6月24日盘前必读：超跌股将迎来全面反弹

http://www.sina.com.cn 2011年06月24日 08:52 新浪财经

　　特约评论员余荩

　　一、全球市场

　　周四美国股市收盘涨跌不一。美欧与中国利空数据导致美股大幅低开；欧盟与IMF批准希腊紧缩计划，意味着欧洲主权债务危机暂得缓解，推动美股尾盘反弹。道琼斯工业平均指数下跌0.49%；纳斯达克综合指数上涨0.66%；标准普尔500指数下跌0.28%。欧洲股市周四大幅下滑，受美联储调降美国经济增长率预期以及疲软经济数据影响，欧洲股市周四大幅下滑。泛欧道琼斯Stoxx 600指数下跌了1.4%。

　　纽约黄金期货价格周四收盘下跌，终止了此前7个交易日的连续涨势，COMEX8月份交割的黄金期货价格下跌32.90美元，报收于每盎司1520.50美元，跌幅为2.1%。NYMEX8月份交割的轻质原油期货价格下跌4.39美元，报收于每桶91.02美元，跌幅为4.6%，创下主力合约自2月中旬以来的最低收盘价。

　　汇市方面昨日出现大幅波动，美元指数大幅冲高后回落，全天上涨0.27%，报75.21，盘中最高一度冲高至75.78。欧元兑美元跌99个基点，报1.4256；英镑兑美元跌67个基点，报1.6004；澳元兑美元下跌56个基点，报1.0520。

图示：今日多空消息

　　二、政策消息

　　发改委：采取十方面措施实现2020年减排目标

　　国家发改委应对气候变化司副司长孙翠华昨日在应对气候变化与绿色低碳发展高级别国际研讨会上说，为实现到2020年单位国内生产总值(GDP)二氧化碳排放比2005年下降40%至45%的目标，促进经济社会可持续发展，我国将在10个方面采取一系列措施。

　　新型煤化工数万亿投资待释放产业细化政策有望年内陆续出台

　　国家能源局相关负责人士日前表示，国家发改委、能源局正在做煤化工产业政策的编制以及煤化工、煤炭深加工试点示范规划的编制。按照目前投资计划测算，“十二五”期间，现代煤化工产业的投资规模将高达数万亿元，相关上市公司将明显受益。

　　工程机械“十二五”规划预计7月出台

　　工程机械行业的“十二五”规划目前已经上报国家主管部门，有望即将出台。在未来五年中，我国工程机械行业的年平均增速将达17%，龙头公司的增速则在25%-30%之间。

　　发改委：坚决制止各地自行出台优惠电价

　　发改委近日发布整顿规范电价秩序的通知，要求坚决制止各地自行出台优惠电价，对越权出台优惠电价的行为，将给予通报批评和公开曝光，并追究相关责任人的行政责任。要求各地严格执行国家上网电价，政策任何单位不得以任何名义擅自改变发电企业上网电价水平。

　　多晶硅准入证将发放落后产能淘汰厘定时间表

　　继今年1月出台《多晶硅行业准入条件》后，工信部向各省市发布《多晶硅行业准入申请报告》通知，将在6月28日开始接受报名，至7月15日结束。

　　生物医药产业发展十二五规划即将公布

　　记者日前获悉，由国家发改委主导起草的《生物医药产业发展“十二五”规划》近期有望出台。到2015年，我国生物医药市场有望达到1000亿美元规模，医药生物技术产业的产值达到2000亿元。

　　核安全规划或8月初步拟定

　　知情人士日前透露，由国家核安全局牵头编制的核安全规划预计八月可以初步编制完成，随后将上报国务院。如果顺利，年底可以出台。该人士还透露，预计近两年内没有新的核电项目核准立。

　　深圳前海“基本法”定稿中国曼哈顿将启航

　　被称为深圳前海“基本法”的《深圳经济特区前海深港现代服务业合作区条例》，昨日提交深圳人大终审，有望在下周表决通过后开始施行。作为国家金融创新和对外开放的试验示范窗口，前海深港现代服务业合作区的定位被视作中国的“曼哈顿”。

　　沪银监局：房地产风险加强但仍可控

　　23日在上海举行的“2011领军者系列峰会”上，上海银监局局长廖岷表示，近几年银监会对房地产贷款进行了多轮压力测试，现在房地产风险的广度和深度在进一步加强，但监管部门认为房地产贷款风险仍然可控。

　　三、公司与行业

　　银行：东风渐近先下手为强

　　从03-10年历史经验看，M1增速从低位上升时期，银行股都出现不错的上涨行情，而从更长历史时期看，中国M1 变化向通胀的传导时间往往在6-12个月，下半年CPI或将停止升势，尽管我们预计宏观政策明显转向放松概率不大，但压制市场预期的紧缩因素将逐渐弱化，7、8月份或是本轮M1运行的拐点，目前上市银行11年PE约7.2倍、PB约1.45倍，处在非常低的水平，已有足够的安全边际应对市场不确定性，建议积极关注存款优势明显，中报高增长的银行股。

　　有色金属：把握政策机遇

　　有色金属加工将从经济转型升级当中受益，顺应经济转型、产业结构升级需要的，为我国重点发展高端装备制造业，新能源等产业作配套的，产品附加价值高的有色金属加工业务与企业面临更大的发展机遇，关注铜等强周期股，捕抓国内货币政策转向带来的投资机会；受益保障房建设和小金属个股。

　　航天军工：军民结合改制创新带来转型升级

　　航天专项密集实施期提振宇航产品需求，卫星应用是航天产业重要延伸，市场空间广阔，我国的航天产业经费一直保持较高增速，十一五期间复合增速达到19%，增速超过了军费增速，我国确定了月球探测、高分辨率对地观测、载人航天、北斗卫星导航系统及其他民用航天等重大专项工程，随着我国《关于促进卫星应用产业发展若干意见》的实施，卫星应用市场容量快速增长，2010年导航市场达到500亿，预计未来5年复合增速超过35%，可关注相关受益个股。

　　航空运输：晨雾未开

　　2011-12年将是高铁成网的重要演进时期，对航空的影响将集中显现，粗略估算，高铁对航空的客运量分流约占到国内航空客运量的10%左右，预计航空运输行业可能需要1年左右的时间进行调整，以期达到新的市场分割的平衡，航空股短期缺乏催生大行情的因素。

　　利好

　　宁波华翔(002048)欲为维护自家股价含金量，在回购资金总额不超过2亿元的条件下，预计回购股份不超过1379万股，回购股份比例约占总股本的2.43%。

　　南海发展(600323)控股子公司被认定为高新技术企业。

　　冀中能源(000937)10.88亿购两煤业公司股权。

　　司尔特(002538)以不超过5500万元受让硫铁矿采矿权。

　　天保基建(000965)上调业绩预期，中报净利预增逾1.1倍。

　　利空

　　中国石油(601857)收购价格较高，加拿大天然气扩张项目夭折。

　　ST珠江(000505)申请摘帽被否。

　　国民技术(300077)遭中兴通讯减持400万股。