SDM GROUP(08363.HK)拟向私募股权基金发行2500万美元可换股票据

格隆汇12月27日丨SDM GROUP(08363.HK)宣布，于2018年12月24日，公司全资附属SDM Asia Limited作为发行人，拟向投资者Barium Real Limited发行于2023年3月31日到期本金额为2500万美元(相当于约1.95亿港元)的可换股票据，年息8厘。

可换股票据将于以下事项发生时转换为可换股优先股：

(i)倘若(a)发行人未有行使发行人转换权；及(b)发行人及╱或票据持有人未有根据提早赎回的条款及条件提早赎回可换股票据，如发行人集团截至2022年12月31日止年度的年度EBITDA超过810万新加坡元(相当于约4617万港元)，则可换股票据的全部尚未偿还金额将自动转换为可换股优先股；

(ii)于2022年3月31日或之前，倘发行人集团截至2021年12月31日止年度的年度EBITDA超过710万新加坡元(相当于约4047万港元)，而发行人选择行使转换权，则可换股票据的全部尚未偿还金额将转换为可换股优先股；及

(iii)倘若(a)发行人未有行使发行人转换权；及(b)发行人及╱或票据持有人未有根据提早赎回的条款及条件提早赎回可换股票据，如于到期日前，发行人集团于发行可换股票据日期后任何完整财政年度的年度EBITDA均未有超过710万新加坡元(相当于约4047万港元)，则票据持有人有权于到期日将可换股票据(全部或部分)转换为新发行可换股优先股。

据悉，投资者Barium Real Limited为就持有可换股票据而成立的特殊目的公司，该公司由私募股权基金全资拥有。

自发行可换股票据筹集的估计所得款项净额约为1.947亿港元，并将由发行人用于以下用途：(a)为亚太区发行人集团的业务扩展提供资金；(b)为发行人集团的营运资金需求提供资金；及(c)根据认购协议为儿童托管╱幼稚园连锁机构或中心的并购提供资金。