2008年第一季度将上涨30% 新快报推荐10大金股

　　新浪提示：本文属于研究报告栏目，仅为分析人士对一只股票的个人观点和看法，并非正式的新闻报道，新浪不保证其真实性和客观性，一切有关该股的有效信息，以沪深交易所的公告为准，敬请投资者注意风险。

　　时间：2008年第一季度　目标：上涨30%

　　“2008年沪指波动范围在5000点至8000点，总体是结构性的牛市。”这是近日多家证券投资研究机构对明年股票市场的基本判断。这也意味着，去年的疯牛行情和买了股票就能赚钱的时代或许不再出现。

　　行业机会的前瞻、热点题材的捕捉，精选个股和选择操作时机是结构性牛市获利的关键；而专业、稳健和耐心则是制胜的法宝。

　　多家著名证券研究机构认为，明年股票市场的机会主要集中在上半年，医药(全民医保)、通讯(3G)、消费(启动内需)、农业(政策扶持)和奥运等将成为市场的热点和投资主题。

　　《投资宝典》编辑部根据多家著名证券机构的研究报告，结合明年的市场趋势和热点，精选了2008年第一季度可能上涨30%以上的潜力个股，供诸位参考。

　　-特别提示：从2008年1月7日(周一)起，每逢周一，我们都将对这10只股票作分析，并提出操作建议。

　　(000912)泸天化：支农概念优质股

　　基本情况：总股本5.8500亿股，实际流通A股2.671473亿股，2007年前三季每股收益0.58元，2007年12月28日收盘价20.15元。

　　理由：银河证券分析，泸天化具有明显的气头优势(分用户定价的天然气定价政策保护气头化肥企业)和区位优势(化肥运输优惠政策和天然气资源紧张使得靠近原料产地化肥企业优势凸显)。国内最大的二甲醚装置将带来业绩增长，公司在鄂尔多斯投资的煤化工项目进一步扩大二甲醚产能。泸天化以2.12亿元收购捷美丰友化工的100%股权，获得了其在宁夏建设的44万吨合成氨、76万吨尿素项目，进军西北化肥市场有利于成本下降。预计泸天化2007年EPS可达1.01元，即便不考虑天然气价格可能下降及考虑尿素价格下降10%的最坏情况，2008年公司业绩仍然有1.38元/股。泸天化未来合理定价应当在26.34元-30.3元之间(26.08-30倍PE)，中值28.32元。

　　(000997)新大陆：通讯板块的黑马

　　基本情况：总股本4.524亿股，实际流通A股2.6031亿股，2007年前三季每股收益0.14元，2007年12月28日收盘价15.20元。

　　理由：广发证券分析，新大陆增发后将快速提高公司盈利能力，单纯收购新大陆通信公司60%股权，将可使公司2008-2010年度的净利润分别增加2505万元、3160万元和3470万元。公司未来的增长前景主要有两点：1.二维码自动识别业务。公司作为国内唯一一家掌握二维码识读设备核心技术的企业，技术垄断优势明显。2.电子回执业务。经过三年的培育期后，电子回执业务已经面临应用的拐点，即将带来的是爆发式的增长。根据盈利预测，考虑未来几年高速增长因素，新大陆至少可以获得45倍市盈率，2008年和2009年45倍市盈率对应的股价分别20.97元和32.45元。

　　(000513)丽珠集团：医药板块的白马

　　基本情况：总股本3.0603亿股，流通A股1.223亿股，2007年前三季每股收益1.47元，2007年12月28日收盘价42.80元。

　　理由：安信证券分析，丽珠诊断试剂业务目前进入高速成长阶段，在艾滋病诊断方面国内品种最齐全，未来将成为公司增长潜力最大的核心业务之一。2008年OTC、普药销售是新的利润增长点。专利创新药物艾普拉唑2008年上市将成为公司新的重量级产品。创新药物艾普拉唑预计在2007年底拿到生产批文，考虑药品招标因素影响，产品正式上市预计在2008年一二季度，未来将成为公司新的赢利增长点。除此之外，公司目前在研项目有30个，产品储备丰富。预测公司2007、2008、2009年EPS分别为1.70元、1.24元、1.43元，不含股票投资收益的EPS为0.78元、1.02元、1.29元。维持对公司“增持-A”的投资评级，以及12个月内45.2元的目标价。

　　(000651)格力电器：家电板块的王者

　　基本情况：总股本8.3493亿股，实际流通A股5.18亿股，2007年前三季每股收益0.91元，2007年12月28日收盘价49.35元。

　　理由：广发证券分析，2006年9月格力电器投资5亿元，在合肥高新区新建300万台套空调生产基地，计划2007年下半年达产。2007年底建成投产后，格力电器空调压缩机年产能将超过800万台，届时公司空调压缩机自给率将达50%以上。到2008年合肥基地达产之后，格力电器将形成年产各类空调1500万台套的能力，产能有望跃居全球第一。公司计划2009-2010年中央空调业务收入突破100亿元，成为继家用空调之后公司重要的销售与利润的增长点。预计2007-2009年每股收益分别为1.22元、1.91元、2.75元，年复合增长50.14%。格力电器的股票市盈率可取32倍，未来一年公司每股合理价值为61.12元。

