2005年天津泰达投资控股有限公司公司债券发行公告

　　发行人:天津泰达投资控股有限公司主承销商:渤海证券有限责任公司

　　债券要素

　　发行总额：１５亿元人民币

　　债券期限：十年期

　　债券利率：固定利率，票面年利率４．６５％

　　债券级别：ＡＡＡ级

　　由中国建设银行股份有限公司授权其天津市分行提供无条件不可撤销的连

　　债券担保：

　　带责任保证担保

　　发行期限：２００５年１２月１９日至２００５年１２月３０日

　　重要提示

　　本发行公告旨在向有意投资2005年天津泰达投资控股有限公司公司债券的投资者提供本期债券的基本情况。凡欲认购本期债券的投资者，请认真阅读本发行公告。发行人保证本发行公告与企业债券主管部门核准的《2005年天津泰达投资控股有限公司公司债券发行章程》客观内容相一致，并且在作出一切必要及合理的查询后，确认截至本发行公告刊登之日止，本发行公告真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

　　主管部门对本期债券发行所作的任何决定，均不表明其对债券风险做出实质性判断。

　　释义

　　在本发行公告中，除非上下文另有规定，下列词汇具有以下含义:

　　本公司、公司、发行人、泰达控股:指天津泰达投资控股有限公司。

　　本期债券:指发行人发行的总额为15亿元人民币的2005年天津泰达投资控股有限公司债券。

　　本次发行:指本期债券的发行

　　主承销商:指渤海证券有限责任公司。

　　承销团:指主承销商为本次发行组织的，由主承销商、副主承销商和分销商组成的承销团。

　　余额包销:指承销团成员按照承销团协议所规定的各自承销本期债券的份额承担债券发行的风险，即在规定的发售期结束时，将各自未售出的债券全部买入。

　　担保人:指中国建设银行股份有限公司天津市分行。

　　中央国债登记公司:指中央国债登记结算有限责任公司。

　　中国证券登记公司:指中国证券登记结算有限责任公司。

　　元:如无特别说明，指人民币元。

　　第一条本期债券发行依据

　　2005年天津泰达投资控股有限公司公司债券业经国家发展和改革委员会发改财金［2005］2632号文件批准发行。

　　第二条本期债券发行相关机构

　　一、发行人

　　名称:天津泰达投资控股有限公司

　　注册地址:天津市经济技术开发区宏达街19号

　　法定代表人:刘惠文

　　联系人:朱文芳、从恩胜

　　联系电话:[phone]

　　邮政编码:300457

　　网址:http://www.teda.com.cn

　　二、承销商

　　(一)主承销商:渤海证券有限责任公司

　　注册地址:天津市经济技术开发区第一大街29号

　　法定代表人:张志军

　　联系人:黄鲲、柳春雷、李琰、宋宏宇

　　联系地址:天津市河西区宾水道3号

　　联系电话:[phone]

　　邮政编码:300061

　　网址:http://www.ewww.com.cn

　　(二)副主承销商:

　　1、国联证券有限责任公司

　　注册地址:江苏省无锡市县前东街8号

　　法定代表人:范炎

　　联系人:陈旭华、葛霖

　　联系电话:[phone]

　　邮政编码:214002

　　2、国都证券有限责任公司

　　注册地址:广东省深圳市福田区华强北路赛格广场45楼

　　法定代表人:王少华

　　联系人:杨麟、闫雪晶

　　联系地址:北京市东城区安外大街2号安贞大厦3层

　　联系电话:[phone]

　　邮政编码:100011

　　3、华西证券有限责任公司

　　注册地址:四川省成都市陕西街239号

　　法定代表人:张慎修

　　联系人:孙强

　　联系地址:北京市海淀区紫竹院路华澳中心嘉慧苑2层

　　联系电话:[phone]

　　邮政编码:100089

　　4、国盛证券有限责任公司

　　注册地址:江西省南昌市永叔路15号

　　法定代表人:管荣升

　　联系人:孙恬、宫志强

　　联系地址:上海市天钥桥路216号422室

　　联系电话:[phone]

　　邮政编码:200030

　　5、申银万国证券股份有限公司

　　注册地址:上海市常熟路171号

　　法定代表人:王明权

　　联系人:刘路、王俭保、黄维炜

　　联系电话:[phone]、2608、2607

　　邮政编码:200031

　　6、金元证券有限责任公司

　　注册地址:海南省海口市南宝路36号证券大厦4楼

　　法定代表人:郑辉

　　联系人:邓江涛

　　联系地址:广东省深圳市深南大道4001号时代金融中心17层

　　联系电话:[phone]

　　邮政编码:518034

　　(三)分销商:

　　1、天津信托投资有限责任公司

　　注册地址:天津市河西区围堤道125－127号

　　法定代表人:张玉琦

　　联系人:褚欣、刘颖宜

　　联系电话:[phone]

　　邮政编码:300074

　　2、新华信托投资股份有限公司

　　注册地址:重庆市渝中区临江路69号

　　法定代表人:张小铁

　　联系人:王捷、廖敏

　　联系地址:北京市王府井大街东方广场西2座11层

　　联系电话:[phone]

　　邮政编码:100738

　　3、西部证券股份有限公司

　　注册地址:陕西省西安市东新街232号陕西信托大厦16、17层

　　法定代表人:刘春茂

　　联系人:高升

　　联系电话:[phone]

　　邮政编码:710004

　　4、国泰君安证券股份有限公司

　　注册地址:上海市浦东新区商城路618号

　　法定代表人:祝幼一

　　联系人:黄宝毅

　　联系电话:[phone]

　　邮政编码:200042

　　5、中银国际证券有限责任公司

　　注册地址:上海市浦东银城中路200号中银大厦39层

　　法定代表人:平岳

　　联系人:王戈、周远

　　联系地址:北京市东城区东长安街1号东方广场E1座801

　　联系电话:[phone]

　　邮政编码:100738

　　6、中信建投证券有限责任公司

　　注册地址:北京市朝阳区安立路66号4号楼

　　法定代表人:黎晓宏

　　联系人:杜永良、谢丹

　　联系电话:[phone]－86002、65178899－86077

　　邮政编码:100010

　　7、德邦证券有限责任公司

　　注册地址:辽宁省沈阳市沈河区小西路49号

　　法定代表人:王军

　　联系人:董朝晖、赵峰

　　联系地址:上海市浦东新区东南路588号浦发大厦26楼

　　联系电话:[phone]

　　邮政编码:200120

　　三、担保人:中国建设银行股份有限公司天津市分行

　　营业场所:天津市河西区南京路19号增1号

　　负责人:曾见泽

　　联系人:王颖博

　　联系电话:[phone]

　　邮政编码:300457

　　四、托管人:

　　(一)一级托管人:中央国债登记结算有限责任公司

　　注册地址:北京市西城区金融大街33号通泰大厦B座5层

　　法定代表人:张元

　　联系人:孙凌志

　　联系电话:[phone]

　　邮政编码:100032

　　(二)二级托管人:本期债券承销团中已开通企业债券柜台系统的承销机构

　　五、审计机构:天华会计师事务所

　　注册地址:北京市西城区复兴门外大街A2号中化大厦17层

　　法定代表人:夏执东

　　经办会计师:杨贵鹏、张太

　　联系电话:[phone]

　　邮政编码:100045

　　六、信用评级机构:中诚信国际信用评级有限责任公司

　　注册地址:北京市复兴门内大街156号北京招商国际金融中心D座14层

　　法定代表人:凌则提

　　经办人:曹红丽

　　联系电话:[phone]

　　邮政编码:100005

　　七、发行人律师:北京市金诚同达律师事务所

　　注册地址:北京市建国门内大街22号华夏银行大厦11层

　　法定代表人:田予

　　经办律师:卢鑫、叶正义

　　联系电话:[phone]

　　邮政编码:100005第三条发行概要

　　一、发行人:天津泰达投资控股有限公司。

　　二、债券名称:2005年天津泰达投资控股有限公司公司债券(简称“05泰达债”)。

　　三、发行总额:15亿元人民币。

　　四、债券期限和利率:本期10年期固定利率债券票面年利率为4.65％，在债券存续期内固定不变。本期债券采用单利按年计息，不计复利，逾期不另计利息。

　　五、发行价格:债券面值100元，平价发行，以1，000元为一个认购单位，认购金额必须是人民币1，000元的整数倍且不少于1，000元。

　　六、债券形式:实名制记账式公司债券，投资人认购的本期债券在中央国债登记结算有限责任公司开立的一级托管账户或在本期债券的二级托管人处开立的二级托管账户中托管记载。

　　七、发行范围及对象:本期债券通过承销团设置的发行网点和在天津市设置的零售营业网点公开发行，持有中华人民共和国居民身份证的公民(军人持军人有效证件)及境内法人(国家法律、法规禁止购买者除外)均可购买。

　　八、发行期限:10个工作日，自2005年12月19日起至2005年12月30日止。

　　九、发行首日:本期债券发行期限的第一日，即2005年12月19日。

　　十、起息日:自发行首日开始计息，本期债券存续期限内每年的12月19日为该计息年度的起息日。

　　十一、计息期限:本期债券的计息期限自2005年12月19日起至2015年12月18日止，逾期未领，不另计利息。

　　十二、还本付息方式:每年付息一次，到期一次还本，最后一期利息随本金的兑付一起支付。年度付息款项自付息首日起不另计利息，本金自兑付首日起不另计利息。

　　十三、付息首日:本期债券存续期内每年的12月19日为上一个计息年度的付息首日，遇国家法定节假日顺延至其后的第一个工作日。

　　十四、集中付息期限:每年付息首日起的20个工作日。

　　十五、兑付首日:本期债券的兑付首日为2015年12月19日(遇法定节假日顺延至下一工作日)。

　　十六、集中兑付期限:自兑付首日起的20个工作日。

　　十七、本息兑付方式:通过本期债券托管机构办理。

　　十八、承销方式:承销团余额包销。

　　十九、承销团成员:主承销商为渤海证券有限责任公司，副主承销商为国联证券有限责任公司、国都证券有限责任公司、华西证券有限责任公司、国盛证券有限责任公司、申银万国证券股份有限公司、金元证券有限责任公司，分销商为天津信托投资有限责任公司、新华信托投资股份有限公司、西部证券股份有限公司、国泰君安证券股份有限公司、中银国际证券有限责任公司、中信建投证券有限责任公司、德邦证券有限责任公司。

