中报事后审查显示上市公司诉讼风险激增

　　深交所日前完成的上市公司2004年半年报的事后审查工作显示，在信息披露更充分完整、披露质量有所提高的同时，关联方资金占用仍比较严重、违规担保情况依然严重、部分公司委托理财损失严重、诉讼仲裁风险明显增加等，构成上市公司日常运作的主要问题。上半年上市公司违规担保额达131亿元，逾期担保余额达到了113亿元。70%的违规担保集中在10家公司。

　　业绩预测准确率达90%

　　据了解，截至9月29日深交所已向上市公司发出半年报问询函212份，47家公司根据要求发布了补充或更正公告。从总体上看，2004年半年度报告的披露在质量和业绩预计准确性、及时性等方面取得了进步。2004年半年报增加了前十名流通股股东持股情况、控股股东及其子公司占用公司资金的总体情况、上市公司向控股股东及其子公司销售产品的关联交易总金额、上市公司违规担保情况、关联方占用上市公司资金等发生额和余额等重要内容的披露，增强了投资者对上市公司的运作和经营情况的了解。事后审查发现，绝大多数上市公司能够按照中国证监会和交易所的要求做好半年报的披露工作，在主要财务数据与指标、募集资金使用、关联交易、重大事项、财务报表的完整性等方面的披露较以往都有一定的进步。

　　据统计，有213家上市公司进行了258次2004年半年报业绩预告，其中有111家公司在今年第一季报中对2004年半年业绩进行了预告，112家公司通过临时报告中对半年业绩进行了预计。绝大多数公司都在规定期限内进行了业绩预告，预告准确率高达90%，较为充分和及时地起到了有效提示业绩的作用。将近20%的公司在7月31日前完成披露，91%的公司在8月25日前完成了披露。半年报披露在8月下旬过度密集的问题得到缓解。

　　会计变更计提太随意

　　深交所在事后审查中发现，有少数上市公司在半年报的披露上存在变更会计估计、会计政策及会计差错更正披露不充分的问题。在38家进行变更和更正事项披露的公司中，有26家公司(占2004中期变更及更正公司的68%)在披露变更事项时不符合《企业会计准则-会计估计、会计政策变更和会计差错更正》的要求。本次半年报上市公司计提减值准备主要存在两方面问题：一是在半年报中根本不计提减值准备，另一种情况是未严格执行会计政策规定计提的比例。

　　尽管2004年半年报强化了委托理财情况的披露要求，但仅有32家公司作了相关披露，其中只有12家公司全面披露了受托方的基本情况、收益的确定方式、投资范围等必要的信息。有些上市公司一直将委托理财作为表外资产，待受托方丧失偿还能力时才进行披露。

　　此外，半年报“补丁”现象未得到明显改善。截至2004年9月28日，共有47家公司对半年报进行了补充或更正，占上市公司数量的9.3%。其中14家公司刊登了补充公告，33家公司发布了更正公告，更正公告中涉及更正财务数据或其他数据的占所有补丁公告的50%以上。

　　四大问题不容忽视

　　关联方资金占用仍比较严重。据统计，2004年上半年深市505家上市公司中共有225家上市公司存在向关联方提供资金的现象，占上市公司总数的44.55%，报告期内向关联方提供资金的发生额高达288亿元，期末占用余额368亿元。其中ST公司(含?ST)合计提供资金余额为119.32亿元，占总余额的32.37%。同时，占用金额前20名公司向关联方提供资金的发生额和余额，合计分别占到相关总指标的73.27%和53.31%。

　　上市公司违规担保情况依然严重。深市505家上市公司中涉及担保的公司311家，担保总额达420亿元，其中上市公司违规担保总额为131亿元，比年初的109.04亿元上升了20.10%。逾期担保余额为113亿元，比年初的72亿元增长了57.62%。大部分违规担保集中于10家公司，占到违规担保总额的71.57%，其中又有7家属于ST或者?ST公司。

　　部分公司委托理财损失严重。2004年半年报显示，505家上市公司中有32家公司涉及委托理财，本期新增委托理财金额74500万元，本期收回委托理财94966.52万元，期末委托理财余额为179213.48万元，逾期未收回的委托理财本金和收益累计额为41011.3万元。上述32家委托理财公司中只有8家公司有收益，共计1069万元；有5家公司因为委托理财计提12431万元的减值准备；其余公司均无收益。

　　上市公司诉讼仲裁风险正在增加。在披露半年度报告的505家上市公司中，有144家公司披露诉讼仲裁事项，公司涉讼比例为28.51%。这144家公司涉讼金额共69亿元，比2003年增加13%。平均每家涉讼金额比2003年增加22%，达到了4791万。144家涉讼公司计提的预计负债为30亿，占涉讼金额的43%。

　　深交所有关负责人指出，深交所将根据半年报事后审查结果，对已发现的上市公司信息披露违规行为及时进行处理。另外，事后审查显示，中小板个别公司存在半年报摘要和全文对同一事项的披露存在差异，部分财务指标计算有误等等问题。深交所将对中小板上市公司在募集资金使用、关联交易、对外投资、信息披露等方面的重要情况给予持续关注。 (本报记者 王轲真)