本钢整体上市方案获证监会核准

　　公司向集团定向增发20亿股收购资产，实现一体化产业链

　　证券时报记者 马 智

　　本报讯 继鞍本钢铁集团公司旗下的G鞍钢(资讯 行情 论坛)(000898)实现整体上市后，另一家公司G本钢(000761)也于今日发出《本钢板材(资讯 行情 论坛)股份有限公司重大资 产购买报告书》。公告称：中国证监会核准该公司向本钢集团发行20亿股的普通股购买本钢集团的相关资产，并同意豁免本钢集团的要约收购义务。

　　早在2005年12月31日，G本钢推出股改方案之际，表示将通过捆绑股改实现公司整体上市。公司确定的整体上市方案是：向本钢集团新增发行不超过20亿流通A股收购本钢集团下属一炼铁厂、二炼铁厂、冷轧厂、特钢厂等钢铁主业资产，实现整体上市。整体上市后，G本钢将拥有烧结、焦化、炼铁、炼钢、冷轧、热轧、镀锌、彩涂等一整套现代化钢铁生产工艺流程及相关配套设施，形成一体化的

钢铁产业链。　

　　与A+H股的G

鞍钢有所不同的是，G本钢为A+B股。两家上市公司相同的是，双方的大股东都采用定向募集的方式，收购集团优质资产实现整体上市。G鞍钢通过拟新增29.7亿流通A股股份收购鞍钢集团持有的新钢铁公司100%股权；G本钢则拟新增不超过20亿流通A股，收购本钢集团钢铁主业资产。

　　G本钢副总经理、董事会秘书梁广德告诉记者，钢铁行业的竞争正逐渐演化为产业链的竞争。G本钢上市时，只拿出了本钢集团的经营钢铁板材业务的资产和负债进行重组上市，上下游的资产留在了本钢集团。因此，收购前公司对集团依赖性很大，与本钢集团及其他关联方存在大量的关联交易。梁广德说，实现整体上市后，将会给公司带来积极和重要的影响。主要体现在打造一体化产业链，优化产品结构，扩大生产规模，提升收益水平，减少关联交易等方面。

　　本次收购完成后，G本钢将拥有自炼铁至冷热轧轧制“一体化”的产业链，各生产环节的利润均将在G本钢集中体现，此外，并且随着生产、管理、研发、销售等方面协同效应的释放，公司的综合成本会内涵式的降低，从而增加公司的收益水平。收购后新公司形成产业链一体化后，G本钢在生产上下游、辅助设施之间的配比将更为平衡。

　　随着本次发行新股和收购工作的完成，G本钢将实现跨越式发展，公司将拥有本钢集团焦化、烧结、炼铁、炼钢、轧钢等整套现代化钢铁生产工艺流程及相关配套设施，并拥有了与之配套的

能源动力系统，为全面提升参与钢铁行业的竞争奠定了坚实的基础。