　　二十、债券担保:由中国建设银行股份有限公司授权其天津市分行提供无条件不可撤销的连带责任保证担保。

　　二十一、信用级别:经中诚信国际信用评级有限责任公司综合评定，本期债券的信用级别为AAA级。

　　二十二、上市安排:本期债券发行结束6个月内，发行人将向有关证券交易场所或其他主管部门提出上市或交易流通申请。

　　二十三、税务提示:本期债券利息收入所得税按国家有关法律、法规规定，由投资者自行承担。

　　第四条发行人简况

　　一、发行人基本资料

　　发行人名称:天津泰达投资控股有限公司

　　注册地址:天津经济技术开发区宏达街19号

　　法定代表人:刘惠文

　　企业类型:有限责任公司

　　经济性质:国有独资

　　注册资本:60亿元

　　经营范围:以自有资金对工业、农业、基础设施开发建设、金融、保险、证券业、房地产业、交通运输业、电力、燃气、蒸汽及水的生产和供应业、建筑业、仓储业、邮电通讯业、旅游业、餐饮业、旅馆业、娱乐服务业、广告、烟酒生产制造、租赁服务业、食品加工及制造、教育、文化艺术业、广播电影电视业的投资；高新技术开发、咨询、服务、转让；各类商品、物资供销；企业资产经营管理；纺织品、化学纤维、电子通讯设备、文教体育用品加工制造；组织所属企业开展进出口贸易(以上范围内国家有专营专项规定的按规定办理)。

　　二、发行人基本情况泰达控股是2001年12月30日在天津市工商行政管理局注册成立的国有独资有限责任公司，是天津经济技术开发区国有资产授权经营机构，在天津经济技术开发区总公司、天津市泰达集团公司、天津经济技术开发区建设集团公司三个企业集团基础上统筹组合而成的大型国有控股公司。公司注册资本为60亿元。

　　公司拥有全资、控股、参股企业80余家。投资经营范围涉及土地开发、基础设施建设、能源供应、金融、保险、房地产、生态环保、现代交通、旅游、风险投资等多个领域。

　　泰达控股主要承担天津经济技术开发区的土地开发、基础设施建设及水、电、气、热能源供应、市政、绿化、公交等综合配套服务，形成了天津开发区的道路、桥梁、净水、污水处理、热力、电力、燃气等完整基础保障体系，为天津开发区发展提供了有力的支撑。2004年11月按天津市人民政府文件批复承接了天津钢管有限责任公司57％的股权，天津钢管有限责任公司是一座专业生产无缝钢管的现代化大型冶金企业，其技术水平和生产能力在业内具有较强的竞争优势。总体而言，目前公司已基本形成了以金融、钢铁、城市资源经营、公用事业等产业为主的发展框架。

　　截止2004年12月31日，发行人总资产为634.99亿元，净资产105.83亿元；2004年度实现主营业务收入为57.78亿元，利润总额3.39亿元，净利润9136万元。

　　三、发行人控股上市公司基本情况

　　(一)截止2004年底，发行人通过控股的子公司天津灯塔涂料有限公司间接持有天津滨海能源股份有限公司(简称“滨海能源”，1997年2月深市A股上市，股票代码:000695)51％的股份。滨海能源经营范围包括:生产和销售热力、电力、发电、燃气、自来水及上述系统设备及零配件；上述系统的工程维修服务及其技术咨询服务；自有房屋租赁、机械设备租赁及利用灰渣制作灰砖。

　　截止2004年12月31日，滨海能源总资产为6.62亿元，负债为3.31亿元，2004年实现主营业务收入2.29亿元，主营业务利润4508万元，净利润1402万元。

　　(二)截止2004年底，通过控股的全资子公司天津泰达集团有限公司间接持有天津泰达股份有限公司(简称“泰达股份”，1996年11月深市A股上市，股票代码:000652)38.63％的股份。泰达股份经营范围包括:交通、能源、高科技工业投资；空气液体净化过滤材料、化纤；医疗卫生洁净用品；服装、纺织品的制造及加工；经营本企业自产产品的进出口业务和所需的机械设备、零配件、原辅材料的进口业务；园林绿化；园艺工具、园林用品、园林肥料、园林农药的零售兼批发等。

　　截止2004年12月31日，泰达股份总资产为42.02亿元，负债为25.90亿元，2004年实现主营业务收入4.41亿元，主营业务利润1.36亿元，净利润9441万元。

　　(三)截止2004年底，通过控股的全资子公司天津经济技术开发区建设集团有限公司间接持有天津津滨发展股份有限公司(简称“津滨发展”，1999年4月深市A股上市，股票代码:000897)42.68％的股份。津滨发展经营范围包括:基础设施开发、建设、经营；各类物资、商品的批发、零售；建筑模具、机具及自有设备的租赁与经营；高新技术产品包括:稀土材料、电子产品的研制、开发、销售；技术服务及咨询；新型建筑材料开发与生产销售；自营和代理各类商品及技术的进出口业务；经营进料加工和“三来一补”业务；经营对外贸易和转口贸易。

　　截止2004年12月31日，津滨发展总资产为31.79亿元，负债为22.12亿元，2004年实现主营业务收入5.55亿元，主营业务利润1.38亿元，净利润1812万元。

　　第五条本期债券担保人简况

　　本期债券由中国建设银行股份有限公司授权中国建设银行股份有限公司天津市分行提供不可撤销连带责任保证担保。

　　一、担保人基本情况

　　中国建设银行股份有限公司的前身是成立于1954年的中国人民建设银行，1996年3月中国人民建设银行更名为中国建设银行。2004年9月21日，根据国务院的决定和经中国银行业监督管理委员会批准，中国建设银行股份有限公司在北京挂牌成立。

　　截止2003年底，中国建设银行资产总额达到35，542.79亿元，所有者权益为1，862.80亿元，境内外营业性分支机构16472个，正式员工275029人。在英国《银行家》杂志2003年7月公布的世界1000家大银行按一级资本排名中，中国建设银行列第37位。中国建设银行全资拥有建新银行和中国投资咨询公司，并持有中国国际金融有限公司43.35％的股权，持有中德住房储蓄银行75.1％的股权。

　　中国建设银行股份有限公司天津市分行是中国建设银行股份有限公司所属分支机构。截止2004年底，中国建设银行股份有限公司天津市分行资产总额达到595.29亿元。

　　二、担保函主要内容

　　中国建设银行股份有限公司授权建行天津分行为本期债券出具了无条件不可撤销的连带责任保证担保函，该担保函主要内容如下:

　　(一)担保的方式:连带责任保证。

　　(二)保证范围:本期债券的本金及利息，以及违约金、损害赔偿金、实现债权的费用和其他应支付的费用。

　　(三)担保的期间:担保人承担保证责任的期间为债券存续期及到期之日起二年。债券持有人在此期间内未要求担保人承担保证责任的，担保人免除保证责任。

　　(四)保证责任的承担:在本担保函项下债券到期时，如发行人不能全部兑付债券本息，担保人应主动承担担保责任，将兑付资金划入企业债券登记机构或主承销商指定的账户。债券持有人可分别或联合要求担保人承担保证责任。承销商有义务代理债券持有人要求担保人履行保证责任。

　　第六条本期债券承销方式

　　本期债券由主承销商渤海证券有限责任公司，副主承销商国联证券有限责任公司、国都证券有限责任公司、华西证券有限责任公司、国盛证券有限责任公司、申银万国证券股份有限公司、金元证券有限责任公司，分销商天津信托投资有限责任公司、新华信托投资股份有限公司、西部证券股份有限公司、国泰君安证券股份有限公司、中银国际证券有限责任公司、中信建投证券有限责任公司、德邦证券有限责任公司组成的承销团以余额包销方式进行承销。

　　第七条本期债券信用评级

　　本期债券的信用级别经中诚信国际信用评级有限责任公司综合评定为AAA级。中诚信国际信用评级有限责任公司出具的综合评级结论如下:

　　公司作为天津经济开发区国有资产经营管理主体的特殊地位以及因此得到政府在资金和政策方面强有力的支持，开发区良好的财政实力和享有的行政经济管理权限能为公司提供较强的资金、土地、人力支持，近期，以天津经济技术开发区为龙头的天津滨海新区的建设受到了国家的高度重视，这为公司未来的良性发展创造了良好的条件。

　　公司目前较大的资产规模以及初步成形的产业框架将对公司未来发展产生积极的影响。公司经过多年的发展，逐渐形成了较为完善有效的内部管理机制。公司设立后资产规模不断发展和扩张，对其内部管理和风险控制提出了更高的要求，未来公司在完善公司治理、债务规划以及对外担保风险控制等方面仍有提高的空间。

　　同时也考虑了公司债务规模增长较快、期限结构有待优化以及偿债能力尚需提高等因素。虽然公司目前主营业务收入保持一定的增长，但费用支出较大，其利润及可自由支配现金流主要由管委会财政补贴支持，投资收益能力相对较弱，缺乏稳定性。未来一定时期内，补贴收入仍是公司形成利润的重要保障。但从长远来看，随着天津钢管有限责任公司逐渐纳入其管理框架、渤海银行及保险公司的正式运营，其盈利能力将有所提升。本期债券本息的按时偿付将主要依赖于公司自身盈利能力的提升和开发区管委会财政支持。由于公司资产负债率较高，其资金对外部融资依赖性较强，外部融资环境的变化可能会影响到公司的资金流转。

　　中国建设银行股份有限公司天津市分行为本期债券提供不可撤销连带责任担保对本期债券本息偿还起到强有力的保障作用。中国建设银行是国内四家国有商业银行之一，在中国金融市场上具有重要的地位。2003年末，政府对该行进行了巨额注资和股份制改造启动后，中国建设银行的资产质量、盈利能力和资本充足率均显著改善，已达到同业较好水平。建设银行对本期债券的偿还形成强有力的保障。

