湖北宜化化工股份有限公司2010年年度报告摘要
(上接12版)
10、本公司持有青海宜化化工有限公司100%的股权，该公司注册资本为人民币20000万元，主要产品为聚氯乙烯、烧碱产品生产与销售。截止2010年12月31日，该公司资产总额为212922.14万元，净资产44253.58万元，该公司2010年度进行项目建设，无其他经营活动。
11、本公司持有新疆宜化化工有限公司100%的股权，该公司注册资本为人民币50000万元，主要产品为化肥化工产品生产与销售。截止2010年12月31日，该公司资产总额为68756.78万元，净资产50000万元，该公司2010年度进行项目建设，无其他经营活动。
二、公司未来发展展望
（一）公司所处行业的发展趋势及面临的市场竟争格局
公司所处行业为农用化肥和化工基础原料产业，产品主要有：尿素、磷酸二铵、聚氯乙烯（pvc）、季戊四醇和氯碱产品等。
目前，国内化肥行业总体上产能过剩，化肥市场竞争依然激烈。虽然化肥生产原料价格不断上涨，但由于国家防通胀的宏观政策之下对化肥价格的间接限制，化肥市场尤其是尿素市场价格上涨乏力，化肥企业面临严峻形势。尽管如此，化肥行业仍然充满希望。作为重要的支农行业，化肥行业对保证国家粮食安全具有举足轻重的作用，始终是国家政策鼓励和支持的行业。按照《石化行业调整振兴规划》，国家对农化的政策仍是以保障供应为主，支持大型优势企业并购重组，限制小规模产能建设。公司作为国内最大的化肥生产企业和行业龙头，凭借技术和管理的优势，加上内蒙古鄂尔多期联合化工尿素项目、湖北宜化肥业有限公司磷酸二铵项目和2011年即将建成的新疆宜化尿素项目的绝对成本优势，公司在化肥行业中仍将处于领先地位！
聚氯乙烯行业属于高能耗行业，中国聚氯乙烯的70%采用电石法，30%采用乙烯法，电石法聚氯乙烯生产中所需的电和煤占其生产成本的70%以上。随着国际石油价格的不断上涨，电石法生产聚氯乙烯的优势越来越明显。由于电力和煤炭的价格低廉，西部地区的聚氯乙烯生产企业具有明显的成本优势，其毛利率远远高于东中部聚氯乙烯生产企业，所以在西部发展聚氯乙烯项目大有可为。公司2010年4月在内蒙乌海建成了一套年产30万吨聚氯乙烯项目，投产8个月，实现盈利3189万元。同时公司子公司青海宜化年产30万吨聚氯乙烯项目也将于2011年投产，届时，公司聚氯乙烯产能将达到90万吨。所以，西部聚氯乙烯将是公司最给力产业之一，聚氯乙烯产业对公司经营业绩的贡献是可以预见的。
公司是全球第二大季戊四醇生产企业，季戊四醇曾经是公司利润构成的最大亮点。自2008年金融危机以来，该行业急转直下，市场持续低迷，出现几乎全行业亏损的局面。面对严酷的市场，公司运用技术手段、加大高附加值产品双季戊四醇开发力度，目前已将双季戊四醇的收率由1%提高到10 %。季戊四醇市场价格于历史最低位徘徊已长达两年多时间，即使按目前的价格，宜化也不会出现太大的亏损。一旦市场转暖，预计该产品将恢复到较好的盈利状态。
（二）公司未来发展战略
公司所从事的化肥化工业务都是市场竞争激烈的行业，要延续一贯的高速增长模式，面临严峻的挑战。公司将在巩固煤化工、磷化工、盐化工三大主业的基础上，抓住西部开发的机遇，坚决的实施资源战略，将化工产业向上游延伸，抓紧将尿素、聚氯乙烯产业向西部转移。同时，为减低资源和环境压力，公司还将积极涉足新产业，利用公司的销售渠道和采购网络，在流通领域建立和发展公司的商贸服务业。
（三）公司新年度经营计划
公司计划2011年度生产尿素260万吨、磷酸二铵70万吨、聚氯乙烯84万吨、季戊四醇7万吨、保险粉7万吨，实现销售收入 150亿元。
公司青海年产30万吨聚氯乙烯项目计划2011年第二季度竣工投产。
公司子公司新疆宜化年产40万吨合成氨60万吨尿素项目计划2010年第四季度竣工投产。
公司拟在新疆建设年产30万吨聚氯乙烯项目，计划2011年二季度开工建设。
（四）公司未来战略所需资金需求、使用计划及资金来源情况
为建设新疆尿素项目、聚氯乙烯项目，公司计划2011年投资40-50亿元，其中20亿元采用定向增发的方式从证券市场募集，其余部分采取自有资金和银行贷款的方式解决。
（五）公司未对2011年的盈利作出预测
（六）公司在经营中出现的主要问题及解决方案
1、原材料风险及应对。煤、天然气和硫磺是公司重要的原材料。随着国家总量调控、关井压产，煤矿整合政策的实施，使煤炭出现供应紧张、价格大幅上升等情况；公司控股子公司内蒙古联合化工有限公司所在的当地天然气供应价格于第二季度起可能上调；公司生产磷酸二铵所需材料硫磺主要从海外采购，价格经常出现剧烈波动。原材料价格上涨和波动将对公司生产成本造成较大影响。公司将在贵州、内蒙、新疆等地积极进行煤炭资源开发，增加煤炭自给能力。公司正在通过内蒙古自治区政府相关政策争取使天然气供应商将气价上调幅度控制在最小范围内。研究和预测硫磺市场供求关系和价格走势，制定合理的库存政策，降低价格剧烈波动带来的风险。
2、财务风险及应对。公司近年建设了一批项目，规模迅速扩张，为了项目建设以及项目投产储备原料、产成品等存货而新增大量银行长短期借款。同时，氮肥、磷肥等化工产品具有的季节性销售特性也需要公司储备较多的原材料以及产成品，占用较多流动资金。公司合并口径资产负债率从2007年的68.58%上升至2010年的 72.5 %，母公司资产负债率从2007年的55.00%上升至2010年的 72.38%，逐步增加的负债水平使公司面临一定的财务风险。为改善公司资产负债结构，公司已调整融资策略，今后所上项目积极争取采用股权融资的方式筹措资金。公司子公司新疆宜化4060尿素项目定向增发项目的申报材料已报送中国证监会。
6.2 主营业务分行业、产品情况表
单位：万元
主营业务分行业情况
分行业或分产品
营业收入
营业成本
毛利率（%）
营业收入比上年增减（%）
营业成本比上年增减（%）
毛利率比上年增减（%）
化肥
663，693.45
469，112.37
29.32%
12.27%
-0.70%
29.32%
化工产品
185，310.87
165，856.41
10.50%
96.77%
92.57%
1.95%
聚氯乙烯
209，670.59
187，409.18
10.62%
52.20%
46.80%
3.29%
主营业务分产品情况
尿素
466，525.71
333，000.07
28.62%
17.67%
13.40%
2.69%
化工产品
185，310.87
165，856.41
10.50%
96.77%
92.57%
1.95%
电力产品
9，750.33
9，042.77
7.26%
79.24%
88.27%
-4.45%
氯碱产品
28，900.01
24，236.99
16.14%
74.24%
66.49%
3.90%
聚氯乙烯
209，670.59
187，409.18
10.62%
52.20%
46.80%
3.29%
磷酸二铵
197，167.73
136，112.29
