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　　盈利预测与投资建议。公司是重卡行业综合技术实力最强的企业。2010年公司对EGR发动机的改进、引进MAN的技术和产品，将改善产品技术和质量，其技术优势将逐步转化为市场优势，但市场占有率的回升仍有不确定性。

　　预计公司2010年销量在9.25万辆左右，增长15%左右。维持对其2010年、2011年业绩预测分别为1.76元、2.25元，对应近期股价，估值基本合理。近期投资者对国家出台房地产调控措施担忧较多，同时公司市场占有率及盈利水平提升低于预期，下调评级为“推荐”。