　　综合以上，本期债券的信用级别综合评定为AAA级。

　　第八条本期债券认购与托管

　　一、本期债券采用实名制记账方式发行，采用中央国债登记公司一级托管和在已开通企业债券柜台系统的承销商二级托管相结合的托管体制，具体手续按中央国债登记公司的《实名制记账式企业债券登记和托管业务规则》的要求办理。该规则和开通企业债券柜台系统的承销机构名单可在中国债券信息网查阅(www.chinabond.com.cn)或在本期债券承销商发行网点索取。

　　二、中国公民可持中华人民共和国居民身份证(军人持军人有效证件)认购本期债券；境内法人凭加盖其公章的营业执照(副本)或其他法人资格证明复印件、经办人身份证及授权委托书认购本期债券；境内非法人机构凭加盖其公章的有效证明复印件、经办人身份证及授权委托书认购本期债券。如法律法规对本条所述另有规定，按照相关规定执行。

　　三、认购本期债券的金融机构投资者应在中央国债登记公司开立甲类或乙类托管账户，或通过全国银行间债券市场中的债券结算代理人开立丙类托管账户；其他机构投资者可通过债券承销商或全国银行间债券市场中的债券结算代理人在中央国债登记公司开立丙类托管账户，也可在已开通企业债券柜台业务系统的债券承销商处开立二级托管账户；个人投资者在已开通企业债券柜台业务系统的债券承销商处开立二级托管账户。

　　四、投资者办理认购手续时，不须缴纳任何附加费用；在办理登记和托管手续时，须遵循债券托管机构的有关规定。

　　五、本期债券发行结束后，认购人可按照有关法律法规的规定进行债券的转让、挂失和质押。

　　第九条本期债券发行网点

　　本期债券由承销团设置的发行网点及在天津市设置的零售营业网点公开发行。具体发行网点参见附表一。

　　第十条本期债券认购人承诺

　　购买本期债券的投资者被视为做出以下承诺:

　　一、投资者接受本发行公告和《2005年天津泰达投资控股有限公司公司债券发行章程》对本期债券项下权利义务的所有规定并受其约束；

　　二、本期债券的发行人依据有关法律法规的规定发生合法变更，在经有关主管部门批准后并依法就该等变更进行信息披露时，投资者同意并接受这种变更；

　　三、本期债券的担保人依据有关法律法规的规定发生合法变更，在经有关主管部门批准后并依法就该等变更进行信息披露时，投资者同意并接受这种变更；

　　四、如果本期债券上市交易的申请获得批准，则认购人可自愿将其持有的本期债券转托管到证券交易所指定的相应证券登记结算公司，由承销商代为办理相关手续。

　　五、在本期债券的存续期内，若发行人将其在本期债券项下的债务转让给新债务人，则在下列各项条件全部满足的前提下，投资者(包括本期债券的初始购买人以及二级市场的购买人)在此不可撤销地事先同意并接受这种债务转让:

　　1、本期债券发行与上市(如已上市)的审批部门同意本期债券项下的债务转让；

　　2、就新债务人承继本期债券项下的债务，有资格的评级机构对本期债券出具不次于原债券信用级别的评级报告；

　　3、原债务人与新债务人取得必要的内部授权后正式签署债务转让协议，新债务人承诺将按照本期债券原定条款和条件履行债务；

　　4、担保人同意债务转让，并承诺将按照担保函原定条款和条件履行担保义务；或者新债务人取得经主管部门认可的由新担保人出具的与原担保函条件相当的担保函；

　　5、原债务人与新债务人按照有关主管部门的要求就债务转让进行充分的信息披露。

　　第十一条本期债券本息兑付办法

　　一、利息的支付

　　(一)本期债券在存续期限内每年付息一次，最后一期利息随本金的兑付一起支付。本期债券付息首日为2006年至2015年每年的12月19日(如遇法定节假日或休息日，则顺延至下一个工作日)。本期债券每年的集中付息期限为上述各付息首日起20个工作日。

　　(二)未上市债券利息的支付通过债券托管人办理；上市债券利息的支付通过登记机构和有关机构办理。利息支付的具体事项将按照国家有关规定，由发行人在有关主管部门指定的媒体上发布的付息公告中加以说明。

　　(三)根据国家税收法律法规，投资者投资本期债券应缴纳的有关税收由投资者自行承担。

　　二、本金的兑付

　　(一)本期债券到期一次还本。本期10年期固定利率债券本金兑付首日为2015年12月19日(如遇法定节假日或休息日，则顺延至下一个工作日)，集中兑付期限为兑付首日起20个工作日。

　　(二)未上市债券本金的兑付由债券托管人办理；上市债券本金的兑付通过登记机构和有关机构办理。本金兑付的具体事项将按照国家有关规定，由发行人在有关主管部门指定的媒体上发布的兑付公告中加以说明。

　　第十二条发行人已发行尚未兑付的债券

　　截至目前，发行人不存在已发行尚未兑付的公司债券。

　　本次公司债券发行，是发行人第一次以天津泰达投资控股有限公司的名义发行公司债券。

　　由于发行人天津泰达投资控股有限公司与原开发区总公司的承续关系，对原开发区总公司发行企业债券的情况作简要说明:

　　1999年9月原开发区总公司成功地向社会公开发行企业债券15，000万元，该企业债券采取实物券形式发行，期限三年，年利率为3.78％，一次还本付息，不计复利，逾期不计利息，本息合计16，701万元，2002年9月到期，已如期足额兑付本息。

　　第十三条本期债券募集资金用途

　　本次债券募集资金15亿元人民币，将全部用于天津津滨轻轨项目的建设。项目业经国家有关部门批准。

　　该工程起自天津市区河西商场站，向东沿解放南路、津塘公路、京山铁路、津滨高速铁路至经济技术开发区的休闲娱乐区站，线路长49.051公里，其中高架线路43.547公里，地面线路5.504公里，设车站14座，车辆段和停车场各1座。全线设2座110千伏主变电所、18座牵引变电所及3座独立降压所，采用DC1500V架空接触网供电。信号采用列车自动监控ATS系统、自动防护ATP系统，预留自动驾驶ATO系统，设防灾报警系统和自动售检票系统。车辆选用VVVF变频变压B型车，根据客运需要，初期按4辆编组，配车29列/116辆。设计运能10400人/小时。项目总投资74.53亿元。有利于天津滨海新区的发展。

　　第十四条本期债券风险与对策

　　一、风险因素

　　投资者在评价和认购公司此次发行的债券时，除本发行公告提供的资料外，应特别认真地考虑下列各风险因素:

　　(一)与本期债券相关的风险

　　1、利率风险

　　鉴于本期债券为固定利率且期限较长，由于受国民经济总体运行状况、国家宏观经济、金融政策以及国际经济环境变化的影响，在债券存续期内如果银行存款利率上调或发生通货膨胀，则本期债券投资者的实际收益水平将发生变化。

　　2、兑付风险

　　在本期债券存续期内，由于国民经济运行总体情况、行业政策、市场环境等发生重大变化或由于公司经营管理出现问题，可能导致公司不能从预期的还款来源获得足够资金用于还本付息，从而可能会影响本期债券本息的兑付。

　　3、流动性风险

　　尽管公司将积极争取本期债券的上市交易，并已经获得上海证券交易所及深圳证券交易所的上市承诺函，但公司无法保证本期债券一定能够按照预期在证券交易所上市交易，亦无法保证本期债券会在债券二级市场有活跃的交易流通。

　　(二)与投资项目相关的风险

　　1、项目管理风险

　　由于本期债券所募集资金投入项目属于快速轨道交通项目，投资规模巨大，建设周期较长，如果在项目施工和运营管理中出现重大问题，则有可能使项目实际投资超出投资预算，影响项目按期竣工及投入运营。同时项目投资回收期较长也会对项目收益的实现产生不利影响。

　　2、市场风险

　　(1)票价因素的影响

　　客运需求和运价间存在直接的影响关系，尤其是对中低收入的自费出行者，轻轨票价的高低直接影响其出行的交通方式选择。无论是国内还是国外，对自费出行者来说，运价是最大的影响问题，如果运价确定不合理将影响项目收益，进而对本期债券的偿还产生一定不利影响。

　　(2)经济波动的影响

　　客流的整体规模还受经济波动的影响，中国加入WTO之后，经济发展必然受到世界大循环的影响，天津市乃至滨海新区的经济发展也面临着更多的机遇和挑战，由此带来的经济波动必将造成居民生活、就业岗位等方面的影响，进而影响客流的出行量，带来轻轨客流量的波动。

　　3、政策风险

　　(1)轨道网形成的影响

　　形成轨道运输网，是实现客流快速运输的前提。对本项目直接产生影响的主要是天津市区地铁线网的形成速度以及滨海新区内部环线的建设，其对津滨轻轨的客流集疏起到较大的作用，其形成速度将会影响本线客流量。

　　(2)城市发展导向

　　城市发展导向因素的影响，主要体现在城市总体规划布局的实施和工业战略性东移以及沿线带状城市的发展速度，如果城市发展的实际力度没有达到预期的目标，将会给津滨间总的客流量以及旅客的平均运局产生较大的影响。

　　(三)与公司相关的风险

　　1、政策风险

　　国家的宏观经济政策、基础设施行业、房地产行业及交通运输行业等行业政策的变化将会在一定程度上影响公司的正常经营活动。

　　2、经济周期风险

　　公司所属的基础设施主行业的投资规模和收益水平都受到经济周期的影响，如果出现经济增长放缓或衰退，将可能使公司的经营效益下降。

　　3、财务风险

　　公司在组建初期，历史积淀问题需要时间逐步消化，且企业目前正处于高速发展时期，造成近几年资产负债率偏高，对公司长期偿债能力形成一定的压力。

　　二、风险对策

　　针对上述风险，公司拟采取以下对策:

