随后拟H股发行

　　任亮

　　2008年12月1日公司设立，今年8月26日通过证监会发审委IPO审核，9月1日起开始询价，9月9日网上申购发行A股，而随后也将开始H股发行，中国冶金科工股份有限公司(下称：“中国中冶”)此次先A后H发行可谓神速。

　　深圳某券商投行人士分析，这或许是因为拟在上证所上市的公司并不多。去年过会的大盘股，除了招商证券，都已经发行完毕，而招商证券可能还需解决一些问题后才能发行，因此中国中冶在此时发行也属正常。而且，中国中冶在发行A股后，还将发行H股，这也可能是其先于中船重工、中国北车等率先发行的一个原因。

　　中国中冶急于上市还有一个重要原因，就是对资金的迫切需求。公司招股意向书中提示：“作为以工程承包为主业的特大型企业，本公司对于流动资金的需求量较大。同时，由于本公司业务近年来迅速扩大，大量的新项目实施、新业务开发、新市场领域的开拓等都需要较多的资本金支出，从而有可能进一步增加本公司的资金需求。”

　　中国中冶此次拟发行不超过35亿股A股。其中，本次发行回拨机制启动前，网下初始发行规模不超过 14 亿股，约占本次发行规模的 40%；网上资金申购部分不超过21 亿股，约占本次发行规模的60%。A股拟募集资金约168.48亿元，主要用于阿富汗艾娜克铜矿项目、国家钢结构工程技术研究中心创新基地等10个项目。

　　本次A 股发行后，中国中冶拟随后进行向境外投资者的H 股发行，拟公开发行的H 股发行价不低于A 股的发行价格。本次拟发行不超过26.10 亿股H 股，至多占A 股和H 股发行完成后股本总额的13.66%。H 股发行后，如果全额行使超额配售选择权，则最终将发行不超过30.015 亿股H 股，占A 股和H 股发行完成后股本总额的15.39%。

　　据招股意向书介绍，中国中冶是以工程承包、资源开发、装备制造及房地产开发为主业的多专业、跨行业、跨国经营的特大型企业集团。其中，工程承包是目前该公司最具竞争实力、收入总额最高的业务。

　　中国中冶上半年实现营业收入749.92亿元，营业利润26.80亿元，归属于母公司所有者净利润20.83亿元。不过，经相关会计处理后，截至6月30日归属母公司的每股净资产仅为0.30 元。