30.97%
1.28%
-23.87%
22.81%
其他
57，169.79
36，146.21
36.77%
84.63%
58.89%
10.24%
6.3 主营业务分地区情况
单位：万元
地区
营业收入
营业收入比上年增减（%）
国内销售
898，310.53
16.05%
国外销售
256，184.50
151.16%
6.4 采用公允价值计量的项目
√ 适用 □ 不适用
单位：元
项目
期初金额
本期公允价值变动损益
计入权益的累计公允价值变动
本期计提的减值
期末金额
金融资产：
其中：1.以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
618，580.56
-61，358.30
557，222.26
其中：衍生金融资产
2.可供出售金融资产
金融资产小计
618，580.56
-61，358.30
557，222.26
金融负债
投资性房地产
生产性生物资产
其他
合计
618，580.56
557，222.26
6.5 募集资金使用情况对照表
□ 适用 √ 不适用
变更募集资金投资项目情况表
□ 适用 √ 不适用
6.6 非募集资金项目情况
√ 适用 □ 不适用
单位：万元
项目名称
项目金额
项目进度
项目收益情况
内蒙宜化30万吨烧碱、30万吨PVC项目
256，000.00
2010年四月建成投产
实现净利润3189.33万元
青海氯碱项目
162，000.00
基本完工
未投产，未产生效益
新疆40万吨合成氨/60万吨尿素项目
202，434.56
基础施工
未投产，未产生效益
鄂尔多斯合成氨技改工程
5，600.00
基本完工
未单独核算
合计
623，600.00
-
-
6.7 董事会对公司会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正的原因及影响的说明
□ 适用 √ 不适用
6.8 董事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明
□ 适用 √ 不适用
6.9 董事会本次利润分配或资本公积金转增股本预案
拟以公司2010年年末总股本计542，378，052.00股为基数，每10股派现金股利1.00元(含税)，拟派现金54，237，805.20 元。
公司最近三年现金分红情况表
单位：元
分红年度
现金分红金额（含税）
分红年度合并报表中归属于上市公司股东的净利润
占合并报表中归属于上市公司股东的净利润的比率
年度可分配利润
2009年
54，237，805.20
237，689，066.57
22.82%
1，082，505，112.67
2008年
81，356，707.80
248，551，599.11
32.73%
960，090，597.80
2007年
119，323，171.44
380，622，995.13
31.35%
833，748，639.41
最近三年累计现金分红金额占最近年均净利润的比例（%）
29.41%
公司本报告期内盈利但未提出现金利润分配预案
□ 适用 √ 不适用
§7 重要事项
7.1 收购资产
√ 适用 □ 不适用
单位：万元
交易对方或最终控制方
被收购或置入资产
购买日
交易价格
自购买日起至本年末为公司贡献的净利润（适用于非同一控制下的企业合并）
本年初至本年末为公司贡献的净利润（适用于同一控制下的企业合并）
是否为关联交易
定价原则
所涉及的资产产权是否已全部过户
所涉及的债权债务是否已全部转移
与交易对方的关联关系（适用关联交易情形）
湖北宜化集团有限责任公司
贵州宜化化工有限责任公司50%股权
2010年08月26日
34，212.05
0.00
0.00
是
评估定价
是
是
湖北宜化集团有限责任公司系本公司的控股股东
湖北宜化集团有限责任公司
湖北宜化肥业有限公司50%股权
2010年08月26日
17，231.78
0.00
0.00
是
评估定价
是
是
湖北宜化集团有限责任公司系本公司的控股股东
7.2 出售资产
√ 适用 □ 不适用
单位：万元
交易对方
被出售或置出资产
出售日
交易价格
本年初起至出售日该出售资产为公司贡献的净利润
出售产生的损益
是否为关联交易
定价原则
所涉及的资产产权是否已全部过户
所涉及的债权债务是否已全部转移
与交易对方的关联关系（适用关联交易情形）
山西煤炭进出口集团有限公司
太原非凡高新技术发展有限公司
2010年06月29日
29，800.00
0.00
3，363.74
否
协议定价
是
是
无
7.1、7.2所涉及事项对公司业务连续性、管理层稳定性的影响。
1、本次股权收购解决了公司与控股股东宜化集团的关联投资行为，增加公司尿素及磷酸二铵等产品的权益产能。
2、公司控股子公司非凡高新此次出售鹿台山煤业资产，是基于山西省人民政府为推进本省煤矿企业兼并重组整合，提高煤炭产业集中度和产业水平的相关文件精神所作出的决定。
7.3 重大担保
√ 适用 □ 不适用
单位：万元
公司对外担保情况（不包括对子公司的担保）
担保对象名称
担保额度相关公告披露日和编号
担保额度
实际发生日期（协议签署日）
实际担保金额
担保类型
担保期
是否履行完毕
是否为关联方担保（是或否）
鄂尔多斯羊绒集团有限责任公司
2008年3月15日24号公告
25，500.00
2007年06月29日
16，500.00
连带责任担保
3年
否
否
湖北双环科技股份有限公司
2008年6月11日43号公告
48，000.00
2008年06月20日
35，500.00
连带责任担保
5年
否
是
湖北双环科技股份有限公司
2009年1月7日3号公告
15，000.00
2009年01月06日
15，000.00
连带责任担保
5年
否
是
湖北双环科技股份有限公司
2008年5月23日37号公告
70，000.00
2009年12月17日
70，000.00
反担保
10年
否
是
贵州宜化化工有限责任公司
2010年12月31日77号公告
7，000.00
连带责任担保
1年
否
否
报告期内审批的对外担保额度合计（A1）
7，000.00
报告期内对外担保实际发生额合计（A2）
0.00
报告期末已审批的对外担保额度合计（A3）
165，500.00
报告期末实际对外担保余额合计（A4）
137，000.00
公司对子公司的担保情况
担保对象名称
担保额度相关公告披露日和编号
担保额度
实际发生日期（协议签署日）
实际担保金额
担保类型
担保期
是否履行完毕
是否为关联方担保（是或否）
湖北宜化肥业有限公司
2006年3月20日12号公告
56，530.00
2006年05月26日
20，950.00
连带责任担保
8年
否
否
贵州宜化化工有限责任公司
2006年3月20日12号公告
15，000.00
2006年02月28日
8，500.00
连带责任担保
5年
否
否
湖北宜化肥业有限公司
