一、前次募集资金的数额和资金到位时间

    经中国证监会证监发行字(1999)81号文批准，本公司于1999年7月13 日通过深 交所上网发行了3500万股人民币普通股，发行价格8.30元/股，募集资金总额29050 万元， 扣除发行费用后，募集资金净额28175万元。上述募集资金已于1999年7 月 到位，并经江苏天衡会计师事务所有限公司1999年7月21日出具的天衡验字（99 ） 29号《验资报告》予以验证。

    二、公司前次募集资金时承诺的投资项目

    根据公司前次发行股票的《招股说明书》，募集资金使用计划如下：

    项目大类             项目内容               计划投资（万元）

    奶制品生产项目    1.奶牛基地建设               2770

    　                2.双歧酸奶和UHT奶生产        1980

    　                3.天元系列奶改扩建           2770

    技改配套项目      4.引进先进精毛纺纱设备       2980

    　                5.引进高档呢绒织机设备       2900

    　                6.长江服装厂生产线建设工程   1900

    　                7.织袜厂技术改造项目         2700

    流动资金          8.项目配套流动资金          10000

    合计                                          28000

    三、前次募集资金投资项目变更情况

    经2000年第一次临时股东大会批准，并报送中国证监会和深圳证券交易所审核 同意，公司中止了织袜厂技术改造项目和奶制品生产项目，改为收购二家针织公司 股权、热电厂技改和收购陆浜毛纺厂化纤车间项目。公司董事会针对以上募集资金 投向的变更履行了信息披露义务。

    （一）中止的投资项目情况说明

    1、织袜厂技术改造项目

    本公司原计划对国营江阴织袜总厂实行兼并后，进行高档织袜技术改造。因国 营江阴织袜总厂是一个具有80多年历史的老厂，生产设备比较陈旧，离退休人员的 包袱很重，企业缺乏竞争能力，已连续多年亏损。面对激烈的织袜市场竞争，公司 认为即使对该厂进行了大规模的设备更新和技术改造后，也会因老厂遗留的历史负 担较重，影响企业盈利能力。为此，公司决定中止该项目。

    2、奶制品生产项目

    本公司原计划与南京奶业（集团）公司合资设立华卫乳品有限公司，从事奶牛 养殖和双歧酸奶、天元系列奶的生产和开发。该项目在97年洽谈时，市场前景看好， 但至99年本公司募集资金到位后准备正式投入时，奶制品市场已发生了较大的变化， 竞争日趋激烈，原来合作时的诸多优势条件已逐渐消失。而南京奶业集团为增强竞 争力，与国际奶业强手意大利的帕玛拉特公司洽谈合资项目，并于2000年5 月正式 合资建立了中外合资帕玛拉特（南京）有限公司，开发国内奶业市场。在这种情况 下，本公司决定中止该项目。

    （二）变更后的投资项目情况说明

    1、收购江阴华新针织品有限公司和江阴华浩针织服装有限公司股权

    公司从延伸公司主营业务，扩大纺织主业规模，增强发展后劲，提高盈利能力 出发，通过收购江阴市华士镇投资有限公司持有的经营针织面料和针织服装的两家 合资企业的中方股权，进入针织品市场。

    江阴华西华新针织品有限公司为中外合资企业，经营高档针织服装面料的印染 和后整理加工，注册资本600万美元。 公司收购中方股东江阴市华士镇投资有限公 司持有的75％股权，共投入3744.31万元。

    江阴华西华浩针织服装有限公司为中外合资企业，经营高档针织服装面料的生 产加工，注册资本200万美元， 公司收购中方股东江阴市华士镇投资有限公司持有 的75％的股权，共投入1245.05万元。

    2、热电厂技改项目

    公司下属的热电厂因公司毛纺、服装等生产规模的扩大，以及华西集团公司扩 建、技改项目不断增多，生产用的供热、供电的需求增大，原有的生产设备已满负 荷运转，为扩大供热、供电需求，确保安全生产，公司决定增置一台35t/h 锅炉， 使用募股资金868.52万元。

