东风汽车上市募资约七成用于偿还银行债务

　　首日股价涨8.8%，为国内汽车企业香港上市树立模板

　　昨日，中国汽车业三大集团之一的东风汽车(资讯 行情 论坛)终于实现了赴港上市的夙愿。东风汽车集团股份有限公司(0489.HK　)首日挂牌，市前交易开报1.63港元，最终以1.74港元收市，较招股价1.6港元高8.8%。

　　东风汽车上市标志着该集团重组正式完成，不仅使其成为中国汽车行业最大的上市公司，也是2005年全球汽车行业最大IPO项目。有关专家认为，东风汽车上市历程将为上汽、

北汽、长安等大型汽车集团赴港上市铺平了道路。

　　首日股价涨8.8%

　　东风汽车发行24.83亿股H股上市，其中10%公开发售，发行国际配售部分共获得7倍认购，香港公开部分获得2倍认购，表现较为理想。发行价为1.60港元，在1.45—1.85港元的发行价格区间的中间部分定价。如按招股价计算，东风汽车首日上市时市值将为132.44亿港元。

　　在昨日股市表现当中，东风汽车市前交易开报1.63港元，其后最多升至1.81港元的高位，最终以1.74港元收市，较招股价1.6港元高8.8%。有关分析师认为，东风上述表现尚可。在东风香港上市消息以及11月车市销量统计的刺激下，昨日国内汽车股全面飘红。

　　合资公司成主要赢利点

　　据介绍，东风汽车此次将旗下优质资产悉数置入上市公司。这既包含了东风集团股份直接持股的13家公司和2家分支机构，也包括了东风集团股份间接持股的东风汽车有限公司下属80家各级附属公司。其中，神龙汽车、东风本田零部件、

东风日产、东风本田、东风本田发动机以及持有两家A股上市公司的东风汽车有限公司，将是其最主要的赢利点。

　　还贷将成首要任务

　　东风上市之后募集的资金将有约七成用于偿还银行债务。东风汽车发言人胡信东称，这是由于东风在上市之前通过向银行借款回购股权。

　　据介绍，东风汽车此前进行了大规模重组，通过向银行贷款回购旗下神龙等合资公司的股权。该公司今后需要偿还对中国华融资产管理、中国信达资产管理、国家开发银行及中国

长城资产管理等资产管理公司的债务。

　　据资料显示，东风至今年6月底长短期银行贷款共约100亿元人民币，而手头现金66亿元人民币。该公司于2006年3月前需要偿还的款项为21.8亿元人民币。

　　本报记者　乐国星