金达控股低调红筹上市

　　证券时报记者陈英

　　全球三大亚麻纱生产商之一金达控股30日已正式在香港公开招股，预计至12月5日中午结束，12月12日在主板上市，股份代号“528”。

　　产品定位海外市场

　　据悉，公司拟按每股1.4至1.75港元，发售1.5亿股新股，90％的新股拨作国际配售，其余的则进行公开认购，预期集资2.1至2.625亿港元，以扩充生产。公司此次发行的保荐人为国泰君安和交通证券。以每手2000股计算，入场费为3535港元。

　　金达控股香港上市工作如火如荼，记者试图致电公司主席任维明，始终联系不上，其秘书陈小姐称，公司数名领导目前都在香港，公司上市的具体信息将在上市完成后公布，现在不便透露。

　　据陈秘书介绍，金达控股公司的产品一直是主要针对国外市场的，在海外上市是必然选择。金达控股从上世纪90年代末步入亚麻纺纱行业以来，产品就定位在中高档亚麻湿纺纱，主攻的市场是欧洲。

　　由于公司的产品和服务质量好，其产品获得了欧洲市场的认可。2002年，公司抓住了APEC会议为国家元首做睡袍的机会，吸引了国内外数家客商接踵而至，与金达公司签下了销售额近千万元的真丝服装订单，“臣臣”这一真丝服装品牌也随之声名大噪。现在，公司的生产规模达到了世界第三位，产品在欧洲市场上已经具有了良好的信誉和知名度。陈秘书说，尽管公司一直重视形象品牌宣传，但公司的行事作风很低调，计划并筹备上市工作是从今年才开始的，此前并未对外界宣扬过。在香港上市是公司进一步拓展海外市场又一次机会。

　　陈秘书透露，英国投资机构Caledonia是去年8月以340万元英镑(约5113万元人民币)入股公司15%的，上市后摊薄至10%。上市后，公司董事局主席任维明仍为公司最大的股东，约占22.5%的股权，“公司暂时没有计划再引入策略性股东”。

　　海外上市步伐

　　此前，任维明在投资推介会上对外表示，“公司连续三年占中国亚麻纱出口市场份额逾30％，相信此次在香港联交所上市将有助提升集团知名度。”据公司的招股书披露，截至2005年12月底止年度公司的净利润为9175万港元，按年增长33.8％；而2006年上半年净利3941万港元。公司管理层表示，预期今年全年净利将较去年有稳定增长。

　　金达控股的主承销商国泰君安（香港）表示，自国际配售开始以来，至今已获6至7倍超额认购。据国泰君安的研究报告指出，金达2005年的市盈率为13至15倍，预测2006年的市盈率为9.2至11.6倍。集资所得资金，61%会用作兴建第3个生产基地，余下收购、偿还债务及一般营运资金，其中投资额约1.26亿元，另5500万元用作收购，1000万元偿还银行贷款，1700万元拨作营运资金。该公司今年上半年盈利为3940.8万元，2005年上半年为3800.3万元，2005年全年为9174.9万元。

　　据了解，从5000锭亚麻纱生产线起步，短短5年间，金达集团控股有限公司的亚麻纱生产规模就迅速扩展至5.2万锭，目前亚麻纱的生产能力约为11000吨，名列全国亚麻纺纱行业第二位及世界第二位，仅次于国内上市的金鹰股份（600232）。公司2005年亚麻纱出口3685万美元，约占全国的三分之一，成为国内亚麻纱出口的“单项冠军”。