    3、收购江阴市陆浜毛纺厂化纤毛纺车间项目

    江阴市陆浜毛纺厂是江阴市陆桥镇泾浜村的集体企业，主要从事化纤、毛纺制 条生产。为进一步加强和延伸纺织主业，公司整体收购了该厂的化纤车间，使之与 公司的毛纺生产相配套。该车间主要生产聚酯切片，年产量30000吨。 该项目共使 用募集资金3539.51万元。

    四、前次募集资金实际使用情况

    本公司公开发行股票共募集资金净额28175万元， 根据招股说明书披露的募集 资金投资计划，公司已于2000年11月全部完成投资项目，截止2001年6月30 日募集 资金使用情况如下：

    项目名称                         实际投资    完成时间    项目进度

    　                               （万元）

    1.引进先进精毛纺纱设备            3280.00     99年12月     100％

    2.引进高档呢绒织机设备            3261.07     99年12月     100％

    3.长江服装厂生产线建设工程        2349.77    2000年8月     100％

    4.热电厂技改项目                   868.52    2000年11月    100％

    5.收购江阴华新针织品有限公司股权  3744.31    2000年11月    100％

    6.收购江阴华浩针织服装有限公司股权1245.05    2000年11月    100％

    7.收购陆浜毛纺厂化纤毛纺车间项目  3539.51    2000年11月    100％

    8.项目配套流动资金                9886.77      ——       ——

    合计                             28175.00      ——       ——

    1、 引进先进精毛纺纱设备项目

    本项目已于1999年12月建成并投入生产，该项目从德国、意大利、日本等国引 进具有国际一流水平的毛纺设备，淘汰了原有的落后毛纺绽5000锭及配套前纺设备。 通过这一技改，使毛纱产品质量进一步提高，现在不仅能纺120支毛纱， 而且能纺 140支毛纱，毛纱的条感、均度都有了较大的提高， 为后道高档面料生产提供了高 质量的原料。该项目原计划使用募集资金2980万元，实际使用募集资金3280万元， 超过计划300万元，项目配套流动资金1450万元。预计项目达产后， 年产品销售收 入可达6792万元，可实现利润839万元。2000年该项目实现销售收入3839万元， 利 润760万元，2001年1－6月份，实现销售收入1947.88万元，利润413.16万元，该项 目实际效益与招股说明书所承诺的盈利预测基本相符。

    2、 引进高档精纺呢绒织机设备项目

    本项目已于1999年12月建成并投入生产，该项目从德国、意大利等国引进具有 国际一流水平的织造设备，淘汰了原有的H212老织机48台。这一技改项目竣工之后， 使公司的精纺面料品质和档次上了一个新的台阶，生产的120支、140支高档面料附 加值较高。在新品开发上也有了较大的突破，2000年开发的三只新产品已通过省级 高新技术产品鉴定，其中一只绿色环保产品填补了国内空白，今年上半年又有三只 新产品申报省级高新技术产品，其中抗静电产品填补了国内空白，为企业的发展打 下了坚实的基础。该项目原计划使用募集资金2900万元，实际使用募集资金3261万 元，超过计划361万元，项目配套流动资金2400万元。预计项目达产后， 可新增销 售收入14800万元，新增利润1235万元。2000年该项目已实现销售收入4595 万元， 利润909万元，今年1－6月份完成销售2037万元，利润 550.04万元，因淘汰了48台 老织机，减少1900万元销售收入，380万元利润。因此， 该项目实际盈利能力应高 于招股说明书所承诺的利润预测。

    3、 服装生产线建设工程

    本项目因江阴长江服装厂实行改制，调整为由本公司独家投资设立新厂区，生 产各类高档服装、衬衫等服饰产品，项目总投资原计划2600万元，公司投入1900万 元，长江服装厂投入700万元，现公司实际投入2350万元。项目配套流动资金 1000 万元。预计该项目达产后，可新增销售4000万元，新增利润938万元。 该项目已于 2000年8月8日建成投产，试产四个月完成销售收入782.8万元，利润113万元。今年 1－6月份完成销售536万元，利润107.85万元，与披露的利润预测尚有较大的差距， 尚需进一步加强管理和员工培训，不断提高产品质量和产量，积极开拓市场，努力 实现达标达产。

    4、热电厂技改项目

    该项目于2000年3月完成，当年新增发电1998万度，新增供汽2.2万吨，新增利 润637.5万元，今年1－6月增加发电1220万度，增加供汽1.67万吨，实现利润 326 .37万元，高于公司披露的盈利预测。

