夯实基础深化改革推进开放 不断拓展资本市场广度深度

　　尚福林在全国证券期货监管工作会议上指出 夯实基础深化改革推进开放 不断拓展资本市场广度深度 争取今年上半年推出创业板

　　■推动已上市公司扩大实际进入流通的股份比重。研究推动红筹股公司及其他境外公司在A股市场上市。

　　■支持优质证券公司公开发行上市，推动证券公司直接投资、QDII、资产证券化等业务规范发展。

　　■不断完善基金监管制度体系，拓展增加市场长期投资资金的渠道。

　　■进一步提高公司债券审核效率，探索非上市公众公司股票转让和场外交易市场的发展路径。

　　证券时报记者 李巧宁 于 扬

　　本报北京电全国证券期货监管工作会议日前在京召开，中国证监会党委书记、主席尚福林指出，当前我国资本市场正处在一个新的发展起点，下一阶段工作要以“夯实基础、深化改革、推进开放、拓展功能、加强监管、促进发展”为工作方针，重点做好多层次市场体系建设、争取上半年推出创业板，推动已上市公司扩大实际进入流通的股份比重，推动股指期货顺利上市，完善资本市场对外开放的战略安排等八项重点工作。

　　会议对2007年资本市场改革发展和证券期货监管工作做了总结，分析了当前资本市场发展形势，就贯彻落实党的十七大和中央经济工作会议精神，继续做好今后一个时期资本市场改革发展工作做出全面部署。

　　尚福林强调，今后五年是全面建设小康社会的关键时期，资本市场在经济社会发展中的重要性和战略地位更加突出。我国资本市场的改革发展既面临良好机遇，又面临进一步的挑战。必须看到，当前我国资本市场建设与国民经济发展的现实需要相比还有不小差距，市场发展还面临着不少困难和问题。要按照十七大对资本市场发展提出的新的战略要求和中央经济工作会议工作部署，准确把握我国资本市场面临的内外部环境变化，始终保持清醒头脑，高度重视风险防范，坚持“夯实基础，深化改革，推进开放，拓展功能，加强监管，促进发展”的工作方针，立足于我国资本市场发展的阶段性特点，坚持强化市场的基础性制度建设；立足于完善社会主义市场经济体制和机制，坚持不懈地推进市场化改革；立足于服务经济社会发展全局，坚持不断拓展资本市场的广度和深度；立足于市场快速发展的新形势，坚持不断创新监管理念，提高监管水平，促进资本市场健康发展。

　　尚福林指出，今后一个时期，要坚持以邓小平理论和“三个代表”重要思想为指导，深入贯彻落实科学发展观，进一步拓展资本市场的广度和深度，防范风险，强化监管，保护投资者的合法权益，不断提升市场运行效率和行业竞争力，促进资本市场更好地服务于经济社会发展全局，为全面建设小康社会做出更大贡献。重点做好以下几方面的工作：

　　第一，抓好增量，优化存量，稳步提高上市公司质量。继续推动境内优质大型企业和高成长性中小企业发行上市。研究推动红筹股公司及其他境外公司在A股市场上市。全方位推进市场化的并购重组。推动已上市公司扩大实际进入流通的股份比重。建立健全提高上市公司质量的机制性保障。

　　第二，加快推出创业板，积极发展公司债券市场，力争多层次市场体系建设取得突破。完善制度体系与配套规则，争取在今年上半年推出创业板。进一步提高公司债券审核效率，逐步丰富公司债券品种，加强债权人保护，促进交易所和银行间债券市场统一互联。总结中关村代办股份转让系统试点经验，逐步推动具备条件的高新技术园区有序进入该系统。研究探索非上市公众公司股票转让和场外交易市场的发展路径。

　　第三，强化制度保障，支持创新发展，不断提升行业的整体实力和竞争力。督促证券公司健全内部约束机制，完善分类监管。推动证券公司直接投资、QDII、资产证券化等业务规范发展。允许具备条件的公司探索集团化、专业化经营管理。

　　支持优质证券公司公开发行上市。不断完善基金监管制度体系，拓展增加市场长期投资资金的渠道。加强与改善对证券咨询业务的有效监管。完善对会计师事务所等证券服务中介机构的监管体制和制度。

　　第四，推动股指期货顺利上市和平稳运行，稳步壮大商品期货市场，促进商品期货与金融期货协同发展。继续深入扎实开展推出股指期货的各项准备工作，积极培育机构投资者，完善市场机构参与股指期货的制度安排，健全业务监管和跨市场监管协作机制，加强风险防范。做深、做精现有商品期货品种，研究开发适应国民经济发展需要的期货新品种。

　　第五，强化日常监管，进一步完善辖区监管责任制，建立健全适应市场快速发展需要的科学监管机制。既要坚持不懈地狠抓上市公司、证券公司、基金公司、期货公司和中介服务机构监管的基础性制度的有效落实，又要结合特定时期市场运行的特点，突出抓好维护市场平稳运行的重点工作。同时，建立健全保障一线监管的制度建设。

　　第六，继续完善证券期货法制，强化对违法违规行为的打击，提高行政执法效能。推动《基金法》和《刑法》的修订，推动《上市公司监督管理条例》、《上市公司独立董事条例》、《证券公司监管条例》、《证券公司风险处置条例》的出台。推动证券稽查执法新体制的落实，加大对虚假信息披露、操纵市场、内幕交易等案件的打击力度。继续推动重点地区“打非”工作。

