2007年证券监管十大新闻

　　1强化监管证券执法体制做出重大改革

　　 11月，我国证券执法体制获准进行重大改革，主要包括四个方面的内容：一是设立中国证监会行政处罚委员会，下设办公室；二是合并稽查一局、二局为稽查局（首席稽查办公室）；三是设立中国证监会稽查总队，核定编制170名；四是增加证监会派出机构稽查力量110名。这一改革方案，是在总结十几年执法经验的基础上，按照科学发展观的要求，立足我国证券市场的实际而提出来的，初步形成了具有中国特色的证券执法体制。

　　2公平披露首次引入，各项法规相继出台并实施

　　 今年初，《上市公司信息披露管理办法》正式实施。办法首次引入了公平披露的概念，以使所有投资者平等获悉同一信息。5月，证监会发布《关于进一步加强投资者教育，强化市场监管有关工作的通知》，严查上市公司高管人员、证券从业人员利用内幕信息牟取不当利益的行为。另外，借鉴发达国家市场经验，证监会还进一步制定了《内幕交易认定办法》和《市场操纵认定办法》。这两个《办法》已试行一段时间，对调查、认定工作起到了积极推动作用。9月17日证监会发布《关于规范上市公司信息披露及相关各方行为的通知》，明确规定上市公司及相关信息披露义务人应当公平地向所有投资者披露可能对上市公司股票交易价格产生较大影响的重大事件，以使所有投资者均可以同时获悉同样的信息。

　　3对上市公司展开专项治理

　　三个阶段工作妥善完成

　　 证监会年初向全体上市公司下发了《关于开展“加强上市公司治理专项活动”有关问题的通知》，上市公司治理专项活动正式展开，该活动分为自查、公众评议、整改提高三个阶段。目前三个阶段的工作已经完成。此举是证监会加强资本市场基础性制度建设的重点工作，是促进上市规范运作，提高上市公司质量的重要举措、也是固本强基、促进资本市场持续健康发展的重要举措。

　　4券商综合治理收官

　　监管进入常规阶段

　　 按证监会的工作安排，始于2003年，自2004年8月正式全面启动的券商综合治理工作，已于今年7月收官，对券商的监管进入常规阶段。通过历时三年的综合治理，有效化解了证券行业风险，全行业财务状况显著改善，合规经营意识和风险管理能力明显增强。

　　5新《证券法》实施后，证监会首次在案件调查中直接冻结账户

　　 中国纺机股票自２００６年４月底至６月初价格大幅上涨，最高涨幅达１０５％，走势异常，监管部门关注并随即展开调查，发现王紫军涉嫌利用其控制的数十个证券账户操纵中国纺机股票价格。中国证监会在案件调查中直接冻结账户，这是修订后的证券法实施后首次采取此种措施。此前，证监会需要通过公安部门等才能进行账户冻结。

　　6首例基金“老鼠仓”被揪出

　　唐建成为被查处第一人

　　 由证监会基金监管部组成的专案调查组已经开始对公募基金涉嫌老鼠仓交易事件展开全面调查，唐建成为中国证券市场内幕交易被查处的基金经理第一人。唐建自担任基金经理助理起便以其父亲和第三人账户，先于基金建仓前便买入目标股票，其父的账户买入近6万股，获利近29万元，另一账户买入20多万股，获利120多万，总共获利逾150万元。这就是民间俗称的“老鼠仓”，也是典型的内幕交易违法犯罪行为。

　　7广发借壳曝出内幕交易受处罚

　　 证监会对广发证券借壳内幕交易中违法违规行为进行处罚，广发证券原总裁董正青因涉嫌内幕交易、泄露内幕信息犯罪，被公安机关执行逮捕。

　　8“打非”活动成效显著

　　证监会查处“带头大哥”等11人

　　 整治非法证券活动协调小组工作制度建立。此举为切实加强对整治非法证券活动工作的组织领导，有效防范和整治非法证券活动，维护证券市场正常秩序起到了重要作用。7月26日，证监会有关部门公布了对11起利用互联网非法经营证券业务案的查处情况，其中“带头大哥”案位列首位，11个“带头大哥”中，自称“股王”的刘壮松也被证监会点名。

　　9杭萧钢构天价大单牵出案中案

　　 证监会4月27日宣布，经调查认定杭萧钢构在安哥拉住宅工程合同信息披露方面违反了有关证券法规，信息披露“不及时、不准确、不完整”，“有人在这起事件中涉嫌犯罪”，证监会将有关证据及线索移交公安机关，请司法部门追究相关人员的刑事责任。12月23日，杭萧钢构刑事案在浙江丽水开庭审理，三人被提起公诉。

　　10交易所对异常交易行为频频出招，监管力度空前

　　 针对市场全流通的新形势，证监会、证券交易所和证监会地方派出机构构成“三位一体、分工协作”的监管策略，形成信息披露监管、市场监察、立案稽查等各部门保持监管信息共享和及时传递的多层次联动机制。上证所对屡次出现不当交易行为的证券账户实施包括限制交易在内的各项自律处罚措施。如针对市场对内在价值为零且仅剩7个交易日的招行认沽权证的疯狂炒作，上证所对两个个人账户采取了限制交易的措施，并对其他5家营业部近20个过度炒作账户发出口头和书面警示。同时，上证所在该日的招行权证交易中三次采取临时停牌措施，提请投资者理性投资。深交所对异动股票也实施了临时停牌制度。最为典型的案例是全聚德上市首日9时30分即被停牌，创下临时停牌最快记录。同时，沪、深两个交易所都加强了对基金交易行为的监管，尤其重点关注基金集中持股、尾盘异动、内幕交易、利益输送等问题。