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　　国金证券发布研报，央视315特别行动报道称，在河南省孟州市、沁阳市、温县和获嘉县调查的十几家养猪场普遍存在使用“瘦肉精 ”的情况，并称济源双汇食品有限公司存在收购含“瘦肉精”生猪的情况。

　　食品安全问题再抬头，有助推进龙头企业内部管理提升：此次被报导的济源双汇食品有限公司（济源双汇）属于公司正在实施的重大资产重组中的拟注入资产，占整体拟注入资产估价的7%。济源双汇屠宰产能为100万头/年，占双汇整体屠宰产能的5%左右。公司目前正就媒体所报道的内容积极向相关方进行核实。国金证券认为公司方面将积极配合相关调查，严查可能的相关责任人。

　　事件将加速产业整合，加速上游养殖和下游屠宰走向集中：商务部此前已宣布在未来两三年中将现有的2.2万家生猪企业减少一半以上。目前龙头企业屠宰集中度尚不足10%，远低于发达国家水平。此次事件必将加速国家对落后屠宰产能的淘汰，行业份额将加速向龙头企业集中。对于上游养殖行业，国金证券认为政府将进一步推进大中型生猪养殖场的推广，降低散养及小规模猪场比例，从源头严控食品安全。

　　国金证券维持行业“增持”评级，建议积极关注因市场过度反应带来的“错杀”机会，投资组合为：双汇发展、得利斯、雏鹰农牧。依然维持双汇11-12年3.51和4.6元的EPS预测。