　　第七，深化投资者教育工作，加强风险防范，切实维护市场平稳运行。积极构建多层次的投资者教育体系，建立健全投资者教育的长效机制。督促证券期货经营中介机构将投资风险揭示和风险警示融入到经营业务的各个环节。尽快完成证券公司风险处置收尾工作。保障交易结算系统安全高效运行。

　　第八，加强对资本市场对外开放成效的分析评估，完善对外开放的战略安排。开展对证券期货行业和资本市场对外开放政策成效的分析和评估，有序地推进资本市场和证券期货业的对外开放。完善QFII额度的管理，加强QDII业务的后续监管，对境外机构和交易所驻华代表处实施有效监管。继续加强内地与香港证券期货市场的联系，促进两地市场的协同发展。

　　尚福林指出，当前我国资本市场正处在一个新的发展起点，要以科学发展观统领资本市场改革发展全局，全面贯彻落实党的十七大精神和中央经济工作会议的战略部署，继续加大改革创新力度，着力加强市场监管和风险防范，为今后五年资本市场健康发展开好头、起好步，促进资本市场更好地服务于我国经济社会发展的全局。

　　尚福林表示，在党中央、国务院正确领导下，2007年证券期货监管系统在继续抓好股权分置改革等基础性制度建设的同时，综合采取多项措施，推动资本市场加快发展，切实维护好市场秩序，资本市场建设迈上了新台阶。一是大力支持大型优质企业发行上市，积极推进多层次市场体系建设。二是固本强基，促进上市公司质量稳步提高。三是强化常规监管，促进证券和基金行业的发展壮大。四是优化期货市场结构，巩固市场进一步发展的基础。五是加强市场法制建设，严厉打击违法违规行为。六是强化风险揭示，扎实推进投资者教育工作。七是有序推动国内证券期货经营机构拓展境外市场，稳步推进资本市场对外开放。八是加强党建工作和干部队伍建设，监管队伍综合素质明显提高。

　　尚福林指出，经过十多年尤其是过去五年的建设，我国资本市场实现了重要发展突破，在经济社会发展中发挥着日益突出的作用：市场规模明显扩大，资本市场与国民经济的关联度不断增强；上市公司结构显著改善，市场运行基础进一步夯实；证券期货经营机构实力明显增强，持续发展能力得到提升；投资者数量快速增加，资本市场逐渐成为全社会重要的财富管理平台；市场功能有效发挥，市场效率明显增强；期货市场平稳发展，经济功能稳步提升；监管工作进一步强化，市场运行的规范性和质量显著提高。截至2007年底，我国上市公司总数达到1550家，沪深两市股票市场总市值已达32.71万亿元，已进入二级市场流通的市值9.31万亿元，投资者开设的有效证券账户总数达到9200万户。2007年全年境内证券市场筹资达7728亿元。期货市场全年成交量7.28亿手，成交金额41万亿元，创历史新高。

　　尚福林强调，2008年是全面贯彻十七大精神的第一年，也是资本市场发展承上启下的关键一年。证券期货监管系统要主动适应新形势，不断提高执行力：一是要加强调查研究，进一步提高工作的针对性；二是要加强责任意识，进一步提高工作的主动性；三是要加强协调配合，进一步提高工作的协同性；四是要加强廉政建设，进一步提高拒腐防变的自觉性；五是要加强队伍建设，进一步提高干部员工的积极性。

　　中国证监会党委副书记、副主席范福春做了会议总结讲话，对贯彻落实好这次会议精神提出了具体要求：一是要继续深入学习十七大和中央经济工作会议精神，进一步解放思想，加深对我国资本市场发展规律的认识，增强做好监管工作、切实防范和化解市场风险、促进市场健康发展的自觉性，与时俱进地做好新时期新阶段的监管工作。二是要坚持求真务实的工作作风，督促市场主体真实、准确、完整、及时地向投资者披露信息，让监管工作落在实处，把求真务实的监管理念变成自觉行动。三是要不断加深对市场的了解，做到监管必须跟上市场发展的步伐，强化风险管理，作好风险监测、防范和化解工作，努力把问题解决在萌芽状态，把加强干部素质能力建设作为一项长期的基础性工作抓紧抓实，切实提高监管针对性和有效性。四是加强对市场主体高级管理人员的培训，把对高管人员的培训纳入市场基础性建设的总体规划当中，在提高培训质量上继续下大功夫，提高其守法合规意识。五是坚持监管与服务并重，在调整监管理念，转变工作方式，提高监管效率的同时，进一步增强服务意识，以服务促监管，以监管促发展，构建监管者与监管对象之间良性互动的格局。

　　证监会领导李小雪、桂敏杰、庄心一、姚刚、刘新华、姜洋出席会议。证监会各部门、各派出机构，各证券、期货交易所，证券登记结算公司，证券投资者保护基金公司，期货保证金监控中心，证券、期货业协会，证券期货经营机构的代表参加了会议。来自中央、全国人大、国务院有关部门，最高人民法院以及有关新闻单位的代表也出席了会议。