中国证券监督管理委员会：

    大庆华科（集团）股份有限公司（以下简称“大庆华科”、“发行人”）经中 国证券监督管理委员会证监发行字2000[94]号文件核准, 采用上网定价和向二级市 场投资者配售相结合的方式,于2000年7月7日和8日公开发行人民币普通股票3000万 股,并于2000年7月26日在深圳证券交易所上市交易,股票代码为000985。

    根据中国证监会证监发[2001]48号文《证券公司从事股票发行主承销业务有关 问题的指导意见》的相关要求, 长江证券有限责任公司（以下简称“我公司”）作 为大庆华科首次A股发行的主承销商,于2002年3月4日至8 日组织有关人员对该公司 进行了回访,并对大庆华科首次发行完成后的经营状况进行了核查,现将有关回访结 果报告如下：

    一、大庆华科本次募集资金使用情况

    （一）募集资金使用基本情况

    大庆华科首次发行A股实际募集资金净额23,895万元,截止本次回访之日, 已完 成投资16,831.8万元,占募集资金额的70.44％, 大庆华科首次募集资金投资项目基 本情况如下：

    项目名称　　　投资总额　固定资产　截止回访日　 投资进度　　　　备注

        　　　　　　　　　　投资额　　完成投资额　（固定资产）

    C9石油树脂     5,178.0　 4,678.0　3,541.3　　75.70％

    C5石油树脂     5,860.0　 4,660.0　4,998.5　 107.26％

    药业分公司     6,864.0　 4,964.0　5,350.0　 107.78％　　　 变更项目

    聚丙烯改性     6,000.0　 4,800.0　2,450.0　　 51.04％　　　变更项目

    补充流动资金   　492.0　　　　　　  492.00

    合计　    　　24,394.0　19,102.0  16831.8　　 85.54％

    （二）募集资金投向变更情况

    发行人于2001年1月13 日召开首届七次董事会审议了两项募集资金项目变更的 议案,并经2001年2月18日举行的发行人2001年第一次临时股东大会审议通过。

    1、变更的项目情况及变更原因

    （1）由于大庆恒致电缆材料股份有限公司决定申请上市,不需追加投资, 公司 对原投资7,605万元年产1万吨高压聚乙烯电缆料二期扩建工程项目进行调整；

    （2）年产3万吨食品级白油项目

    该项目预计投资4,960万元,由于原料来源存在问题,且技术尚待进一步优化,项 目未能投入开工建设,导致该部分募集资金未能及时见效,因此公司对该项目进行调 整。

    2、变更后的项目情况

    （1）成立药业分公司,兴建符合GMP 标准的药品生产基地

    该项目的可行性研究报告测算：项目总投资6,864万元,建成投产后将年增销售 收入31,208万元,利润5,963万元；

    （2）投资建设年产5万吨聚丙烯改性产品项目

    该项目的可行性研究报告测算：项目总投资6,000万元,建成投产后将年增销售 收入50,925万元,利润2,613万元。

    上述变更情况发行人已进行了相应的披露,首届七次董事会决议刊登在2001年1 月16日《中国证券报》上,2001年第一次临时股东大会决议刊登在2001年2月20日《 中国证券报》上。

    （三）投资项目进展情况

    1、年产7000吨C9石油树脂加氢项目

    投资总额5,178万元,其中固定资产投资4,678万元,截止回访之日 ,完成投资3 ,541.3万元,完成投资计划的75.70％,预计2002年完成投资计划。

    2、年产10000吨C5石油树脂项目

    投资总额5,860万元,其中固定资产投资4,660万元,已经基本建成。

    3、投资组建药业分公司项目

    投资总额6,864万元,其中固定资产投资4,660万元,已经基本建成。

    4、聚丙烯改性项目

    投资总额6,000万元,其中固定资产投资4,800万元,报告期末完成投资2, 449.9 万元,完成投资计划的51.04％,公司将随着产品市场的不断开拓逐步进行投入。

    5、补充生产用流动资金

    投资总额492万元,已于2000年全部投入。

    二、大庆华科资金管理情况

    大庆华科于2000年7月7日和8日发行了人民币普通股3,000万股,扣除发行费用, 实际募集资金净额23,895万元全部存入大庆华科的开户银行－中国工商银行大庆开 发区支行。本次募集资金已按前述使用情况陆续投入, 剩余部分存放于公司银行账 户。

    大庆华科对资金使用执行严格的审批制度：根据大庆华科财务管理办法的要求, 对于生产经营用资金,各部门逐月编制现金支出预算 ,经总经理办公会审议批准后, 由财务部门按预算执行；对于项目资金,股东大会授权董事会对净资产的15 ％额度 内的资金使用进行管理,制定投资计划安排,按投资计划进度投放资金, 大庆华科资 金已得到安全有效的控制。

    发行人于2001年3月28 日同光大证券有限公司和黑龙江省证券有限公司签署的 资产委托协议（该议案经2001年第一次临时股东大会通过,2001 年第一次临时股东 大会决议刊登在2001年2月20日《中国证券报》上）已经双方协商,于2001年9月 22 日签署了有关终止上述两份资产委托管理协议的补充协议。

