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净化市场环境保护投资者合法权益

  □ 安 宁

  19日,证监会通报了多起证券市场违法违规案件的调查、审理情况,这些案件包括基金经理“老鼠仓”、操纵市场、期货公司挪用保证金。

  与传统操纵手法相比,虚假申报操纵时间短、成本低、隐蔽性强,严重扰乱证券市场秩序,侵害了投资者合法权益。因此,这类案件也时证券监管机构一直以来打击的重点。

  对“老鼠仓”涉嫌利益输送损害投资者利益的这种行为发现一起查处一起绝不姑息。今后还将一如既往地加强监督,同时也将对涉嫌利益内幕交易加大监管力度。

  违规挪用客户保证金,不仅侵害期货投资者的合法权益,同时对期货公司自身经营和行业稳定也造成重大奉献隐患,依法应当受到处罚。

  从这几起案件处理结果可以看出,证监会坚决查处证券市场各种违法违规行为的态度和决心,以及始终保持高压态势,严格执法,以维护市场秩序,切实保护投资者的合法权益为中心的监管思路。

  我们看到,近年来,随着资本市场的快速发展,各种违法违规行为也花样翻新,这些行为的存在严重破坏证券市场公开、公平、公正的原则,侵害投资者合法权益,阻碍了证券市场的健康发展。因此,加大对证券市场的管理力度也成为了证券监管机构的一项重点工作。

  2007年11月,中国证监会成立稽查总队,对证券市场形成垂直监管、稽查先行、拥有准司法权。一批高素质人才加入我们的执法队伍,大大加强了证券执法力量。一年半多的时间,稽查总队承办内幕交易市场操纵等各类案件150余件,集中力量迅速查办了汪建东等一批危害市场严重的大要案。案件现场调查周期从以前的平均6个月现在缩短到40多天。

  实践表明,在新的稽查体制下,证监会查处的速度大大加快,办案效率大幅提高,有效打击了各种证券违法违规行为。截止到今年3月底,2008年以来证监会依法向公安机关移送涉嫌犯罪案件19起,其中上市公司类案件6起,内幕交易案8起,操纵市场案2起,非法经营证券投资咨询业务案2起,金融机构工作人员挪用资金案1起。据悉,公安机关已对其中15起案件立案侦查。

  由此可见,随着执法力度的加强,配套法律的不断完善,证券市场中的违法违规行为将得到有效遏制。而从中长期看,查处违法违规行为是促进市场成熟化过程不可或缺的,也是保护广大投资者的根本体现。

  与此同时,我们也要看到,目前中国证券市场还是一个新兴加转轨的市场,基础性制度建设依然薄弱,相关法律法规体系仍不健全,尤其面对日趋复杂的市场环境,违法违规手法花样翻新,更加隐蔽,更加复杂,打击证券市场违规行为仍然任重道远。

  但是,我们相信,保护投资者合法权益始终是证券期货监管的出发点和落脚点,作为监管者、执法者,证监会会认真履行监管职责,也有能力应对证券市场各种违法违规行为,净化市场环境,切实保护投资者合法权益。


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