G天威(600550)第一季度季报

　　威保定天威保变电气股份有限公司2006 年第一季度报告

　　目录

　　§1 重要提示

　　§2 公司基本情况简介

　　§3 管理层讨论与分析

　　§4 附录

　　§1 重要提示

　　1.1 本公司董事会及其董事保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗

　　漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

　　1.2 公司全体董事出席董事会会议。

　　1.3 公司第一季度财务报告未经审计。

　　1.4 公司负责人丁强先生,主管会计工作负责人齐战胜先生,会计机构负责人黄超先生声：保证

　　本季度报告中财务报告的真实、完整。

　　§2 公司基本情况简介

　　2.1 公司基本信息

　　

股票简称 G天威

　　变更前简称

　　(如有)

　　股票代码 600550

　　董事会秘书 证券事务代表

　　姓名 张继承 王倩

　　联系地址 河北省保定市天威西路2222 号 河北省保定市天威西路2222 号

　　电话 [phone]

　　传真 [phone]

　　电子信箱 [e-mail] 、 [e-mail] [e-mail]

　　2.2 财务资料

　　2.2.1 主要会计数据及财务指标

　　币种:人民币

　　本报告期末 上年度期末数

　　本报告期末比上年

　　度期末增减(%)

　　总资产(元) 4,098,991,828.57 3,466,806,792.58 18.24

　　股东权益(不含少数股东权益)(元) 1,036,898,880.66 1,009,833,619.69 2.68

　　每股净资产(元) 3.14 3.06 2.61

　　调整后的每股净资产(元) 2.98 2.89 3.11

　　报告期 年初至报告期期末

　　本报告期比上年同

　　期增减(%)

　　经营活动产生的现金流量净额(元) -371,315,908.41 -371,315,908.41 -65.26

　　每股收益(元) 0.08 0.08 196.30

　　净资产收益率(%) 2.61 2.61 增加1.70 个百分点

　　扣除非经常性损益后的净资产收益率

　　(%)

　　2.60 2.60 增加1.69 个百分点

　　非经常性损益项目 金额(单位：元)

　　各种形式的政府补贴 282,159.86

　　扣除公司日常根据企业会计制度规定计提的资产减值准备后的其他156,022.91

　　各项营业外收入、支出

　　所得税影响数 -51,487.56

　　合计 386,695.21

　　2.2.2 利润表

　　单位: 元 币种:人民币 审计类型:未经审计

　　合并 母公司

　　项目

　　本期数 上年同期数 本期数 上年同期数

　　一、主营业务收入 763,467,466.59 308,698,191.92 400,988,660.16 218,572,549.31

　　减：主营业务成本 664,873,398.58 247,367,532.33 364,468,482.35 185,710,961.03

　　主营业务税金及附加 1,341,226.46 287,364.27 26,164.27

　　二、主营业务利润(亏损以“-”号填列)

　　97,252,841.55 61,043,295.32 36,520,177.81 32,835,424.01

　　加：其他业务利润(亏损以“-”号填列)

　　3,293,417.89 801,276.03 3,025,975.29 628,368.20

　　减: 营业费用 13,052,792.99 8,913,554.89 5,113,755.76 4,689,546.51

　　管理费用 29,708,703.69 19,939,898.39 15,176,424.09 12,795,525.81

　　财务费用 18,052,094.37 13,352,811.56 12,690,660.81 10,872,930.70

　　三、营业利润(亏损以“-”号填列) 39,732,668.39 19,638,306.51 6,565,312.44 5,105,789.19

　　加：投资收益(损失以“-”号填列) 7,669,395.48 2,295,207.07 20,950,666.06 7,792,783.69

　　补贴收入 282,159.86 95,440.02

　　营业外收入 165,597.63 54,596.94 65,760.00 53,233.34

　　减：营业外支出 9,574.72 49,932.63 582.04

　　四、利润总额(亏损总额以“-”号填列)

