很高，所以与监管层不谋而合。”

　　 今年春节前，证监会机构部下发的《2008年机构监管工作要点》（下称《工作要点》）也提出，“以《证券公司监督管理条例》出台为契机，集中力量加快推进机构监管法制建设，建立健全包括机构、人员、业务、风险控制、公司治理等监管内容和涵盖市场准入、日常监管和行政执法等监管环节的机构监管法规体系。”

　　 记者获悉，首批试点结束后，监管层将实施推广。程序上，先由证券公司自愿申请，再由证监会批准。

　　 《工作要点》透露，年底前，所有证券公司应全面实施合规管理制度。有关部门将在总结试点工作经验基础上，制定《证券公司合规管理制度建设工作指引》，加强对合规制度建设的指导和督促。今年6月底前，所有证券公司应制定合规管理制度实施方案，并报公司注册地证监局备案。

　　 曲线谋求全牌照

　　 事实上，获取全业务牌照、实施业务创新，才是国金证券力推合规制度的内在动力。

　　 四川证券期货业协会人士表示，今年，监管层的工作方向主要是“强化日常监管”和“支持创新发展”，而前者是后者的前提，所以合规制度推行对于证券公司，特别是中小券商，尤为关键。“目前，国金证券仅为B类券商，要开展创新类业务必须在合规制度上先行一步。”

　　 监管层已在不同场合透露，A类券商将基本拥有现行所有业务牌照的申请资格，创新业务也可能先行试点；B类券商则不能开展融资融券、QDII等创新类业务；C类和D类券商业务可能主要局限于经纪业务；E类券商则由于公司潜在风险已经变为现实风险，将被采取系列风险处置措施。

　　 或基于此，在成为首批合规试点券商后，国金证券对合规制度建设尤为重视。2007年5月初，国金证券成为首批合规工作试点单位后，5月15日即成立了合规试点工作领导小组和工作组，随后按照证监会的要求制订了《国金证券股份有限公司合规管理制度》，并依照要求，设立合规总监职位，聘任公司副董事长冯立新为合规总监。

　　 冯具有丰富的金融机构从业经历，先后在财政部、央行任职，出任深交所信息管理部副经理、市场监察副总监、上市部总监，中国证券业协会党委委员、副秘书长。还曾任融通基金公司和金信证券总经理。

　　 前述国金证券内部人士介绍，公司以冯立新为组长，成立了合规调查小组，开展了覆盖全业务的合规风险摸底调查工作，对公司现有制度及流程内容和执行的合规性进行了检查；对公司各部门及部分员工进行合规调查，摸清了公司合规及风险控制现状。

　　 在此基础上，构建起了国金证券合规管理体系和初步的组织架构，正式成立合规管理部并在各部门设立合规风控岗。“目前，公司的任务是整理完善基本制度、业务规则和作业流程，将合规管理的要求嵌入管理体系。”

　　 而本月召开的合规会议透露，下一阶段的工作将是“以合规制度体系建设为突破口，在进一步修订、落实各项制度的基础之上，通过IT系统实现合规制度体系的固定化；以完善合规工作的执行细则建设、加强合规工作人员培训为重点，严格控制合规风险，将合规工作流程标准化，将合规工作人员的权限和作用界定化。