　　(一)与本期债券相关的风险对策

　　1、利率风险对策

　　本期债券拟在发行结束后申请上市交易，获得批准后，债券流动性的增强将在一定程度上给投资者提供规避利率风险的便利。

　　2、兑付风险对策

　　近几年，随着国民经济的快速增长和行业管理的不断规范，公司所在房地产、交通运输及基础设施等主行业面临着良好的发展契机，公司将抓住这一机遇，进一步发挥竞争优势，不断加强对现金流的管理，提高自身的持续发展能力和盈利能力。在本期债券期限内，将强化对本期债券募集资金使用的管理，确保合理收益，增强轨道交通项目现金流对本期债券还本付息的支撑。同时，2004年11月，公司根据天津市政府批复受让了天津钢管投资控股有限公司持有的天津钢管有限责任公司57％的股权，这将在一定程度上提高公司的收益水平。针对本期债券的发行，中国建设银行股份有限公司授权其天津市分行提供全额无条件不可撤销担保，担保人担保实力雄厚，进一步保障了本期债券兑付的可靠性。

　　3、流动性风险对策

　　本期债券已取得了上海证券交易所及深圳证券交易所的上市承诺函。在发行结束后，公司将积极与有关部门协商，争取本期债券发行结束后尽快上市交易。另外，随着公司债券市场的发展，未来的流动性风险会有所降低。

　　(二)与投资项目相关的风险对策

　　1、项目管理风险对策

　　公司将进一步提高管理水平，严格控制成本支出，确保相关轨道交通建设项目实际投资控制在预算投资之内，并如期按质竣工并投入运营。

　　虽然项目投资回收周期较长，但公司短期债务支付能力正常，经营情况稳定，财务结构日趋稳健，对此次债券的偿还提供了保障。随着津滨轻轨项目工程建成

　　投产运营，该项目将产生良好的现金流量，从而使公司经营活动产生的现金流量更为充足，为偿付本期债券的本息提供可靠稳定的现金流保障。

　　2、市场风险对策

　　(1)票价因素影响的对策

　　在旅客运输中，安全、快速、舒适是乘客出行方式选择的多重因素，这也是津滨轻轨的优势所在，但若轻轨票价水平过高，将影响客流水平，因此，公司将制订适宜的轻轨票价。考虑影响票价的因素，公司将从三个方面化解由此引发的风险:首先应严格控制投资，降低工程造价；其次，在运营中采取措施减少支出，降低成本；最后做好服务工作，实现轻轨的突出优势，在保证安全、快速的基础上，实行优质服务，提高乘客的舒适度，吸引更多的客流。

　　(2)经济波动影响的对策

　　经济的波动是受国际、国内经济大环境的影响而造成的，公司将加强宏观经济的研究，采取相应对策减少经济波动对公司经营的影响。

　　3、政策风险对策

　　(1)轨道网形成影响的对策

　　如因天津市区及滨海新区轨道网形成缓慢，造成津滨轻轨客流集疏困难，客流下降，一方面将建议政府部门加强轨道网的建设，以发挥项目的规模效益；另一方面将在轻轨的乘客主要乘降站实现公交的配套运输，加快河西商场、中山门、市民广场公交枢纽站的建设，减少轻轨车站与公交换乘距离，使轻轨客流得到快速的疏散，提高轻轨的吸引力。

　　(2)城市发展导向因素影响的对策

　　由于城市发展滞后带来的客流流失，可采取多种形式的旅游，商贸等活动，发挥滨海新区靠海等优势，积极兴建商、住设施，吸引外地人口经商、定居，以促进经济的发展，客流的持续增长。

　　作为天津市区至滨海新区未来公共交通的主体与核心部分，轨道交通的建设和运营受到了政府部门的大力扶持。同时，轨道交通凭借其大运量、低污染、快速便捷的特点使其在解决大型城市交通问题方面具有极强的竞争优势。因此，其他公共交通方式并不会对轨道交通构成威胁，反而作为辅助接驳交通，有利于发挥轨道交通的整体运营效率。

　　(三)与公司相关风险的对策

　　1、政策风险对策

　　公司将对产业相关政策保持一贯的关注，并增强对政策制定和变动的预见性，适时调整经营政策和方针，通过在现有政策下做强主业、综合经营、技术创新不断增强公司的持续发展能力，同时，多元化经营，多种产业协调发展，扩大投资领域，以增强分散政策变化的能力。

　　2、经济周期风险对策

　　公司将依托期雄厚的综合经济实力，努力提高管理水平和运营效率，从而有效抵御外部经济环境变化对公司经营业绩可能产生的不利影响，并实现真正的可持续发展。

　　3、财务风险对策

　　2002年、2003年及2004年公司流动比率、速动比率处于正常水平，主要数据显示短期债务支付能力较为良好，公司财务结构日趋稳健，公司自2001年成立以来，成长迅速，经营情况良好，随着调整改革的逐步完成，公司将进入稳定发展阶段，负债率会进入下降通道。

　　第十五条发行人最近三年及担保人最近四年的主要财务数据与指标

　　发行人的财务数据来源于天津泰达投资控股有限公司2002年、2003年及2004年经审计的年度财务报表。天华会计师事务所已对上述财务报表进行了审计，并出具了无保留意见的审计报告。

　　担保人的财务数据来源于中国建设银行股份有限公司天津市分行2001年、2002年、2003年经审计的年度财务报表。中天银会计师事务所有限责任公司已对上述财务报表进行了审计，并出具了无保留意见的审计报告。2004年度财务报表未经审计。

　　一、发行人2002－2004年主要财务数据与指标

　　(一)发行人主要财务数据及指标:

　　单位:万元

　　项目２００４年２００３年２００２年

　　资产６，３４９，９４２．８８４，４３７，２６７．５０３，０４１，６８０．８０

　　负债４，８８５，１４８．２１３，５７４，１４６．１０２，１９８，６９３．９７

　　股东权益１，０５８，３３６．２４６９２，１４９．７５６７２，６６２．０５

　　主营业务收入５７７，７６９．７１２３７，７９８．５７２０８，５０８．３４

　　利润总额３３，９２２．４６２４，２３４．０１４２，１４２．０６

　　净利润９，１３６．１３１０，７２３．８３１７，５７７．６３

　　(注:以上数据均摘自天华会计师事务所对泰达控股的审计报告)

　　(二)经审计的发行人2002－－2004年财务报表，见附表二、三、四

　　二、担保人2001－－2004年主要财务数据

　　(一)担保人主要财务数据及指标

　　1、中国建设银行股份有限公司天津市分行主要财务数据:

　　单位:亿元

　　项目２００４年２００３年２００２年２００１年

　　资产５９５．２９５９０．３８４７４．１６４３３．０８

　　负债５９２．０４５９３．６７４７５．２５４３３．６３

　　所有者权益３．２５－３．２９－１．０９－０．５５

　　营业收入４２．４０３３．７８２７．０６２４．９０

　　利润总额１１．１６３．７０１．０７－０．５８

　　2、中国建设银行股份有限公司主要财务数据:

　　单位:亿元

　　项目２００３年２００２年２００１年

　　资产３５，５４２．７９３０，８３１．９５２７，５２３．７２

　　负债３３，６７９．９９２９，７５９．５９２６，４４８．０５

　　所有者权益１，８６２．８０１，０７２．３６１，０７５．６７

　　利息收入净额７８９．７２６４９．７２５５３．２５

　　利润总额４．５０４３．３７５１．９１

　　净利润４．１１４３．０４５１．６７

　　(注:以上数字摘自中天银会计师事务所有限责任公司对中国建设银行股份有限公司的审计报告)

　　(二)经审计的中国建设银行股份有限公司2001－2003年财务报表，见附表五、六

　　(三)经审计的中国建设银行股份有限公司天津市分行2001－2004年财务报表，见附表七、八、九、十

　　第十六条律师事务所出具的法律意见

　　北京金诚同达律师事务所受公司的委托，担任本期债券发行人律师。该所律师依据《企业债券管理条例》等有关法律、法规的有关规定，按照律师行业公认的业务标准、道德规范和勤勉尽责精神，出具了法律意见书。该所认为:

　　一、关于发行本期债券的批准和授权

　　(1)发行人申请发行本期债券已取得了《公司法》及发行人《公司章程》规定的各项批准和授权，该等已经取得的批准或授权合法、有效。

　　(2)发行人本期债券的发行已取得国家发展和改革委员会的批准。

　　二、关于发行人发行本期债券的主体资格

　　该所律师认为，发行人系依法有效存续的国有独资公司，具备独立的法人资格，具备《公司法》规定的发行公司债券的主体资格。

　　三、关于发行本期债券的实质条件

　　该所律师认为，发行人申请发行本期债券，符合《公司法》等相关法律、法规和规范性文件所规定的发行公司债券的实质条件。

　　四、关于发行人本期债券发行募集资金的用途

　　该所律师认为，发行人本期债券的募集资金用途符合国家产业政策。

　　五、关于发行人本期债券的发行章程

　　该所律师认为，本期债券的发行章程真实、完整，且内容符合法律、法规和规范性文件的要求。

　　六、发行人本期债券的担保人

　　该所律师认为，本期债券担保人依法设立并合法存续，具备法律、法规要求的作为本期债券担保人的资格和条件；中国建设银行股份有限公司天津市分行出具的《债券偿付保函》意思表示真实、合法、有效。

　　七、发行人本期债券的承销和发行

　　该所律师认为，本期债券的承销和发行程序符合法律、法规的规定。发行人本期债券的发行规模为15亿元人民币，国家发展和改革委员会批准的发行规模为15亿元人民币，发行人本期债券的发行规模未超出国家审批机关确定的发行规模。

　　八、诉讼、仲裁或行政处罚

　　(1)根据天津经济技术开发区人民法院出具的证明和本所律师调查，未发现发行人及发行人董事长、总经理存在尚未了结或可预见的重大诉讼、仲裁或行政处罚案件的情形。

　　(2)根据天津市地方税务局经济技术开发区分局和天津市经济技术开发区国家税务局出具的证明及本所律师调查，未发现发行人近三年有税务违法行为及偷、漏税现象，能够履行纳税义务，无受处罚记录。