　　47,840,246.64 22,033,617.91 27,581,738.50 12,951,224.18

　　减：所得税 7,876,887.82 7,590,697.33 994,660.86 4,031,485.36

　　减：少数股东损益 12,898,097.85 5,523,181.76

　　加：未确认投资损失(合并报表填列)

　　五、净利润(亏损以“-”号填列) 27,065,260.97 8,919,738.82 26,587,077.64 8,919,738.82

　　2.3 报告期末股东总数及前十名无限售条件流通股股东持股表(已完成股权分置改革)

　　单位：股

　　报告期末股东总数(户) 24,758

　　前十名无限售条件流通股股东持股情况

　　股东名称(全称)

　　期末持有无限售条

　　件流通股的数量

　　种类

　　海通-中行-FORTIS BANK SA/NV 5,999,923 人民币普通股

　　中国银行-海富通收益增长证券投资基金 5,000,000 人民币普通股

　　深圳市柏越实业有限公司 3,792,559 人民币普通股

　　国际金融-渣打-GOVERNMENT OF SINGAPORE INVESTMENT

　　CORPORATION PTE LTD

　　3,687,553 人民币普通股

　　交通银行-海富通精选证券投资基金 2,500,000 人民币普通股

　　国际金融-汇丰-BILL & MELINDA GATES FOUNDATION 1,499,887 人民币普通股

　　国际金融-花旗-MARTIN CURRIE INVESTMENT MANAGEMENT

　　LIMITED

　　1,481,343 人民币普通股

　　招商证券-渣打-ING BANK N.V. 1,473,211 人民币普通股

　　申银万国-花旗-UBS LIMITED 1,467,600 人民币普通股

　　国泰君安-建行-香港上海汇丰银行有限公司 1,307,451 人民币普通股

　　§3 管理层讨论与分析

　　3.1 公司报告期内经营活动总体状况的简要分析

　　报告期内，公司面对变压器主要原材料价格一直居高不下且供应紧张的形势，克服生产任务量大、产品交货期短、重大产品多等困难，紧跟市场变化，采取多种措施加强货款回收，不断拓宽采购渠道，积极探索节材降耗新工艺，大力推进柔性生产管理方式，通过优化排产、建立产品完善周例会制度，全面提高生产效率，使公司一季度产量在去年大幅增长的前提下更上一个台阶。另外，公司于2006 年1 月全面中标贵州乌江构皮滩水电站价值1.588 亿元大单，于2 月被中国企业信息化500 强大会评选为“2005 年度中国企业信息化500 强”。

　　公司控股子公司保定天威英利新能源有限公司(以下简称：天威英利)主营业务为硅太阳能电池及配套产品的研制、生产、销售；公司的主要产品为硅片、太阳电池片、太阳电池组件、太阳能电源系统、光伏电站工程，是国内唯一具备完整产业链结构的光伏企业。目前天威英利二期扩建项目顺利投产，海外上市相关工作正在有序推进。该公司生产经营正常、订单饱满，产品供不应求，取得了较好的收益。

　　本报告期公司经营业绩比上年同期有较大幅度增长，截至本报告期末，公司实现主营业务收入76346.75 万元，比上年同期增长147.32%，利润总额4784.02 万元，比上年同期增长117.12%，净利润2706.53 万元，比上年同期增长203.43%。

　　3.1.1 占主营收入或主营业务利润总额10%以上的主营行业或产品情况

　　√适用□不适用

　　单位:元 币种:人民币 审计类型:未经审计

　　分产品 主营业务收入 主营业务成本 毛利率(%)

　　变压器 400,988,660.16 364,468,482.35 9.11

　　太阳能电池组件 288,028,750.55 245,046,627.19 14.55

　　3.1.2 公司经营的季节性或周期性特征

　　□适用√不适用

　　3.1.3 报告期利润构成情况(主营业务利润、其他业务利润、期间费用、投资收益、补贴收入与营业外收支净额在利润总额中所占比例与前一报告期相比的重大变动及原因的说明)