2006年5月16日29号公告
18，500.00
2006年05月26日
14，800.00
连带责任担保
8年
否
否
湖北香溪化工有限公司
2007年4月17日11号公告
10，000.00
2007年08月14日
500.00
连带责任担保
3年
否
否
贵州金江化工有限公司
2008年8月29日56号公告
10，000.00
2008年08月13日
8，200.00
连带责任担保
6年
否
否
宜昌宜化太平洋热电有限公司
2009年2月20日8号公告
35，000.00
2009年01月15日
30，000.00
连带责任担保
3年
否
否
贵州金江化工有限公司
2009年4月11日17号公告
5，000.00
2009年03月24日
5，000.00
连带责任担保
5年
否
否
湖北宜化肥业有限公司
2010年1月27日3号公告
4，000.00
2010年02月04日
4，000.00
连带责任担保
1年
否
否
宜昌宜化太平洋热电有限公司
2010年1月27日4号公告
4，000.00
2010年03月03日
4，000.00
连带责任担保
1年
否
否
鄂尔多期联合化工有限公司
2008年6月11日42号公告
20，000.00
2008年09月27日
15，000.00
连带责任担保
5年
否
否
鄂尔多期联合化工有限公司
2008年10月24日63号公告
30，000.00
2008年10月19日
21，000.00
连带责任担保
5年
否
否
新疆宜化化工有限公司
2010年12月14日71号公告
90，000.00
2011年01月01日
0.00
连带责任担保
7年
否
否
普安县宜鑫煤业有限公司
2010年12月31日78号公告
3，990.00
连带责任担保
5年
否
否
报告期内审批对子公司担保额度合计（B1）
101，990.00
报告期内对子公司担保实际发生额合计（B2）
8，000.00
报告期末已审批的对子公司担保额度合计（B3）
302，020.00
报告期末对子公司实际担保余额合计（B4）
131，950.00
公司担保总额（即前两大项的合计）
报告期内审批担保额度合计（A1+B1）
108，990.00
报告期内担保实际发生额合计（A2+B2）
8，000.00
报告期末已审批的担保额度合计（A3+B3）
467，520.00
报告期末实际担保余额合计（A4+B4）
268，950.00
实际担保总额（即A4+B4）占公司净资产的比例
98.68%
其中：
为股东、实际控制人及其关联方提供担保的金额（C）
133，000.00
直接或间接为资产负债率超过70%的被担保对象提供的债务担保金额（D）
48，750.00
担保总额超过净资产 50%部分的金额（E）
132，674.73
上述三项担保金额合计（C+D+E）
314，424.73
未到期担保可能承担连带清偿责任说明
无
7.4 重大关联交易
7.4.1 与日常经营相关的关联交易
√ 适用 □ 不适用
单位：万元
关联方
向关联方销售产品和提供劳务
向关联方采购产品和接受劳务
交易金额
占同类交易金额的比例
交易金额
占同类交易金额的比例
湖北宜化集团有限责任公司
49.74
0.07%
270.83
0.14%
湖北宜化集团矿业有限责任公司
34.94
0.05%
9，095.85
32.04%
湖北宜化集团化工机械设备制造安装有限公司
349.24
0.51%
2，378.67
0.11%
宜昌市银河煤化工有限公司
98.74
0.14%
622.34
0.32%
湖北双环科技股份有限公司
4，413.22
6.44%
4，383.01
43.16%
重庆宜化化工有限公司
2，890.71
4.22%
3，052.71
57.95%
重庆索特盐化股份有限公司
985.89
1.44%
256.25
2.36%
湖北双环集团有限公司
0.00
0.00%
120.00
100.00%
合计
8，822.48
0.00%
20，179.66
0.00%
其中：报告期内公司向控股股东及其子公司销售产品或提供劳务的关联交易金额8，822.48万元。
与年初预计临时披露差异的说明
向关联方采购金额比预计减少系向湖北宜化集团矿业有限责任公司采购磷矿石减少、向湖北宜化集团化工机械设备安装有限公司采购设备及接受其提供的设备制作安装服务减少所致。
7.4.2 关联债权债务往来
√ 适用 □ 不适用
单位：万元
关联方
向关联方提供资金
关联方向上市公司提供资金
发生额
余额
发生额
余额
湖北宜化集团矿业有限责任公司
31.42
12.82
3，677.82
2，518.59
宜昌市银河煤化工有限公司
23.11
23.11
225.29
225.29
重庆索特盐化股份有限公司
1，034.65
1，034.65
18.34
28.60
湖北双环科技股份有限公司
3，729.07
3，471.24
4，725.63
4，607.49
重庆宜化化工有限公司
2，253.20
1，907.34
1，647.36
1，840.19
中卫海鑫化工有限公司
34.73
34.73
0.00
52.18
湖北宜化集团化工机械设备制造安装有限公司
0.00
0.00
3，528.68
3，528.68
湖北双环化工集团有限公司
0.00
0.00
120.00
120.00
青海柴达木宜化热电有限责任公司
0.00
0.00
1，900.00
1，900.00
湖北宜化集团有限责任公司
63.69
0.00
0.00
0.00
合计
7，169.87
6，483.89
15，843.12
14，821.02
其中：报告期内上市公司向控股股东及其子公司提供资金的发生额5，206.52万元，余额6，483.89万元。
7.4.3 大股东及其附属企业非经营性资金占用及清偿情况表
□ 适用 √ 不适用
7.5 委托理财
□ 适用 √ 不适用
7.6 承诺事项履行情况
上市公司及其董事、监事和高级管理人员、公司持股5%以上股东及其实际控制人等有关方在报告期内或持续到报告期内的以下承诺事项
√ 适用 □ 不适用
承诺事项
承诺人
承诺内容
履行情况
其他承诺（含追加承诺）
湖北宜化集团有限责任公司
2010年5月25日，公司控股股东湖北宜化集团有限责任公司作出如下承诺：拟于未来三个月内通过深圳证券交易所证券交易系统在二级市场增持本公司股份不超过200万股， 增持价格不高于22元，本次拟增持的股份不超过本公司总股本的0.3688％。并承诺，在增持期间及法定期限内不减持其持有的本公司股份。
报告期内，自2010年8月18日至2010年8月19日，宜化集团分别通过深圳证券交易所证券交易系统在二级市场以买入的方式，增持本公司股份1，142，050股， 占本公司总股本的0.21％。在本次增持计划实施期间，宜化集团严格遵守承诺，未减持其所持的本公司股份。
认购本公司非公开发行股份的承诺
湖北宜化集团有限责任公司
