国金证券借壳方案出炉 S成建投控股国金

　　【本报讯】国金证券借壳上市方案今日亮相，通过资产置换和定向增发，S成建投将拥有国金证券51.76%的股权。

　　S成建投今日发布的相关公告显示，S成建投拟以全部资产和负债与九芝堂集团、湖南涌金和舒卡股份所持有的国金证券51.76%的股权进行置换。置换差价部分由S成建投向九芝堂集团、湖南涌金和舒卡股份非公开发行不超过7500万股新股作为支付对价，发行价为每股6.44元。九芝堂集团、湖南涌金持有的此次发行的股份，36个月内不得转让，舒卡股份持有的股份12个月内不得转让。

　　据了解，在此次资产置换前，原大股东成都市国资委已与九芝堂集团签署股权转让协议。按定向发行7500万股完成后计算，S成建投总股本将达到1.4598亿股，九芝堂集团将持有S成建投46.26%的股权，湖南涌金持有27.23%的股权。由于湖南涌金和魏东、刘明、魏锋、赵隽、沈静等5名自然人100%控股九芝堂集团，这5名自然人同时又100%控股湖南涌金。这样魏东、刘明等5名自然人将间接持有S成建投73.49%的绝对控股权。

　　国金

证券属于综合性规范类券商，注册资本为5亿元，现有14家证券营业部。今年上半年，国金证券账面净资产为5.74亿元，实现利润总额9400万元，净利润6028万元。九芝堂集团承诺，扣除因收购其他券商或证券经营类资产所产生损益，若国金证券2006年度、2007年度、2008年度净利润未达到0.9014亿元、1.1058亿元和1.5188亿元，则对于该三年合计预测净利润与合计实际净利润的差额部分，由九芝堂集团以现金方式补足。按此推测，今年S成建投的每股收益应达到约0.32元。

　　有关方面强调，资产置换和定向增发是国金证券整体上市计划的第一步。对于尚余的国金证券48.24%股权，九芝堂集团将负责协调国金证券其他股东，按照同股同价的基本原则，将所持有的国金证券的股权置换为S成建投非公开发行的新股，S成建投也同意通过吸收合并的方式实现国金证券的整体上市。届时，国金证券所有证券经营业务资格及经营牌照在获得有关管理层批准后，将全部由成都建投承接。(上海证券报供稿作者杨大泉）

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