孙霖

　　记者从多方渠道了解到，自5月起，北京市各券商营业部将被要求每月向证券业协会报备上月客户佣金水平情况，佣金水平下降幅度较大的营业部将被列入重点关注名单，协会将对其进行佣金现场检查，对违反佣金率规定的营业部，协会将采取责令整改、录入诚信档案等监管措施。分析人士指出，协会此举意在维护行业佣金水平，遏制佣金价格战。

　　营业部需每月上报佣金率

　　此前有媒体报道，5月起，北京地区券商佣金率将设立不低于万分之七点五的下限，而协会同时要求券商每月上报佣金率，则是为配合佣金率下限规定，便于对营业部佣金率逐月监控。

　　记者了解到，本次协会下发的相关文件规定，北京地区各券商营业部自5月1日起，每月前五个工作日内，都必须向协会上报上月客户交易佣金水平情况，同时要求各证券营业部今后要将客户佣金水平报备作为常规性工作，建立报备档案，并安排专人负责相关工作。协会将对营业部上报的客户佣金水平进行不定期抽查，对违反规定的营业部采取一系列自律监管措施。

　　“协会要求每月上报佣金水平，主要是为了对行业佣金水平进行监督，防止券商之间的价格战和恶性竞争。”知情人士透露，本次通知中还提出，协会将按月跟踪全国证券营业部的信访投诉情况和佣金水平变动情况，把信访投诉上升及佣金水平下降幅度位于全国前列的证券营业部列入重点关注名单，由地方证券业协会进行佣金现场检查。

　　“这次对券商佣金水平的监控是比较严的，以后每月都要向上报备佣金率，形成惯例之后，再想私自降低佣金会面临比较大的压力。”一位券商营业部工作人员向记者透露。

　　执行效果有待观察

　　“严格控制佣金率对行业来说是一件好事，大家都统一一个标准，亏本拉人这种恶性竞争就会少一些。”一位南方大型券商营业部工作人员向记者介绍，“不过，从短期来看，肯定也有一些小型券商感到压力，因为有些小规模券商的策略就是通过低价竞争，哪怕暂时的亏本来赢得更多的市场份额。没有了价格优势，规模小的券商要想吸引客户就需要另想办法了。”

　　虽然大部分业内人士认为，设立佣金率下限可以避免恶性竞争，利于行业整体长远发展，但是这一规定能否真正贯彻实行，还有待时间检验。“去年协会也搞过类似的成本佣金报备，但是后来大家也没有严格执行，主要是经纪业务市场面临饱和的状态，各家券商提供的服务又很同质化，总会有人想办法突破价格底线争取更多的客源。”上述人士指出，经纪业务要想真正走出价格战的泥潭，还需要券商在服务的专业化、个性化和差异化上多下功夫，“不过这还需要一个过程，协会的规定可以理解成为经纪业务的转型争取时间。”