2010年4月13日，公司控股股东湖北宜化集团有限责任公司承诺认购本公司非公开发行股份的数额不少于本次发行股份总数的16.20%，且认购金额不低于3.2亿元。
承诺未到期
7.7 重大诉讼仲裁事项
□ 适用 √ 不适用
7.8 其他重大事项及其影响和解决方案的分析说明
7.8.1 证券投资情况
√ 适用 □ 不适用
单位：元
序号
证券品种
证券代码
证券简称
初始投资金额（元）
期末持有数量（股）
期末账面值
占期末证券总投资比例 （%）
报告期损益
1
股票
600731
618，580.56
61，166
557，222.26
100.00%
-61，358.30
期末持有的其他证券投资
0.00
-
0.00
0.00%
0.00
报告期已出售证券投资损益
-
-
-
-
0.00
合计
618，580.56
-
557，222.26
100%
-61，358.30
证券投资情况说明
湖南海利的股票投资系原湖南金信化工有限责任公司被公司子公司湖南宜化收购前持有的，因投资金额不大，故对公司报告期经营业绩影响不大。报告期内，公司所持有的湖南海利股票解除了限售，按股权分置改革方案支付了对价股份15391股，至报告期末，公司所持有的湖南海利股票由76557股变更为61166股。
7.8.2 持有其他上市公司股权情况
√ 适用 □ 不适用
单位：元
证券代码
证券简称
初始投资金额
占该公司股权比例
期末账面值
报告期损益
报告期所有者权益变动
会计核算科目
股份来源
600731
湖南海利
618，580.56
0.02%
557，222.26
-61，358.30
-61，358.30
可供出售金融资产
历史形成
合计
618，580.56
-
557，222.26
-61，358.30
-61，358.30
-
-
7.8.3 持有拟上市公司及非上市金融企业股权情况
□ 适用 √ 不适用
7.8.4 买卖其他上市公司股份的情况
□ 适用 √ 不适用
7.8.5 其他综合收益细目
单位：元
项目
本期发生额
上期发生额
1．可供出售金融资产产生的利得（损失）金额
减：可供出售金融资产产生的所得税影响
前期计入其他综合收益当期转入损益的净额
小计
0.00
0.00
2．按照权益法核算的在被投资单位其他综合收益中所享有的份额
减：按照权益法核算的在被投资单位其他综合收益中所享有的份额产生的所得税影响
前期计入其他综合收益当期转入损益的净额
小计
0.00
0.00
3．现金流量套期工具产生的利得（或损失）金额
减：现金流量套期工具产生的所得税影响
前期计入其他综合收益当期转入损益的净额
转为被套期项目初始确认金额的调整额
小计
0.00
0.00
4．外币财务报表折算差额
减：处置境外经营当期转入损益的净额
小计
0.00
0.00
5．其他
减：由其他计入其他综合收益产生的所得税影响
前期其他计入其他综合收益当期转入损益的净额
小计
0.00
0.00
合计
0.00
0.00
§8 监事会报告
√ 适用 □ 不适用
报告期内，公司监事会根据《公司法》、《证券法》和《公司章程》的有关规定，本着对股东、对公司负责的精神，认真履行有关法律、法规、章程所赋予的职责，积极出席董事会、股东大会和临时重要会议，行使监督职能。
一、报告期内监事会召开会议情况
报告期内共召开了四次监事会会议，具体情况如下：
（一）六届二次监事会
2010年3月23日在公司会议室召开了六届二次监事会，审议通过了如下决议：
1、《2009年度监事会工作报告》
2、《2009年度报告及年报摘要》
3、《2009年度利润分配方案及资本公积金转增股本方案》
4、《关于续聘大信会计师事务有限公司为公司财务审计单位的议案》
5、《关于计提资产减值准备的议案》
6、《关于会计报表项目调整的议案》
7、《关于公司2010年度日常关联交易的议案》
8、《关于公司监事调整的议案》
9、《关于公司监事会人员组成调整的议案》
本次监事会决议公告刊登于2010年3月25日的《中国证券报》、《证券时报》和巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）上。
（二）六届三次监事会
2010年4月21日在公司会议室召开了六届三次监事会，审议通过了《公司2010年第一季度报告》。
按深圳证券交易所相关规定，本次监事会决议可免予公告。
（三）六届四次监事会
2010年8月4日以通讯表决的方式召开了六届四次监事会，审议通过了《公司2010年半年度报告及摘要》。
按照深圳证券交易所相关规定，本次监事会决议可免予公告。
（四）六届五次监事会
2010年10月28日以通讯表决的方式召开了六届五次监事会，审议通过了《公司2010年度第三季度报告》。
按照深圳证券交易所相关规定，本次监事会决议可免予公告。
二、监事会对本公司2010年度有关事项的独立意见
2010年，公司监事会通过了解公司生产经营运作情况、内部制度的执行情况、审核公司会计报表，对公司董事及高级管理人员的履职情况进行了监督。
（一）公司依法运作情况
报告期内，公司监事会列席了公司召开的董事会、股东大会，并根据国家有关法律、法规，对股东大会和董事会的召开程序、决议事项、决策程序、董事会对股东大会决议的执行情况、公司董事、经理执行公司职务情况以及公司管理制度执行情况进行了监督。监事会认为，公司董事会能按照《公司法》、《证券法》、《公司章程》及其他法律、法规进行规范运作，严格执行股东大会的各项决议和授权，决策程序科学、合法。公司领导层建立了完善的内部控制制度，公司董事、高级管理人员没有违反法律、法规、公司章程或损害公司利益和股东利益的行为。
（二）检查公司财务情况
大信会计师事务有限公司对公司2010年度财务报告出具了标准无保留意见的审计报告，监事会对公司财务制度和财务报告进行了检查，认为公司2010年度财务报告真实反应了公司的财务状况和经营成果。
（三）报告期内，公司无募集资金使用。
（四）公司收购、出售资产交易价格合理，没有发现内幕交易，无损害部分股东的权益或造成公司资产流失的情况。
（五）报告期内，公司的关联交易均按照双方签订的协议进行，关联交易公平、合理，无损害上市公司利益的情况。
§9 财务报告
9.1 审计意见
财务报告
是
审计意见
标准无保留审计意见
审计报告编号
大信审字[2011]第2-0065号
审计报告标题
审计报告
审计报告收件人
湖北宜化化工股份有限公司全体股东：
引言段
我们审计了后附的湖北宜化化工股份有限公司（以下简称“贵公司”）财务报表，包括2010年12月31日的资产负债表和合并资产负债表、2010年度的利润表和合并利润表、所有者权益变动表和合并所有者权益变动表、现金流量表和合并现金流量表，以及财务报表附注。
管理层对财务报表的责任段
按照企业会计准则的规定编制财务报表是贵公司管理层的责任。这种责任包括：（1）设计、实施和维护与财务报表编制相关的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误而导致的重大错报；（2）选择和运用恰当的会计政策；（3）作出合理的会计估计。
