中国石化(600028)2005年第1季度报告

　　1.1中国石油化工股份有限公司(“中国石化(资讯 行情 论坛)”)董事会及其董事保证本季度报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。

　　1.2 本季度报告已经中国石化第二届董事会第十七次会议审议通过。

　　1.3 本季度财务报告未经审计。

　　1.4中国石化董事长陈同海先生，总裁王天普先生，董事、高级副总裁兼财务总监张家仁先生及会计机构负责人刘运先生声明并保证本季度报告中财务报告的真实、完整。

　　§2 中国石化基本情况

　　2.1 中国石化基本情况简介

　　2.2 财务资料

　　2.2.1主要会计数据及财务指标

　　2.2.1.1按中国会计准则及制度编制的主要会计数据及财务指标

　　2.2.1.2 按国际财务报告准则编制的主要会计数据及财务指标

　　注：本公司对本报告中按照国际财务报告准则编制的二零零四年第一季度数据作了重报，详细说明请参阅本季度报告3.3.2节。

　　2.2.2 利润表

　　本小节为截至二零零五年三月三十一日止第一季度按中国会计准则及制度和按国际财务报告准则编制的利润表，连同二零零四年同期数据的比较。

　　2.2.2.1 按中国会计准则及制度编制的利润表

　　注：1、母公司为中国石油化工股份有限公司；

　　合并为中国石油化工股份有限公司及其附属公司；

　　2、此项目为(冲回)超出长期股权投资金额的未确认的投资损失。

　　2.2.2.2 按国际财务报告准则编制的合并利润表

　　2.2.3 按中国会计准则及制度和国际财务报告准则编制的二零零五年第一季度本公司的净利润和报告期末股东权益的差异

　　2.2.3.1 就中国会计准则及制度和国际财务报告准则之重大差异对净利润的影响分析如下：

　　截至三月三十一日止

　　三个月期间

　　二零零五年 二零零四年

　　人民币 人民币

　　百万元 百万元

　　按中国会计准则及制度编制

　　的会计报表之净利润 9，004 7，430

　　调整：

　　开办费 457 (44)

　　油气资产折旧190 237

　　一般性借款费用资本化(已扣除折旧影响) 108 94

　　未确认的投资损失 63 (67)

　　收购中国石化新星 29 29

　　收购天津石化、洛阳石化、

　　中原石化和催化剂厂 - 460

　　土地使用权重估8 8

　　商誉摊销 7 -

　　政府补助 1 -

　　油气资产的清理报废(已扣除折旧影响)(103) 572

　　以上调整对税务之影响 (120) (412)

　　以上调整对少数股东损益之影响(7) (1)

　　按国际财务报告准则编制的会计报表

　　之本公司股东应占利润 9，637 8，306

　　2.2.3.2 就中国会计准则及制度和国际财务报告准则之重大差异对股东权益的影响分析如下：

　　于二零零五年 于二零零四年

　　三月三十一日 十二月三十一日

　　人民币 人民币

　　百万元 百万元

　　按中国会计准则及制度编制

　　的会计报表之股东权益 195，417 186，350

　　调整：

　　开办费 -(457)

　　油气资产折旧 11，884 11，694

　　一般性借款费用资本化 1，778 1，670

　　收购中国石化新星 (2，666) (2，695)

　　土地使用权重估 (1，303) (1，311)

　　商誉 7-

　　政府补助(604) (605)

　　油气资产的清理报废 3，280 3，383

　　长期资产减值准备 (113) (113)

　　以上调整对税务之影响 (5，166) (5，046)

　　以上调整对少数股东权益之影响163 170

　　按国际财务报告准则编制的会计报表

　　之本公司股东应占权益 202，677 193，040

　　2.3报告期末股东总数及前十名流通股股东持股表

　　2.4 经营业务回顾

　　二零零五年第一季度，中国经济继续保持快速增长，国内石油和石化产品需求保持了增长。国际原油价格继续震荡攀升。本公司以市场为基础，努力扩大经营量，优化生产经营，在油气产量、原油加工量、成品油销量、乙烯产量等方面均取得较好成绩，实现了良好的经营业绩。