　　√适用□不适用

　　金额(人民币元) 占利润总额的比例(%)

　　项目

　　2006 年1—3 月2005 年 2006年1—3 月2005 年

　　利润总额 47,840,246.64 176,004,917.04 100 100

　　主营业务利润 97,252,841.55 388,215,614.43 203.29 220.57

　　其他业务利润 3,293,417.89 8,935,034.79 6.88 5.08

　　期间费用 60,813,591.05 241,320,875.70 127.12 137.11

　　补贴收入 282,159.86 11,900,661.27 0.58 6.76

　　投资收益 7,669,395.48 9,445,271.53 16.03 5.37

　　营业外收支净额 156,022.91 -1,170,789.28 0.33 -0.67

　　主营业务利润占利润总额比例较前一报告期减少的主要原因是由于铜线、变压器油等主要原材料价格在去年涨价的基础上继续上涨，使产品毛利率下降，主营业务利润降低所致。

　　期间费用占利润总额比例较前一报告期减少的主要原因是由于公司投资收益增加，使利润总额上升，因此期间费用与利润总额比例下降。

　　投资收益占利润总额比例较前一报告期增加的主要原因是由于公司柳州房地产项目收回800 万元投资收益所致。

　　营业外收支净额占利润总额比例较前一报告期增加的主要原因是公司处置固定资产产生的固定资产收益增加所致。

　　3.1.4 主营业务及其结构与前一报告期相比发生重大变化的情况及原因说明

　　□适用√不适用

　　3.1.5 主营业务盈利能力(毛利率)与前一报告期相比发生重大变化的情况及其原因说明

　　√适用□不适用

　　报告期内，由于铜线、变压器油等主要原材料价格在去年涨价的基础上继续上涨，使得公司的主营业务成本增加，导致公司产品毛利率下降7.25%。

　　3.2 重大事项及其影响和解决方案的分析说明

　　√适用□不适用

　　1) 购买商品、接受劳务的重大关联交易

　　单位:元 币种:人民币 审计类型:未经审计

　　关联方 交易内容 定价依据 交易金额 占同类交易金

　　额的比例(%)

　　保定天威集团有限公司 硅钢片、配件 市场价 292,091,096.01 100

　　保定天威电气设备结构有限公司 油箱 市场价 27,068,186.67 100

　　保定保菱变压器有限公司 变压器 市场价 19,627,316.88 100

　　保定天威集团电力线材有限公司 线材 市场价 30,059,804.68 51.80

　　和运电工器材有限公司 线材 市场价 8,257,707.25 14.23

　　2) 销售商品、提供劳务的重大关联交易

　　单位:元 币种:人民币 审计类型:未经审计

　　关联方 交易内容 定价依据 交易金额 占同类交易金

　　额的比例%

　　保定保菱变压器有限公司 材料 市场价 2,086,819.51 15.43

　　保定天威电气设备结构有限公司 材料 市场价 3,630,105.18 26.83

　　报告期内，公司与关联方进行的关联交易主要是公司正常生产经营中的采购和销售，是公司正常生产经营的需要，交易价格以市场价为基础，对公司本期及未来财务状况、经营成果不会产生不良影响。

　　3.3 会计政策、会计估计、合并范围变化以及重大会计差错的情况及原因说明

　　□适用√不适用

　　3.4 经审计且被出具"非标意见"情况下董事会和监事会出具的相关说明

　　□适用√不适用

　　3.5 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明

　　√适用□不适用

　　公司预计2006 年上半年净利润较2005 年上半年相比将大幅增加，预计增幅在100%左右，主要是由于母公司产量增长，销售收入大幅增长，并采取相应措施调整产品设计结构，控制采购成本，对主要用户产品进行调价，使母公司利润有较大增长；且公司控股子公司保定天威英利新能源有限公司二期已顺利投产，销售收入和利润有所增加所致。