　　(3)根据天津市经济技术开发区劳动人事局出具的证明及本所律师调查，发行人近三年能够遵守国家劳动法律、法规，依法参加各项社会保险并足额缴纳保险费，无违反有关劳动法律、法规的行为和受处罚记录。

　　(4)根据天津市经济技术开发区环境保护局出具的证明及本所律师调查，发行人近三年能够遵守《中华人民共和国环境保护法》及国家和地方制定的环境保护法规、标准，无违反有关环境保护法律、法规的行为和受处罚记录。

　　结论意见:

　　综上所述，发行人符合《公司法》规定的发行公司债券的主体资格和实质条件，发行人本期债券的发行不存在有重大不利影响的法律问题和法律障碍。

　　第十七条其他应说明的事项

　　一、税务说明:根据国家税收法规，投资者投资本期债券所应缴纳的利息所得税由投资者承担。

　　二、上市事宜说明:公司已就本期债券的上市事宜获得了上海证券交易所及深圳证券交易所的上市承诺函，争取本期债券发行完成后六个月内上市交易。

　　三、备查文件

　　1、国家有关部门对本期债券发行的批准文件；

　　2、本期债券发行章程；

　　3、本期债券募集说明书；

　　4、经审计的发行人2002年－－2004年的财务报表；

　　5、经审计的担保人近三年的财务报表；

　　6、中诚信国际信用评级有限责任公司为本期债券出具的信用评级报告；

　　7、中国建设银行股份有限公司天津市分行为本期债券出具的担保函；

　　8、北京金诚同达律师事务所为本期债券出具的法律意见书；

　　9、上海证券交易所及深圳证券交易所为本期债券出具的上市承诺函。

　　四、查询地址

　　１、发行人：天津泰达投资控股有限公司

　　联系地址：天津经济技术开发区宏达街１９号

　　联系电话：[phone]

　　联系人：从恩胜

　　２、主承销商：渤海证券有限责任公司

　　联系地址：天津市经济技术开发区第一大街２９号

　　联系电话：[phone]

　　联系人：黄鲲、柳春雷、李琰、宋宏宇

　　附表一:2005年天津泰达投资控股有限公司公司债券销售网点表

　　承销商

　　承销商发行网点名称地址联系人联系电话

　　地位

　　一、北京市

　　国都证券有限责任副主承北京市东城区安外大街２号安贞大杨麟、０１０－６４４８２８２８－２１７

　　投资银行总部

　　公司销商厦３层闫雪晶０１０－６４４８２８２８－３５９

　　华西证券有限责任副主承北京市海淀区紫竹院路３１号华澳中

　　固定收益总部孙强０１０－５１６６２９２８－３１０

　　公司销商心嘉慧苑

　　新华信托投资股份北京市王府井大街东方广场西２座王捷、

　　分销商债券部０１０－６６０６４０２１

　　有限公司１１层廖敏

　　中信建投证券有限杜永良、０１０－６５１７８８９９－８６００２

　　分销商债券业务部北京市东城区朝内大街１８８号６０８

　　责任公司谢丹０１０－６５１７８８９９－８６０７７

　　中银国际证券有限北京市东城区东长安街１号东方广王戈、

　　分销商定息收益部０１０－８５１５５５０５

　　责任公司场Ｅ１座８０１周远

　　二、天津市

　　泰达债券项目组天津市河西区宾水道３号柳春雷０２２－２８４５１６４７

　　※天津马场道证券

　　渤海证券有限责任主承销天津市河西区马场道２１９号毕家良０２２－２３２８９１５８

　　营业部

　　公司商

　　※天津开发区第一

　　天津市开发区第一大街２９号李良０２２－６２０００６２３

　　大街营业部

　　天津信托投资有限褚欣、０２２－２３３２１５４９

　　分销商证券投资部天津市河西区围堤道１２５、１２７号

　　责任公司刘颖宜０２２－２３３２０４１２

　　三、上海市

　　国盛证券有限责任副主承孙恬、０２１－６４８７５７１０

　　固定收益总部上海市天钥桥路２１６号４２２室

　　公司销商宫志强０１０－６２６１８９３６

　　申银万国证券股份副主承

　　固定收益总部上海市常熟路１７１号刘路０２１－５４０３３８８８－２６２９

　　有限公司销商

　　国泰君安证券股份

　　分销商固定收益证券总部上海市浦东新区商城路６１８号黄宝毅０２１－６２５８０８１８－５６０

　　有限公司

　　德邦证券有限责任上海市浦东新区东南路５８８号浦发董朝晖、０２１－６８５９６３９９

　　分销商固定收益部

　　公司大厦２６楼赵峰０２１－６８５９０８０８－８１３１

　　四、江苏省

　　国联证券有限责任副主承陈旭华、０１０－８３９８８０６２

　　投资银行部江苏省无锡市县前东街８号

　　公司销商葛霖０５１０－２８３３３２１

　　五、广东省

　　金元证券有限责任副主承广东省深圳市深南大道４００１号时代

　　债券总部邓江涛０７５５－８３０２５６５１

　　公司销商金融中心１７层

　　六、陕西省

　　西部证券股份有限陕西省西安市东新街２３２号陕西信

　　分销商投资银行总部高升０２９－８７４０６０４６

　　公司托大厦１６、１７层

　　注:带※号为向社会公众公开零售的营业网点

　　附表二:

　　天津泰达投资控股有限公司近三年合并资产负债表单位:人民币元

　　资产２００４年１２月３１日２００３年１２月３１日２００２年１２月３１日

　　流动资产：

　　货币资金６，２９８，８７１，５１４．３３７，０５６，５５２，６４７．４４６，３４２，２２４，０２８．１７

　　短期投资１，２７３，１８９，３８４．７０１，２３０，４０８，１２５．３３５６２，５７５，９０４．７７

　　应收票据７６，２９９，１２５．６７９３０，０００．００３５，３８０，０００．００

　　应收股利５，９４２，７８２．８１８３７，９２１．５４７２，９２１．５４

　　应收利息－－１，４０８，２００．２０

　　应收帐款１，００１，５２９，８９１．１７３５５，６９２，８７６．９８４２８，９１２，０１５．５１

　　其他应收款８，９９３，６８８，２０６．１９８，６６３，６９４，８０７．９２５，６４８，０５２，８７８．４０

　　预付帐款４，６４２，５８８，４１１．８４５，３７５，８０１，０１５．８３２，６４９，５７５，６７５．５３

　　应收补贴款１３４，９６３，７９９．７７１４３，９４０，３０２．５５１１０，７２０，５４７．３４

　　存货９，１９８，８３６，６５５．９０３，５８３，７７６，５４３．５４２，５１８，０８５，７９３．５３

　　待摊费用２０，７８４，４６４．５０１３，２５６，３１６．０８５，２８９，１０２．３１

　　待处理流动资产损失１２１，１７３，７５２．００１２０，４９２，９１０．８８１２，４８７，３４１．９２

　　其他流动资产－－－

　　流动资产合计３１，７６７，８６７，９８８．８８２６，５４５，３８３，４６８．０９１８，３１４，７８４，４０９．２２

　　长期投资：

　　长期股权投资５，７６７，５５７，４１８．８８３，４６７，２９９，３８７．０７２，８８６，９５４，８３３．０８

　　长期债权投资４６，５６２，４００．００９３１，３７６，４６３．５２８，１５６，４７５．００

　　合并价差－８，５１０，８３５．４１－６３，８６７，８７７．２４－１０１，９２２，４２９．３１

　　长期投资合计５，８０５，６０８，９８３．４７４，３３４，８０７，９７３．３５２，７９３，１８８，８７８．７７

　　固定资产：

　　固定资产原价１７，７０８，５０７，２３３．１２３，７６９，６６６，５４１．８６３，２６５，０４２，８４５．４０

　　减：累计折旧４，５７３，０６０，５９０．１７４４２，８７０，０９９．３９３１７，２０９，４０２．３８

　　固定资产净值１３，１３５，４４６，６４２．９５３，３２６，７９６，４４２．４７２，９４７，８３３，４４３．０２

　　减：固定资产减值准备４，１４４，３２６．３２４，１７３，００８．４３４，５１４，７７２．８３

　　固定资产净额１３，１３１，３０２，３１６．６３３，３２２，６２３，４３４．０４２，９４３，３１８，６７０．１９

　　工程物资１，５２７，２６５．５９１１，７００．００２９，６７０．００

　　在建工程９，７２８，８６３，１６８．１９９，２５８，９２６，６８６．９８５，４４３，８４８，４４６．１７

　　固定资产清理３，１０９，８５３．３３２，１３６，９２６．５２１，０７０，４９０．１２

　　固定资产合计２２，８６４，８０２，６０３．７４１２，５８３，６９８，７４７．５４８，３８８，２６７，２７６．４８

　　无形资产及其他资产：

　　无形资产２，５７７，２０９，８７２．０２６６０，２４４，７４５．９０６９８，９４９，２７３．７５

　　长期待摊费用４８０，３９８，７８８．６９２４４，９９９，５１５．８３２１８，０７７，５７１．２３

　　其他长期资产－－－

　　无形资产及递延资产合计３，０５７，６０８，６６０．７１９０５，２４４，２６１．７３９１７，０２６，８４４．９８

　　递延税项：

　　递延税款借项３，５４０，５６０．２５３，５４０，５６０．２５３，５４０，５６０．２５

　　资产总计６３，４９９，４２８，７９７．０５４４，３７２，６７５，０１０．９６３０，４１６，８０７，９６９．７０

　　天津泰达投资控股有限公司近三年合并资产负债表(续)