　　勘探及开采板块：本公司加大勘探开发力度，东部老区隐蔽油气藏勘探成效显著，西部塔河油田勘探取得重要进展，同时加快重点地区产能建设，实现了原油稳产、天然气产量有所上升。

　　炼油板块：本公司根据国内成品油价格从紧控制的形势，不断优化加工方案和产品结构，提高高附加值产品产量；优化资源配置和运输，充分利用高低硫原油价差，增加高硫原油加工量，炼油装置在高负荷下平稳运行。

　　营销和分销板块：本公司产销密切配合，努力满足国内成品油持续旺盛的需求，国内成品油销售量同比有较大幅度提高，同时采取措施提高零售量、配送量，零售量和配送量占国内总经销量的比例稳步上升。

　　化工板块：本公司继续坚持“紧贴市场，全产全销”的经营策略，强化产品结构调整和销售结构优化，合成树脂、合成橡胶、合纤单体及聚合物等主要化工产品产量均有不同程度的增加。合成树脂专用料和差别化纤维等高附加值产品产量进一步提高。第一季度，上海赛科合资乙烯项目顺利试车。

　　第一季度主要生产经营情况

　　注：1、单站加油量为折合年平均数；

　　2、2004年第一季度数据为已包括2004年从中国石油化工集团公司及其附属公司(本公司除外)「中国石化集团」收购的化工类资产的备考数据。

　　资本支出：本公司第一季度资本支出约人民币113.59亿元。勘探开发板块资本支出约人民币44.51亿元，新建原油产能60万吨/年，新建天然气产能0.9亿立方米。炼油板块资本支出约人民币12.56亿元，甬沪宁原油管道二期工程正在收尾，扬子、金陵炼油改造工程先后投产，燕山、广州炼油改造以及沿江原油管道等项目正在加紧建设。化工板块资本支出约人民币8.04亿元，茂名乙烯改扩建工程、上海石化(资讯 行情 论坛)乙二醇改造项目、扬子石化(资讯 行情 论坛)PTA改造项目、高桥ABS装置以及化肥原料煤代油改造等重点项目进展顺利。销售板块资本支出约人民币47.19亿元，西南成品油管道建设正在收尾，新建、收购以及改造加油站工作正在按计划进行。总部及其它资本支出约人民币1.29亿元，ERP等信息化建设进展顺利。

　　另外，上海赛科、岳阳煤气化(资讯 行情 论坛)、扬巴一体化等合资合作项目资本支出约人民币12.92亿元。

　　§3 管理层讨论与分析

　　3.1 本公司报告期内经营活动总体状况的简要分析

　　二零零五年第一季度，按中国会计准则及制度，本公司主营业务收入为人民币1，690.40亿元，同比增长36.89%，净利润为人民币90.04亿元，同比增长21.18%。

　　二零零五年第一季度，按国际财务报告准则，本公司营业额及其它经营收入为人民币1，741.27亿元，同比增长34.35%，本公司股东应占利润为人民币96.37亿元，同比增长16.02%。

　　3.1.1 占主营收入或主营业务利润总额10%以上的主营行业或产品情况

　　√适用 不适用

　　按中国会计准则及制度编制的分行业资料如下：

　　注：毛利率＝主营业务利润/主营业务收入

　　按国际财务报告准则编制的分行业资料如下：

　　3.1.2 公司经营的季节性或周期性特征

　　适用 √不适用

　　3.1.3本报告期利润构成情况(按中国会计准则及制度编制的主营业务利润、其他业务利润、期间费用、投资收益、补贴收入与营业外收支净额在利润总额中所占比例与前一报告期相比的重大变动及原因的说明)

　　√适用 不适用

　　重大变动及原因的说明：

　　主营业务利润

　　主营业务利润占利润总额比例为189.78%，比上年同期的215.23%下降25.45个百分点，主要原因是：二零零五年第一季度原油、成品油和化工产品价格继续处于高位，本公司抓住国内成品油、化工产品需求旺盛的市场机遇，努力开拓市场，扩大销量，主营业务收入大幅增长，但产品收入的增长幅度小于原料成本的增长幅度，主营业务利润与上年季度的平均值人民币288.06亿元相比略降0.56%；而利润总额较上年季度平均值增长12.78%，利润总额增长幅度较大。所以主营业务利润占利润总额的比例比上年下降。

