新浪提示：本文属于研究报告栏目，仅为分析人士对一只股票的个人观点和看法，并非正式的新闻报道，新浪不保证其真实性和客观性，一切有关该股的有效信息，以沪深交易所的公告为准，敬请投资者注意风险。

　　盈利预测与投资评级：

　　考虑到钢材等原材料价格上涨可能超预期以及普遍的闭口合同，我们小幅下调公司10-11年EPS为2.24元和2.68元(下调幅度为8%和11%)，当前股价对应的10-11年业绩的PE为16.3倍和13.6倍，估值相对建筑板块仍有优势，并结合公司卓越的管理、良好的现金流、高分配预案，维持对公司的增持评级。