　　3.6 公司对已披露的年度经营计划或预算的滚动调整情况

　　□适用√不适用

　　3.7 公司原非流通股东在股权分置改革过程中做出的特殊承诺及其履行情况

　　√适用□不适用

　　股东名称 特殊承诺

　　承诺

　　履行

　　情况

　　保定天威集

　　团有限公司

　　1、 获得流通权之日起三年内，天威集团承诺最低持股比例不低51%。

　　2、在上述最低持股条款的限制条件下，天威集团承诺其持有的非流通股份将自获得上市流通权之日起，在二十四个月内不上市交易或者转让；在上述承诺期期满后，通过上海证券交易所挂牌交易出售股份，出售数量占公司股份总数的比例在十二个月内不超过百分之五，在二十四个月内不超出百分之十；上述出售行为实施后，天威集团持股比例不低于51%；承诺通过证券交易所挂牌交易出售的股份数量，达到公司股份总数百分之一的，自该事实发生之日起两个工作日内做出公告。

　　履行

　　正常

　　保定惠源咨询服务有限公司

　　公司的非流通股份将自获得上市流通权之日起，至少在十二个月内不上市交易或者转让；在上述承诺期期满后，通过上海证券交易所挂牌交易出售股份，出售数量占公司股份总数的比例在十二个月内不超过百分之五；承诺通过证券交易所挂牌交易出售的股份数量，达到该公司股份总数百分之一的，自该事实发生之日起两个工作日内做出公告。

