投资者教育 从原生态向理性提升

　　本报记者 徐国杰 上海报道

　　第四届中国基金业金牛奖日前揭晓，上投摩根独揽三项大奖，并被专家评委点评为“以优异业绩征服投资者，并花费大部分精力重点进行投资者教育”。带着市场关心的一些问题，记者就此采访了上投摩根基金公司总经理王鸿嫔。

　　记者：上投摩根着力投资者教育在业界口碑相传，为什么上投摩根会从一开始在投资者教育上投入这么大的精力？

　　王鸿嫔：中国的市场很大，基金公司如果希望能够有长远的发展，首先应该培育发展这片土地。从基金公司的角度来说，业绩和品牌是公司赖以壮大的根本；而从整个行业来说， 其根本则是投资者这个群体的日益扩大。上投摩根愿意成为“市场的先行者”，让更多的人认识基金，用基金理财，通过基金分享股市上涨的收益，促使整个基金市场进入良性发展循环。

　　比如我们一直对投资者说的，“基金投资，一定要‘知己知彼’”。投资者不仅需要认识基金产品的类型、特性等，还要学会认识自己，了解自己的风险承受能力，明确自己投资的资金来源和

　　此外，通过持续的投资者教育，我们也在传达基金投资对于时机的把握和风险的控制，比如在04、05年市场表现不好的时候，我们建议投资者可以在此时介入市场，投资风格不必太保守；而在今年市场火爆情况下，我们更希望投资者能够关注基金投资的稳定性，可以在自己的投资组合中适当配置平衡型基金产品等。

　　记者：今年年初，上投摩根再次推出“摩根基金大学”的2007版“火炬行动”，能否给大家解释一下“火炬行动”内涵及意义？

　　王鸿嫔：2007年“火炬行动”的开展将是“摩根基金大学”投资者理财教育宗旨的深入与丰富。具体来说，“火炬行动”会追踪访谈公司旗下有代表性的基金原始持有人。我们非常希望这些人能成为中国这片土壤上的“希望之火”，通过真实反映他们的理财生活，连接不同基金持有人的理财人生，播撒倡导健康理财文化的“火种”，让基金理财观念从原生态发展到科学、理性。

　　记者：因为基金的红火，2006年也被称为“基金年”，越来越多的投资者加入“基民”行列。您怎么看待这种现状，对于今后的基金投资您有什么建议么？

　　王鸿嫔：目前国内理财市场上一直存在居民理财需求不断增长和投资者教育亟待普及之间的矛盾。从2006年基金市场的火爆表现不难看出，国内普通投资者对于基金的关注度越来越高，借助基金专家理财分享股市上涨收益的愿望越来越强烈，投资者对于基金理财教育的需求日趋明显。特别是在市场比较活络的状态下，我们更希望通过“火炬行动”这样的投资者教育活动，让投资人保持一种理性的理财心态。

　　2007年市场的大环境仍然良好，我们建议投资者还是借助基金投资、专家理财来分享股市的上涨收益。定期定额和组合投资都是非常好的基金投资方式，投资者应根据自身的风险承受能力来选择合适自己的基金产品，同时要贯彻长期投资理念。所有这些理念都将在“火炬行动”中与投资人一对一分享。