　　(600216)浙江医药：全民医保的受益者

　　基本情况：总股本4.5006亿股，流通A股2.7336亿股，07年前三季每股收益0.01元，2007年12月28日收盘价19.40元。

　　理由：申银万国分析，大宗原料药企业类似于化工企业，周期性较强，其核心竞争因素是生产工艺水平和成本优势，这一壁垒在中国市场并不是太高，从投资角度是一种趋势投资，价格上涨股价上涨，价格滞涨股价可能就开始回落，给市场提供的是交易机会。VE、VH价格上涨对浙江医药2008年净利润提升空间较大，如果VE等价格继续上涨将推动浙江医药股价上涨。预测浙江医药2007年至2009年EPS分别为0.03元、0.69元、0.58元。浙江医药对VE、VH的价格较为敏感，对不同价格预期下2008年公司业绩进行了敏感性分析：VE价格变化15%，将影响EPS0.22元；VH价格变化10%，将影响EPS0.06元。

　　(002030)达安基因：试剂领域龙头企业

　　基本情况：总股本1.254亿股，流通A股0.7343亿股，2007年前三季每股收益0.18元，2007年12月28日收盘价21.33元。

　　理由：中投证券看好公司的长期发展，维持强烈推荐的投资评级。原因是：1.目前国内现有诊断试剂产品所支持检测的病种相当有限，市场潜力非常巨大，合资公司的设立也是因为肛肠类、妇科类体外诊断试剂存在市场需求。国内诊断试剂行业年增长率15%～20%。达安基因作为最先进的核酸诊断试剂领域绝对的龙头企业，将分享行业的高速增长。2.与马应龙的合作对于公司拓展在中南地区的业务有较大帮助，公司与马应龙有深入后续合作的可能。3.达安凭借自身技术和产品优势，拓展产业链，进行全国独立临床检验网络的建设。

　　(601328)交通银行：潜在外资并购概念

　　基本情况：总股本489.9438亿股，流通A股22.3324亿股，2007年前三季每股收益0.31元，2007年12月28日收盘价15.62元。

　　理由：中投证券分析，交通银的资产规模是仅次于其后的招商银行的两倍左右，而其营业机构数量是招行的近六倍，交通银行的营业机构大部分位于经济发达地区，其中长三角、环渤海和珠三角集中了50%以上的营业机构，61%的贷款和71%的收入总额，凭借网点在数量和分布上的优越条件，交通银行的零售业务具备了良好的基础。此外，混业和国际化经营可能带来业绩超预期的增长。这些因素是交通银行成为2008年防攻兼备的投资品种。预计交通银行2007年、2008年和2009年的资产增长率分别为30%、23%和23%，净利润水平分别可以达到193.79亿元、297.05亿元和405.29亿元，摊薄后每股收益分别约0.40元、0.61元和0.83元。

　　(000729)燕京啤酒：受惠消费升级和奥运

　　基本情况：总股本11.0026亿股，流通A股4.8219亿股，2007年前三季每股收益0.35元，2007年12月28日收盘价21.05元。

　　理由：国泰君安分析，燕京啤酒在北京、广西、内蒙古和福建四个重点区域市场都拥有较高的市场占有率，具有较强的防御性。奥运期间的流动人口增加能给北京地区带来不小的销售总量增长，燕京啤酒在北京市场占有85%左右的市场分额，并且作为奥运啤酒赞助商之一，将极大地分享到销量增加带来的收益，明年燕京啤酒北京销量可能超预期。未来估计还存在多个催化剂，如外资并购等。目前公司的估值远低于青岛啤酒，总市值仅仅165亿元，连青岛啤酒的一半都不到，而产量今年至少能到400吨，是青岛啤酒78%左右，从这一点说燕京啤酒的估值也是比较便宜的。不考虑增发等因素，预计公司2007、2008年每股收益0.37元、0.53元。

　　(600100)同方股份：创投概念的领军者

　　基本情况：总股本6.2861亿股，流通A股3.8463亿股，2007年前三季每股收益0.41元，2007年12月28日收盘价46.01元。

　　理由：光大证券分析，同方股份控股的清芯光电高亮度LED项目2008年底MOCVD将超过50台。以高亮度LED为例，目前这一个项目保守预测2008年将新增加公司EPS0.20元，2009年将增加EPS0.70元。根据目前市场的实际市盈率水平和信息技术行业的估值水平，同方股份至少可以获得45倍市盈率，考虑到公司商业模式的价值，多家公司分析分拆上市预期及未来几年高速增长预测，2007、2008和2009年50倍市盈率对应的股价分别33.75元、60.60元和109.00元。

　　(600598)北大荒：农业板块的领头羊

　　基本情况：总股本16.342亿股，流通A股4.824亿股，2007年前三季每股收益0.25元，2007年12月28日收盘价15.24元。

　　理由：广发证券分析，从资源的观点来分析北大荒的核心竞争力，其估值被大大低估，未来北大荒具备巨大的成长空间。未来的关键要看北大荒如何提高经营效率，调整经营模式，一旦将其潜在的巨大的资源优势发挥出来，转变成现实的利润,北大荒的未来投资前景不可估量，同时也必须密切关注集团的未来战略动向。北大荒于12月19日发行1500万张可转债，共融资15亿元。考虑到可转债项目对公司盈利能力的提升，估计公司2007年-2009年公司的净利润分别为6.13亿元、6.79亿元和7.78亿元，每股收益为0.38元、0.42元和0.48元。