风力发电增长快 一座金山等你挖

　　股市庸人语：茫茫股海，好股难求。恶庄翻云覆雨，股民追涨杀跌。辛苦到头，反而蚀本伤神两手空。能求好股，伴我股海游？白马一匹，慢慢悠悠往上走，免得胆战心惊挂心头。

　　话说近期各路机构大打出手，将很多股票都炒上了天。但是，仍然有一些股票，还没有被机构投资者发现，这其中，就包括G金山(资讯 行情 论坛)(600396，昨收盘5.38元)。

　　中信

证券(资讯 行情 论坛)王野认为，按公司目前投建计划，到2008年底前金山股份(资讯 行情 论坛)权益容量将达到187.5万千瓦，是2005年底的25.76万千瓦的7倍之多。其中风电权益容量接近8万千瓦，居国内上风电厂规模前列。从投产计划来看，2006年公司权益装机增长并不快，接近30%，但2007～2008年迅速上到一个新台阶，预计2007、2008年权益装机增速高达159%、117%，可以预见公司2007年业绩会有大幅增长，目前正是较好的参与时机。

　　王野认为，相比一般火电公司，金山股份的竞争优势明显。公司的康平、彰武两风电的短期电价优势明显，不参与竞价上网，增值税减半；南票劣质煤电厂、阜新煤矸石发电坑口电厂运费低；燃料供应稳定价低；不参与竞价上网；内蒙白音华电厂低成本不怕竞价。

　　业绩展望：王野预计，公司2006年、2007年、2008年每股收益将分别为0.28元、0.61元和0.87元，给予“买入”的投资评级。

　　上回回顾：上回搜的桂冠电力(资讯 行情 论坛)(600236，昨收盘5.35元)震荡上行，可在回调时关注。