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此举是对证券营业部资源政府管制的一大突破
□本报记者 程林
在央行对部分券商再贷款消息明朗后，管理层的利好组合拳并未收手，有关消息显示，创新券商有望获准自设小型营业网点，且已有创新券商在申报此方案。如果方案通过，这
将是我国对证券营业部资源政府管制的一大突破。
由报批制向备案制
“可能的变化是把现在证券营业部小型网点的报批制改革为备案制，当然这仅限于内部控制制度相对健全的创新券商。”国泰君安证券营销管理部副总监钟阿康对记者表示。
据记者了解，对于证券营业部的审批，涉及到多种因素，管理层一直持非常谨慎的态度，近年来基本没有批准券商新设营业部，这一块基本被冻结；而即使是一些券商的小型网点，管理层的审批也比较谨慎。
钟阿康表示，根据中国证监会和中国证券业协会的要求，创新券商需进行多个方面创新的申报，包括业务创新、制度创新、产品创新等方面，而营业部小型网点申报创新属于业务创新的一类，目前已有券商在申报此类方案。一旦创新方案通过，则今后创新券商设立小型网点，即可根据发展需要自由选择区域、仅在管理层备案即可。
据了解，目前东方证券已在申请开展自主优化营业部网点设置的创新试点。东方证券的目的在于营业部营运模式转型，扩大代理业务范围，建立全国性营销网络；而在东方证券后，其他11家创新券商也对此跃跃欲试。
营业部牌照将贬值？
“由于历史原因，券商营业部牌照一直都是稀缺资源，过去行情好的时候一张营业部牌照价值1000万元，还供不应求，现在行情不好一张牌照也在200万元左右，如果创新券商能够自设小型网点，就不必再去购买营业部牌照了。”深圳一家创新券商经纪业务负责人对记者分析。
在过去，为了扩张经纪业务，一些大的券商采取收购或是托管的方式来获得营业部牌照，成本很高，为收购而支付的现金姑且不计，以往营业部由于透支、挪用、委托理财等带来的历史纠纷往往也令收购方头痛不已；另外，在对一些问题券商进行托管的资格上，一些大券商的争夺也非常激烈，即使有这种愿望最后也往往不能实现。因此，目前券商并没有很有效的方式来扩张营业网点和经纪业务。
一位券商负责人对记者表示，近期可能放开小型网点的定义是，1、不能设资金柜台；2、不能存取款。这位负责人认为，即便限制较多，证券公司也可凭此更自由地根据业务需要，在合适地方开设营业网点，有利于服务网点的拓宽，而且随着银证通等方式的普及，客户无须现场存取款。这样，券商就无须冒经营风险、承担过大压力去收购其他的营业部了。
业内人士认为，一直以来，管理层对证券营业部等资源的数量控制非常严格，这实际有着深层原因———政府不仅是证券市场的管理者，也是证券市场上一个独特的行为主体，它必须通过严格的金融管制来维护机构的利润空间、市场的稳定、社会的稳定，但政府也有着不同阶段的目标。在券商逐渐收缩甚至放弃自营业务的同时，经纪业务就成为券商未来突破的主要方向，因此，在至关重要的营业部网点设立上，管理层可能会让创新券商有一个自主创新的空间。
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