    光大证券有限公司应支付给发行人的投资款及投资收益共计10,190,819.04 元 已全部到位, 黑龙江省证券有限公司应支付给发行人的投资款及投资收益共计 20 ,279,700.46元也已到位。合计收益470,519.5元。

    发行人无资金被持股5％以上股东占用情况。

    三、大庆华科盈利预测实现情况

    发行人首次公开发行A股未做2001年度盈利预测。

    四、大庆华科业务发展目标实现情况

    大庆华科属精细化工行业,主营业务为聚丙烯粉料、乙腈、石油树脂、 加氢戊 烯的生产与销售及自营进出口业务。

    2000年度实现主营业务收入399,499,221.19元,比上年度增长71.68％, 净利润 37,028,639.90元,比上年度增长26.13％,超额完成了2000年度盈利预测。

    2001年度,受世界经济衰退及国际、国内化工市场下滑的影响,发行人的生产业 绩有所下滑,发行人2001年全年销售各种石化产品12.5万吨,比上年少销0. 13万吨, 实现主营业务收入37,947万元,比上年的39,950万元下降了5.01％； 主营业务成本 32,583万元,比上年的33,037万元下降了1.37％；实现主营业务利润5,275万元, 比 上年的6,749万元下降了21.84％；实现净利润2,215.7万元,比上年的3,702.9 万元 减少1,487.2万元,降低40.16％,利润下降的主要原因分析如下：

    （一）按照新的《企业会计制度》要求,本期一次性摊销开办费389.7万元, 计 提存货跌价准备280.9万元,合计670.6万元。

    （二）下半年化工市场滑坡,产品价格下跌,与去年同期相比聚丙烯每吨平均降 价319.74元,石油树脂PR1平均每吨降价404.96元,石油树脂抽余油AS2平均每吨降价 457.88元,混合戊烯平均每吨降价124.41元。 发行人由于可比产品比上年销售价格 降低因素,减利2,330万元。由于原材料降价使单位销售成本降低因素,增利560万元, 由于增加新品种提高产品附加值增利215.4万元,增利合计775.4万元。

    上述增减因素相抵后共计减利2,225.2万元。

    由于化工产品市场有周期性波动的特点, 截至回访之日发行人部分产品市场价 格已逐步走出谷底,如发行人募集资金项目全部建成投产 ,并按计划取得预期效益, 发行人的业务发展目标可以如期实现。

    五、大庆华科新股上市以来的二级市场走势

    大庆华科A 股发行定价已按照中国证监会新股发行定价的要求编制了《股票发 行定价分析报告》,根据拟投项目所需资金,由主承销商与发行人商定,并经中国 证监会核准,确定发行价格为8.34元／股（发行市盈率为：按加权平均计算25 . 65倍,按全面摊薄计算为30.25倍）。大庆华科股票2000年7月28日上市首日以23. 34元价格开盘,2001年1月11日最高至29.51元,后随大盘向下调整,2002年1月21 日,最低至14.30元,至2002年3月8日收盘于16.90元。其二级市场定位相对合理、 市场适销性分析与实际情况相符。

    六、长江证券有限责任公司内部控制制度执行情况

    我公司已严格按照《证券公司内部控制指引》的要求, 建立了一套行之有效的 内部控制制度,并有效贯彻执行。

    我公司内部各部门之间严格遵循内部防火墙原则, 投资银行部门与公司研究部 门、经纪业务部门、自营部门在信息、人员和办公地点方面实行了有效的隔离, 并 设置了监察部门进行严格有效的监督。

    我公司建立和完善了与投资银行业务有关的业务控制制度, 设立了公司证券发 行内核小组、发行工作委员会、质量控制部等业务监管和内控机构, 对项目立项、 项目操作过程、项目申报材料以及重大问题处理等进行严格的跟踪和监察。

    我公司在大庆华科本次股票发行前后严格遵循《证券法》的要求, 没有内幕交 易和操纵市场的行为发生。

    七、有关承诺履行情况

    截止回访日止,大庆华科在本次发行公开募集文件中所披露的有关承诺,除部分 募集资金投向发生了变更且已按要求进行批准和披露外,均得到了履行。

    在本次发行过程中,我公司未向发行人提供过任何“过桥贷款”和融资担保。

    八、其他需要说明的情况

    大庆华科二届二次董事会审议通过了对发行可转换公司债券发行条款调整和确 认的议案,可转换债券的发行规模由1.58亿元调整为1.82亿元,向原股东配售的安排 条款修改为不向原股东安排配售,同时转股价格确定和调整办法、 期间有条件赎回 和回售、特别向下修正条款等条款也进行了调整。大庆华科二届二次董事会决议刊 登在2002年2月26日《中国证券报》上。

    九、长江证券有限责任公司内核小组对于回访情况的总体评价

    我公司证券发行内核小组经核查后认为, 大庆华科回访报告内容与实际情况相 符。

    公司法定代表人（签字）：明云成

    公司内核小组成员（签字）：徐建、王先远、傅道臣、吴丰安、吴代林、邵军、 孙玉龙

    

长江证券有限责任公司

    二○○二年三月二十日