海通证券(香港) 投资咨询部副总裁 郭家耀
股份推介:港铁 (0066)
目标价:29.0元 入市价:26.3元 止蚀价:25.0元
预测市盈率: 21.8倍 预测息率: 1.8% 预测纯利增长: -22.9%
推介原因:港铁物业发展收益上半年按年升5.26倍,铁路及相关收入亦升3.4%,拉动核心盈利增长43%。本港有多条铁路正在兴建或即将动工,使其交通网络及占有率进一步提高。房地产方面,集团将加快推出两个上盖项目,包括西铁南昌站住宅项目,及市值约128亿元的柯士甸站C及D地盘,大围车厂上盖项目亦快将推售,预期整体销售情况理想,配合柯士甸站发展的最终合作伙伴,将成为未来股价的催化剂。