　　单位:人民币元

　　负债与股东权益２００４年１２月３１日２００３年１２月３１日２００２年１２月３１日

　　流动负债：

　　短期借款１５，００１，４７９，５８３．９０７，４１０，８４１，６７７．６５５，７５３，９２４，８７７．６５

　　应付票据１，４３９，１８２，６１８．０７１１９，６０１，８１９．５５４１３，３２３，００６．９０

　　应付帐款２，１２２，９６５，６６９．５３１，１３６，２４０，０５５．３５８４２，１３７，９９４．１６

　　预收帐款１，４２０，１９３，７４９．４０７６５，３１５，１４６．４７６１５，４３７，３１７．２８

　　应付工资１，８７２，２２２．９３２，３４６，８７０．８４２，６２４，５０７．８６

　　应付福利费３８，８０８，３７５．５８２，２５１，２５１．７３１４，６９６，９４７．８１

　　应付股利６，２３３，４４８．８８４４，５９１，８０８．４２４３，３０５，５５１．２４

　　应交税金９３，６３６，６１５．７６２４，０７５，１９７．６２１２８，２０５，９３８．０７

　　其他应交款１４，０２９，０８３．３０１，９７７，１７１．４０２，８１０，８８５．５０

　　其他应付款２，３２４，０３１，７３６．２３１，８２１，３３２，１６４．４１９４０，１４５，９３０．７５

　　预提费用１２，５９７，３２６．７８９，０８２，７８０．２９１８，２５０，８２２．８８

　　预计负债１００，０００．００１００，０００．００－

　　一年内到期的长期负债－－１４５，０００，０００．００

　　其他流动负债－－－

　　流动负债合计２２，４７５，１３０，４３０．３６１１，３５７，７５５，９４３．７３８，９１９，８６３，７８０．１０

　　长期负债：

　　长期借款２４，２５３，５９０，７１４．４５２４，１５８，５３０，７０３．０６１２，６３８，４７７，５３２．４９

　　应付债券－－－

　　长期应付款２，０７９，３８６，４１４．２４５，３７９，８９８．０４５，４０５，３７０．２９

　　专项应付款１８，５３０，３６４．８４２０５，４１０，４３７．０４４２３，１３３，１９８．３３

　　其他长期负债１０，５２０，０１２．４１５９，８３６．００５９，８３６．００

　　长期负债合计２６，３６２，０２７，５０５，９４２４，３６９，３８０，８７４．１４１３，０６７，０７５，９３７．１１

　　递延税项：

　　递延税款贷项１４，３２４，２１３．５２１４，３２４，２１３．５２－

　　负债合计４８，８５１，４８２，１４９．８２３５，７４１，４６１，０３１．３９２１，９８６，９３９，７１７．２１

　　少数股东权益４，０６４，５８４，２６１．４５１，７０９，７１６，４９８．７２１，７０３，２４７，７８７．２８

　　股东权益：

　　股本（实收资本）６，０００，０００，０００．００６，０００，０００，０００．００６，０００，０００，０００．００

　　资本公积３，７９２，４３９，２２８．３４２１０，１７５，６１９．１１８９，３５８，７１７．９８

　　盈余公积４９８，００９，１２４．２５４５２，７９３，９３２．６９４３１，１０９，５７６．５９

　　其中：公益金２２０，６７４，４９４．１６２０３，１６８，６６２．５３１９２，３２６，４８４．４８

　　未确认投资损失－１０７，７７２，４２７．８２－９６，０１２，４４８．９０－６２，８３４，２１４．２１

　　未分配利润４００，６８６，４６１．０１３５４，５４０，３７７．９５２６８，９８６，３８４．８５

　　股东权益合计１０，５８３，３６２，３８５．７８６，９２１，４９７，４８０．８５６，７２６，６２０，４６５．２１

　　负债及股东权益合计６３，４９９，４２８，７９７．０５４４，３７２，６７５，０１０．９６３０，４１６，８０７，９６９．７０

　　附表三:

　　天津泰达投资控股有限公司2002年、2003年、2004年合并利润及利润分配表

　　单位:人民币元

　　项目２００４年２００３年２００２年

　　一、主营业务收入５，７７７，６９７，０９４．０４２，３７７，９８５，６９１．８９２，０８５，０８３，４１９．７７

　　减：主营业务成本４，５６８，６２８，４８０．９７１，７０４，５４２，４３６．３３１，３５６，５６８，８９３．０９

　　主营业务税金及附加１３０，６１２，８４９．７７９８，９６９，７０５．０４７７，５１５，７６８．９６

　　二、主营业务利润１，０７８，４５５，７６３．３０５７４，４７３，５５０．５２６５０，９９８，７５７．７２

　　加：其他业务利润－６，８５５，７８８．３７２６０，８８７．６３－１３，７９６，５７６．２６

　　减：营业费用１９７，８７０，８３８．００１０２，３２３，５５９．８９７３，６２６，６３９．０７

　　管理费用４６１，５８３，４５７．４８３１８，２０４，３５３．４１２８１，４６７，８４５．６９

　　财务费用７１５，６８８，２１２．３９６０５，９７５，１４２．３９５４４，４８９，５５４．６８

　　三、营业利润－３０３，５４２，５３２．９４－４５１，７６８，６１７．５４－２６２，３８１，８５７．９８

　　加：投资收益１１３，５３９，１１８．６５４３，６２９，６２９．２２７７，９１７，８７８．６３

　　补贴收入６０１，９０７，７３３．０６６５２，１１８，１０７．８６６１７，３７６，９１５．４４

　　营业外收入２，６７６，９４６．４５３，６０８，８４７．８４４，４９２，９４７．５７

　　减：营业外支出７５，３５６，７０８．５１５，２４７，８６４．７７１５，９８５，２７１．４２

　　四、利润总额３３９，２２４，５５６，７１２４２，３４０，１０２．６１４２１，４２０，６１２．２４

　　减：所得税１６８，０９６，４０８．８４１１０，３０６，３８０．０４１５７，７０６，２５９．１４

　　少数股东当期损益９１，５２６，８５２．１７５７，９７３，６０８．０６１０１，２７０，９３７．８０

　　加：未确认投资损失１１，７５９，９７８．９２３３，１７８，２３４．６９１３，３３２，９１８．８２

　　五、净利润９１，３６１，２７４．６２１０７，２３８，３４９．２０１７５，７７６，３３４．１２

　　加：年初未分配利润３５４，５４０，３７７．９５２６８，９８６，３８４．８５１２８，６６８，０８４．８９

　　其他转入数－－－

　　六、可分配利润４４５，９０１，６５２．５７３７６，２２４，７３４．０５３０４，４４４，４１９．０１

　　减：提取法定盈余公积２２，９４０，４８０．５０１０，８４２，１７８．０５１７，７２９，０１７．０８

　　提取法定公益金１７，５０５，８３１．６３１０，８４２，１７８．０５１７，７２９，０１７．０８

　　提取职工奖励及福利基金－－－

　　提取储备基金－－－

　　提取企业发展基金－－－

　　利润归还投资－－－

　　未分配利润转增股本－－－

　　七、可供股东分配利润４０５，４５５，３４０．４４３５４，５４０，３７７．９５２６８，９８６，３８４．８５

　　减：应付优先股股利－－－

　　提取任意盈余公积４，７６８，８７９．４３－－

　　应付普通股股利－－－

　　转作股本的普通股股利－－－

　　八、未分配利润４００，６８６，４６１．０１３５４，５４０，３７７．９５２６８，９８６，３８４．８５

　　附表四:

　　天津泰达投资控股有限公司2004年现金流量表单位:人民币元

　　项目２００４年

　　一、经营活动产生的现金流量：

　　销售商品、提供劳务收到的现金６，３６１，９７９，６３９．４２

　　收取的税费返还１１８，７９３，００７．６５

　　收到的其他与经营活动有关的现金３，０２０，３５９，３２７．５９

　　现金流入小计９，５０１，１３１，９７４．６６

　　购买商品、接受劳务支付的现金５，５４２，０６９，５２３．４４

　　支付给职工以及为职工支付的现金３１１，０４５，６１６．７４

　　支付的各项税费４７６，３６１，３８５．９１

　　支付的其他与经营活动有关的现金４，５１９，１３９，７８１，９４

　　现金流出小计１０，８４８，６１６，３０８．０３

　　经营活动产生的现金流量净额－１，３４７，４８４，３３３．３７

　　二、投资活动产生的现金流量：

　　收回投资所收到的现金９２５，７８９，４９８．３９

　　取得投资收益所收到的现金１０９，７７２，９３１．２４

　　处置固定资产、无形资产和其他长期资产所收回的现金净额４６１，４６７，４６０．６３

　　收到的其他与投资活动有关的现金１，５１４，６５９，５３４．７１

　　现金流入小计３，０１１，６８９，４２４．９７

　　购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金５，２１６，８３３，５０３．６０

　　投资所支付的现金２，６４２，３５３，８５６．００

　　支付的其他与投资活动有关的现金３，５７４，３４７．８８

　　现金流出小计７，８６２，７６１，７０７．４８

　　投资活动产生的现金流量净额－４，８５１，０７２，２８２．５１

　　三、筹资活动产生的现金流量：

　　吸收投资所收到的现金２６３，２７４，３３３．３３

　　借款所收到的现金１６，９５４，３７４，６５９．９１

　　收到的其他与筹资活动有关的现金７７，２５６，２３１．２９

　　现金流入小计１７，２９４，９０５，２２４．５３

　　偿还债务所支付的现金１０，０８１，５９０，２１３．７１

　　分配股利、利润或偿付利息所支付的现金１，７７３，５７５，０９０．８１

　　支付的其他与筹资活动有关的现金１，２４６，０１４．３３

　　现金流出小计１１，８５６，４１１，３１８．８５

　　筹资活动产生的现金流量净额５，４３８，４９３，９０５．６８

　　四、汇率变动对现金的影响２，３８１，５７７．０９

　　五、现金及现金等价物净增加额－７５７，６８１，１３３．１１

　　天津泰达投资控股有限公司2004年现金流量表(续)

