香港市场再现新股排队上市热 有望延续至明年

　　内地地产商大举赴港，新股热有望延续至明年

　　证券时报记者 唐 盛

　　本报讯 中国中铁(0390.HK)H股近期在港招股的反应十分热烈，在此之后，将有多只新股陆续登陆港股市场。业内人士预计，新股热有望延续至明年。

　　“港股市场近来表现低迷，但资金并未流出香港，目前正是新股招股的好时候。”一位投行人士表示，“用新股排队上市，来形容目前的香港新股热潮最恰当不过了。”

　　新股高温不降

　　从昨日起，就陆续有多只新股展开上市前的推介活动。据悉，内地最大的民营油田服务供货商安东石油设备有望于12月3日起公开招股，其保荐人为瑞信和摩根大通，公司的新股招股价介乎1.8至2.4港元，公司2008年的预测市盈率为15.20倍，按其发行5.2亿股计，最多可集资12.48亿港元。此外，还有越南机车制造商“越南制造加工出口 (VMEPH)”、台资饮料和方便面生产商统一(中国)控股等多家企业，都将于近期开展上市推介工作。

　　自本月22日起，共有4只新股进行上市聆讯。其中，分拆自比亚迪(1211.HK)的手机零件业务的比亚迪电子已通过上市聆讯，计划集资8.10亿美元。

　　统计数据显示，在今年圣诞假期到来前，港股市场上将迎来10余只新股，总集资额近340亿港元。业内人士指出，在高峰期将会有5只新股同日招股的情况出现，预期此番新股热潮将延续至明年。

　　内地地产商大举赴港

　　据投行人士透露，由于内地加大对

房地产企业的宏观调控力度，使得此类企业对作为国际资本融资中心的港股市场更加青睐。据悉，明年至少将有5家内地房地产企业赴港上市，其中包括恒大地产、星河湾及方圆地产等3家广州发展商；深圳的地产商卓越地产以及重庆地产商龙湖地产等，共集资约55亿美元(约429亿港元)。

　　据介绍，恒大地产是“广东地产五虎”之一，其余“四虎”分别为碧桂园(2007.HK)、雅居乐(3383.HK)、合生创展(0754.HK)和富力(2777.HK)，恒大地产已成为“五虎”中唯一未上市的公司。该公司已委托瑞信、高盛和美林等国际大行负责上市安排的工作，目前已进入最后筹备阶段，公司计划集资15亿美元(约117亿港元)。

　　另外，星河湾计划在2008上半年赴港招股，集资额约8.10亿美元；方圆地产也已委任摩根大通任保荐人，预计明年初赴港上市集资3.5亿美元；卓越地产计划明年第二季度赴港上市，集资约15亿美元，公司已委任摩根士丹利及瑞银为保荐人；而龙湖地产则已委任摩根士丹利、花旗为保荐人，最快将在2008年中赴港集资10亿美元。

　　富豪大腕身影频现

　　新股热潮持续，资本界富豪大腕身影也频频出现其中。例如：在周一进行路演的统一控股(中国)就将引入6名基础投资者，其中，包括新地(0016.HK)大股东郭氏兄弟、新世界发展(0017.HK)主席郑裕彤、嘉里集团主席郭鹤年、新加坡投资公司(GIC)，另外，还有美国NBA休斯敦火箭队的“班主”Leslie Alexander等，6名投资者将占统一控股新发行股数的约25%。据悉，公司上市将集资约7亿美元(约54.6亿港元)。

　　从事产销环保制冷剂与有机硅胶的东岳集团共引入3名基础投资者，有趣的是，Leslie Alexander再次现身其中，他将斥资1.55亿港元认购；另外，科威特中国投资及中国银行(3988.HK)旗下中银投资也将分别斥资9740万港元和2.33亿港元认购东岳。

　　分拆自高宝绿色(0274.HK)的真优美，计划发售3.9亿股，其中约6500万股为高宝绿色出售旧股，其招股价介于4.88至6.18港元之间，集资规模介于19.03至24.1亿港元之间。据悉，真优美将引入数名基础投资者，其中就包括新世界发展(0017.HK)主席郑裕彤，以及新加坡基金World Fund Ptd。