　　履行

　　正常

　　乐凯胶片股份有限公司持有的公司非流通股份将自获得上市流通权之日起，至少在十二个月内不上市交易或者转让。

　　履行

　　正常

　　河北宝硕集团有限公司持有的公司非流通股份将自获得上市流通权之日起，至少在十二个月内不上市交易或者转让。

　　履行

　　正常

　　保定天鹅股份有限公司持有的公司非流通股份将自获得上市流通权之日起，至少在十二个月内不上市交易或者转让。

　　履行

　　正常

　　保定天威保变电气股份有限公司

　　法定代表人： 丁强

　　2006 年4 月18 日

　　§4 附录

　　资产负债表

　　2006 年3 月31 日

　　编制单位: 保定天威保变电气股份有限公司

　　单位: 元 币种:人民币 审计类型:未经审计

　　合并 母公司

　　项目

　　期末数 期初数 期末数 期初数

　　流动资产：

　　货币资金 334,559,766.95 339,065,157.00 224,158,858.44 252,737,599.44

　　短期投资

　　应收票据 10,694,054.40 13,169,292.28 4,805,000.00 11,723,423.25

　　应收股利

　　应收利息

　　应收账款 659,032,077.52 624,060,981.12 485,811,787.68 448,038,148.34

　　其他应收款 71,741,103.63 63,734,973.90 17,167,582.11 13,384,451.73

　　预付账款 768,936,969.30 407,687,479.81 427,115,900.80 255,898,707.84

　　应收补贴款 7,013,710.18 627,382.99

　　存货 849,829,216.38 680,218,477.44 613,195,792.46 518,919,597.74

　　待摊费用 167,705.25 521,327.01

　　一年内到期的长期债权投资

　　其他流动资产

　　流动资产合计 2,701,974,603.61 2,129,085,071.55 1,772,254,921.49 1,500,701,928.34

　　长期投资：

　　长期股权投资 285,868,416.18 280,246,744.99 702,340,572.57 683,309,906.51

　　长期债权投资

　　长期投资合计 285,868,416.18 280,246,744.99 702,340,572.57 683,309,906.51

　　其中：合并价差 -2,898,110.65 -2,865,834.92

　　其中：股权投资差额

　　固定资产：

　　固定资产原价 986,194,357.36 983,464,703.08 543,172,792.19 541,744,652.19

　　减：累计折旧 302,822,404.83 286,067,426.49 252,934,129.08 244,536,131.13

　　固定资产净值 683,371,952.53 697,397,276.59 290,238,663.11 297,208,521.06

　　减：固定资产减值准备

　　固定资产净额 683,371,952.53 697,397,276.59 290,238,663.11 297,208,521.06

　　工程物资 1,126,158.09 579,559.25

　　在建工程 305,688,640.01 236,422,841.18 38,527,723.30 32,838,071.72

　　固定资产清理 18,550.00 18,800.00

　　固定资产合计 990,205,300.63 934,418,477.02 328,766,386.41 330,046,592.78

　　无形资产及其他资产：

　　无形资产 121,817,815.44 123,668,568.47

　　长期待摊费用 2,023,803.36 2,253,765.47

　　其他长期资产

　　无形资产及其他资产合计 123,841,618.80 125,922,333.94

　　递延税项：

　　递延税款借项

　　资产总计 4,098,991,828.57 3,466,806,792.58 2,803,361,880.47 2,514,058,427.63

　　流动负债：

　　短期借款 1,687,362,667.44 1,253,047,431.94 1,105,500,000.00 835,500,000.00

　　应付票据 113,896,193.74 164,348,386.14 80,000,000.00 145,000,000.00

　　应付账款 357,143,960.36 201,809,895.61 93,644,553.94 110,111,237.69

　　预收账款 519,379,218.18 395,171,074.02 454,253,096.75 351,793,488.92

　　应付工资 3,031,799.01 1,971,352.31

　　应付福利费 4,699,291.54 4,447,176.14 233,029.83 206,889.55

　　应付股利 8,404,880.24 7,804,880.24 7,804,880.24 7,804,880.24

　　应交税金 19,632,003.97 41,172,938.60 -856,551.95 18,363,595.87

　　其他应交款 1,318,005.07 915,737.15 555,377.00 565,448.19

　　其他应付款 57,120,529.15 113,608,546.85 6,127,456.93 18,119,572.07

　　预提费用 6,647,192.14 1,096,644.65 2,919,644.99

　　预计负债

　　一年内到期的长期负债

　　其他流动负债

　　流动负债合计 2,778,635,740.84 2,185,394,063.65 1,750,181,487.73 1,487,465,112.53

　　长期负债：

　　长期借款

　　应付债券

　　长期应付款

　　专项应付款

　　其他长期负债 10,952,000.00 10,952,000.00 10,562,000.00 10,562,000.00

　　长期负债合计 10,952,000.00 10,952,000.00 10,562,000.00 10,562,000.00

　　递延税项：

