G中宝定向增发12亿股 换取38亿房地产资产

　　□本报记者 陈建军 赵旭

　　总股本仅约3.13亿股的G中宝要变成“巨无霸”了。G中宝今天刊登董事会决议公告说，公司将向第一大股东浙江新湖集团股份有限公司定向发行12亿股股份，以置入其旗下总计38.52亿元的资产。G中宝此次定向增发的股份数量，虽然没有此前G京东方和G上汽的15亿股、32.75亿股多，但其总股本的增幅却是最大的。

　　G中宝此次向新湖集团定向发行的12亿股，发行价格为每股3.21元，即公司第五届董事会第二十次 会议决议公告日前二十个交易日公司股票的均价。新湖集团以其持有的14家房地产类子公司股权作为支付对价，这些房地产公司多分布在浙江、安微、江西、江苏、辽宁等地。浙江东方资产评估有限公司出具的资产评估报告说，置入资产的定价为38.52亿元。

　　G中宝董事会认为，此次向大股东定向增发的交易，能够实现公司的业务转型，形成公司的核心

竞争力，提高公司的盈利水平，有利于公司的可持续发展，符合公司及全体股东的利益。

　　G中宝提供的资料显示，交易完成后，公司的总资产规模增加168%，净资产规模增加200%，负债总额增加159%，但资产负债率由原来的71%下降到68.52%。此外，根据2005年相关数据计算，公司的主营业务收入增长97%，净利润增长1645%，净资产收益率增长775%，每股收益增长609%。预测2006年、2007年的每股收益，分别为0.15元、0.27元。

　　目前，新湖集团共持有G中宝3.13亿股总股本的25.32%，为公司第一大股东。G中宝的公告说，新湖集团以资产认购新增股份触发要约收购，需要向中国

证监会申请豁免履行要约收购义务。此外，该方案尚需经股东大会批准，并经中国证监会审核同意且豁免新湖集团全面要约收购义务后方可实施。

　　如果G中宝的此次定向增发获准实施，其总股本将增加到15.13亿股，比现在劲增383.68%。通过定向增发将总股本增加这么多，G中宝可能是到目前为止增幅最高的。据WIND统计，虽然G京东方、G上汽在此之前准备实施的定向增发使公司股份分别增加多达15亿股和32.75亿股，但它们总股本的增幅也分别仅约168%和100%。