注册会计师责任段
审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进行风险评估时，我们考虑与财务报表编制相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。审计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报表的总体列报。
我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。
审计意见段
我们认为，贵公司财务报表已经按照企业会计准则的规定编制，在所有重大方面公允反映了贵公司2010年12月31日的财务状况以及2010年度的经营成果和现金流量。
非标意见
无
审计机构名称
大信会计师事务有限公司
审计机构地址
中 国· 北 京
审计报告日期
2011年03月03日
注册会计师姓名
王知先、汤萍
9.2 财务报表
9.2.1 资产负债表
资产负债表
编制单位：湖北宜化化工股份有限公司2010年12月31日单位：元
项目
期末余额
年初余额
合并
母公司
合并
母公司
流动资产：
货币资金
1，561，696，332.11
765，370，576.16
1，137，496，112.90
214，616，434.02
结算备付金
拆出资金
交易性金融资产
557，222.26
19，726，580.56
19，108，000.00
应收票据
142，040，703.21
26，896，209.38
132，631，532.23
50，483，914.96
应收账款
620，459，350.99
116，828，007.00
187，072，178.27
97，338，084.45
预付款项
2，044，516，236.62
146，301，686.97
574，839，168.42
41，242，915.99
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
应收利息
应收股利
其他应收款
309，814，908.18
858，383，484.45
136，257，977.80
680，320，408.72
买入返售金融资产
存货
2，521，030，246.05
492，673，577.06
1，629，731，671.34
351，597，640.18
一年内到期的非流动资产
其他流动资产
20，369，098.38
20，369，098.38
流动资产合计
7，220，484，097.80
2，426，822，639.40
3，817，755，221.52
1，454，707，398.32
非流动资产：
发放委托贷款及垫款
可供出售金融资产
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资
7，257，600.00
3，080，827，338.18
7，180，000.00
1，919，127，338.18
投资性房地产
固定资产
9，015，734，029.73
1，083，833，573.12
7，569，521，258.26
1，164，034，558.44
在建工程
1，873，662，231.98
27，232，729.96
1，205，752，028.78
26，667，413.66
工程物资
52，579，903.60
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产
520，482，250.01
54，785，529.60
865，510，753.41
57，271，987.18
开发支出
商誉
2，716，392.39
2，716，392.39
长期待摊费用
12，000，000.00
12，000，000.00
13，500，000.00
13，500，000.00
递延所得税资产
40，897，012.69
20，587，522.62
34，064，526.37
20，357，363.39
其他非流动资产
非流动资产合计
11，525，329，420.40
4，279，266，693.48
9，698，244，959.21
3，200，958，660.85
资产总计
18，745，813，518.20
6，706，089，332.88
13，516，000，180.73
4，655，666，059.17
公司法定代表人：蒋远华主管会计工作的负责人：覃琼梅 会计主管人：高亚红
资产负债表（续表）
编制单位：湖北宜化化工股份有限公司2010年12月31日单位：元
项目
期末余额
年初余额
合并
母公司
合并
母公司
流动负债：
短期借款
3，721，638，215.15
1，795，278，135.12
2，730，626，253.74
969，000，000.00
向中央银行借款
吸收存款及同业存放
拆入资金
交易性金融负债
应付票据
88，453，207.44
129，669，268.72
应付账款
1，167，883，484.08
437，460，948.76
708，718，670.60
634，322，713.93
预收款项
1，230，748，059.75
135，987，946.36
731，917，578.56
86，165，944.28
卖出回购金融资产款
应付手续费及佣金
应付职工薪酬
18，120，254.50
5，000，547.26
19，413，888.75
4，249，496.41
应交税费
-152，512，621.70
2，063，525.23
-52，919，043.41
-10，113，488.86
应付利息
应付股利
3，011，346.47
1，674，410.12
7，671，861.52
1，671，861.52
其他应付款
341，481，390.13
873，721，230.08
399，271，222.19
295，781，612.95
应付分保账款
保险合同准备金
代理买卖证券款
代理承销证券款
一年内到期的非流动负债
210，400，000.00
118，400，000.00
100，400，000.00
80，400，000.00
其他流动负债
流动负债合计
6，629，223，335.82
3，369，586，742.93
4，774，769，700.67
2，061，478，140.23
非流动负债：
长期借款
5，501，497，800.00
777，000，000.00
3，152，000，000.00
280，000，000.00
应付债券
688，448，681.96
688，448，681.96
687，500，000.00
687，500，000.00
长期应付款