　　单位:人民币元

　　补充资料２００４年

　　１．将净利润调节为经营活动的现金流量：

　　净利润９１，３６１，２７４．６２

　　加：少数股东损益９１，５２６，８５２．１７

　　减：未确认投资损失１１，７５９，９７８．９２

　　加：计提的资产减值准备１５，３７６，５０６．２４

　　固定资产折旧３３３，８８５，０３１．７７

　　无形资产摊销２８，５４２，２８５．４７

　　长期待摊费用摊销３２，５０９，１２０．８５

　　待摊费用减少（减：增加）－７，５２８，１４８．４２

　　预提费用增加（减：减少）３，５１４，５４６．４９

　　处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（减：收益）６０，７３７，５１１．５９

　　固定资产报废损失５４，０６９．１２

　　财务费用１，０２２，８７４，９４２．５６

　　投资损失（减：收益）－１１３，５３９，１１８．６５

　　递延税款贷项（减：借项）－

　　存货的减少（减：增加）－５，６１５，０６０，１１２．３６

　　经营性应收项目的减少（减：增加）－３１４，４５３，６５４．５９

　　经营性应付项目的增加（减：减少）３，０３４，４７４，５３８．６９

　　其他－

　　经营活动产生的现金流量净额－１，３４７，４８４，３３３．３７

　　２．不涉及现金收支的投资和筹资活动：

　　债务转为股本－

　　一年内到期的可转换公司债券－

　　融资租入固定资产－

　　３．现金及现金等价物净增加情况：

　　现金的期末余额６，２９８，８７１，５１４．３３

　　减：现金的期初余额７，０５６，５５２，６４７．４４

　　现金等价物的期末余额－

　　减：现金等价物的期初余额－

　　现金及现金等价物净增加额－７５７，６８１，１３３．１１

　　附表五:

