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　　新浪财经讯 08月28日消息，瑞银发表报告指，世茂房地产上半年业绩优于市场预测，指业绩及今年以来销售情况，反映其调整产品组合及销售策略已见效，令盈利及财务状况改善。该行重申其“买入”评级，续以该股为首选之一；目标价由13.1元上调至13.8元，对应今年预测市盈率由8.1倍上调至8.5倍。

　　报告指出，世房中期核心盈利按年跌17%至17亿元人民币(下同)，较市场预测高9%、符合瑞银预期；毛利率下跌6个百分点至34%，亦符合预期。公司不派中期息，管理层指引全年派息率30%至40%。

　　至8月份下旬，世房合约销售达到300亿元，完成全年目标98%。公司预期销售势头可持续至下半年，全年合约销售不低于400亿元。假设下半年可售货源385亿元的去化率约45%，则公司全年应可完成400亿元的合约销售。

　　管理层将上半年毛利率下跌，归因于主要针对大单位割价促销的清存货行动。公司预测明年毛利率将有改善，因盈利水平较好的更多新产品，将在今年下半年推出，公司称下半年将更多关注毛利率情况。