　　营业外收支净额

　　二零零四年本公司处置资产和提取长期资产减值准备人民币89.32亿元，而二零零五年第一季度仅有较小数额的处置资产。

　　3.1.4 主营业务及其结构与前一报告期相比发生重大变化的情况及原因说明

　　适用 √不适用

　　3.1.5 按中国会计准则及制度编制的主营业务盈利能力(毛利率)与前一报告期相比发生重大变化的情况及其原因说明

　　适用 √不适用

　　3.2 重大事项及其影响和解决方案的分析说明

　　√适用 不适用

　　3.3 会计政策、会计估计、合并范围变化以及重大会计差错的情况及原因说明

　　√适用 不适用

　　3.3.1 按照中国会计准则及制度编制之二零零五年第一季度会计报表

　　本公司在编制二零零五年第一季度会计报表时所执行的会计政策、采用的会计估计及会计报表合并范围与二零零四年度报告相比无重大变化。本公司在二零零五年第一季度会计报表并没有因重大会计差错而需进行追溯调整的事项。

　　3.3.2 按照国际财务报告准则编制之二零零五年第一季度会计报表

　　3.3.2.1编列基准

　　根据于二零零四年十二月二十一日的临时股东大会决议，本公司向中国石油化工集团公司收购天津石化公司(「天津石化」)、洛阳石化总厂(「洛阳石化」)、中原石油化工有限责任公司(「中原石化」)、广州石化总厂(「广州石化」)和若干催化剂厂(「催化剂厂」)的权益(以下统称为「收购石化资产及催化剂资产」)。

　　由于本公司、天津石化、洛阳石化、中原石化、广州石化和催化剂厂均共同在中国石油化工集团公司的控制下，收购石化资产及催化剂资产被视为「共同控制下企业的合并」，并按类似股权联合法的重组共同控制下业务的方式编制。因此，被收购的天津石化、洛阳石化、中原石化、广州石化和催化剂厂的资产和负债，均已按历史数额列示，而本公司于合并前各期间的会计报表已因合并天津石化、洛阳石化、中原石化、广州石化和催化剂厂而重新编制。中国石油化工集团公司于这些收购中保留了部分资产，其中主要为物业、厂房及设备以及在建工程。这些被保留的资产已作为分派并反映于股东权益中。收购的作价均已作为权益交易反映。

　　本公司于以前期间已披露二零零四年第一季度的经营成果，因合并天津石化、洛阳石化、中原石化、广州石化和催化剂厂(统称为「被收购集团成员」)而重新编制，摘要如下：

　　于上述列示期间，本公司与被收购集团成员之间所有重大的交易已作抵销。

　　3.3.2.2会计政策

　　国际会计准则委员会制定和修改了一系列的国际财务报告准则和国际会计准则(统称为「新的国际财务报告准则」)并于二零零五年一月一日及以后生效，本公司在编制二零零五年第一季度会计报表时己按新的国际财务报告准则修订了本公司的会计政策。按新执行的《国际财务报告准则》第3号？？？「企业合并」的规定，商誉不再进行摊销，但需要评估商誉于报告期内是否有减值迹象。除上述商誉的会计政策外，新的国际财务报告准则对本公司本期间的经营情况和财务状况无产生重大影响。

　　3.4 经审计且被出具非标意见情况下董事会和监事会出具的相关说明

　　适用 √不适用

　　3.5 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明

　　适用 √不适用

　　3.6 本公司对已披露的年度经营计划或预算的滚动调整情况

　　适用 √不适用

　　3.7 本季度报告以中英文两种语言印制，在对两种文体的说明上存在歧义时，以中文为准。

　　承董事会命

　　陈同海

　　董事长

　　中国北京，二零零五年四月二十八日