    5、 收购江阴华新针织品有限公司和江阴华浩针织服装有限公司股权

    （1）江阴华西华新针织品有限公司引进了德国生产的气流雾化染色机、 无张 力预缩烘干机、拉幅定型机和香港生产的高温染色机等当今世界领先的先进设备， 生产国际流行的中高档全棉、 涤棉和多种化纤混纺针织面料。 年生产加工能力为 3500吨，产品以外销为主，项预计目投产后可实现销售收入12000万元， 实现利润 1200万元。该项目自2000年8月竣工试产，四个月累计亏损72.65万元，今年1－4月 又亏损60.29万元，5－6月生产逐步趋于正常，实现利润66.04万元。盈亏相抵后， 上半年实现利润5.75万元（按公司所占股权比例折算利润4.31万元）。

    （2）江阴华西华浩针织服装有限公司从德国、台湾引进了单面机、 双面机、 毛巾机和针织大圆机共14台，以及从日本、台湾等地引进的先进针织制衣设备，使 公司的主要设备达到了当今国际先进水平。年生产能力为高档针织面料1500吨，预 计项目投产后可实现销售收入4808万元，实现利润343万元。该项目自2000年8月竣 工试产，四个月累计亏损35.75万元，今年1－4月又亏损5.86万元，5－6 月生产逐 步趋于正常，实现利润6.36万元。盈亏相抵后，上半年盈利0.50万元（按公司所占 股权比例折算利润0.38万元）。

    6、收购陆浜毛纺厂化纤毛纺车间项目

    该项收购于2000年11月份完成，公司当年实现销售收入1472万元，利润89. 81 万元，今年1－6月完成销售收入13795.35 万元，利润474.54万元， 与披露的预测 利润有较大差距。

    四、投资项目的收益与披露的收益预测不相符的主要原因：

    六个募股资金投资项目于去年全部完成，其中三个项目的投资收益略高于披露 的收益预测，有三个项目的投资收益与披露的收益预测有较大差距，主要原因是：

    1、聚酯切片项目因受行业大环境的影响，致使效益大幅下降。今年以来， 国 内聚酯行业在经过几年的高速发展后，进入市场低迷时期，聚酯切片行业的销售价 格由去年最高9300元/T下降到今年上半年的7000元/T，利润从去年的1200元/T下降 到亏损200元/T。公司该项目收购完成后，化纤厂的生产经营活动较为正常， 产品 也稳定提高，市场不断扩大，但由于受聚酯行业大环境影响，今年上半年效益滑坡 较为严重，由去年的平均1000 元/T利润下降到183元/T，下降幅度达82％，但较全 行业的亏损仍有明显的优势，主要是因为公司管理严格，产品质量稳定，市场信誉 好，客户稳定，再加上投资额与同行相比相对较小，生产成本低，资金实力强，善 于利用时间差，在原材料上做文章等因素，使公司的化纤切片生产在市场低迷的情 况下，在同行中仍保持了较强的竞争实力。随着下半年化纤市场进入旺季和我国即 将入世，世界原油价格下降等有利因素的影响，我国化纤行业将逐步走出市场低谷， 而本公司的化纤生产将会先人一步，走出低迷的谷底，完成各项既定目标。

    2、服装公司和二家针织公司的投资收益较低的原因，主要都是新建企业， 工 人操作水平不熟练，技术人员的技术水平与国际先进设备不相适应，致使投产以来 产品质量不稳定，生产不正常，不能达标达产而影响企业的效益。

    对此，这三家公司都在认真抓好员工的业务培训和岗位练兵，积极招聘技术人 才，加强内部管理，引入ISO9002国际质量标准管理体系，加强全面质量管理， 提 高产品质量，抓好新品开发和科研工作，力争在2－3年内达标达产。

    公司董事会认为，前次募集资金的使用，提升了公司主导产品的科技含量和附 加值，扩大了公司主营业务规模，提高了公司的综合盈利能力和市场竞争力，为公 司可持续发展打下了坚实的基础。

    特此说明

    

江苏华西村股份有限公司董事会

    2001年8月7日