　　递延税款贷项

　　负债合计 2,789,587,740.84 2,196,346,063.65 1,760,743,487.73 1,498,027,112.53

　　少数股东权益 272,505,207.07 260,627,109.24

　　所有者权益(或股东权益)：

　　实收资本(或股本) 330,000,000.00 330,000,000.00 330,000,000.00 330,000,000.00

　　减：已归还投资

　　实收资本(或股本)净额 330,000,000.00 330,000,000.00 330,000,000.00 330,000,000.00

　　资本公积 497,764,784.93 497,764,784.93 497,764,784.93 497,764,784.93

　　盈余公积 62,622,091.17 62,622,091.17 50,295,909.22 50,295,909.22

　　其中：法定公益金 20,874,030.40 20,874,030.40 16,765,303.08 16,765,303.08

　　未分配利润 146,512,004.56 119,446,743.59 164,557,698.59 137,970,620.95

　　拟分配现金股利

　　外币报表折算差额

　　减：未确认投资损失

　　所有者权益(或股东权益)合计

　　1,036,898,880.66 1,009,833,619.69 1,042,618,392.74 1,016,031,315.10

　　负债和所有者权益(或股东权益)总计

　　4,098,991,828.57 3,466,806,792.58 2,803,361,880.47 2,514,058,427.63

　　公司法定代表人:丁强 主管会计工作负责人: 齐战胜 会计机构负责人: 黄超

　　利润表

　　2006 年1-3 月

　　编制单位: 保定天威保变电气股份有限公司

　　单位: 元 币种:人民币 审计类型:未经审计

　　合并 母公司

　　项目

　　本期数 上年同期数 本期数 上年同期数

　　一、主营业务收入 763,467,466.59 308,698,191.92 400,988,660.16 218,572,549.31

　　减：主营业务成本 664,873,398.584 247,367,532.33 364,468,482.35 185,710,961.03

　　主营业务税金及附加 1,341,226.46 287,364.27 26,164.27

　　二、主营业务利润(亏损以“-”号填列)

　　97,252,841.55 61,043,295.32 36,520,177.81 32,835,424.01

　　加：其他业务利润(亏损以“-”号填列)

　　3,293,417.89 801,276.03 3,025,975.29 628,368.20

　　减: 营业费用 13,052,792.99 8,913,554.89 5,113,755.76 4,689,546.51

　　管理费用 29,708,703.69 19,939,898.39 15,176,424.09 12,795,525.81

　　财务费用 18,052,094.37 13,352,811.56 12,690,660.81 10,872,930.70

　　三、营业利润(亏损以“-”号填列) 39,732,668.39 19,638,306.51 6,565,312.44 5,105,789.19

　　加：投资收益(损失以“-”号填列) 7,669,395.48 2,295,207.07 20,950,666.06 7,792,783.69

　　补贴收入 282,159.86 95,440.02

　　营业外收入 165,597.63 54,596.94 65,760.00 53,233.34

　　减：营业外支出 9,574.72 49,932.63 582.04

　　四、利润总额(亏损总额以“-”号填列)

　　47,840,246.64 22,033,617.91 27,581,738.50 12,951,224.18

　　减：所得税 7,876,887.82 7,590,697.33 994,660.86 4,031,485.36

　　减：少数股东损益 12,898,097.85 5,523,181.76

　　加：未确认投资损失(合并报表填列)

　　五、净利润(亏损以“-”号填列) 27,065,260.97 8,919,738.82 26,587,077.64 8,919,738.82

　　公司法定代表人:丁强 主管会计工作负责人: 齐战胜 会计机构负责人: 黄超

　　现金流量表

　　2006 年1-3 月

　　编制单位: 保定天威保变电气股份有限公司

　　单位:元 币种:人民币 审计类型:未经审计

　　项目 合并 母公司

　　一、经营活动产生的现金流量：

　　销售商品、提供劳务收到的现金 720,247,889.45 451,047,696.60

　　收到的税费返还 718,283.16

　　收到的其他与经营活动有关的现金 16,889,130.07 7,552,180.56

　　现金流入小计 737,855,302.68 458,599,877.16

　　购买商品、接受劳务支付的现金 963,807,190.77 655,992,990.87

　　支付给职工以及为职工支付的现金 37,008,665.32 26,875,399.20

　　支付的各项税费 31,764,327.22 20,151,271.14

　　支付的其他与经营活动有关的现金 76,591,027.78 27,559,973.89

　　现金流出小计 1,109,171,211.09 730,579,635.10

　　经营活动产生的现金流量净额 -371,315,908.41 -271,979,757.94

　　二、投资活动产生的现金流量：

　　收回投资所收到的现金

　　其中：出售子公司收到的现金

　　取得投资收益所收到的现金 12,940,000.00 13,920,000.00

　　处置固定资产、无形资产和其他长期资产而收回的现金 5,008,000.00

　　收到的其他与投资活动有关的现金 790,449.90 593,012.99

　　现金流入小计 18,738,449.90 14,513,012.99

　　购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金 65,224,930.79 5,558,322.25