642，580，680.00
1，090，380，680.00
专项应付款
128，321，153.33
18，620，000.00
131，465，700.00
23，780，000.00
预计负债
递延所得税负债
54，865.90
910，794.29
846，724.64
其他非流动负债
非流动负债合计
6，960，903，181.19
1，484，068，681.96
5，062，257，174.29
992，126，724.64
负债合计
13，590，126，517.01
4，853，655，424.89
9，837，026，874.96
3，053，604，864.87
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本）
542，378，052.00
542，378，052.00
542，378，052.00
542，378，052.00
资本公积
339，741，469.18
308，570，283.38
315，316，469.18
296，440，283.38
减：库存股
专项储备
80，755，503.49
26，664，499.42
68，588，710.33
26，900，537.94
盈余公积
191，103，284.31
191，103，284.31
161，831，628.57
161，831，628.57
一般风险准备
未分配利润
1，571，526，988.80
783，717，788.88
1，082，505，112.67
574，510，692.41
外币报表折算差额
归属于母公司所有者权益合计
2，725，505，297.78
1，852，433，907.99
2，170，619，972.75
1，602，061，194.30
少数股东权益
2，430，181，703.41
1，508，353，333.02
所有者权益合计
5，155，687，001.19
1，852，433，907.99
3，678，973，305.77
1，602，061，194.30
负债和所有者权益总计
18，745，813，518.20
6，706，089，332.88
13，516，000，180.73
4，655，666，059.17
公司法定代表人：蒋远华主管会计工作的负责人：覃琼梅 会计主管人员：高亚红
利润表
编制单位：湖北宜化化工股份有限公司2010年1-12月单位：元
项目
本期金额
上期金额
合并
母公司
合并
母公司
一、营业总收入
11，544，950，317.21
2，398，266，989.64
8，760，618，631.51
2，066，287，072.48
其中：营业收入
11，544，950，317.21
2，398，266，989.64
8，760，618，631.51
2，066，287，072.48
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本
10，450，781，232.76
2，371，061，465.98
8，253，739，887.95
2，085，026，931.52
其中：营业成本
8，918，039，259.43
2，039，395，875.68
7，283，433，120.28
1，837，594，143.47
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险合同准备金净额
保单红利支出
分保费用
营业税金及附加
30，581，997.02
5，397，184.37
7，891，415.50
2，670，931.15
销售费用
614，917，197.49
100，848，025.62
314，287，184.65
64，828，579.54
管理费用
394，866，500.38
81，143，253.86
290，362，558.37
77，746，330.81
财务费用
431，646，489.85
127，073，952.22
345，239，911.98
85，698，896.68
资产减值损失
60，729，788.59
17，203，174.23
12，525，697.17
16，488，049.87
加：公允价值变动收益
-61，358.30
6，071，961.88
5，644，830.90
投资收益（损失以“-”号填列）
4，756，817.53
259，322，547.60
1，105，802.51
252，427，243.61
其中：对联营企业和合营企业的投资收益
汇兑收益（损失以“-”号填列）
三、营业利润（亏损以“-”号填列）
1，098，864，543.68
286，528，071.26
514，056，507.95
239，332，215.47
加：营业外收入
90，186，065.15
10，883，467.66
44，650，013.95
17，471，142.25
减：营业外支出
29，354，652.39
5，771，865.39
14，720，486.17
411，726.98
其中：非流动资产处置损失
5，516，578.23
1，266，828.32
7，070，594.92
25，038.99
四、利润总额（亏损总额以“-”号填列）
1，159，695，956.44
291，639，673.53
543，986，035.73
256，391，630.74
减：所得税费用
132，366，592.18
-1，076，883.88
96，072，430.24
2，224，499.41
五、净利润（净亏损以“-”号填列）
1，027，329，364.26
292，716，557.41
447，913，605.49
254，167，131.33
归属于母公司所有者的净利润
572，531，337.07
292，716，557.41
237，689，066.57
254，167，131.33
少数股东损益
454，798，027.19
210，224，538.92
六、每股收益：
（一）基本每股收益
1.056
0.438
（二）稀释每股收益
1.056
0.438
七、其他综合收益
八、综合收益总额
1，027，329，364.26
292，716，557.41
447，913，605.49
254，167，131.33
归属于母公司所有者的综合收益总额
572，531，337.07
292，716，557.41
237，689，066.57
254，167，131.33
归属于少数股东的综合收益总额
454，798，027.19
210，224，538.92
公司法定代表人：蒋远华主管会计工作的负责人：覃琼梅 会计主管人员：高亚红
现金流量表
编制单位：湖北宜化化工股份有限公司2010年1-12月单位：元
项目
本期金额
上期金额
合并
母公司
合并
母公司