　　中国建设银行股份有限公司2001年、2002年、2003年资产负债表

　　单位:人民币百万元

　　项目２００３年１２月３１日２００２年１２月３１日２００１年１２月３１日

　　资产

　　现金２９，３６８２５，０２８２３，４４０

　　存放中央银行款项３０６，６８７２５４，９２２２９４，７９２

　　存放同业及金融机构款项１７，１６６１３，０９９１１，７３７

　　拆放同业及金融机构款项２１１，６０９８４，３８６７６，９２５

　　其他应收款－４２，８５２

　　贷款２，１２２，１３４１，７６６，３８８１，５０５，９０６

　　减：贷款呆帐准备金

　　贷款净额１，７６６，３８８

　　应收利息８，６５８１４，９４７

　　减：坏帐准备金

　　应收利息净额１８，３８８

　　买入返售证券２１，７７０１０１，９５０２８，４５３

　　投资８２６，０２７７３５，７０５６７９，８２９

　　减：投资风险准备金

　　投资净额７３５，７０５

　　固定资产净值６０，６３２６４，９３５６０，３５６

　　其他资产６１，６２８８２，１１７４８，６９９

　　呆帐准备金（７９，０３８）（２７，１８９）（２２，９７６）

　　不良资产处置损失专项准备（２３，７０４）（１８，１４６）（１２，５８８）

　　资产总计３，５５４，２７９３，０８３，１９５２，７５２，３７２

　　负债

　　存款２，９７１，２８０２，５９９，６５２２，２６５，５３６

　　同业及金融机构存放款项２５１，６２８２２９，３１４２３３，７１３

　　同业及金融机构拆入款项１９，７５１１５，６１１１０，８２３

　　向中央银行借款３，４８６３，６７１４，１２０

　　应付利息２２，６６９

　　其他应付款１６，８０４

　　长期借款３５，５４６

　　其他负债１２１，８５４１２７，７１１５５，５９４

　　负债合计３，３６７，９９９２，９７５，９５９２，６４４，８０５

　　实收资本１８６，２３０８５，１１５８５，１１５

　　公积金３６２２，１２１２０，８６７

　　未分配利润１４０１，５８５

　　所有者权益合计１８６，２８０１０７，２３６１０７，５６７

　　负债和所有者权益总计３，５５４，２７９３，０８３，１９５２，７５２，３７２

　　附表六:中国建设银行股份有限公司2001年、2002年、2003年损益表单位:人民币百万元

　　项目２００３年２００２年２００１年

　　利息收入１２１，４０５１０３，０９２９９，２６２

　　减：利息支出４２，４３３３８，１２０４３，９３７

　　净利息收入７８，９７２６４，９７２５５，３２５

　　加：非利息收入９，５７８５，９３４８，１１３

　　减：营业税金及附加５，４４９５，２７８５，６８１

　　减：经营费用３３，１３３３０，１９８２７，４５５

　　减：折旧５，２８４４，６９２４，０９４

　　减：其他１，４８５

　　提取准备金前的营业利润４４，６８４３０，７３８２４，７２３

　　减：呆帐准备金支出２１，９９７１５，４９５１８，９２７

　　营业利润２２，６８７１５，２４３５，７９６

　　加：非常损益项目净值（２２，２３７）（１０，９０６）（６０５）

　　税前利润４５０４，３３７５，１９１

　　减：所得税３９３３２４

　　税后利润４１１４，３０４５，１６７

　　附表七:中国建设银行股份有限公司天津市分行2001年、2002年、2003年资产负债表单位:人民币元

　　项目２００３年１２月３１日２００２年１２月３１日２００１年１２月３１日

　　流动资产

　　现金及银行存款４５７，３１８，４６５．９１４４６，１１５，３８７．５３３９３，１０３，１２６．８０

　　存放中央银行款项１，２５１，３８８，９０４．８１１，７３７，７９２，４４２．５７１，３０６，４３５，０６０．９２

　　存放同业款项１１，５２６，４１０．２５１６，２８７，３５８．９２３４，９７８，９８６．１７

　　拆放同业款项－－－

　　拆放金融性公司３１０，０００，０００．００５００，０００，０００．００－

　　短期贷款１４，７０７，１９３，７９１．７４１４，５８７，６４４，８５６．１６９，９６６，８１５，７６３．７７

　　应收进出口押汇１０，８６２，３５５．９７６７，１７３，０７３．２３８，００９，１６３．６０

　　应收帐款８，９９７，７５３．５３１８０，２４０，２５１．０５３１０，４６４，５６１．０５

　　减：坏帐准备－－－

　　其他应收款８４，９２２，６２６．７１２４０，９４３，３００．４３３４０，８３２，１５８．５５

　　贴现１，８７７，５５８，４９０．７３７５１，３４０，４９１．６１１５０，７２９，９４８．２９

　　短期投资１８８，０５９，３８３．６８１１６，８１３，８１６．１９１２６，７５７，１５１．２３

　　委托贷款及委托投资－－－

　　代理证券１０，３８１，０１２．９４２６，４５５，３７７．２０３８，９６３，４６７．２９

　　买入返售证券－－－

　　待处理流动资产净损失－５０５，０９７．４２－３，５４８，２５７．７０－

　　流动资产合计１８，９１７，７０４，０９８．８５１８，６６７，２５８，０９７．１９１２，６７７，０８９，３８７．６７

　　长期资产

　　中长期贷款３２，３７６，９５８，２６６．１３１９，０８９，１５２，３９６．１０１９，５４９，２１６，６１１．０４

　　不良贷款３，７５８，２６５，０１７．３２４，５７４，６３５，５１９．２２４，４７５，８５０，０４２．１９

　　长期投资２，４５４，０１３，９１４．３１１，６３８，２６４，２８０．０７１，６３８，２６４，２８０．０７

　　固定资产１，８５６，７０３，５１３．６１２，０１２，５９６，１６９．６２１，８５６，４４４，５５０．８０

　　减：累计折旧５７３，５２３，０５４．５３５６１，９０８，４８９．７９４６７，７８９，８８７．７９

　　固定资产净值１，２８３，１８０，４５９．０８１，４５０，６８７，６７９．８３１，３８８，６５４，６６３．０１

　　固定资产清理１４，５４８，９５０．００－４３，６７２．９９２８，３８５，８９０．３０

　　在建工程－－－

　　待处理固定资产净损失－１１７，００６．９３２４２，４５２．７６

　　长期资产合计３９，８８７，５６６，６０６．８４２６，７５２，８１３，２０９．１６２７，０８０，９９９，２６７．３０

　　无形、递延及其它资产

　　无形资产２２，８１５，１８４．５７３３，９４７，２５５．８８８８，５７７，４４８．７７

　　递延资产８，８４０，１９０．３４１３，４７１，２８９．６５８７，４８６，８５４．４６

　　其它资产２００，９２０，０５８．２２１，９４８，４０５，３４９．１４３，３７４，３９２，８０７．１１

　　其它资产合计２３２，５７５，４３３．１３１，９９５，８２３，８９４．６７３，５５０，４５７，１１０．３４

　　资产总计５９，０３７，８４６，１３８．８２４７，４１５，８９５，２０１．０２４３，３０８，５４５，７６５．３１

　　流动负债

　　短期存款２０，９６９，０８７，９８４．８１１６，８２４，４５１，７８２．８５１６，７６３，４４９，９８７．３３

　　短期储蓄存款１７，９６４，７５０，３３７．５６１４，７４８，２８６，５０６．７３１３，１７０，３１６，５９２．６４

　　财政性存款３，７３１，８１７．２０４，２７６，０８５．５６９，３６４，８４２．３０

　　向中央银行借款－－－

　　同业存放款项８，１１９，９００，１２０．９２６，３２４，６３７，９３９．８０５，３４３，３４５，５２４．７９

　　联行存放款项－－－

　　同业拆入－－－

　　金融性公司拆入－－－

　　应解汇款４６１，５５０，４６４．８８５５９，６８９，８２９．３７１２２，３８５，４３８．６４

　　汇出汇款７８，４２６，９９１．１２１１１，９６２，８４７．３９１６９，１５８，９２１．９１

　　委托存款－－－

　　应付代理证券款项６８，９８１，５３８．６９９０，７０１，０６０．７４８５，７０６，７２６．２６

　　卖出回购证券款－－－

　　应付帐款９，４０９，７５８．４９１，３７６，２８３．８８１，５４０，１８５．５３

　　其他应付款１２４，６３９，２１０．９３１５５，７４０，４８３．６９１７３，９３５，２４７．８７

　　应付工资２５，４１９，９６８．０９２５，７３７，０７１．７４３，１３５，２８４．５１

　　应付福利费－８０，８３７，２０３．１０－８０，８６５，３６０．１８－８２，１３５，５０２．８９

　　应交税金４４，２２２，４７３．１５３２，８５１，２７７．４１３９，８９３，１６１．３９

　　应付利润－－－

　　预提费用５，６３３，１０５．３７３，９６０，４８２．４８２，１８１，１８２．０８

　　发行短期债券－－－

　　一年内到期的长期负债３，３９８，２５２，８１４．３０３，２９０，７０４，９７８．４９１，７０７，６２３，５９４．５０

　　流动负债合计５１，１９３，１６９，３８２．４２４２，０９３，５１１，２６９．９５３７，５０９，９０１，１５９．８６

　　长期负债

　　长期存款１９８，６００，０００．００２８，８１６，１６４．０４８，５００，０００．００

　　长期储蓄存款２，７３４，１３６，４４５．６３２，３８５，１５０，４６４．４７１，５８０，８１５，９４５．０７

　　保证金６３９，７０１，７４０．１４８２，７５９，５９７．２１１，０５０，１６９，２３３．７４

　　应付转租赁租金－－－

　　发行长期债券－－－

　　长期借款２，２３２，３３０，８１２．１７２，５２４，８１８，１７３．９８３，２９８，７２９，８９８．８６

　　长期应付款－－－

　　长期负债合计５，８０４，７６８，９９７．９４５，０２１，５４４，３９９．７０５，９３８，２１５，０７７．６７

　　其它负债２，３６８，５９６，６１７．０７４０９，４９１，８１３．１５－８５，０２３，８６６．５１

　　所有者权益

　　实收资本－－－

　　资本公积－１，０３１，４２１．０６２２９，１８８，１３６．５２

　　盈余公积－－４１，１５９，３３４．２１

　　未分配利润－３２８，６８８，８５８．６１－１０９，６８３，７０２．８４－３２４，８９４，０７６．４４

　　所有者权益合计－３２８，６８８，８５８．６１－１０８，６５２，２８１．７８－５４，５４６，６０５．７１

　　负债和所有者权益总计５９，０３７，８４６，１３８．８２４７，４１５，８９５，２０１．０２４３，３０８，５４５，７６５．３１

　　附表八:中国建设银行股份有限公司天津市分行2001年、2002年、2003年损益表单位:元

　　项目２００３年１２月３１日２００２年１２月３１日２００１年１２月３１日

　　一、营业收入３，３７７，８７０，２１８．１５２，７０６，４６７，２０２．１８２，４９０，２２０，３８３．８６

　　利息收入２，２９６，４５３，５１２．１１１，６３１，６６２，４４６．３４１，５１６，８８２，７７８．１７

　　金融企业往来收入９７１，２４４，６１９．０９９６６，４１５，０１２．４２８６４，３９０，６０７．００

　　手续费收入１００，３５５，６７０．８９１０３，６２１，０５７．４３９７，５２３，１４２．３９

　　租赁收入－－－

　　汇兑收益９，５２６，６７０．５３２，４１３，００６．３５８，４４５，５０８．３８

　　其它营业收入２８９，７４５．５３２，３５５，６７９．６４２，９７８，３４７．９２

　　二、营业支出２，７０７，７４９，４０６．７０２，４０１，０３５，６６０．３７２，４４５，７５６，８１１．９８

　　利息支出６９５，５１１，３７８．３１７３１，１４９，７８２．８４６７７，４９２，０２２．８０

　　金融企业往来支出１，０７８，４３４，２１４．２７１，０３２，０４８，２３８．７７１，２１２，１６８，５６６．２１

　　手续费支出２３，３６４，７６５．６０１６，３５６，０１０．０９８，７２７，２８７．４２

　　营业费用５４８，１８６，３２０．０７５２３，４０９，５５３．８４５０９，８１８，５８５．７２

　　汇兑损失１，６６８，５４８．５３４７，９８３．３４９５１，１６７．２３

　　其它营业支出３６０，５８４，１７９．９２９８，０２４，０９１．４９３６，５９９，１８２．６０

　　三、营业税金及附加１２４，８５１，８９４．０５１０３，３１１，５６５．６１１１９，３２５，８７８．８７

　　四、营业利润５４５，２６８，９１７．４０２０２，１１９，９７６．２０－７４，８６２，３０６．９９

　　加：投资收益６９，１６３，７９３．２０８０，２７７，３６４．９４３，１７１，４７８．５２

　　加：营业外收入９，６６６，０６６．６４４，７７８，３３８．５１４，９００，９７７．３４

　　减：营业外支出２６３，４８６，２９８．３３１６５，４４２，２３２．９８６，５０８，９９５．２３

　　加：以前年度损益调整９，０６６，７７８．３９－１４，７１２，５７０．８５１５，４３７，８４７．８３

　　五、利润总额３６９，６７９，２５７．３０１０７，０２０，８７５．８２－５７，８６０，９９８．５３

　　减：所得税６７４，７４４．５６

　　六、净利润３６９，６７９，２５７．３０１０７，０２０，８７５．８２－５８，５３５，７４３．０９

　　附表九:

　　中国建设银行股份有限公司天津市分行2004年12月31日资产负债表单位:人民币元

　　项目２００４年１２月３１日

　　流动资产

　　现金及银行存款４７６，１９３，５００．４２

　　存放中央银行款项１，０３１３６９，７２７．２７

　　存放同业款项７０，１３２，４６０．７２

　　拆放同业款项－

　　拆放金融性公司－

　　短期贷款１７，３２１，９４８，４９４．３６

　　应收进出口押汇８，９８６，８０６．２０

　　应收帐款７，０６５，６００．４２

　　减：坏帐准备－

　　其他应收款２１，１５０，１２６．７７

　　贴现３，０７７，６１９，７４６．１４

　　短期投资１９５，３６７，０８８．０５

　　委托贷款及委托投资－

　　代理证券４６，５５７，９９９．９６

　　买入返售证券－

　　待处理流动资产净损失－

　　一年内到期的长期投资１２８，７８５，２８６．９３

　　流动资产合计２２，３８５，１７６，８３７．６９

　　长期资产

　　中长期贷款３０，９６６，７２６，５３１．１２

　　不良贷款２，２６０，６２３，２９７．６０

　　长期投资１，６１７，４５０，０９９．８５

　　固定资产１，６３８，６９３，７２８．０２

　　减：累计折旧４０３，１８９，６０５．６５

　　固定资产净值１，２３５，５０４，１２２．３７

　　固定资产清理－

　　在建工程－

　　待处理固定资产净损失－

　　长期资产合计３６，０８０，３０４，０５．９４

　　无形、递延及其它资产

　　无形资产２１，３８８，１１７．５４

　　递延资产５，４８７，９１７．６７

　　其它资产２００，９２０，０５８．２２

　　其它资产合计１，０６３，４９５，２８９．５１

　　资产总计５９，５２８，９７６，１７８．１４

　　流动负债

　　短期存款２４，８６２，５２０，４２１．１３

　　短期储蓄存款１７，２１７，７５１，９３８．６４

　　财政性存款８，９５２，１２９．２０

　　向中央银行借款－

　　同业存放款项４，３７０，３６２，０６２．４６

　　联行存放款项－

　　同业拆入－

　　金融性公司拆入－

　　应解汇款３６２，１６１，２８８．７５

　　汇出汇款６５，１４２，０５４．４１

　　委托存款－

　　应付代理证券款项９３，２３７，９５３．１２

　　卖出回购证券款－

　　应付帐款１４，７９４，０７６．０１

　　其他应付款１５３，５２３，４７１．４６

　　应付工资６２，７５４，７９０．７８

　　应付福利费－５０，４４０，４３０．４３

　　应交税金３８，３３３，７３２．１５

　　应付利润－

　　预提费用８，６５０，１９２．１５

　　发行短期债券－

　　一年内到期的长期负债２，５７４，８０７，４２１．１７

　　流动负债合计４９，７４６，５５１，１０１．００

　　长期负债

　　长期存款２００，０００，０００．０１

　　长期储蓄存款３，５０３，４１３，３８８．４７

　　保证金２１４，７６７，９５１．１１

　　应付转租赁租金－

　　发行长期债券－

　　长期借款１，８５４，６９９，９２９．９７

　　长期应付款－

　　长期负债合计５，７７２，８８１，２６９．５６

　　其它负债３，６８４，８９１，９６２．７９

　　所有者权益

　　实收资本－

　　资本公积－

　　盈余公积－

　　未分配利润３２４，６５１，８４４．７９

　　所有者权益合计３２４，６５１，８４４．７９

　　负债和所有者权益总计５９，５２８，９７６，１７８．１４

　　附表十:

　　中国建设银行股份有限公司天津市分行2004年度损益表单位:元

　　项目２００４年１２月３１日

　　一、营业收入４，２３９，６２６，３８７．１２

　　利息收入２，７６３，３９７，０８５．２１

　　金融企业往来收入１，２８６，２６３，３４７．０２

　　手续费收入１６８，２５９，０４５．８７

　　租赁收入－

　　汇兑收益４，６６８，９２３．７８

　　其它营业收入１７，０３７，２６５．２４

　　二、营业支出２，９９４，２３３，６０８．５５

　　利息支出７６０，９７３，９５１．０６

　　金融企业往来支出１，４８３，７９４，４６９．５０

　　手续费支出８，２５９，４４６．３１

　　营业费用７３７，２５３，１４９．３０

　　汇兑损失３，６０８，２５３．１５

　　其它营业支出３４４，３３９，２３

　　三、营业税金及附加１５５，３２８，７４０．７９

　　四、营业利润１，０９０，０６４，０３７．７８

　　加：投资收益１０１，１５９，３４６．９６

　　加：营业外收入１２，０７８，３２１．４６

　　减：营业外支出５４，１６４，０５７．２６

　　加：以前年度损益调整４，１３４，５３２．２９

　　五、利润总额１，１１５，９８０，６９１．８７