　　投资所支付的现金 22,310,000.00 22,270,000.00

　　支付的其他与投资活动有关的现金 3,249.58 3,242.58

　　现金流出小计 87,538,180.37 27,831,564.83

　　投资活动产生的现金流量净额 -68,799,730.47 -13,318,551.84

　　三、筹资活动产生的现金流量：

　　吸收投资所收到的现金

　　其中：子公司吸收少数股东权益性投资收到的现金

　　借款所收到的现金 780,669,000.00 582,000,000.00

　　收到的其他与筹资活动有关的现金 18,941,941.54

　　现金流入小计 799,610,941.54 582,000,000.00

　　偿还债务所支付的现金 346,177,140.50 312,000,000.00

　　分配股利、利润或偿付利息所支付的现金 17,461,787.28 13,269,876.77

　　其中：支付少数股东的股利

　　支付的其他与筹资活动有关的现金 288,284.21 10,554.45

　　其中：子公司依法减资支付给少数股东的现金

　　现金流出小计 363,927,211.99 325,280,431.22

　　筹资活动产生的现金流量净额 435,683,729.55 256,719,568.78

　　四、汇率变动对现金的影响 -73,480.72

　　五、现金及现金等价物净增加额 -4,505,390.05 -28,578,741.00

　　补充材料

　　1、将净利润调节为经营活动现金流量：

　　净利润 27,065,260.97 26,587,077.64

　　加：少数股东损益(亏损以“-”号填列) 12,898,097.85

　　减：未确认的投资损失

　　加：计提的资产减值准备 251,454.75

　　固定资产折旧 16,757,338.62 8,397,997.95

　　无形资产摊销 1,850,753.03

　　长期待摊费用摊销 229,962.11

　　待摊费用减少(减：增加) 353,621.76

　　预提费用增加(减：减少) 4,186,267.00 2,919,644.99

　　处理固定资产、无形资产和其他长期资产的损失(减:收益)

　　-78,694.64

　　固定资产报废损失

　　财务费用 17,881,619.97 12,690,660.81

　　投资损失(减：收益) -7,669,395.48 -20,950,666.06

　　递延税款贷项(减：借项)

　　存货的减少(减：增加) -168,226,809.33 -94,408,787.13

　　经营性应收项目的减少(减：增加) -453,974,623.75 -204,807,408.38

　　经营性应付项目的增加(减：减少) 178,046,497.83 -1,752,715.59

　　其他 -887,259.10 -655,562.17

　　经营活动产生的现金流量净额 -371,315,908.41 -271,979,757.94

　　2.不涉及现金收支的投资和筹资活动：

　　债务转为资本

　　一年内到期的可转换公司债券

　　融资租入固定资产

　　3、现金及现金等价物净增加情况：

　　现金的期末余额 334,559,766.95 224,158,858.44

　　减：现金的期初余额 339,065,157.00 252,737,599.44

　　加：现金等价物的期末余额

　　减：现金等价物的期初余额

　　现金及现金等价物净增加额 -4,505,390.05 -28,578,741.00

　　公司法定代表人:丁强 主管会计工作负责人: 齐战胜 会计机构负责人: 黄超

　　保定天威保变电气股份有限公司董事和高管人员

　　对公司2006 年第一季度报告的书面确认意见

　　根据《证券法》第68 条的规定和《关于做好上市公司2006 年第一季度季度报告披露工作的通知》的有关要求，我们作为公司的董事和高级管理人员，在全面了解和审核公司2006 年第一季度报告后，认为：

　　1、公司严格按照股份制公司财务制度规范运作，公司2006 年第一季度报告公允地反映了公司本报告期的财务状况和经营成果；

　　2、我们保证公司2006 年第一季度报告所披露的信息真实、准确、完整，承诺其中不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

　　签名：丁强 张金琢 边海青 苏士英 杨明进 张喜乐 王世定 徐国祥 杨国旺

　　郭爱华 利玉海 张继承 李明亮 齐战胜

　　2006 年4 月18 日