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金
13，501，441，889.37
2，688，513，593.55
9，289，248，187.82
2，509，334，274.30
客户存款和同业存放款项净增加额
向中央银行借款净增加额
向其他金融机构拆入资金净增加额
收到原保险合同保费取得的现金
收到再保险业务现金净额
保户储金及投资款净增加额
处置交易性金融资产净增加额
收取利息、手续费及佣金的现金
拆入资金净增加额
回购业务资金净增加额
收到的税费返还
收到其他与经营活动有关的现金
97，042，356.76
17，968，103.18
90，395，436.67
238，205，345.61
经营活动现金流入小计
13，598，484，246.13
2，706，481，696.73
9，379，643，624.49
2，747，539，619.91
购买商品、接受劳务支付的现金
11，691，122，054.61
2，390，121，306.38
7，686，802，219.93
1，869，138，018.60
客户贷款及垫款净增加额
存放中央银行和同业款项净增加额
支付原保险合同赔付款项的现金
支付利息、手续费及佣金的现金
支付保单红利的现金
支付给职工以及为职工支付的现金
355，675，358.52
77，286，364.29
332，225，780.23
70，540，563.66
支付的各项税费
336，793，363.10
42，127，885.75
240，607，440.00
49，277，947.53
支付其他与经营活动有关的现金
757，250，269.02
119，627，787.52
351，831，251.36
68，796，942.83
经营活动现金流出小计
13，140，841，045.25
2，629，163，343.94
8，611，466，691.52
2，057，753，472.62
经营活动产生的现金流量净额
457，643，200.88
77，318，352.79
768，176，932.97
689，786，147.29
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金
544，181.42
12，337，113.10
156，497，113.10
取得投资收益收到的现金
1，170，854.12
259，710，642.73
1，105，802.51
152，427，243.61
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额
238，669，673.08
6，613，662.68
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额
收到其他与投资活动有关的现金
90，120，000.00
投资活动现金流入小计
239，840，527.20
350，374，824.15
20，056，578.29
308，924，356.71
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金
3，476，060，473.88
115，872，310.79
1，142，245，335.62
185，793，665.91
投资支付的现金
77，600.00
946，700，000.00
1，000，000.00
770，600，000.00
质押贷款净增加额
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额
支付其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流出小计
3，476，138，073.88
1，062，572，310.79
1，143，245，335.62
956，393，665.91
投资活动产生的现金流量净额
-3，236，297，546.68
-712，197，486.64
-1，123，188，757.33
-647，469，309.20
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金
739，600，000.00
其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金
739，600，000.00
取得借款收到的现金
7，666，797，406.91
2，764，226，026.88
5，881，482，299.85
2，928，965，150.00
发行债券收到的现金
690，500，000.00
收到其他与筹资活动有关的现金
74，864，290.22
筹资活动现金流入小计
8，481，261，697.13
2，764，226，026.88
6，571，982，299.85
2，928，965，150.00
偿还债务支付的现金
4，275，907，645.50
1，402，947，891.76
4，868，515，265.14
2，693，965，150.00
分配股利、利润或偿付利息支付的现金
845，357，047.68
177，768，988.81
602，418，461.73
173，191，584.99
其中：子公司支付给少数股东的股利、利润
292，786，398.45
142，600，000.00
支付其他与筹资活动有关的现金
196，180，000.00
73，400，000.00
74，864，290.22
9，500，000.00
筹资活动现金流出小计
5，317，444，693.18
1，654，116，880.57
5，545，798，017.09
2，876，656，734.99
筹资活动产生的现金流量净额
3，163，817，003.95
1，110，109，146.31
1，026，184，282.76
52，308，415.01
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响
5，891，414.38
2，124，129.68
358，481.08
-108，616.39
五、现金及现金等价物净增加额
391，054，072.53
477，354，142.14
671，530，939.48
94，516，636.71
加：期初现金及现金等价物余额
1，061，052，259.58
214，616，434.02
391，100，883.20
120，099，797.31
六、期末现金及现金等价物余额
1，452，106，332.11
691，970，576.16
1，062，631，822.68
214，616，434.02
合并所有者权益变动表（一）
编制单位：湖北宜化化工股份有限公司2010年度 单位：（人民币）元
