上交所课题报告建议：券商要提高风险控制能力

　　“上证联合研究计划”　一项课题报告建议

　　券商要提高风险控制能力

　　本报讯 (记者 黄婷) 提高风险意识和风险控制能力对券商的重要性为多少？上海证券交易所组织业内专家最新完成的一项“上证联合研究计划”课题报告以亚洲金融风暴为历 史背景，以百富勤、正达和香港大福证券集团三个证券机构为主要案例，从正反两方面分析了香港证券公司的运作方式及其风险意识和风险控制能力对公司存亡的重要性，总结了破产企业带给人们的深刻教训和成功企业屹立不倒的内在原因。报告期望正反两方面的案例能给内地证券机构一些启示。

　　该课题报告名为《香港证券公司运作案例研究及对内地券商的启示》。报告通过正反案例分析并建议：首先，证券机构要有清醒的风险意识，要在进取的业务扩张和严格的风险控制之间取得平衡；第二，要加强风险管理；第三，对上市或发债企业不宜过度包装；第四，董事必须要负起相应的责任，而有丰富行业经验的非执行董事也是加强内部监控的重要手段；第五，加强集团的内部审计及内部的权力制衡机制，防止个人权利无限扩大；第六，中介机构应该发挥应有的约束作用；最后，金融监管需要不断改进和加强，要杜绝监管工作中的灰色地带。