新浪财经讯 04月26日消息,法巴发表研究报告,指目前是买入汇控的机会,因现价不昂贵,只相当预测2010年市帐率1.43倍,指估值已反映去年第4季疲弱业绩,指该股已跑输大市约9%,并指可受惠亚洲及拉丁美州市场的复苏。
法巴指,重申其“买入”的投资评级,但下调汇丰控股的目标价,由114.58元降至101.03元,但指潜在升幅仍达25%,估计汇控今明两年派息比率各为55%及40%,但仍要关注巴塞尔三期落实的具体细则。
法巴下调汇控预测2010年及2011年每股盈利预测各37%及21%,各至0.61美元及1.34美元,但料仍可按年升80%及73%,因料欧美拨备改善,料其2009年至2012年每股盈利的复合增长率达54%。