项目
本期金额
归属于母公司所有者权益
少数股东权益
所有者权益合计
实收资本（或股本）
资本公积
专项储备
盈余公积
未分配利润
一、上年年末余额
542，378，052.00
315，316，469.18
68，588，710.33
161，831，628.57
1，082，505，112.67
1，508，353，333.02
3，678，973，305.77
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年年初余额
542，378，052.00
315，316，469.18
68，588，710.33
161，831，628.57
1，082，505，112.67
1，508，353，333.02
3，678，973，305.77
三、本年增减变动金额
24，425，000.00
12，166，793.16
29，271，655.74
489，021，876.13
921，828，370.39
1，476，713，695.42
（一）净利润
572，531，337.07
454，798，027.19
1，027，329，364.26
（二）其他综合收益
上述（一）和（二）小计
572，531，337.07
454，798，027.19
1，027，329，364.26
（三）所有者投入和减少资本
24，425，000.00
740，686，954.55
765，111，954.55
1．所有者投入资本
735，261，954.55
735，261，954.55
2．股份支付计入所有者权益的金额
3．其他
24，425，000.00
5，425，000.00
29，850，000.00
（四）利润分配
29，271，655.74
-83，509，460.94
-288，123，334.81
-342，361，140.01
1．提取盈余公积
29，271，655.74
-29，271，655.74
2．提取一般风险准备
3．对所有者的分配
-54，237，805.20
-288，123，334.81
-342，361，140.01
4．其他
(五)所有者权益内部结转
1．资本公积转增资本
2．盈余公积转增资本
3．盈余公积弥补亏损
4．其他
（六）专项储备
12，166，793.16
14，466，723.46
26，633，516.62
1．本期提取
63，268，241.04
35，799，448.78
99，067，689.82
2．本期使用
51，101，447.88
21，332，725.32
72，434，173.20
（七）其他
四、本期期末余额
542，378，052.00
339，741，469.18
80，755，503.49
191，103，284.31
1，571，526，988.80
2，430，181，703.41
5，155，687，001.19
公司法定代表人：蒋远华主管会计工作的负责人：覃琼梅 会计主管人员：高亚红
合并所有者权益变动表（二）
编制单位：湖北宜化化工股份有限公司2010年度 单位：（人民币）元
项目
上年金额
归属于母公司所有者权益
少数股东权益
所有者权益合计
实收资本（或股本）
资本公积
专项储备
盈余公积
未分配利润
一、上年年末余额
542，378，052.00
301，942，469.18
162，465，732.92
960，090，597.80
1，168，606，701.02
3，135，483，552.92
加：会计政策变更
57，549，283.86
-26，050，817.48
-8，501，130.77
11，091，306.10
34，088，641.71
前期差错更正
其他
二、本年年初余额
542，378，052.00
301，942，469.18
57，549，283.86
136，414，915.44
951，589，467.03
1，179，698，007.12
3，169，572，194.63
三、本年增减变动金额
13，374，000.00
11，039，426.47
25，416，713.13
130，915，645.64
328，655，325.90
509，401，111.14
（一）净利润
237，689，066.57
210，224，538.92
447，913，605.49
（二）其他综合收益
上述（一）和（二）小计
237，689，066.57
210，224，538.92
447，913，605.49
（三）所有者投入和减少资本
13，374，000.00
353，869，876.20
367，243，876.20
1．所有者投入资本
350，923，876.20
350，923，876.20
2．股份支付计入所有者权益的金额
3．其他
13，374，000.00
2，946，000.00
16，320，000.00
（四）利润分配
25，416，713.13
-106，773，420.93
-248，600，000.00
-329，956，707.80
1．提取盈余公积
25，416，713.13
-25，416，713.13
2．提取一般风险准备
3．对所有者的分配
-81，356，707.80
-248，600，000.00
-329，956，707.80
4．其他
(五)所有者权益内部结转
1．资本公积转增资本
2．盈余公积转增资本
3．盈余公积弥补亏损
4．其他
（六）专项储备
11，039，426.47
13，160，910.78
24，200，337.25
1．本期提取
53，313，439.21
31，038，666.52
84，352，105.73
2．本期使用
42，274，012.74
17，877，755.74
60，151，768.48
（七）其他
四、本期期末余额
542，378，052.00
315，316，469.18
68，588，710.33
161，831，628.57
1，082，505，112.67
1，508，353，333.02
3，678，973，305.77
公司法定代表人：蒋远华主管会计工作的负责人：覃琼梅 会计主管人员：高亚红
9.3 与最近一期年度报告相比，会计政策、会计估计和核算方法发生变化的具体说明
□ 适用 √ 不适用
9.4 重大会计差错的内容、更正金额、原因及其影响
□ 适用 √ 不适用
9.5 与最近一期年度报告相比，合并范围发生变化的具体说明
√ 适用 □ 不适用
报告期内，因生产经营需要，公司子公司宜昌宜佳净环保有限公司向宜昌市工商行政管理局申请注销工商登记，2011年1月办理完毕工商登记的注销手续；
报告期内，公司控股子公司青海宜化化工有限责任公司与西宁市经济委员会解除托管青海黎明化工有限责任公司48.94%股权和托管青海谦信化工有限责任公司100.00%股权的托管协议。
报告期内，因发展需要，公司及其子公司投资新设了相关公司。
